東北中小企業(yè)信用再擔保股份有限公司 曲波

早在20世紀90年代，我國的融資擔保產(chǎn)業(yè)就開始發(fā)展了，商業(yè)擔保作為當時擔保的支柱，主要以私人投資為主，構(gòu)成商業(yè)擔保的主體就是私人資金。隨著這幾年擔保產(chǎn)業(yè)在我國的發(fā)展，擔保產(chǎn)業(yè)面臨著越來越多的問題。盡管商業(yè)融資擔保機構(gòu)的盈利已經(jīng)或多或少減輕了中小企業(yè)和農(nóng)村商業(yè)資金的可獲得性，但由于融資擔保的水平很高，僅僅靠這一點盈利是完全不夠的。該行業(yè)的快速發(fā)展被很多因素所制約，比如投資資金、時間、成本和收益都算在內(nèi)。在21世紀全球爆發(fā)了一場大規(guī)模的經(jīng)濟危機，這場危機直接讓擔保行業(yè)的弊端外露，融資擔保業(yè)從此被大眾所認為是一種高風險的行業(yè)。一些商業(yè)融資擔保機構(gòu)也開始減少或終止其融資擔保業(yè)務。一直到七八年以后，國家領導人在會議上呼吁開展創(chuàng)新和投資信息業(yè)務。這種創(chuàng)新式發(fā)展要求解決中小企業(yè)和農(nóng)村商用企業(yè)的融資問題，打破融資擔保的困境。政府領導和有影響力的融資擔保機構(gòu)已成為支持中小企業(yè)和涉農(nóng)商用企業(yè)的支柱。通過擔保服務將有更多的財務資金涌入中小企業(yè)和“三農(nóng)”中來，這可以加速實體經(jīng)濟的發(fā)展，這種模式促進企業(yè)家進行大規(guī)模的創(chuàng)新業(yè)務，并確保經(jīng)濟和社會的可持續(xù)健康發(fā)展。要想實現(xiàn)融資擔保公司可持續(xù)發(fā)展，就需要作為融資擔保行業(yè)的從業(yè)者落地實施，研究認為融資擔保行業(yè)發(fā)展的基礎和核心是增強自身能力，尤其重要的是增強風險管理能力。認真開展有效的風險管理，有效的責任監(jiān)督和澄清，還有風險管理和利潤管理，都能夠促進融資擔保公司規(guī)范運作和創(chuàng)新發(fā)展。

在擔保的進程中，由于社會的性質(zhì)不同，我國的擔保產(chǎn)業(yè)有別于發(fā)達國家的擔保產(chǎn)業(yè)。融資擔保的建立一直受許多因素的影響，比如代償與收益率不匹配，低放大倍率不合理以及與銀行之間的風險分擔不均衡等問題都包含在內(nèi)，并嚴重限制了擔保體系政策職能的執(zhí)行。此外，由于新冠疫情于2020年初爆發(fā)，疫情的爆發(fā)也使許多中小企業(yè)難以經(jīng)營。利用擔保體系來支持受疫情影響的小企業(yè)，已成為各國政府實現(xiàn)經(jīng)濟發(fā)展這一目標的重要手段，可見擔保的功能十分重要。但是，在保證擔保體系穩(wěn)定運行的同時，如何幫助中小企業(yè)抗擊擔保過程中產(chǎn)生的弊端已成為擔保行業(yè)面臨的新問題。面對這種問題，相關人員需要從多公司收入的角度出發(fā)，探究影響融資擔保體系多公司收入的因素，并分析多公司收入的主要參數(shù)機理，最后提出解決融資擔保業(yè)問題的措施。

1 擔保公司的融資擔保業(yè)務風險管理

1.1 健全公司組織結(jié)構(gòu)

現(xiàn)在，一些擔保公司已經(jīng)完全重組為國有企業(yè)。擁有公司絕對控制權(quán)的國有股東未能在公司治理中形成有效的制衡機制，因此出現(xiàn)了許多經(jīng)營慘淡的公司。主要原因就是公司投資的主體沒有進行有效的改革，導致股權(quán)過于集中，項目拓展形成“一言堂”，加劇了企業(yè)經(jīng)營風險。國家發(fā)布的關于擔保融資企業(yè)公司結(jié)構(gòu)改善的文件表明，應加強制度建設，加快國有擔保企業(yè)的戰(zhàn)略重組，逐步淡化擔保企業(yè)所有制，增加國有擔保企業(yè)的規(guī)模，改善擔保企業(yè)的市場適應性。目前，應實施減少擔保公司國有股份制度，變現(xiàn)國有擔保資產(chǎn)，放寬擔保投資限制，以及將非國有擔保企業(yè)資本證券化，以此來改善現(xiàn)有擔保企業(yè)的狀態(tài)。與此同時，還可適當減少擔保企業(yè)股東中的中資比例，促進擔保企業(yè)多元化發(fā)展。此外，還可以考慮鼓勵一些擔保企業(yè)間業(yè)務合作產(chǎn)生的債務轉(zhuǎn)換為擔保企業(yè)間的權(quán)益問題，通過形成擔保公司內(nèi)其他投資實體的相互制衡機制，為規(guī)范擔保公司和治理結(jié)構(gòu)的合理化創(chuàng)造條件。

1.2 完善風險過程管理

有必要在風險事件發(fā)生之前、之后和過程中加強風險管理。這就需要注意以下兩點：第一，在做出業(yè)務決策之前，管理人員要系統(tǒng)地分析公司的內(nèi)部和外部條件，并對合作公司進行深入研究以預測各種風險因素發(fā)生的概率，從而預測公司的業(yè)務績效和量化風險。第二，需要預先進行風險控制，風險控制可以有效減少風險發(fā)生的必要條件和應急時間，并達到在不投入太多資源和精力的情況下防止風險發(fā)生的目的。此外，企業(yè)在做出決策時或正在產(chǎn)生管理風險時，必須徹底檢查其自身的決策方法和行為變化是否在范圍內(nèi)，并確定其是否按照某些標準運作。企業(yè)需要快速作出正確反應，以此計劃和管理公司，并對風險發(fā)生后的問題如何優(yōu)化和修復做出方案。如果企業(yè)在當前狀態(tài)下有必須要解決的問題，或者受到某些不可抗力因素的影響，每個人都避免不了，也不能提前預防的話，則必須采取果斷的措施，防止風險繼續(xù)升級以及情況惡化。例如，被擔保企業(yè)經(jīng)營業(yè)績與業(yè)務決策前的預期出現(xiàn)偏差，及時進行比較，及時發(fā)現(xiàn)更深的風險因素，及時分析并做出判斷至關重要。拖沓的流程與優(yōu)柔寡斷的決策是擔保公司風險的導火索。

1.3 健全擔保風險信息

正確管理風險的同時還要將風險信息進行改善。公司必須要建立完整的、專屬于自己的聯(lián)系方式和手段，不可以采用別人的，或者干脆不進行建立，以便公司內(nèi)部的各種風險信息可以自上而下垂直向下發(fā)揮作用。部門之間進行橫向溝通，可以讓部門之間的溝通更加有效。實踐證明，擔保公司之間應該建立長效溝通機制，可以為公司創(chuàng)造機會，更好地獲得風險信息，通過識別風險，排除風險，或是在風險出現(xiàn)時更好地規(guī)避風險。

1.4 充分發(fā)揮風險監(jiān)督效能作用

在管理風險的同時最有效的措施就是要建立風險管理機制，實施風險監(jiān)督機制。風險管理機制就是需要對風險管理系統(tǒng)和風險報告進行定期評估，并及時糾正和解決發(fā)現(xiàn)的問題。對項目實施和人才建設的核心監(jiān)督，在資源有限的情況下努力發(fā)揮最大的優(yōu)勢和協(xié)同作用。監(jiān)督公司的各種信息網(wǎng)絡和流動裝備，而且必須積極發(fā)揮內(nèi)部審計的電子化和智能化的實時監(jiān)督作用，確保企業(yè)在有效監(jiān)督下平穩(wěn)運行。各層級人員必須根據(jù)其重要性，將發(fā)現(xiàn)的公司風險報告給相應的管理人員，以便采取必要的措施來糾正失敗的風險管理。

1.5 提升人員素質(zhì)與文化氛圍

公司必須要建立人才和文化戰(zhàn)略來適應長遠穩(wěn)定發(fā)展，在減少個人主觀判斷對風險管理的影響的同時，加強主觀能動性的積極作用?；诖?，公司就必須要調(diào)動員工工作的積極性，讓員工工作的熱情更高。不僅如此，還要設置有效的獎懲機制，對員工進行關于風險問題的多方面培訓，提高員工對工作的熱情以及對公司風險制度等理念掌握的程度。爭取讓所有員工銘記自己的職責，將工作潛能徹底發(fā)揮出來。

2 擔保公司的流動性收益平衡

2.1 增強全員風險管理意識

擔保公司其他風險的集中和最終體現(xiàn)就是流動性風險，因此，流動性風險知識必須被擔保公司的所有員工都充分地了解，此項舉措可以增強各個公司員工的風險管理意識，并采取先發(fā)制人的措施來控制流動性風險的發(fā)生。在經(jīng)營過程中，樹立風險第一思想非常重要。要想樹立這種思想，就必須要妥善處理盈利和安全性、流動性之間的必要聯(lián)系。只有這樣，才能在確保資金安全、人員正常流動的前提下提高公司的收益。

2.2 拓展投資和資金業(yè)務管理

社會責任感是融資擔保業(yè)重要的組成部分之一，以前的融資擔保業(yè)務收費低，與代償損失相比收益低，也是這個原因使擔保公司的收益狀態(tài)受到限制。這一狀態(tài)其實也一定程度上限制了擔保公司客戶的發(fā)展進程。因此，建立和完善其資金管理能力是擔保公司的迫切需要。完善擔保公司的現(xiàn)有狀態(tài)就是要合理開展投資項目和資金業(yè)務，這也是提高擔保公司盈利能力的重要途徑。擔保公司投資工作有關的機制必須要建立健全，資金方向和額度也要合理化。只有加強對投資計劃和資金方向的可行性研究，建立健全投資動態(tài)跟蹤監(jiān)測機制，才能確保安全和盈利。投資項目和資金業(yè)務的選擇也要注意。投資項目必須同時滿足現(xiàn)有條件，擔保公司必須在投資工作和擔保工作之間取得平衡。無論是項目投資還是資金業(yè)務，都可獲得高回報，但這個類型的業(yè)務一般短期流動不足。如果長期占用資金比例過高，那么短期償付能力下降，擔保公司的流動性壓力增加，風險增加。因此，在進行擔保和投資業(yè)務時一定要注意，設定風險偏好、預測流動性和進行綜合判斷后再進行下一步流程。

2.3 加強風險管理

擔保的公司，或者擔保的企業(yè)一般都存在一定的風險，這些風險多種多樣，控制這些風險極其困難，采取簡單的方法控制未必有效。隨著這幾年擔保業(yè)務的發(fā)展，政府給許多融資擔保公司提供了補償?shù)氖侄巍o論是風險管理知識儲備不足，還是風險管理體系欠缺導致業(yè)務管理和跟蹤不足、區(qū)域業(yè)務管理“人多臂短”，這些問題都將形成擔保公司的代償風險，擔保公司流動性壓力劇增。

加強宏觀經(jīng)濟分析研究是目前狀態(tài)下?lián)９镜谋厝贿x擇。建立并學習正確的經(jīng)濟思維，加強擔保投資知識理念的建設和宏觀風險識別能力，讓風險在篩選中被成功解決。還有一種就是，公司的結(jié)構(gòu)狀態(tài)對公司現(xiàn)有業(yè)務的影響，將市場目前所具有的大風險和大方向性列舉出來，與產(chǎn)品和客戶建立正確的對應結(jié)構(gòu)，強化信貸業(yè)務模式化和規(guī)模化。為確保及時開展業(yè)務，應提前進行區(qū)域布局，加強區(qū)域業(yè)務管理能力，在面臨突發(fā)性風險的時候，要將相關人員全部梳理到位，深入項目地，進行層次性管理。只有這樣，才能在風險發(fā)生前后進行有效控制，才能使管理復雜多變的外部環(huán)境以及避免公司的擔保業(yè)務風險成為可能。風險管理的核心就是保證擔保公司流動性。

2.4 加強擔保體系建設

在目前社會主義經(jīng)濟擔保體系發(fā)展的現(xiàn)狀下，國家也采取了相應的措施，比如將風險體系進行分擔，這個觀點主要的體現(xiàn)就是將政府、銀行或者大部分國家支持的擔保公司都融入進目前的擔保大框架中。有效解決擔保公司代償壓力和流動性壓力。這種方法看似簡單，但是僅僅依靠地方政府力量實施起來頗有難度，需要國家層面統(tǒng)籌安排。由于各個單位層級不同，對于利益的要求和文化不一致，所以在短時間內(nèi)很難得到統(tǒng)一實現(xiàn)，需要實施一段時間后不斷創(chuàng)新和改革，再推進實施。這種方式的基礎也很重要，想要實施正確的流動性體系建設，資金一定要充足，政府要及時下?lián)苜Y金進行調(diào)節(jié)，只有多方面都平衡的情況下，才能建立穩(wěn)定的擔保體系，讓擔保進程更加順暢。

3 結(jié)語

融資性擔保公司近幾年來的發(fā)展越來越快，也是順應目前大形勢和趨勢的產(chǎn)物，其實這種擔保產(chǎn)業(yè)屬于服務類型的產(chǎn)業(yè)，所以產(chǎn)業(yè)需要服務精神和服務意識。融資性擔保企業(yè)的風險管理和流動性收益平衡是比較重要的因素，要想控制平衡，管理好風險，就要遵循行業(yè)規(guī)律，優(yōu)化制度，制定詳盡計劃，穩(wěn)步培養(yǎng)人才，補充投資知識等，只有這樣，融資性擔保企業(yè)才會發(fā)展得越來越好，成為長期的、可持續(xù)發(fā)展的企業(yè)。