彭哲

摘 要：隨著我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)快速發(fā)展，監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)于科技手段要求越來(lái)越高。而區(qū)塊鏈蘊(yùn)含的分布式賬本、時(shí)間戳和加密機(jī)制等技術(shù)內(nèi)核與監(jiān)管機(jī)構(gòu)內(nèi)在優(yōu)化需求存在較深的契合點(diǎn)。將法律規(guī)定預(yù)先寫(xiě)入智能合約代碼，在區(qū)塊鏈運(yùn)行時(shí)實(shí)現(xiàn)“自動(dòng)合規(guī)”的途徑是監(jiān)管的一個(gè)重要方向。通過(guò)協(xié)議運(yùn)行保障監(jiān)管方對(duì)所有交易節(jié)點(diǎn)的觀測(cè)、評(píng)估和糾錯(cuò)機(jī)制實(shí)現(xiàn)有效監(jiān)管，也是未來(lái)區(qū)塊鏈金融發(fā)展的必由之路。金融監(jiān)管能否與時(shí)俱進(jìn)、通過(guò)技術(shù)創(chuàng)新找到二者的兼容區(qū)間，也是各國(guó)布局中的一個(gè)重要落腳點(diǎn)。而在此過(guò)程中若能讓區(qū)塊鏈與監(jiān)管沙盒形成有效互動(dòng)，共同解決現(xiàn)階段監(jiān)管層面存在的內(nèi)生性技術(shù)缺陷，將有利于推動(dòng)這場(chǎng)全新的技術(shù)革命在金融領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)大規(guī)模實(shí)質(zhì)性應(yīng)用。

關(guān)鍵詞：保險(xiǎn)業(yè);區(qū)塊鏈;融合;監(jiān)管沙盒

0 引言

從全球保險(xiǎn)業(yè)未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)看，保險(xiǎn)業(yè)監(jiān)管將從制度監(jiān)管轉(zhuǎn)向技術(shù)監(jiān)管，而利用區(qū)塊鏈的不可篡改、可追溯等特性，可以解決保險(xiǎn)業(yè)存在的信息不對(duì)稱與交易安全問(wèn)題，保證行業(yè)的真實(shí)性、合法性。而“監(jiān)管沙盒”是一種能夠?qū)⒔鹑趧?chuàng)新與控制風(fēng)險(xiǎn)兼顧的制度，若能與區(qū)塊鏈結(jié)合運(yùn)用，對(duì)未來(lái)保險(xiǎn)業(yè)監(jiān)管必將有很大的現(xiàn)實(shí)意義。

1 文獻(xiàn)綜述

區(qū)塊鏈技術(shù)和監(jiān)管科技是金融新技術(shù)發(fā)展的前沿，周雷、許一青、沈琳（2018）認(rèn)為探索“監(jiān)管沙盒”模式有利于實(shí)現(xiàn)金融創(chuàng)新與風(fēng)險(xiǎn)防控的平衡。周雷、薛雨寒、劉露（2018）認(rèn)為區(qū)塊鏈在保障互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)信息安全、防控道德風(fēng)險(xiǎn)、實(shí)現(xiàn)智能化理賠等方面均具有重要的應(yīng)用價(jià)值。王舒暢（2018）認(rèn)為區(qū)塊鏈的去中心化鏈?zhǔn)絻?chǔ)存結(jié)構(gòu)，為唯一性困境、時(shí)間性困境以及保險(xiǎn)合同效率問(wèn)題提供了解決方案。宋蔚、李佳穎（2018）認(rèn)為“區(qū)塊鏈 + 保險(xiǎn)”的多場(chǎng)景應(yīng)用可重塑保險(xiǎn)生態(tài)價(jià)值鏈，提升保險(xiǎn)行業(yè)的服務(wù)水平。劉熠煒、周樺、余?。?019）認(rèn)為區(qū)塊鏈技術(shù)能為保險(xiǎn)公司的信息儲(chǔ)存、客戶服務(wù)、反保險(xiǎn)欺詐以及保險(xiǎn)監(jiān)管等領(lǐng)域帶來(lái)深遠(yuǎn)的影響。尹振濤、范云朋（2019）認(rèn)為監(jiān)管科技將有助于建立一套金融運(yùn)營(yíng)實(shí)時(shí)監(jiān)測(cè)，風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、評(píng)估及處置的監(jiān)管體制。

2 區(qū)塊鏈技術(shù)賦能傳統(tǒng)保險(xiǎn)監(jiān)管

區(qū)塊鏈?zhǔn)峭ㄟ^(guò)構(gòu)建點(diǎn)對(duì)點(diǎn)自組織網(wǎng)絡(luò)、時(shí)間有序、不可篡改的加密賬本和分布式共識(shí)機(jī)制，從而實(shí)現(xiàn)去中心化信任的全網(wǎng)記賬和共同公證，創(chuàng)造基于計(jì)算機(jī)算法，而不依賴第三方的信任機(jī)制，實(shí)現(xiàn)價(jià)值的點(diǎn)對(duì)點(diǎn)傳輸。其核心設(shè)計(jì)思想是系統(tǒng)中的每個(gè)網(wǎng)絡(luò)節(jié)點(diǎn)都參與全網(wǎng)公開(kāi)賬簿記賬，經(jīng)多次確認(rèn)進(jìn)入歷史的區(qū)塊鏈記錄信息，數(shù)據(jù)將永久記錄，且不可修改。該技術(shù)能夠讓區(qū)塊鏈中的參與者在無(wú)須相互認(rèn)知和建立信任關(guān)系的前提下直接實(shí)現(xiàn)價(jià)值傳遞，而不再依賴于線下中介機(jī)構(gòu)，被譽(yù)為“超越信息傳遞的第二代互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)”。

區(qū)塊鏈的去中心化并不意味著完全擺脫監(jiān)管，而是可以通過(guò)協(xié)議運(yùn)行保障監(jiān)管方對(duì)所有交易節(jié)點(diǎn)的觀測(cè)、評(píng)估和糾錯(cuò)機(jī)制實(shí)現(xiàn)有效監(jiān)管。鑒于區(qū)塊鏈的分布式結(jié)構(gòu)及平等公開(kāi)的特點(diǎn)，監(jiān)管方可注冊(cè)為區(qū)塊鏈上的節(jié)點(diǎn)，實(shí)時(shí)觀察到保險(xiǎn)公司的全部運(yùn)營(yíng)過(guò)程，包括交易主體、資金流向等，真正實(shí)現(xiàn)穿透式監(jiān)管。此外，監(jiān)管機(jī)構(gòu)注冊(cè)為鏈上節(jié)點(diǎn)后，對(duì)任何時(shí)候的任何交易都可以進(jìn)行追蹤，及時(shí)檢測(cè)風(fēng)險(xiǎn)。如果發(fā)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，可以根據(jù)時(shí)間戳追溯到源頭，查明風(fēng)險(xiǎn)源，及時(shí)解決問(wèn)題。

案例：美國(guó)佛蒙特州政府嘗試區(qū)塊鏈與傳統(tǒng)保險(xiǎn)監(jiān)管融合

2019年1月，美國(guó)佛蒙特州政府簽署了一份諒解備忘錄，將該州作為探索區(qū)塊鏈在數(shù)據(jù)保存和優(yōu)化監(jiān)管程序方面潛力的試點(diǎn)地區(qū)。該試點(diǎn)計(jì)劃將針對(duì)的是那些由一個(gè)或多個(gè)提供自我保險(xiǎn)的母公司實(shí)體組成的許可保險(xiǎn)公司，在該州可使用區(qū)塊鏈技術(shù)中的私有鏈進(jìn)行數(shù)據(jù)的登記和報(bào)告。州政府目前僅保存保險(xiǎn)公司提交的紙質(zhì)文件和數(shù)據(jù)副本。佛蒙特州政府將根據(jù)此試點(diǎn)項(xiàng)目的實(shí)施情況，慎重考慮區(qū)塊鏈技術(shù)在優(yōu)化監(jiān)管程序方面的可行性。

3 “監(jiān)管沙盒”機(jī)制

近年來(lái)，金融科技逐步應(yīng)用到金融活動(dòng)的方方面面，傳統(tǒng)的監(jiān)管模式已經(jīng)無(wú)法滿足日常監(jiān)管需求。而“監(jiān)管沙盒”機(jī)制是創(chuàng)造一個(gè)“迷你的”真實(shí)市場(chǎng)作為金融創(chuàng)新的“安全空間”，在這個(gè)空間內(nèi)參與企業(yè)可享受一系列的“監(jiān)管福利”。創(chuàng)新企業(yè)在沙盒范圍對(duì)金融創(chuàng)新產(chǎn)品和商業(yè)模式進(jìn)行短期測(cè)試，如果測(cè)試效果符合預(yù)期，測(cè)試完成后可以廣泛推廣。

監(jiān)管沙盒測(cè)試的參與者從行業(yè)類(lèi)型上看多為金融科技公司，業(yè)務(wù)類(lèi)型與區(qū)塊鏈、監(jiān)管科技、保險(xiǎn)科技等相關(guān)。

“監(jiān)管沙盒”向參與企業(yè)提供五類(lèi)工具，分別是限制性牌照、個(gè)別指導(dǎo)、規(guī)定豁免與修改、無(wú)異議函和非正式引導(dǎo)，企業(yè)可以根據(jù)自身需要進(jìn)行選擇。項(xiàng)目準(zhǔn)入實(shí)行申請(qǐng)審批制，計(jì)劃參與測(cè)試的企業(yè)向金融行為監(jiān)管局提交申請(qǐng)，監(jiān)管局依據(jù)申請(qǐng)材料評(píng)估項(xiàng)目創(chuàng)新性、價(jià)值性及可行性，給予項(xiàng)目準(zhǔn)入或拒絕的審批

結(jié)果。

監(jiān)管沙盒機(jī)制擁有完整的測(cè)試流程，包括申請(qǐng)、測(cè)試、退出三個(gè)階段。在申請(qǐng)階段，企業(yè)提交測(cè)試項(xiàng)目的相關(guān)信息，金融行為監(jiān)管局根據(jù)沙盒“五項(xiàng)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)”作出評(píng)估，然后為符合資質(zhì)的項(xiàng)目委派專門(mén)人員與企業(yè)協(xié)商溝通。項(xiàng)目通過(guò)審批并且雙方就方案協(xié)商一致后，即進(jìn)入測(cè)試階段，時(shí)間一般為三至六個(gè)月左右，但具體時(shí)長(zhǎng)視企業(yè)的需求而定。測(cè)試結(jié)束后為退出階段，企業(yè)將測(cè)試期間項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)情況作出一份最終報(bào)告上交給金融行為監(jiān)管局，監(jiān)管局審查分析報(bào)告，給出書(shū)面反饋，企業(yè)根據(jù)此反饋，決定該項(xiàng)目后續(xù)是否具有可行性。

4 “監(jiān)管沙盒”+區(qū)塊鏈新模式

4.1 適用原因

首先，“監(jiān)管沙盒”與區(qū)塊鏈行業(yè)主要分布地域具有一致性。我國(guó)擁有區(qū)塊鏈業(yè)務(wù)保險(xiǎn)公司地域分布集中于北京、上海、廣東，集聚效應(yīng)明顯。而“監(jiān)管沙盒”具有跨地區(qū)、包容化的特點(diǎn)，適合在經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)開(kāi)展金融創(chuàng)新產(chǎn)品試驗(yàn)。

其次，“監(jiān)管沙盒”和區(qū)塊鏈技術(shù)有利于保險(xiǎn)公司產(chǎn)品創(chuàng)新。在產(chǎn)品開(kāi)發(fā)定價(jià)階段，區(qū)塊鏈技術(shù)可以優(yōu)化產(chǎn)品設(shè)計(jì)，使產(chǎn)品更加多樣化，為不同潛在客戶量身定制專業(yè)的保險(xiǎn)服務(wù)，有助于解決各家保險(xiǎn)公司業(yè)務(wù)同質(zhì)化問(wèn)題，進(jìn)而提升保險(xiǎn)的競(jìng)爭(zhēng)力。而“監(jiān)管沙盒”又可以限制保險(xiǎn)公司在產(chǎn)品設(shè)計(jì)及定價(jià)環(huán)節(jié)中激進(jìn)甚至違規(guī)的行為，保證保險(xiǎn)科技產(chǎn)品的創(chuàng)新性和低風(fēng)險(xiǎn)性。

最后，“監(jiān)管沙盒”與區(qū)塊鏈的技術(shù)特點(diǎn)相契合。區(qū)塊鏈技術(shù)有助于保險(xiǎn)業(yè)提升服務(wù)質(zhì)量、風(fēng)控能力、運(yùn)營(yíng)效率，降低人力成本和欺詐風(fēng)險(xiǎn)，革新保險(xiǎn)業(yè)的商業(yè)模式。與此同時(shí)，“監(jiān)管沙盒”能有效防止區(qū)塊鏈技術(shù)層面的風(fēng)險(xiǎn)。

4.2 具體案例——以PolicyPal為例

PolicyPal是新加坡金融管理局持牌保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)和豁免財(cái)務(wù)顧問(wèn)，與全球保險(xiǎn)公司建立了穩(wěn)定增長(zhǎng)的合作伙伴關(guān)系，目的是獲取客戶數(shù)據(jù)來(lái)構(gòu)建應(yīng)用程序編程接口以獲取即時(shí)報(bào)價(jià)和產(chǎn)品信息，了解客戶的保險(xiǎn)需求。在新加坡，PolicyPal 與 NTUC Income、 Etiqa insurance 兩家保險(xiǎn)公司合作，提供能顯示客戶現(xiàn)有保險(xiǎn)、支付和更新日期等信息的應(yīng)用程序，并用人工智能為客戶如何獲得更高的保障率提供投資建議。PolicyPal 匯總關(guān)于保險(xiǎn)費(fèi)、投保人數(shù)據(jù)、索賠數(shù)據(jù)和家庭成員等重要的私密信息來(lái)幫助合作伙伴找到市場(chǎng)缺口，從而有針對(duì)性地設(shè)計(jì)新產(chǎn)品。迄今為止，PolicyPal向消費(fèi)者分銷(xiāo)了一系列保險(xiǎn)產(chǎn)品，包括意外險(xiǎn)、重疾險(xiǎn)、車(chē)險(xiǎn)、養(yǎng)老保險(xiǎn)等。

P2P 互助保險(xiǎn)平臺(tái)由區(qū)塊鏈開(kāi)發(fā)，因其具有透明性和不可篡改性，降低了虛假索賠和保險(xiǎn)欺詐的風(fēng)險(xiǎn)，解決了信任問(wèn)題。通過(guò)智能合約，還降低了檢索個(gè)人記錄的成本，使索賠程序和監(jiān)測(cè)過(guò)程變得簡(jiǎn)單高效。

5 運(yùn)作模式創(chuàng)新應(yīng)用建議方向

5.1 應(yīng)用于保險(xiǎn)監(jiān)管和公司治理

一方面可加強(qiáng)監(jiān)管方對(duì)保險(xiǎn)公司核心償付能力的監(jiān)管;另一方面保險(xiǎn)公司內(nèi)部審計(jì)以及公司線上運(yùn)營(yíng)效率也會(huì)大大提升，實(shí)現(xiàn)全天候平臺(tái)預(yù)警、運(yùn)維及災(zāi)備。

5.2 與物聯(lián)網(wǎng)協(xié)同創(chuàng)新

在物聯(lián)網(wǎng)中通過(guò)傳感器網(wǎng)絡(luò)獲取大數(shù)據(jù)，不再像以往采用“平均值”測(cè)算的傳統(tǒng)統(tǒng)計(jì)方法，使用創(chuàng)新科技來(lái)厘定保險(xiǎn)費(fèi)率，更加注重防范風(fēng)險(xiǎn)，打通系統(tǒng)信息壁壘，廣泛應(yīng)用于財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)、人身險(xiǎn)及再保險(xiǎn)等領(lǐng)域。

5.3 滿足消費(fèi)者對(duì)保險(xiǎn)多元化的需求

為保險(xiǎn)消費(fèi)者設(shè)計(jì)更加個(gè)性化的保險(xiǎn)產(chǎn)品及服務(wù)，包括旅游、交通、健康、財(cái)產(chǎn)等領(lǐng)域。根據(jù)消費(fèi)者對(duì)保險(xiǎn)的使用需求頻率進(jìn)行靈活的量化計(jì)費(fèi)費(fèi)率厘定模式，并有效預(yù)防道德風(fēng)險(xiǎn)和逆向選擇風(fēng)險(xiǎn)。

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