文/趙強、任磊

1 前言

隨著我國經濟的高速發(fā)展，公路工程之中的PPP 模式的應用越來越多，已成為國內大型交通基礎設施建設項目中常見的運營模式之一。PPP 模式極大激發(fā)社會閑置資本的使用，為社會資本向公共交通基礎設施建設領域的流動創(chuàng)造先決條件。結合山西省國省道路面改造工程（太原、陽泉境內）PPP 項目，就公路工程PPP 項目經營管理方面的一些實踐經驗進行分析。

2 項目概況

山西省國省道路面改造工程（太原、陽泉境內）PPP項目路線總長約173km，包含6 個子項目，其中太原境內G339、G108、G241、S104 四個子項目，全長142km；陽泉境內G239、G307 兩個子項目，全長31km。項目估算總投資為51427.12 萬元，項目資本金為10285.42 萬元，占總投資的20%；采用“PPP”模式，合作時長共21年，其中建設期1年，回報機制為政府付費（可用性服務費+運維績效服務費）。該項目具有“籌備期短、建設期快、區(qū)域廣、線路長、工期緊、技術新、變更多”等顯著特點。

3 項目經營管理重難點分析

3.1 項目籌備期主要時間節(jié)點

圍繞項目所進行的公司注冊、投融資管理、組織機構設置、合法手續(xù)辦理為主要工作，為建設期提供一定先決條件。

針對項目特點以及突發(fā)管控壓力，項目班子成員克服種種困難，于2020年2月中旬全部到位，在做好疫情防控的同時，各班子成員分工協(xié)作，圍繞“地、圖、錢、評、證、庫”制定工作責任清單，逐項推進。通過團隊協(xié)作以及多級互動的方式，在全省8 個項目包中率先完成各項節(jié)點工作。針對前期各項合規(guī)性手續(xù)，該項目通過“高鐵快運、專人快遞”等途徑，遵循“爭分奪秒、事不過夜”的原則，當日往返公司及集團公司，高效完成各項前期手續(xù)的簽署，為項目公司注冊、融資落地等順利實施奠定堅實的基礎。

3.2 投融資管理

由于該路面改造項目工期緊、任務重，且涉及大宗材料采購，資金到位率直接對建設工期產生影響，能否鎖定材料價格也對項目的經濟效益產生決定性作用。因此，項目結合實際進程開展各項融資工作：

3.2.1 為盡快落實項目資金，預中標后，項目主要負責人就貸款的重要條款先后與6 家銀行展開了對接工作，該項目在實施前期積極對接各大銀行，著重比對放款條件、放款時間、利率優(yōu)惠等重要條件，選擇放款制約條件少、批復時間短、利率低的銀行作為項目貸款行。此外，在項目融資方案報審時，要實時整理與各銀行談判資料，結合項目實際情況，及時上報融資方案，確定合作銀行。

3.2.2 工作人員提前梳理各個合同中需提供的資料時間節(jié)點，提前做好前期的準備工作。實時總結項目進展情況，多級聯(lián)動，合理規(guī)劃放貸時間與內部管控相協(xié)調，放貸資金與現(xiàn)場進度相匹配。提前準備放貸資料，整理和收集現(xiàn)場亮點資料及各項關鍵節(jié)點工作的準備材料，使得銀行方可以了解我方的實施進度，展現(xiàn)團隊實力，更有利于提高放款速度和支付審核進度。緊密跟蹤銀行放貸審核進度，多溝通，勤跑動，確保資金及時足額到位。打通資金回流渠道，根據(jù)施工日期和施工計劃做出投資計劃，及時辦理總承包部計量支付手續(xù)，確保資金實時回流，提高資金利用率。

3.2.3 在簽訂借款合同時，建議提款時間不應局限于建設期內，延長提款時間，以免造成資金閑置，及產生不必要的銀行利息。該項目合作銀行資金支付均為人工審批，銀行掌握主動權，不利于項目的資金回流及集中工作。建議后續(xù)類似的投資項目，將銀行對項目公司貸款資金流向的監(jiān)管方式及力度落實到貸款合同條款，便于執(zhí)行[1]。

3.3 施工許可手續(xù)辦理

辦理前準備好各種資料：項目概況、施工許可申請書（規(guī)定格式）、施工監(jiān)理中標單位一覽表、實施方案批復、投資計劃批復、可行性研究報告批復、施工圖設計及預算批復、項目法人備案審批資料、項目組織機構設立文件、參建（勘察設計、監(jiān)理、施工）單位中標通知書、資質及合同、公路養(yǎng)護工程質量監(jiān)督受理通知書、開工前審計報告、工程質量管理制度、安全管理制度等。上述資料需經過項目施工許可實施機構初審，簽署初審意見并加蓋公章，然后報至項目施工許可實施機構審核，簽署審核意見并加蓋公章。最后將通過審核的申報資料報送至政務服務大廳相關窗口受理，辦結后會電話通知取件。

完成項目公司注冊、法人備案、質量監(jiān)督申請等，均是辦理施工許可證的先決條件，環(huán)環(huán)相扣，缺一不可；融資到位、完成開工前審計也是辦理施工許可證的必要條件。本項目因審計單位工作滯后，一定程度上影響了施工許可證的辦理。另外，施工許可申請書內“交通主管部門對建設資金的審計意見”一欄可用開工前審計報告替代，不再單獨簽署、蓋章，加快辦理時效。

施工許可手續(xù)主要依托實施機構辦理，為避免辦理期間的順序和進度失控問題發(fā)生，正式批復后導致前期施工無合法手續(xù)，建議工程專人跟進辦理。

3.4 資源配置

該項目在資源配置方面秉持科學謀劃，合理布局。依據(jù)路線分布、行政區(qū)域劃分，以工區(qū)為中心分別進行資源配置，確保資源配置優(yōu)質齊全，同步推進施工生產。具體來講分為以下四點：

3.4.1 依據(jù)項目路線分布及行政區(qū)域，將項目劃分為四大工區(qū)，依據(jù)各工區(qū)特點分別配置相應的技術人員及機械設備。

3.4.2 總承包部牽頭、各工區(qū)協(xié)助，開展實地踏勘，工程量核驗、結構類型統(tǒng)計、沿線地材價格及拌和場站運距、拌和能力、材料儲備能力、瀝青庫儲備能力、拌和場站口碑等各項調查，共計考察30 余家拌和站，最終通過招標選定了24 家拌和站，確保了混合料及時供應。

3.4.3 預估到全省2200 公里路面改造工程同步進行，就地再生設備完全依靠省內將嚴重制約工程進度，決定將再生設備資源面向全國考察，最后采用山西當?shù)嘏c外省資源相結合，形成競爭力，提高施工效率。

3.4.4 動態(tài)調整各工區(qū)資源配置，依據(jù)各工區(qū)施工工作面、施工進度等因素動態(tài)調整各工區(qū)資源配置，保證各工區(qū)時刻高效運轉。

3.5 成本控制

該項目建設期以成本控制為主線，通過原材料鎖價、價量差管理、引進新工藝等措施實現(xiàn)降本增效。嚴格執(zhí)行限價招標制度，優(yōu)化資源配置，降低施工成本，該項目由于引進滑模施工工藝，大幅提高了施工效率，同時降低施工成本。針對類似地方壟斷類材料，通過前期談判進行鎖價，防止后續(xù)隨意漲價的情況，同時協(xié)助其進行配合比優(yōu)化，降低其成本，達到互利共贏的局面。除此之外，還要嚴控項目管理費，動態(tài)調整項目人員及設備配置，防止人員及設備閑置造成管理費用的增加；同時規(guī)劃足額使用項目公司的業(yè)主管理費，將日常管理費用在合規(guī)的情況下盡可能攤銷到項目公司業(yè)主管理費中[2]。具體見表1。

表1 瀝青材料價差管理分析表

3.6 項目風險控制

在項目的運作和推進過程中，要注重項目的合法合規(guī)性手續(xù)，同時，完善項目審批、招投標、成立項目公司等各項流程，以滿足金融機構的審查要求。根據(jù)項目實際，綜合考慮宏觀經濟、投資模式及資金渠道等因素，通過合理資本結構和多元化的籌資機制，緩釋財務風險，保障項目籌資活動的順利進行。在合同談判的過程中，應約定項目合規(guī)性風險需由政府方承擔，包括項目立項、報建等各個環(huán)節(jié)審批的獲得，以及項目采購方式、政府擔保、優(yōu)惠政策、補貼方案、政府方參股下的項目公司負責，若因合規(guī)性問題導致項目終止、進度延誤，成本增加等不利問題出現(xiàn)，由政府方承擔該風險并對社會資本方進行合理補償。另外，作為社會資本投資人，應充分考慮自身的籌資能力以及融資財務費用，理性參與市場競標，避免資金財務費用倒掛的現(xiàn)象發(fā)生。

針對融資風險問題，項目部門和政府部門應當就外匯風險共同研究和商討，就基本匯率問題達成一致協(xié)議，同時合理劃分中性區(qū)域。雙方在中性區(qū)內需共同承擔外匯風險，共同享有外匯利益。如果匯率變化超出中性區(qū)域，雙方需要就風險及利益進行商討，保障二者之間的分配公平。

4 結語

綜上，PPP 模式在公路工程等交通基礎設施建設領域的巨大融資優(yōu)勢，促使其成為未來公路工程建設領域融資的必然發(fā)展趨勢。筆者通過對山西省國省道路面改造工程（太原、陽泉境內）PPP 項目在項目經營管理方面的實踐經驗進行總結，以期可以為類似公路工程PPP項目經營管理提供參考和借鑒，具有較強的應用價值和實踐意義。