張紫薇

【摘要】伴著網(wǎng)技術和移動設備的不斷發(fā)展和普及，各種互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品已經(jīng)開始走進了人們的視野，這對商業(yè)銀行的業(yè)務量產(chǎn)生了很大的影響。在此期間，互聯(lián)網(wǎng)金融與商業(yè)銀行之間的關系一度成為人們關注的話題之一。這與傳統(tǒng)的商業(yè)銀行理財產(chǎn)品相比，以余顔寶為代表的互聯(lián)網(wǎng)金融以“高流動性，高收益，低門檻”的優(yōu)勢，打破了銀行以往的壟斷利潤模式。這種模式給銀行存業(yè)務和理財產(chǎn)品帶來了挑戰(zhàn)，導致銀行不得不進行改革和轉型。為此，本人以余額寶為主，剖析了互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行理財產(chǎn)品的影響，并提出相關的轉型和應對策略。

【關鍵詞】互聯(lián)網(wǎng)全融 ?商業(yè)銀行 ?理財產(chǎn)品 ?余顔寶 ?對策

一、余額寶介紹

（1）余額寶是一款阿里巴巴集團的理財產(chǎn)品，它于2013年6月推出。它是由天弘基金和支付寶聯(lián)合研制出的新產(chǎn)品，并且實行著T+0的購買和贖回收益原則，不僅具有貨幣資金的特征和性質(zhì)，還具有支付轉賬和網(wǎng)上購物的功能，具有“1+1>2”的作用。

（2）余額寶的發(fā)展趨勢一是資產(chǎn)開發(fā)規(guī)模。余額寶憑借其“高流動性，高收益，低門檻”的優(yōu)勢和特點，迅速擴大了資產(chǎn)規(guī)模，遠遠超過了招商銀行個人存款的活期和定期規(guī)模，并逐漸成為了中國最大的貨而基金。連續(xù)幾年在世界貨幣市場基金中排名優(yōu)秀。其次是收益趨勢。成立當月，余額寶的平均年化收益率約為6.299%高于當前商業(yè)銀行當前的理財產(chǎn)品收益率。在首次發(fā)行的連續(xù)15個月中余額寶平均年化收益率低于3%。但是，由于其具有“高流動性，高收凎和低門檻”的特點和優(yōu)勢，贏得了主要投資者的青睞，年化收凎率逐漸恢復，呈現(xiàn)穩(wěn)定増長態(tài)勢。

二、余額寶對商業(yè)銀行理財產(chǎn)品的影響分析

銀行負責寄售的金融理財產(chǎn)品具有清算時間長和投資起點高（進入門檻高）的局限性。一般而言，負責銀行代銷銷售的產(chǎn)品的起征點為5萬元。不光光需要繳納申購費，還需要繳納其他認購費，管理費，銷售服務費等。對一些小型乃至中型企業(yè)而言，這樣的筆資金可算是一筆大成本投資，但“余額寶”的起步價為1元起，幾乎接近零進入門檻，可以滿足中小企業(yè)和低收入人群的投資需求。此外，某些理財產(chǎn)品的收入還不穩(wěn)定，投資風險也高于余額寶。因此，在“余額寶”等互聯(lián)網(wǎng)金融打破了以前商業(yè)銀行金融服務的壟斷之后，銀行代銷理財產(chǎn)品的發(fā)展趨勢逐漸出現(xiàn)下降趨勢，“余額寶”等互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品得以廣泛實施。恰好彌補了這些不足和弱勢，再加上余額寶的“高利息，低風險，兌現(xiàn)時間短，進入門檻低，操作方便”的優(yōu)勢，深受中青年消費者群體的青睞，從銀行長期發(fā)展的角度來看銀行的長期發(fā)展將在一定程度上減少其金融寄售產(chǎn)品的寄售量。

三、商業(yè)銀行針對余額寶的優(yōu)化對策

（1）對服務質(zhì)量進行優(yōu)化。工作人員給予中小型企業(yè)或者低收入儲蓄等提供的服務質(zhì)量差是商業(yè)銀行的普遍問題之一。諸如“余額寶”之類的在線金融產(chǎn)品之所以能夠快速增長，是因為它積累了大量的小客戶。這種問題值得傳統(tǒng)商業(yè)銀行考慮，這也為他們帶來了提醒。以人為本，以客戶利益為服務中心，只有這樣才能全面將客戶服務整體體驗提升。

（2）對活期存款的價值進行優(yōu)化。商業(yè)銀行一直是金融領域的重要組成部分，銀行的營業(yè)利潤主要來自存貸款的差。對于商業(yè)銀行來說，活期存款是貸貨款的主要籌資渠道之一。因此，準確地說，活期存款的規(guī)模發(fā)展將直接影響銀行的利潤。但是，商業(yè)銀行過去直受到傳統(tǒng)經(jīng)濟體制的影響，活期存款利息不高，同余額寶相比，客戶獲得的收益也相應很少，但風險與其相比卻不低。因此，當互聯(lián)網(wǎng)金融快速發(fā)展時，首先會受到影響的是銀行的活期存款業(yè)務。因此，銀行需要反思今年的經(jīng)營理念，樹立與時俱進的經(jīng)營理念，所有優(yōu)化措施都必須以客戶利益為出發(fā)點，增加服務和金融產(chǎn)品的多樣性，并提高服務水平。從而保住客戶數(shù)量。在多元化創(chuàng)新的服務模式和理財產(chǎn)品的幫助下，銀行的市場份額穩(wěn)步回升，收入規(guī)模便會得到有效擴大。

四、結語

由上文可知，以余額寶為首的各種互聯(lián)網(wǎng)金融理財產(chǎn)品的開發(fā)，是中國金融業(yè)發(fā)展的重大突破和創(chuàng)新，其次是互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展對傳統(tǒng)商業(yè)銀行財富的沖擊和沖擊，這種影響都是不可低估的。它要求銀行積極尋求相關戰(zhàn)略，改變其經(jīng)營理念，并積極應對當前的困境。與傳統(tǒng)的財務管理相比，互聯(lián)網(wǎng)金融理財產(chǎn)品具有明顯的優(yōu)缺點。為了促進金融業(yè)的發(fā)展，有必要以優(yōu)勢互補，摒棄劣勢。當前將互聯(lián)網(wǎng)金融與傳統(tǒng)財富管理相結合已獲得更多實踐。許多銀行也都已經(jīng)開發(fā)了在線財富管理產(chǎn)品，并在互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境的幫助下形成了新的理財管理措施。這也為用戶提供了更多的新投資以及理財?shù)那?，這非常便于金融業(yè)的持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展成長。

參考文獻：

[1]張馨月.新型互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品對傳統(tǒng)互聯(lián)網(wǎng)金融和商業(yè)銀行的影響：以“余額寶”為例[J].中國集體經(jīng)濟，2014（13）：8990.