李愷心

摘 要：分析了我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險。商業(yè)銀行應(yīng)當健全風(fēng)險管控機制，完善信息披露制度，加強個人風(fēng)險防范意識，加強銀行理財產(chǎn)品團隊建設(shè)，規(guī)范理財產(chǎn)品推廣人員的職業(yè)道德，加大檢查監(jiān)督監(jiān)控和責任追究能力，從而防范和控制個人理財業(yè)務(wù)風(fēng)險。

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行;個人理財業(yè)務(wù);理財風(fēng)險分析

文章編號：1004-7026（2020）06-0164-02? ? ? ? ?中國圖書分類號：F832.2 ? ? ? ? 文獻標志碼：A

在全球金融背景下，國內(nèi)外市場經(jīng)濟顯著震蕩，銀行市場競爭激烈，我國的商業(yè)銀行所面臨的風(fēng)險也愈發(fā)復(fù)雜，難以規(guī)避和防范。風(fēng)險出現(xiàn)在銀行經(jīng)營活動的各個方面，而控制經(jīng)營風(fēng)險已成為商業(yè)銀行的重點工作內(nèi)容[1]。

1? 商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險

1.1? 利率風(fēng)險

由于利率的不穩(wěn)定性突出，利率風(fēng)險是理財產(chǎn)品實施期間面臨的主要風(fēng)險之一，商業(yè)銀行的理財產(chǎn)品風(fēng)險很大概率與市場利率成相關(guān)性。當銀行在發(fā)行某一新的理財產(chǎn)品時，普遍會給客戶承諾較高的回報收入。當市場利率的波動導(dǎo)致市場風(fēng)險來臨時，商業(yè)銀行投入到期貨、期權(quán)等金融衍生產(chǎn)品會在很大程度發(fā)成投資虧損，理財產(chǎn)品到期時，將難以保證當初承諾給客戶的收益，會在一定程度上使這筆理財產(chǎn)品造成損失，銀行利潤隨之減少[2]。

在此種由于利率不穩(wěn)定導(dǎo)致承擔損失的情況下，商業(yè)銀行往往采用兩種措施補救。①銀行為了保證合同協(xié)議的實行以及維護自身信譽，挪用銀行的閑置資金或企業(yè)理財業(yè)務(wù)的資金額，這會間接導(dǎo)致資金流動存在風(fēng)險，使銀行風(fēng)險增加。②銀行不按照當時承諾給客戶的回報進行兌現(xiàn)，給購買理財產(chǎn)品的客戶帶來一定的損失，從而間接導(dǎo)致銀行信用風(fēng)險提升。

1.2? 信用風(fēng)險

由于信用問題導(dǎo)致的個人理財業(yè)務(wù)風(fēng)險。一般是在商業(yè)銀行與客戶進行理財產(chǎn)品簽訂或協(xié)商時，由于某些原因沒有達成協(xié)議中的要求，從而造成單方違約的一種財務(wù)風(fēng)險。在達成一筆理財業(yè)務(wù)的整個流程中，主要會涉及到商業(yè)銀行和推廣理財業(yè)務(wù)的工作人員，以及有購買理財產(chǎn)品需求的客戶這3個層面。

（1）商業(yè)銀行。商業(yè)銀行在尚未出現(xiàn)理財業(yè)務(wù)時，存款業(yè)務(wù)和貸款業(yè)務(wù)作為主要的經(jīng)營內(nèi)容，長期以國家信譽作為保證，主要給廣大客戶呈現(xiàn)低風(fēng)險的特征，面臨的市場也多為低風(fēng)險偏好的客戶。這使得商業(yè)銀行盲目自信，尤其是在開展有一定投資風(fēng)險的個人理財業(yè)務(wù)時，盲目夸大了產(chǎn)品的收益能力，使銀行的信譽遭受很大的風(fēng)險。

（2）理財業(yè)務(wù)推廣人員。這些工作人員多數(shù)專業(yè)水平并不高，由于市場競爭激烈，為了吸引客戶，提高自己的業(yè)績，一般只會向客戶著重介紹理財產(chǎn)品的收益優(yōu)勢，不會強調(diào)理財產(chǎn)品收益的變動影響、產(chǎn)品的風(fēng)險以及收益的波動因素等風(fēng)險，使客戶低估了產(chǎn)品隱藏的風(fēng)險。一旦出現(xiàn)投資失敗的情況，客戶很容易對理財產(chǎn)品產(chǎn)生不滿，從而降低客戶對商業(yè)銀行的信任，給銀行帶來很大的負面影響。

（3）購買理財產(chǎn)品的客戶。相對于其他金融機構(gòu)而言，廣大群眾對銀行的信賴更為明顯。多數(shù)客戶由于對各種理財產(chǎn)品并不了解，只是盲目選擇收益高的理財產(chǎn)品進行投資，使得客戶購買了與自身可承受風(fēng)險程度并不匹配的高風(fēng)險理財產(chǎn)品，進而使客戶的資金遭受一定的損失，降低了客戶對商業(yè)銀行的信任，間接導(dǎo)致銀行的信譽風(fēng)險增加。

1.3? 操作風(fēng)險

操作風(fēng)險是指商業(yè)銀行在進行個人理財業(yè)務(wù)交易的各種環(huán)節(jié)，面臨的種種突發(fā)情況，一般是由于自身系統(tǒng)不完備或者理財業(yè)務(wù)人員操作失誤，造成相應(yīng)損失的風(fēng)險。銀行系統(tǒng)缺陷主要是由于近年來個人理財業(yè)務(wù)市場的開發(fā)速度突飛猛進，但理財產(chǎn)品系統(tǒng)的建設(shè)以及更新速度明顯較慢。個人理財業(yè)務(wù)操作過程過于繁雜，每一個步驟都極可能出現(xiàn)差錯，甚至出現(xiàn)客戶信息泄露、預(yù)測收益存在偏差等風(fēng)險，從而影響銀行的經(jīng)濟收益。

另外，理財業(yè)務(wù)人員的操作失誤主要是由于銀行缺少專業(yè)的理財人員，同時現(xiàn)有的人員專業(yè)理財業(yè)務(wù)水平有限。在面臨業(yè)績壓力的情況下，向客戶推薦高風(fēng)險高收益的理財產(chǎn)品，忽略隱瞞投資風(fēng)險，甚至出現(xiàn)為客戶代辦理財業(yè)務(wù)、違規(guī)持有客戶資金的行為，造成了嚴重的操作風(fēng)險。

1.4? 流動性風(fēng)險

在商業(yè)銀行的個人理財業(yè)務(wù)范疇內(nèi)，流動風(fēng)險一般指將理財產(chǎn)品結(jié)算成實用資金的難易水平。在正常情況下，雖然理財業(yè)務(wù)合同一般都會規(guī)定客戶可以提前贖回或終止該項理財協(xié)議，但由于提前結(jié)束條款會導(dǎo)致客戶最后獲得的收益回報比預(yù)期少得多，所以客戶往往不會提前支取資金。

2? 商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)風(fēng)險的應(yīng)對措施

2.1? 構(gòu)建完備的理財市場監(jiān)管系統(tǒng)

國家監(jiān)管部門如央行、銀監(jiān)會和證監(jiān)會應(yīng)該實時做好對理財市場的風(fēng)險管控，依據(jù)理財市場的波動及時調(diào)整制定相應(yīng)的法律法規(guī)，定期為銀行提供適當?shù)娘L(fēng)險管理教育，提高各商業(yè)銀行的風(fēng)險防范能力。及時預(yù)測市場變化，引導(dǎo)其進行正確的風(fēng)險管理，鼓勵銀行創(chuàng)新個性化的理財產(chǎn)品，提高商業(yè)銀行間的競爭力和經(jīng)營效率。

2.2? 強化內(nèi)部控制，實施風(fēng)險信息披露

商業(yè)銀行必須依據(jù)各類理財業(yè)務(wù)，制定相應(yīng)的信息披露管理辦法，嚴格執(zhí)行內(nèi)部審核制度，嚴格把控理財產(chǎn)品的市場準入門檻，絕不能放任高風(fēng)險、低回報、不顧客戶自身權(quán)益的理財產(chǎn)品涌入市場。若出現(xiàn)銀行推廣和出售違規(guī)理財產(chǎn)品的行為，監(jiān)管部門必須依據(jù)制度進行處罰，從根本上隔絕信用風(fēng)險的發(fā)生。商業(yè)銀行要完善內(nèi)部監(jiān)管系統(tǒng)，保障交易中各操作環(huán)節(jié)符合規(guī)范，公開透明。此外，銀行在進行理財業(yè)務(wù)推廣時，必須對理財產(chǎn)品的風(fēng)險進行提示。對于一些重要的條款，要在產(chǎn)品說明以及協(xié)議合同中著重標識出，不得隱瞞謊報客戶在投資該份理財產(chǎn)品面臨的風(fēng)險，切實降低信用風(fēng)險和操作風(fēng)險，防止不必要的糾紛。

2.3? 注重投資者的認知能力和風(fēng)險接受度

客戶普遍對理財?shù)恼J知程度以及購買理財產(chǎn)品后可能承擔的風(fēng)險缺乏充分的了解，只是對比產(chǎn)品的收益率后就進行盲目投資。這便要求銀行面對有投資意愿的客戶時，需要充分了解客戶對理財產(chǎn)品的認知情況，主動向客戶說明理財產(chǎn)品的風(fēng)險，使客戶對整個產(chǎn)品的特點有詳盡的了解。此外，銀行還需要定期開展理財培訓(xùn)，強化理財產(chǎn)品的風(fēng)險認知，使客戶學(xué)會分辨不同理財業(yè)務(wù)的特征，提高客戶理性投資思維，對風(fēng)險和收益的比重形成合理判斷，學(xué)會謹慎選擇適合自己的理財產(chǎn)品，從而作出正確的投資選擇。

另外，銀行可以制定一份個人理財產(chǎn)品風(fēng)險等級評估測試。針對客戶的不同需求和風(fēng)險的接受程度，判斷客戶的風(fēng)險承受能力和偏好，直接有針對性地向客戶推薦適合其的理財產(chǎn)品。對風(fēng)險承受能力處于中低等水平的客戶，銀行不應(yīng)推薦高風(fēng)險產(chǎn)品，以降低投資風(fēng)險。

參考文獻：

[1]王凌云.商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)的風(fēng)險及對策[J].中外企業(yè)家，2019（13）：28.

[2]李嘉淇，毛馨苑，賀盼盼，等.東莞商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)風(fēng)險及防范對策[J].現(xiàn)代商貿(mào)工業(yè)，2019，40（26）：125-126.