閆芳芳

摘 要：近年來，由于住房、汽車和信用卡業(yè)務(wù)的迅速發(fā)展，越來越多的城鎮(zhèn)居民開始步入“舉債消費”時代。社會中的家庭欠款持續(xù)增加，是導(dǎo)致大面積金融債務(wù)崩塌的風險因素之一。分析了當前中國家庭的負債狀況，重點探討了年齡層次、家庭收入、文化水平及其他社會因素對家庭負債的影響。

關(guān)鍵詞：家庭負債;社會欠款;影響因素

文章編號：1004-7026（2019）15-0037-02 ? ? ? ? 中國圖書分類號：F126 ? ? ? ?文獻標志碼：A

1 ?中國家庭負債狀況

根據(jù)中國家庭整體負債情況可知，從2016年底起，國內(nèi)家庭欠款總額已經(jīng)達到33萬億人民幣，比2015年同時期提高了近1/5。但是2016年銀行貸款及融資貸款分別比往年提高了13.5%、12.8%。由此看來，國內(nèi)家庭欠款往往隨著還款時間增加而不斷增長，而且增長的速度超越了社會欠款的平均值。家庭欠款不斷增長，比例甚至超過社會金融借款，2016年已占據(jù)30%，而且還在上升，這種因為家庭欠款導(dǎo)致的社會金融風險比重也在不斷提高[1]。

2 ?年齡層次對負債的影響

剛剛組建的新家庭由于沒有積蓄或者積蓄比較少，家庭財富比較少。以后當夫妻雙方年齡逐漸增加，工作經(jīng)驗不斷增多，待遇水平隨著經(jīng)驗提升也不斷上升，這樣就會提升家庭總收入，使家庭積蓄不斷增多。經(jīng)過多年的積累，當夫妻雙方都退休時，家庭主要收入來源減少，之前積累的財富無論是固定資產(chǎn)還是非固定資產(chǎn)，都是為了維持生活中面臨的風險，而且隨著年齡增大，還需要更多資金投入到醫(yī)療費用中。由此看來，根據(jù)生命周期理論和家庭相對獨立的假設(shè)，家庭資產(chǎn)的年齡分布是倒U型結(jié)構(gòu)，即中年及成年群體所擁有的家庭總資產(chǎn)是人一生的高峰時期。相比于使用貸款的概率，當夫妻雙方比較年輕時，通常更傾向于使用貸款來購置房產(chǎn)和汽車，而且還款期限也比較長，有的可長達30年之久。當夫妻雙方年齡比較大時，工資收入比較少，還款期限最多到退休5年之后。年輕夫妻的家庭消費能力比老年家庭大，不僅要買房、車，還要支付子女教育、醫(yī)療、成長等各種費用，所以通常貸款數(shù)額要比老年家庭多。老年夫妻家庭通常因為觀念比較陳舊，一般不接受貸款消費的觀念。若將不同年齡階段的群體進行分階段，可以分為以下5組：34歲以下、35～44歲、45～54歲、55～64歲和65歲以上，其中65歲以上組為基準組。各個年齡段的家庭總收入和資產(chǎn)不會因為年齡差距而相差很大，但是貸款的多少出現(xiàn)明顯的高低差距。家庭凈資產(chǎn)的年齡分布不符合生命周期理論預(yù)期的倒U型結(jié)構(gòu)。根據(jù)家庭總積蓄進行分析，處于35～64歲這個年齡階段家庭積累的財富比較多，明顯高于65歲以上年齡組積累的財富，處于最底層的是34歲以下的年齡組。而家庭借貸比例卻隨著年齡的增大而明顯降低。總負債是隨著年齡的遞增而遞減，進而也證實了最近幾年，因為房地產(chǎn)價格上升，購房所需的資產(chǎn)遠遠高于其他消費，而年輕家庭普遍貸款買房，老年的家庭普遍擁有房產(chǎn)而沒有負債。

3 ?家庭收入對家庭負債的影響

當家庭收入大于支出時，家庭是處于正向現(xiàn)金流階段，財產(chǎn)在不斷積累，此時的消費不需要貸款。但越是收入高的家庭越容易得到數(shù)量大的貸款，以用于持久性收入的投資。持久收入是指包含工資等勞動收入、離退休金等養(yǎng)老金收入、金融資產(chǎn)等投資收入，是相對穩(wěn)定持久的收入，不包含臨時性、一次性的補貼和饋贈等。

家庭所在地的發(fā)展狀況也是影響家庭成員的消費觀念、價值理念及貸款消費層次的重要因素之一。在發(fā)達地區(qū)，人們更容易找到好的工作，工資水平也比較高，家庭成員的投資理念受環(huán)境影響比較大，所以會更多地參與到項目投資或融資。根據(jù)我國發(fā)展現(xiàn)狀，由于所處地理位置的不同，分東部沿海家庭、中部平原家庭和西部家庭3種，并按照家庭處于城市或農(nóng)村，具體分組為城市家庭和農(nóng)村家庭，農(nóng)村家庭為基準組。東部沿海地區(qū)家庭的投資額高于中部和西部家庭;城市家庭高于農(nóng)村家庭。

4 ?文化水平對家庭負債的影響

在一個家庭里，家庭成員文化水平的高低也在很大程度上影響一個人或者一個家庭的消費水平。學(xué)歷高的人一般會有穩(wěn)定的工作，工資也會比受教育程度低的人高。因為人們所處群體也不同，群體的投資理念也會彼此影響，更多的投資意味著他們能獲得更多資產(chǎn)和回報，相應(yīng)也會得到更多融資和貸款的機會。由此看來，受教育程度高的家庭，無論是家庭的總財產(chǎn)數(shù)還是銀行貸款比例，都會高于受教育水平一般的家庭，但并不是絕對的。

5 ?其他社會因素對家庭負債的影響

總體來看，因為目前房價居高不下，有的家庭擔負著買房欠款，如果單從這方面看，一個家庭如果購買了自住房，或者因為投資而購買了多套房產(chǎn)，這些房產(chǎn)就會成為家庭負債的主要因素。而現(xiàn)在大部分家庭的消費觀念比較超前，即使有足夠的錢來全款買房，他們也不會這樣做，寧愿貸款買房，然后手里的錢再去進行其他投資。另外，還有一些社會因素也影響著借貸比例。

（1）影響一個家庭欠款的多少與當家理財者的性別相關(guān)。如果是男性作為一家之主，更傾向于去借貸消費或者投資;而大部分女性在投資上比較保守，投資重心更多在子女身上。

（2）當一個家庭子女比較多或者老年人口過多時，負債率也會更高。

（3）子女中有上大學(xué)的家庭與沒有子女接受大學(xué)教育的家庭，消費觀念也大大不同，往往有上大學(xué)子女的家庭更容易貸款消費。

（4）家庭持有負債的程度沒有顯示出生命周期效應(yīng)，年齡在50歲以上的家庭，其負債占家庭凈資產(chǎn)的比例隨著年齡的增加而增加;婚姻狀況不是決定家庭負債程度的重要因素。

6 ?結(jié)束語

家庭消費預(yù)期會受到宏觀經(jīng)濟政策的影響，家庭的負債行為會受到未來經(jīng)濟形勢、收入等多方面的影響。通過實證研究可知，不斷提高家庭的受教育程度，了解更多的金融知識，對消費信貸的健康發(fā)展有促進作用。

參考文獻：

[1]何麗芬，吳衛(wèi)星，徐芊.中國家庭負債狀況、結(jié)構(gòu)及其影響因素分析[J].華中師范大學(xué)學(xué)報（人文社會科學(xué)版），2012（1）：

59-68.