段利亮

摘 要：在當(dāng)前科技蓬勃發(fā)展的背景下，互聯(lián)網(wǎng)已經(jīng)是人們生活、日常工作、企業(yè)發(fā)展中不可缺少的技術(shù)之一，隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)被越來越多的應(yīng)用在各行各業(yè)中，金融模式也因此有了很大的改變。在二者的有機(jī)結(jié)合下，各種類型的互聯(lián)網(wǎng)金融模式也應(yīng)運(yùn)而生，其在為人們的投資提供便利的同時(shí)，也存在著許多潛在風(fēng)險(xiǎn)，甚至對(duì)社會(huì)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生了一定的不利影響?；诖?，本文就簡(jiǎn)要概述互聯(lián)網(wǎng)金融在發(fā)展過程中常見的幾種模式，分析其存在風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)重點(diǎn)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管提出建議，期望能以此為理論參考健全創(chuàng)新行業(yè)的監(jiān)管機(jī)制，從而促進(jìn)金融行業(yè)能夠順應(yīng)時(shí)代的潮流更加健康的發(fā)展。

關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng)金融 發(fā)展模式 風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管

一、互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展模式

1.1 P2P融資模式

P2P融資模式簡(jiǎn)單來說就是以互聯(lián)網(wǎng)為融資平臺(tái)，收集出借方的小額閑散資金提供給貸款人滿足其資金需求，是一種出借方與貸款人直接交流的融資模式。但由于互聯(lián)網(wǎng)的虛擬不確定性，使資金的額度受到了局限，其用戶也主要是有資金危機(jī)的中小企業(yè)，風(fēng)險(xiǎn)高的特點(diǎn)對(duì)其發(fā)展有一定的阻礙作用。

1.2眾籌平臺(tái)模式

眾籌平臺(tái)是一種多元化的資金募集平臺(tái)，其用戶可以是初創(chuàng)業(yè)的創(chuàng)業(yè)者，也可以是有夢(mèng)想的個(gè)人藝術(shù)家，幾乎所有人都可以將自己的募資需求上傳至平臺(tái)，審核募資目標(biāo)和期限通過后就正式向公眾募集資金，期限內(nèi)籌集到目標(biāo)資金則眾籌成功，此時(shí)資金才會(huì)進(jìn)入需求者的賬戶中，若眾籌失敗，資金則原路返還到投資者的賬戶內(nèi)。其由于較為開放，金額小，門檻低的特點(diǎn)，受到了創(chuàng)業(yè)者和個(gè)人融資需求者的廣泛喜愛。

1.3第三方支付模式

人們?nèi)粘Ｊ褂玫奈⑿胖Ц?、支付寶支付就是一種互聯(lián)網(wǎng)金融模式，這種第三方支付方式通常是以一個(gè)信譽(yù)高的非銀行機(jī)構(gòu)為中介，簽約各銀行后通過軟件技術(shù)來將用戶與銀行直接聯(lián)系起來，滿足當(dāng)代人們追求便利快捷，能夠利用網(wǎng)絡(luò)隨時(shí)隨地支付的要求。

1.4大數(shù)據(jù)金融模式

這種金融模式是依據(jù)互聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)交流頻繁而建立起來的，通過對(duì)大量的數(shù)據(jù)進(jìn)行匯總分析，為互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)提供用戶的信息，例如根據(jù)用戶的交易分析用戶的喜好，在咨詢的顯示上就會(huì)為用戶提供更有針對(duì)性的信息，幫助用戶和機(jī)構(gòu)更好地篩選匹配者，實(shí)現(xiàn)對(duì)營銷的有效把控。

1.5數(shù)字貨幣

近年來，比特幣這種互聯(lián)網(wǎng)淘金方式也進(jìn)入人們的視野中，數(shù)字貨幣也對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融造成了一定的沖擊。上述多樣化的互聯(lián)網(wǎng)金融模式只是對(duì)證券公司，金融機(jī)構(gòu)等提出了挑戰(zhàn)，而這種虛擬的非現(xiàn)實(shí)貨幣卻顛覆了所有金融以資金為交流的模式，若任其發(fā)展，將在一定程度上對(duì)央行造成極大地危機(jī)。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)分析

2.1技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)

互聯(lián)網(wǎng)特殊的虛擬性就注定了其會(huì)因?yàn)榧夹g(shù)而產(chǎn)生一定的安全風(fēng)險(xiǎn)。不管利用何種互聯(lián)網(wǎng)金融模式進(jìn)行資金的交流，為了增強(qiáng)資金的安全性，都會(huì)收集雙方的身份證號(hào)和銀行卡號(hào)這種隱私性較高的個(gè)人信息，一旦互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)受到不法分子的攻擊或是系統(tǒng)內(nèi)部出現(xiàn)技術(shù)方面的漏洞，就會(huì)出現(xiàn)信息泄露的危機(jī)，個(gè)人的隱私信息和賬戶信息被盜取，就會(huì)對(duì)個(gè)人造成巨大的經(jīng)濟(jì)損失。

2.2市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)的對(duì)象通常有信息不對(duì)等的特點(diǎn)，這就會(huì)出現(xiàn)市場(chǎng)選擇的失衡。例如P2P融資模式，用戶普遍是中小企業(yè)甚至是個(gè)人，這就導(dǎo)致無法對(duì)他們的信用和抵押進(jìn)行過高的要求，一旦貸款人由于經(jīng)營不善導(dǎo)致創(chuàng)業(yè)失敗，就很有可能無法償還資金，對(duì)平臺(tái)和出借者都是一種風(fēng)險(xiǎn)。久而久之，缺乏優(yōu)質(zhì)客源，用戶自然就會(huì)減少，沒有資金的投入平臺(tái)就會(huì)陷入生存的困境。

2.3法律風(fēng)險(xiǎn)

當(dāng)前對(duì)于創(chuàng)新發(fā)展的互聯(lián)網(wǎng)金融并沒有明確的法律要求，準(zhǔn)入門檻較低，金融機(jī)構(gòu)可以鉆法律的漏洞隱瞞理財(cái)產(chǎn)品中高風(fēng)險(xiǎn)的部分，內(nèi)部人員也有將用戶信息換取經(jīng)濟(jì)價(jià)值的行為，甚至對(duì)借貸、支付的風(fēng)險(xiǎn)約束更是少之又少，野蠻生長的互聯(lián)網(wǎng)金融勢(shì)必會(huì)因?yàn)槿狈Ψ傻墓苁霈F(xiàn)更多對(duì)用戶權(quán)益上的侵害。

三、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管措施

3.1優(yōu)化法律法規(guī)

（1）明確準(zhǔn)入機(jī)制

對(duì)于多樣化的互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)機(jī)構(gòu)要有嚴(yán)格的準(zhǔn)入機(jī)制，根據(jù)金融模式的分析按不同而制定不同的準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，技術(shù)要求、保護(hù)措施、系統(tǒng)維護(hù)等也要做出明確的標(biāo)準(zhǔn)，審核不達(dá)標(biāo)的平臺(tái)或機(jī)構(gòu)禁止進(jìn)入市場(chǎng)，減少不良借款對(duì)行業(yè)發(fā)展造成的不良影響。

（2）明確監(jiān)管主體

當(dāng)前除了第三方支付方面有了明確的監(jiān)管機(jī)制，但其他模式卻出現(xiàn)監(jiān)管上的漏洞。因此，就要明確監(jiān)管主體的重要地位，充分發(fā)揮銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)等監(jiān)督機(jī)構(gòu)的監(jiān)管作用，根據(jù)其職責(zé)范圍監(jiān)管不同的互聯(lián)網(wǎng)金融模式，例如銀行就可以對(duì)第三方支付進(jìn)行行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)制定和網(wǎng)絡(luò)貨幣發(fā)行的監(jiān)管，證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)等就可以對(duì)基金、理財(cái)產(chǎn)品進(jìn)行監(jiān)管，以此強(qiáng)制金融機(jī)構(gòu)在業(yè)務(wù)開展時(shí)進(jìn)行信息披露，促進(jìn)企業(yè)的規(guī)范運(yùn)行。

（3）完善征信系統(tǒng)

當(dāng)前我國的征信系統(tǒng)主要面對(duì)的是企業(yè)征信和個(gè)人征信，對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融數(shù)據(jù)方面還沒有明確的規(guī)范，這就使互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)無法有效把握用戶的信用情況，就極易導(dǎo)致P2P模式中的個(gè)人無力還款對(duì)平臺(tái)造成的經(jīng)濟(jì)損失。因此，就需要根據(jù)互聯(lián)網(wǎng)金融的交易數(shù)據(jù)擴(kuò)大征信系統(tǒng)的范圍，給予互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)使用征信系統(tǒng)的權(quán)利。

（4）維護(hù)消費(fèi)者權(quán)益

任何行業(yè)的發(fā)展都需要消費(fèi)者為支撐，為了在虛擬安全性較低的網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)上最大程度地保障消費(fèi)者的權(quán)益，就需要通過法律法規(guī)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融交易的全過程進(jìn)行明確規(guī)范，例如風(fēng)險(xiǎn)告知、信息披露、用戶信息保護(hù)、責(zé)任明確等等，也可以開設(shè)專門的消費(fèi)者權(quán)益保障機(jī)構(gòu)，公正客觀的處理互聯(lián)網(wǎng)金融交易中的糾紛。

（5）打擊金融犯罪

不法分子會(huì)因?yàn)檫`法成本低而進(jìn)行重復(fù)性的違法犯罪，此時(shí)就需要強(qiáng)化法律對(duì)金融犯罪的打擊力度，對(duì)于金融機(jī)構(gòu)人員為了一己私利而交易用戶信息的行為，不正當(dāng)?shù)慕鹑谥薪?，詐騙行為，危害網(wǎng)絡(luò)安全等強(qiáng)化處罰標(biāo)準(zhǔn)，加大處罰力度，對(duì)不法分子進(jìn)行行為上的約束。

3.2完善技術(shù)建設(shè)

（1）健全技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)

技術(shù)的發(fā)展也需要標(biāo)準(zhǔn)為約束，指導(dǎo)其創(chuàng)新方向。因此，要強(qiáng)化對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)系統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)檢測(cè)機(jī)制，制定明確的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施。同時(shí)還要根據(jù)法律法規(guī)的要求統(tǒng)一行業(yè)的信息技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)，強(qiáng)化技術(shù)方面對(duì)網(wǎng)絡(luò)金融平臺(tái)的安全維護(hù)，使技術(shù)的發(fā)展更加規(guī)范化。

（2）開發(fā)先進(jìn)技術(shù)

當(dāng)前我國對(duì)于技術(shù)的應(yīng)用大多是引進(jìn)國外的系統(tǒng)，對(duì)于自主研發(fā)方面有所缺失，容易出現(xiàn)國外系統(tǒng)漏洞而我方無法及時(shí)解決的現(xiàn)象。因此，在信息化技術(shù)不斷發(fā)展的背景下，要想我國的互聯(lián)網(wǎng)金融處于領(lǐng)先地位，就需要國內(nèi)加強(qiáng)對(duì)新技術(shù)的自主開發(fā)力度，像是信息加密、秘鑰管理等，最大程度地提高互聯(lián)網(wǎng)的安全等級(jí)和防御能力，保護(hù)國家互聯(lián)網(wǎng)的金融安全。

（3）增加設(shè)備投入

硬件上加強(qiáng)對(duì)設(shè)備安全性的投入，及時(shí)更新安全系統(tǒng)，加大對(duì)系統(tǒng)殺毒能力的開發(fā)，為互聯(lián)網(wǎng)金融的安全提供先進(jìn)的硬件保護(hù)。軟件上最大程度的優(yōu)化網(wǎng)站訪問的安全性，例如多重驗(yàn)證方式等避免不法分子使用軟件機(jī)器惡意登錄盜取信息。以此來在綜合保護(hù)下為互聯(lián)網(wǎng)金融的安全提供堅(jiān)實(shí)的物質(zhì)保障。

3.3強(qiáng)化行業(yè)自律

互聯(lián)網(wǎng)金融的良性發(fā)展除了要依靠外部的監(jiān)管對(duì)其進(jìn)行約束外，還需要行業(yè)內(nèi)部進(jìn)行規(guī)范化協(xié)調(diào)?？梢酝ㄟ^組織互聯(lián)網(wǎng)金融大會(huì)強(qiáng)調(diào)安全發(fā)展的重要性，提高決策人員的正確發(fā)展意識(shí)，以此來制定企業(yè)內(nèi)部的監(jiān)管措施，強(qiáng)化行業(yè)人員的職業(yè)道德意識(shí)，內(nèi)外監(jiān)管的相互配合下，共同促進(jìn)金融市場(chǎng)的更好發(fā)展。

結(jié)語

綜上所述，時(shí)代背景為互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展創(chuàng)造了有利的生存環(huán)境，其健康的發(fā)展能夠促進(jìn)我國整體經(jīng)濟(jì)的持續(xù)發(fā)展。因此，我們?cè)诳吹交ヂ?lián)網(wǎng)金融對(duì)經(jīng)濟(jì)推動(dòng)作用的同時(shí)，更要看到其中潛在的風(fēng)險(xiǎn)，通過法律方面對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的多方面進(jìn)行制約，技術(shù)方面最大程度地消除互聯(lián)網(wǎng)的安全隱患，健全監(jiān)管體系，強(qiáng)化行業(yè)自律等，對(duì)其技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效監(jiān)管，有序面對(duì)互聯(lián)網(wǎng)對(duì)金融模式的發(fā)展沖擊，促使互聯(lián)網(wǎng)金融朝著可持續(xù)方向發(fā)展。

參考文獻(xiàn)：

[1]凌靜怡，邢佳儀.關(guān)于互聯(lián)網(wǎng)金融模式及其監(jiān)管的思考[J]. 商， 2015（20）：164.

[2]張錦匯. 關(guān)于互聯(lián)網(wǎng)金融模式的若干思考[J]. 市場(chǎng)研究， 2016（5）：71-71.

[3]馬廣奇， 趙仲. 基于金融規(guī)制理論的中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管思考[J]. 區(qū)域金融研究， 2019（2）：21-24.

[4]李曉榆. 淺析互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)與監(jiān)管路徑[J]. 經(jīng)貿(mào)實(shí)踐， 2019， 243（01）：136.

[5]王宇.互聯(lián)網(wǎng)金融眾籌模式風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管研究[J]. 現(xiàn)代國企研究， 2015， No.72（18）：35.