陳柯佚

[摘要]我國的資產(chǎn)證券化自2005年開啟至今不斷發(fā)展成熟，資產(chǎn)證券化產(chǎn)品由于其結(jié)構(gòu)設計復雜，涉及的參與方眾多，在面臨著監(jiān)管環(huán)境的不斷變化的情況下，由于擁有實務經(jīng)驗的人員較少審計工作的難度在不斷的加大。能夠識別被審計產(chǎn)品的重點審計領域，有效識別和評估重大錯報風險并采取進一步審計程序，進而降低審計風險，提高審計效率是審計人員應當重點關注的內(nèi)容。本文從2016遠東一期的特點入手，分析2016遠東一期年報審計過程中的審計風險及風險成因。

[關鍵詞]資產(chǎn)證券化 審計風險

一、重大錯報風險

（一）外部環(huán)境分析

對于一般資產(chǎn)證券化而言，其外部環(huán)境層面上對于審計風險影響較大的風險因素主要有法律風險。

就法律風險而言，在2016年遠東一期資產(chǎn)支持證券的發(fā)行過程中，遠東租賃公司委托北京市中倫律師事務所對2016年遠東一期間出具了盡職調(diào)查報告，對上述可能影響標的債券清收的法律問題進行了說明。在盡職調(diào)查過程中，律師事務所首先對寧波銀行提供的書面資料做出基本審閱，其次在現(xiàn)場核查時對遠東租賃相關債務融資業(yè)務進行現(xiàn)場訪談，并對每筆債務融資的抵押物進行現(xiàn)場勘查，從而將書面資料與現(xiàn)場信息進行核對，識別其中可能存在的法律問題以及相關風險。因而瑞華會計師事務所在對2016年遠東一期進行審計時，可能會因為債務融資清收存在重大錯報的可能，審計人員應當通過對于律師事務所盡職調(diào)查具體情況的了解以準確地識別因法律因素的變化而帶來的重大錯報風險。

（二）內(nèi)部控制環(huán)境分析

廣發(fā)資產(chǎn)管理股份有限公司（以下簡稱“廣發(fā)資管”）作為“2016遠東一期”的計劃管理人，有權(quán)根據(jù)約定將專項計劃的認購資金用于購買基礎資產(chǎn)，并建立健全內(nèi)部風險控制，管理專項計劃，分配專項計劃收益。故我們對“2016遠東一期”的內(nèi)部控制環(huán)境從廣發(fā)資管人手分析。

廣發(fā)資管資產(chǎn)管理業(yè)務風險控制組織架構(gòu)主要分為四個層級，分別是董事會（合規(guī)負責人）——風險控制委員會——合規(guī)風控部門——各業(yè)務部門。（如圖所示）各個層級的風控組織在授權(quán)范圍內(nèi)履行相應的風險控制職責，超過權(quán)限的都需要報上一級組織和人員決策。董事會及合規(guī)負責人履行一級風險防范的職能，對公司經(jīng)營活動的整體風險及風險控制措施的有效性進行整體評價。公司風險控制委員會具體負責制定資產(chǎn)管理業(yè)務的風險限額和重要業(yè)務權(quán)限，評估和決策重大業(yè)務事項以及檢查風險管理狀況等。合規(guī)風險部是公司負責風險管理的核心部門，履行綜合性的風險管理職能，主要負責對公司經(jīng)營管理活動和員工執(zhí)業(yè)行為進行合規(guī)管理，防范合規(guī)風險。各業(yè)務部門保證一線業(yè)務的風險控制共工作，在資產(chǎn)管理業(yè)務產(chǎn)品設計、投資交易、運行管理、客戶服務、銷售等諸多環(huán)節(jié)存在的各類風險隱患進行業(yè)務一線的評估、督導和完善。

廣發(fā)資管的控制環(huán)境在總體上比較完善，但由于成立時間較短，對于資產(chǎn)證券化產(chǎn)品呈現(xiàn)的短期性較明顯的特征表現(xiàn)出一定的問題，傾向于偏短期盈利，不利于公司長期發(fā)展。盡管廣發(fā)資管設有合規(guī)負責人對公司經(jīng)營活動的整體風險及風險控制措施的有效性進行整體評價，但是缺乏獨立的內(nèi)部審計機構(gòu)，缺乏對各項管理活動和經(jīng)濟業(yè)務進行檢查監(jiān)督。

廣發(fā)資管盡管設置了風險控制委員會，設立了針對企業(yè)運營過程中可能存在的風險進行的信息收集、分析、評估、識別應對的相關機制，但是內(nèi)部控制流程太長從而使得一旦發(fā)生突發(fā)事件，無法快速形成緊急應對預案，內(nèi)部控制存在一定缺陷。

二、檢查風險

（一）程序風險

一般常規(guī)審計工作如何執(zhí)行是有專門審計準則的，審計工作程序主要是指審計人員在執(zhí)行審計工作時的步驟與順序，其范圍涵蓋了項目的由始到末的全部過程。在執(zhí)行工作的過程中若審計人員沒有依據(jù)審計準則來操作，因此而造成的最終審計結(jié)論的不恰當，就會造成審計程序風險。由于資產(chǎn)證券化業(yè)務在我國起步較晚，并沒有專門針對資產(chǎn)證券化審計的相關審計準則出臺，而針對2016遠東一期產(chǎn)品的審計，瑞華會計師事務所審計人員僅僅是依據(jù)《2016遠東一期資產(chǎn)支持專項計劃說明書》的規(guī)定編制財務報表，以及在不違反相應人民銀行、銀監(jiān)會等出臺的有關規(guī)定和企業(yè)會計準則的前提下對其財務報表的真實性、公允性獲取合理保證。簡而言之，即沒有審計準則明確規(guī)定針對資產(chǎn)證券化審計應該如何明確的操作，瑞華會計師事務所的審計人員只能按照一般金融企業(yè)的審計程序執(zhí)行對2016遠東一期的審計。但是資產(chǎn)證券化業(yè)務有其特殊性，發(fā)出機構(gòu)出售資產(chǎn)的真實性審計應當是審計人員關注的重點，在此流程中，存在著是否對遠東租賃公司的底層資產(chǎn)審查的審計程序風險。

（二）評價失真風險

審計評價，是審計人員對審計事項給出的意見、評價。在資產(chǎn)證券化審計過程中，審計評價是一項重要的內(nèi)容，在這一項目中，包含了對財務報表的真實、合法等相關內(nèi)容做出評價。中國人民銀行于2006年出臺了《關于信貸資產(chǎn)證券化基礎資產(chǎn)池信息披露有關事項》，2016年中國銀行間市場交易商協(xié)會也出臺了《不良貸款資產(chǎn)支持證券信息披露指引》，明確規(guī)范了發(fā)起機構(gòu)、受托機構(gòu)對資產(chǎn)池的信息披露要求。但是，盡管資產(chǎn)證券化業(yè)務在我國發(fā)展趨勢迅猛，但是審計人員可獲取的公開信息甚少。瑞華會計師事務所審計人員在對2016遠東一期進行審計時，僅能獲取計劃管理人即廣發(fā)證券資產(chǎn)管理（廣東）有限公司提供的《2016年遠東一期資產(chǎn)支持專項計劃說明書》以及《2016年遠東一期資產(chǎn)支持專項計劃2017年度托管報告》作為審計證據(jù)的參考。資產(chǎn)證券化市場公開信息較少，無論是從wind終端還是資產(chǎn)證券化網(wǎng)都無法獲取同類融資租賃資產(chǎn)支持證券的發(fā)行說明書等公開信息，無法在僅僅擁有2016年遠東一期計劃管理人給出的資料中對該資產(chǎn)支持證券的財務報表做出合理的評價，故而存在評價失真風險。