劉玉萍 副教授 彭 麗 李曉寧（石家莊工商職業(yè)學院 石家莊 050061）

研究背景

隨著我國“一帶一路”建設的層層推進，逐步挽回了金融危機以來出口下滑的頹勢，也為制造業(yè)的價值鏈地位提高奠定基礎。過去20年以來，全球發(fā)達國家跨國企業(yè)已經全面實行模塊化生產，將諸多低價值的生產程序外包給發(fā)展中國家，各發(fā)展中國家為產品制造鏈上提供某一環(huán)節(jié)或某道工序的服務。在全球價值鏈的分工體系下，發(fā)達國家跨國公司保留了高附加值的價值鏈環(huán)節(jié)，比如前端研發(fā)和后端服務，在價值鏈中有較強話語權和議價能力，而發(fā)展中國家通過人口紅利發(fā)揮勞動力優(yōu)勢，包攬了全球價值鏈的低附加價值環(huán)節(jié)，收益遠小于價值鏈的其他國家（賴偉娟、鐘姿華，2017）。

自從改革開放以來，我國對外商投資一向予以優(yōu)惠的稅收和土地政策，依靠人口紅利優(yōu)勢迅速在國際產業(yè)鏈中取得不可替代的分工地位。我國也形成了龐大的制造業(yè)規(guī)模，成為了世界工廠，是世界領先的制造業(yè)大國。然而，我國距離制造業(yè)強國還有相當距離，微笑曲線認為，產業(yè)鏈的附加價值具有“U型”特征，即產業(yè)價值鏈中部的附加價值是最低的，價值鏈兩端一般是技術研發(fā)和市場銷售。我國制造企業(yè)為外國企業(yè)提供流水線外包和OEM生產服務，往往缺乏自主技術，銷售渠道由外國企業(yè)把控，缺乏產業(yè)附加值的提升空間，企業(yè)利潤水平低，工資上漲空間不大，這與我國日益上升的工資水平相矛盾。制造業(yè)還是我國生產總值占比最高的產業(yè)，制造業(yè)較低的利潤對失業(yè)率也產生影響，影響社會的穩(wěn)定。

因此，我國現(xiàn)階段而言，提升制造業(yè)價值鏈附加價值已經是迫在眉睫。然而，我國的制造工廠已經參與了國際加工貿易的30%以上，諸多本土制造企業(yè)已經過度依賴國際采購商的訂單需求，促使產業(yè)鏈一度被鎖定在微笑曲線的“U型”底部。與此同時，我國流通業(yè)對制造業(yè)的主導性逐漸體現(xiàn)，流通先導論已經受到政策制定、商業(yè)經濟、消費市場的共識。流通業(yè)的發(fā)展將拉近制造業(yè)與市場的距離，助力我國制造業(yè)在微笑曲線上的移動，以流通技術進步發(fā)揮制造業(yè)價值鏈轉型升級的提升機制。

理論背景

（一）流通發(fā)展提升制造業(yè)效率

18世紀亞當·斯密早在《國富論》中指出，社會分工有利于提升勞動生產率，并認為 “分工是國民財富增長的源泉”。隨著社會生產力的提高，生產者為了擴大生產規(guī)模，將商品流通與銷售從生產者職能中分離出來，成為流通業(yè)。流通業(yè)是專門從事商品流動或交易的產業(yè)，流通業(yè)的誕生與發(fā)展促使制造業(yè)不斷擴大再生產，同時優(yōu)化生產流程，獲得生產的規(guī)模經濟效應，增加最大生產規(guī)模，降低生產邊際成本。

（二）流通技術進步改善制造投資環(huán)境

流通技術進步有利于生產要素資源的流動性，促進了社會再生產的效率提升，擴大潛在分工密度（丁寧等，2013）。馬克思的流通理論提出，社會生產中資本是不斷循環(huán)流動的，資本的靜止有利息成本的代價，因此，資本通過流動循環(huán)來發(fā)揮價值，一旦資本的流動循環(huán)速度快，就能將資本成本降低。現(xiàn)代商品的產業(yè)鏈鏈條不斷加長，這是因為資本在產業(yè)鏈多個環(huán)節(jié)中循環(huán)流動，促使資本成本降低到最小，而流通技術進步在產業(yè)鏈加大了分工密度，有利于減少資本在產業(yè)鏈某一環(huán)節(jié)的停留時間。現(xiàn)代研究已經表明，一件商品從社會生產到最終消費的過程中，流通時間往往是生產時間的4倍（祝合良、石娜娜，2017）。因此，我國應當大力推動流通業(yè)創(chuàng)新，提高傳統(tǒng)流通業(yè)效率，加快產業(yè)鏈的資本周轉速度，資本投資收益率的上升將加大民間投資水平，營造制造企業(yè)的良性投資環(huán)境。與此同時，流通技術進步也縮減了制造商的銷售費用、倉儲費用、運輸費用等不必要開銷，將節(jié)省的資本、人力、物力用于產品研發(fā)、流程創(chuàng)新、管理優(yōu)化，提升制造層面的綜合競爭力。從而借助信息技術、科技專利、智能技術等作為制造核心競爭優(yōu)勢，占據產業(yè)鏈的高附加值環(huán)節(jié)，令制造業(yè)擺脫國際產業(yè)鏈中的代工困局。

綜合來看，流通技術進步為制造業(yè)產業(yè)鏈升級創(chuàng)造了外部環(huán)境，即延長了商品產業(yè)鏈的長度與分工，加快了產業(yè)鏈資本周轉速度，進而改善了制造業(yè)投資環(huán)境，有利于制造企業(yè)提升產業(yè)鏈地位，從代工型企業(yè)轉型為研發(fā)型企業(yè)。

（三）流通制造業(yè)的垂直一體化

交易成本理論認為，經濟活動的內部化可以降低交易成本。換言之，通過組織內部交易對外部市場交易的替代，可以降低交易成本，尤其是在現(xiàn)代產業(yè)極為密集的分工以及組織市場規(guī)模與數量十分龐大的環(huán)境下。信息不對稱致使企業(yè)難以找到合適的交易對象，加大了企業(yè)考察議價成本、談判成本、監(jiān)督成本、違約成本等。不過，企業(yè)可以借助收購、兼并和重組等資本運營方式來降低市場交易的不確定性，建立有效的內部交易市場。內部市場的交易者數量少，減少了交易中的搜尋成本、談判成本和議價成本。盡管現(xiàn)代市場經濟的發(fā)展加大了產業(yè)分工密度，但隨之而來的是較大的跨行業(yè)競爭，傳統(tǒng)行業(yè)之間的壁壘被互聯(lián)網所打破，而傳統(tǒng)行業(yè)的企業(yè)（制造業(yè)和流通業(yè)）應當依靠上下游企業(yè)的縱向一體化來降低交易成本，增強競爭優(yōu)勢。

制造業(yè)和流通業(yè)的垂直整合一方面也是流通業(yè)演進的結果（石立哲、朱榮艷，2018）。流通業(yè)掌握了制造業(yè)不具備的市場信息，比如銷量數據、定價數據、促銷數據等，這促使商品生產者與消費市場的信息流通被流通業(yè)割裂，制造業(yè)由于避免市場風險而不能及時根據市場反饋實施創(chuàng)新。流通技術進步的結果是打通制造企業(yè)和流通企業(yè)、流通企業(yè)和消費市場的信息流通渠道，進而提高制造企業(yè)和消費市場的連通性。而為了提高制造業(yè)與流通業(yè)的信息戰(zhàn)略聯(lián)盟的實施效率，兩者一體化的可能性較大，消除數據共享帶來的信息風險，并消除電商時代下制造業(yè)與流通業(yè)的競爭矛盾。

因此，流通技術進步將推動制造商、流通商和消費者的信息互通，促進制造流通的一體化整合，消除制造企業(yè)的外部市場交易成本，極力消除制造業(yè)所面臨的牛鞭效應，減少制造業(yè)財務風險對創(chuàng)新的抑制作用。

（四）建立本土制造業(yè)轉型動力

微笑曲線理論提出，產業(yè)鏈的高附加值分布在產業(yè)價值鏈的兩端，價值鏈中的研發(fā)和市場的地位最高，這是因為現(xiàn)代社會的商品制造產能已經十分富足，制造的可替代性強，在價值鏈中的地位逐漸降低，促使社會生產的高價值創(chuàng)造以創(chuàng)新研發(fā)和市場營銷為導向，流通的附加值逐漸提升。由于市場經濟下消費者自由選擇喜愛的商品，而流通業(yè)處于價值鏈的市場前沿，掌握一線的消費者信息，根據市場需要而開設店鋪、采購商品、制定供應鏈等，令傳統(tǒng)制造業(yè)的生產受制于流通業(yè)，并且流通業(yè)間接替代市場對制造業(yè)進行優(yōu)勝劣汰。

在移動互聯(lián)網時代下，開始產生大型流通平臺，比如58同城、阿里巴巴、貨拉拉等。大型流通平臺聚集了大量流通信息和流通資源，為諸多制造商提供一站式后端服務。流通平臺可以借助營銷品牌、銷售渠道和顧客資源，在價值鏈中擁有更強話語權，尤其是進入移動互聯(lián)網時代，流通業(yè)的市場勢力不斷增強，產銷一體化、自有品牌開發(fā)成為現(xiàn)代流通業(yè)的演進趨勢。如今，我國本土流通業(yè)率先融合了移動互聯(lián)網的科技創(chuàng)新，迅速推動本土流通業(yè)成為流通中間平臺，消除了不必要的中間環(huán)節(jié)，促使傳統(tǒng)制造業(yè)依存于大型流通平臺（杜丹清、占智康，2018）。流通平臺成為價值鏈的主導者，通過信息集成來延長傳統(tǒng)產業(yè)鏈，為制造品牌提供一站式外包服務。在流通平臺體系下，制造企業(yè)之間的信息透明度加大，也促使產業(yè)競爭更為激烈，令傳統(tǒng)制造企業(yè)代工模式的市場需求和利潤水平不斷降低，產生向微笑曲線兩側移動的動力。

因此，大型流通平臺能為本土制造業(yè)奠基一系列非生產性服務，延長制造業(yè)的價值傳遞鏈條，推動制造業(yè)的轉型升級。既可以將非生產外包給平臺企業(yè)而專注生產創(chuàng)新，也可以通過流通平臺打通銷售端，實施互聯(lián)網時代下的新型產銷一體化。

研究設計

（一）模型設計

數據來源是2000-2016年的《中國統(tǒng)計年鑒》和《中國工業(yè)經濟年鑒》的省級面板數據，本文借助全要素生產率的概念來測算流通技術進步和制造業(yè)升級，借助數據包絡分析的DEA-Malmquist法來測算，DEA-Malmquist全要素生產率分為管理效率進步和技術效率進步。對于流通技術進步，將流通資產總額和從業(yè)人數總額作為投入變量，將流通業(yè)銷售總額作為產出變量，測算流通業(yè)技術進步。制造業(yè)的產業(yè)升級測算也是同理，將制造業(yè)資產總額和從業(yè)人數總額作為投入變量，將制造業(yè)銷售總額作為產出變量，測算流通業(yè)全要素生產率。本文模型設計參考了Ciccone和Hall（1996）的模型基礎，借助我國2000-2016年省級面板數據建立計量模型，考察流通技術進步對制造業(yè)全要素生產率的影響：

在模型中，TFP代表制造業(yè)全要素生產率，采用DEA-Malmquist來衡量。INNOV代表流通業(yè)創(chuàng)新技術進步，并添加了5個控制變量。控制變量中加入制造業(yè)資本有機構成（Capital）、城鎮(zhèn)化水平（Urban）、制造業(yè)固定資產（Fixedˉasset）、出口貿易占GDP比（Export）和制造業(yè)人力資本（HumanˉCapital）。

（二）實證分析結果

由于本文數據結構是省級面板數據，應當使用面板數據模型構建計量經濟模型，兩種主流的面板數據模型是固定效應模型和隨機效應模型，兩者各有優(yōu)劣，需要使用豪斯曼檢驗來確定哪個模型更優(yōu)。在經過模型檢驗之后，豪斯曼檢驗拒絕了模型系數一致的假設，說明固定效應模型更適合用于本文的分析。

表1呈現(xiàn)了流通技術進步對制造業(yè)產業(yè)升級的固定效應模型估計結果。模型1內未加入控制變量，流通技術進步的回歸系數達到了0.073，滿足了1%的顯著性水平標準，調整R2為0.020。在模型2內添加了控制變量，流通技術進步的回歸系數為0.077，滿足了5%的顯著性水平標準，調整R2為0.284。分析結果表明流通業(yè)技術進步對制造業(yè)全要素生產率具有顯著推進作用。

流通業(yè)和制造業(yè)的產業(yè)發(fā)展在經濟活動中是相互作用的，存在內生性問題。具體來說，制造業(yè)全要素生產率同樣也可能帶動流通業(yè)技術進步。因此，本文借助常用的兩階段最小二乘法的固定效應模型來檢驗估計模型的穩(wěn)健性，并運用戴維森-麥金農檢驗（DM）來考察計量模型是否為非嵌套模型，如果P值小于0.01則代表拒絕外生性假設，說明模型具有內生性問題。本文所選取的工具變量是滯后一期的流通業(yè)技術進步。

表2列出了兩階段最小二乘法-固定效應模型的回歸結果，模型3未引入控制變量，而模型4引入。模型3中DM檢驗P值為0.044，通過了5%的顯著性水平檢驗，代表流通業(yè)技術進步和制造業(yè)全要素生產率具有內生性關系。引入工具變量后，流通技術進步的估計系數仍然為正，但是系數小于模型1，為0.048，通過了5%的顯著性水平檢驗。模型4中DM檢驗P值為0.005，在1%顯著性水平拒絕“變量外生”的原假設，表明流通技術進步和制造業(yè)升級有互動效應，流通業(yè)技術進步不僅會促進制造業(yè)全要素生產率提升，制造業(yè)全要素生產率也會促進流通技術進步，這可能是由于部分偏遠地區(qū)和農村地區(qū)流通產業(yè)發(fā)展滯后，制造流通關系還是由制造所主導，形成流通業(yè)過度依賴基礎產業(yè)的局面。

（三）穩(wěn)健性檢驗

接下來，本文進一步考察流通技術進步對制造業(yè)全要素生產率影響的穩(wěn)健性。由于索羅模型的全要素生產率假設存在一個生產函數，區(qū)別于Malmquist指數的非參數法，索羅殘差法計算的全要素生產率也有一定適用性，模型5采用索羅殘差模型重新測算了制造業(yè)全要素生產率。另外，流通技術進步的測量重新使用連鎖批零業(yè)銷售額的對數，因為連鎖零售業(yè)能降低批零業(yè)的平均成本和邊際成本，現(xiàn)代連鎖流通業(yè)能發(fā)揮規(guī)模經濟優(yōu)勢，為現(xiàn)代化流通發(fā)展建立規(guī)模經濟基礎，分攤信息技術的資本投入。因此，模型6采用連鎖批零業(yè)銷售額的對數作為解釋變量。

表1 全國樣本下流通技術進步對制造業(yè)產業(yè)升級的固定效應模型估計結果

表2 兩階段最小二乘法-固定效應模型

表3 穩(wěn)健性檢驗（兩階段最小二乘法-固定效應模型）

表4 分組回歸（兩階段最小二乘法-固定效應模型）

表3顯示，模型5和模型6的流通技術進步系數仍然顯著為正，模型5通過了1%的顯著性水平檢驗，模型6通過了5%的顯著性水平檢驗。說明在替換被解釋變量和解釋變量的情況下，流通技術進步還是能顯著促進制造業(yè)全要素生產率提升。這說明連鎖流通業(yè)規(guī)模經濟也將有效為制造業(yè)提供后端服務能力，擴大批零業(yè)采購規(guī)模，提高制造業(yè)庫存周轉率。生產規(guī)模和訂單頻率的加大是制造業(yè)工藝流程升級的潛在條件，從而帶動制造業(yè)的價值鏈升級。

（四）區(qū)域對比研究

表4中將全國樣本分為東部、中部和西部地區(qū)，分組研究流通業(yè)技術進步對制造業(yè)全要素生產率的影響，測量方法與表1內模型一樣，模型是兩階段最小二乘法-固定效應模型，解釋變量和被解釋變量的測量方法是Malmquist指數法。

回歸結果顯示，東部樣本流通技術進步的回歸系數為0.155，通過了1%的顯著性水平檢驗，影響系數比全國樣本要高，說明東部流通技術進步更能促進東部制造業(yè)的產業(yè)價值升級；其次，中部樣本的檢驗結果為0.066，通過了10%的顯著性水平檢驗，影響系數不如東部，說明中部地區(qū)的流通技術進步對制造業(yè)升級的拉動效應不如東部地區(qū)，這是由于中部地區(qū)屬于非沿海地區(qū)，流通出口外貿的發(fā)展環(huán)境不如東部地區(qū)，產業(yè)規(guī)模不足，地區(qū)流通業(yè)發(fā)展不均衡，其地緣劣勢導致中部地區(qū)流通業(yè)對制造業(yè)升級的作用有限；最后，西部樣本的模型檢驗結果顯示，流通技術進步對制造業(yè)全要素生產率的影響沒有通過顯著性水平檢驗，說明西部地區(qū)流通技術進步對制造業(yè)價值鏈升級的作用有限，這可能是由于西部地區(qū)流通產業(yè)發(fā)展滯后，西部地區(qū)地理結構高山阻隔較大，交通基建難度和成本高，流通業(yè)的規(guī)模經濟、區(qū)域平衡度、現(xiàn)代化等格局要素都不如東中部地區(qū)。而且，西部地區(qū)流通業(yè)過去過度依賴勞動密集型發(fā)展，導致從業(yè)人員的平均專業(yè)素養(yǎng)不足，不利于流通業(yè)的現(xiàn)代化轉型，促使西部地區(qū)的流通業(yè)升級往往只是規(guī)模擴大，技術進步的作用不明顯，難以發(fā)揮流通技術進步拉動制造業(yè)轉型升級的作用。

結論

根據上述研究結果可以看出，從全國層面上看，流通技術進步對制造業(yè)全要素生產率具有顯著積極效應，在采用兩階段最小二乘法后，也一定程度上降低了內生性影響。同時，本文發(fā)現(xiàn)流通技術進步對制造業(yè)轉型升級的拉動作用存在空間異質性，東部地區(qū)效果最強，其次是中部地區(qū)，但西部地區(qū)的拉動作用不明顯。西部地區(qū)應當加快流通體系建設以及公共交通、信息設施、流通體制等方面建設，加大流通產業(yè)扶持力度，重視流通產業(yè)并努力發(fā)揮其對新型城鎮(zhèn)化建設和產業(yè)轉型升級的作用。

因此，我國中央政府在推動“十三五”規(guī)劃的流通強國建設中，應當重視西部地區(qū)的流通產業(yè)升級，讓流通業(yè)發(fā)揮出對制造業(yè)價值升級的拉動作用，為流通業(yè)創(chuàng)新升級提供政策支持和稅收優(yōu)惠，加快西部地區(qū)流通業(yè)的規(guī)?；同F(xiàn)代化，扶持本地龍頭流通業(yè)以創(chuàng)造流通技術進步環(huán)境，并借鑒東部地區(qū)成熟的流通法制建設，開創(chuàng)西部地區(qū)流通業(yè)的自由創(chuàng)業(yè)環(huán)境，支持流通業(yè)與制造業(yè)的內化，降低產業(yè)鏈交易成本，促進西部大生產和大流通的融合。