戴軍利 肖宗偉

水利事業(yè)是推動國民經(jīng)濟和社會發(fā)展的重要基礎(chǔ)性產(chǎn)業(yè)，它的發(fā)展直接影響著國民經(jīng)濟和社會發(fā)展的前途。歷史上，興修水利，與自然災(zāi)害作斗爭，歷來都是安邦治國的一項重要舉措，也是中華民族賴以生存和發(fā)展的先決條件。新中國成立后，國家和地方財政投入大量的資金興修水利，興建了一大批水利工程，形成了大規(guī)模的水利固定資產(chǎn)，取得了舉世矚目的巨大成就，初步完善并建成了城市防洪、排澇、灌溉、供水、發(fā)電等工程服務(wù)體系，為現(xiàn)代化城市和工業(yè)的繁榮發(fā)展提供了保障和補給，在抗御水旱災(zāi)害，保障經(jīng)濟社會安全，促進(jìn)勞動力和生產(chǎn)隊伍可以持續(xù)健康地增長，保護(hù)自然資源以及改善自然生態(tài)環(huán)境都起著非常重要的作用。

一、開展準(zhǔn)公益性大中型水利樞紐投入產(chǎn)出影響因素研究的意義

準(zhǔn)公益性大中型的水利樞紐工程主要指的是以防洪、防凌、減淤、排澇、灌溉等功能為主，同時兼顧有養(yǎng)殖、生態(tài)、供水、發(fā)電等多種經(jīng)營性功能的水利工程。但是，與以發(fā)電為主的水電站相比，以公益性為主的大中型水利樞紐工程不僅投資造價高，而且發(fā)電效益受到防洪、防凌、排澇等功能的影響，發(fā)電效率不高，發(fā)電量達(dá)不到設(shè)計標(biāo)準(zhǔn)等問題一直存在，加上防洪等公益性支出得不到補償、有關(guān)支出得不到扶持，致使財務(wù)效益低、還貸能力差、經(jīng)營困難，嚴(yán)重影響了準(zhǔn)公益性大中型水利樞紐工程的良性運行。

面對水利水電工程建設(shè)項目投資的增長，著眼于水利水電工程良性運行的迫切需要，對準(zhǔn)公益性水利水電工程投入產(chǎn)出影響因素進(jìn)行分析非常必要，對已經(jīng)建成并投入運行的典型水利樞紐工程投入產(chǎn)出影響因素進(jìn)行分析，為探求影響工程投入與產(chǎn)出的規(guī)律，進(jìn)而提出優(yōu)化工程投入產(chǎn)出的對策措施和相關(guān)建議，從而促進(jìn)已建成準(zhǔn)公益性大中型水利樞紐工程建立健全良性運行機制，使其更好地發(fā)揮出綜合效益創(chuàng)造有利條件。

二、工程投入影響因素

通常情況下，準(zhǔn)公益性大中型水利樞紐工程投入對財務(wù)效益有很大的負(fù)向影響，投入增加會降低財務(wù)效益，投入減少會提高財務(wù)效益。在產(chǎn)出不變的前提下，準(zhǔn)公益性大中型水利樞紐工程投入對其財務(wù)效益的影響程度主要是由投資、運營支出及其在公益性與經(jīng)營性功能之間的分?jǐn)倹Q定的。

1.建設(shè)投資及其分?jǐn)?/h3>

項目總投資包括建設(shè)期間投資、建設(shè)期間利息和流動資金，水利建設(shè)項目建設(shè)投資一般分為樞紐工程和電力送出、供水和灌溉等配套工程，水利項目建設(shè)規(guī)模大、內(nèi)容多，因此總投資較高。受到建設(shè)投資較高的影響，水利項目固定資產(chǎn)折舊、無形資產(chǎn)攤銷等固定成本數(shù)額較多，導(dǎo)致這部分固定成本在總成本中所占的比重較高。在產(chǎn)出相同的情況下，建設(shè)投資規(guī)模越大，水利項目財務(wù)效益就越差。通常來說，水利工程建設(shè)項目大致可分為專用和公用工程，財政資金主要應(yīng)用于公益功能分?jǐn)偟耐顿Y支出，而經(jīng)營性功能除了要承擔(dān)本身分?jǐn)偟耐顿Y支出以外，還要承擔(dān)建設(shè)期貸款全部的本金、付息。

2.經(jīng)營成本及其分?jǐn)?/h3>

項目運營支出主要是指經(jīng)營成本，其中不僅有福利費、工資等一系列固定成本，還有燃料費、工程修理費、庫區(qū)維護(hù)費、材料費、管理費用等變動成本。在產(chǎn)出相同的情況下，經(jīng)營成本越高，水利項目財務(wù)效益就越差。與建設(shè)投資的分?jǐn)傁囝愃?，水利建設(shè)項目可按照公益性功能與經(jīng)營性功能對公用工程進(jìn)行運營支出的分?jǐn)?，其中公益性功能分?jǐn)偟倪\營支出應(yīng)當(dāng)由財政資金補助，而經(jīng)營性功能不僅要承擔(dān)自身分?jǐn)偟倪\營支出，還要承擔(dān)全部運營期貸款的還本付息。

3.財務(wù)費用及其分?jǐn)?/h3>

準(zhǔn)公益性大中型水利樞紐工程還本付息計劃是在簽訂貸款合同時確定的，財務(wù)費用對于項目財務(wù)效益也有著重要的影響。項目業(yè)主投入資本金或者中央、地方撥款占水利項目建設(shè)投資的比重取決于業(yè)主資金實力或政府財政能力，這直接決定了項目需要融資的規(guī)模。項目融資規(guī)模（比例）越大，財務(wù)費用就越高，財務(wù)效益也就越差。與此同時，貸款年限、利率是項目貸款合同的主要和關(guān)鍵內(nèi)容，其主要由貸款合同簽訂雙方自主協(xié)商確定。一般而言，貸款年限越長，能夠用于償還貸款的現(xiàn)金流就越多，項目財務(wù)效益也就越強；貸款年限越短，能夠用于償還貸款的現(xiàn)金流就越少，項目財務(wù)效益也就越弱。貸款利率越高，財務(wù)費用就越多，項目財務(wù)效益也就越弱；貸款利率越低，財務(wù)費用就越少，項目財務(wù)效益也就越強。

如上所述，財務(wù)費用應(yīng)當(dāng)由經(jīng)營性功能承擔(dān)，但這只是理論上的分析，實際上還是由項目作為一個整體來償還銀行貸款本息，因此財務(wù)費用一般不進(jìn)行分?jǐn)偂?/p>

三、工程產(chǎn)出影響因素

通常情況下，準(zhǔn)公益性大中型水利樞紐工程產(chǎn)出對財務(wù)效益有很大的正向影響，產(chǎn)出增加會提高財務(wù)效益，產(chǎn)出減少會降低財務(wù)效益。在投入不變的前提下，準(zhǔn)公益性大中型水利樞紐工程產(chǎn)出對其財務(wù)效益的影響程度主要是由經(jīng)營部分收入即供水、發(fā)電等效益決定的，具體是由供水量及水價、發(fā)電量及電價決定的。

1.水、電等產(chǎn)品價格

水利項目水價擬定方案主要有以下幾種：考慮現(xiàn)行市場供水價格并考慮水資源開發(fā)利用狀況預(yù)測的水價、國家有關(guān)部門特別是價格主管部門核定的水價、用戶承受能力范圍內(nèi)的水價、成本水價、成本利潤水價、受水供水商定的水價等。水利項目電價擬定方案主要有以下幾種：參考現(xiàn)行平均上網(wǎng)電價并考慮電力市場變化因素預(yù)測的電價、政策性電價或價格主管部門核準(zhǔn)的電價、用戶承受能力范圍內(nèi)的電價、考慮盈利要求前提下按發(fā)電成本測算的上網(wǎng)電價、該地區(qū)近期其他水電站已經(jīng)獲批的上網(wǎng)電價、供電公司協(xié)商可接受的電價等。

2.水、電等產(chǎn)品數(shù)量

水利建設(shè)項目的供水量主要受其來水量和庫容影響，而且一般情況下不同季節(jié)會有一定差別。水利建設(shè)項目的發(fā)電量主要受裝機容量以及其來水量影響，且需要考慮一定范圍內(nèi)的線路損耗率和電廠自身用電率。

3.其他經(jīng)營與公益性收入

除供水、發(fā)電收入外，準(zhǔn)公益性大中型水利樞紐工程可能還有其他經(jīng)營與公益性收入，如開展養(yǎng)殖等多種經(jīng)營、獲得公益性功能承擔(dān)建設(shè)投資、經(jīng)營成本以外的財政獎勵或稅收返還等。

四、不同類型水利樞紐工程投入產(chǎn)出的主導(dǎo)性影響因素

1.良性運行工程投入產(chǎn)出的主導(dǎo)性影響因素

就當(dāng)前實現(xiàn)良性運行的準(zhǔn)公益性大中型水利樞紐工程（以小浪底工程為例）而言，其公益性功能占比相對較低（可以體現(xiàn)為防洪庫容占總庫容的比重較?。虼伺c其建設(shè)規(guī)模、投資相比水、電產(chǎn)品數(shù)量相對充足。與此同時，受地區(qū)等影響，水、電產(chǎn)品價格較高，也為較高的經(jīng)營性收入創(chuàng)造了充足的條件。良性運行工程投入產(chǎn)出的主導(dǎo)性影響因素是產(chǎn)出，大多數(shù)情況下產(chǎn)品的數(shù)量和價格與工程建設(shè)規(guī)模相比都有一定的優(yōu)勢。

2.維持運轉(zhuǎn)工程投入產(chǎn)出的主導(dǎo)性影響因素

就當(dāng)前基本維持運轉(zhuǎn)的準(zhǔn)公益性大中型水利樞紐工程（以百色工程為例）而言，其公益性功能占比處于中等水平（可以體現(xiàn)為防洪庫容占總庫容的比重一般），因此與其建設(shè)規(guī)模、投資相比水、電產(chǎn)品數(shù)量也處于中等水平。與此同時，水、電產(chǎn)品價格處于中等水平，可以保障工程具有一定的經(jīng)營性收入（也可能是數(shù)量少、價格高；數(shù)量多、價格低），基本覆蓋建設(shè)投資、經(jīng)營成本（與固定資產(chǎn)折舊相比非主要部分）及財務(wù)費用。

3.運行困難工程投入產(chǎn)出的主導(dǎo)性影響因素

就當(dāng)前存在運行困難的準(zhǔn)公益性大中型水利樞紐工程（以尼爾基工程為例）而言， 其公益性功能占比相對較高（可以體現(xiàn)為防洪庫容占總庫容的比重較大），因此與其建設(shè)規(guī)模、投資相比水、電產(chǎn)品數(shù)量相對偏少。與此同時，受地區(qū)等影響，水、電產(chǎn)品價格較低，致使發(fā)電、供水等經(jīng)營性收入難以完全承擔(dān)全部經(jīng)營性與公益性功能支出。運行困難工程投入產(chǎn)出的主導(dǎo)性影響因素是投入，大多數(shù)情況下與產(chǎn)品的數(shù)量和價格相比，工程建設(shè)投資過大、財務(wù)費用過高