□ 葉雯倩,吳 悅,吳潔茹,宋淑鴻

(南京林業(yè)大學 經濟管理學院,江蘇 南京 210037)

1 引言

林業(yè)上市公司是一種特殊類型的企業(yè)，目前我國林業(yè)上市公司內部控制缺陷披露主要是為了迎合政府相關部門的需求，而政府相關部門在企業(yè)內部控制信息公示上并沒有詳細的規(guī)定和要求，林業(yè)上市公司內部控制缺陷披露現(xiàn)狀不容樂觀。本文試圖研究林業(yè)上市公司內部控制缺陷披露的影響因素，并使用我國林業(yè)上市公司2015-2017年度內部控制相關數(shù)據(jù)加以驗證。

2 我國林業(yè)上市公司內控缺陷披露現(xiàn)狀

本文以54家林業(yè)上市公司為樣本，研究林業(yè)上市公司2015-2017年內部控制缺陷披露的情況(見表1)。

經過手工數(shù)據(jù)搜集和統(tǒng)計，筆者發(fā)現(xiàn)54家林業(yè)上市公司近三年披露內部控制自我評估報告的公司均達到98%以上，其中，在內控自評報告中披露缺陷的公司僅占四分之一左右。由此看出，這三年基本上每個調查的上市公司都進行了內部控制自我評估，但是，在內控自評報告中披露缺陷的公司卻很少，說明這些公司沒有意識到內控缺陷披露的重要性或是有故意隱瞞缺陷的意圖，進行內部控制評價的目的沒有真正達到。

從三年的動態(tài)趨勢來看，2017年在內控自評報告中披露缺陷的公司數(shù)量比2015年增加了5家，比例從22.22%上升到31.48%，說明公司和政府都慢慢開始重視內控缺陷披露，內控制度正在逐步完善。

在這54家林業(yè)上市公司中，沒有一家在內控審計報告中披露內控存在缺陷，說明內審在缺陷披露方面沒有被有效利用，導致缺陷披露和控制的效率極低。

3 理論分析與研究假設

根據(jù)相關理論，內部控制缺陷披露的影響因素主要基于公司內部和外部兩個視角。本文結合林業(yè)上市公司的特點，也立足于這兩個角度，提出以下假設：

3.1 內部

影響內部控制缺陷披露的公司內部因素包括公司規(guī)模、公司擴張速度、董事會獨立性水平等。

規(guī)模越大的公司，其內部控制體系必然是十分完善的，公司也必然愿意通過內部控制缺陷披露來增強報表使用者對公司的信心。我們以公司的總資產數(shù)額作為公司規(guī)模的判定標準。因此，提出假設1：

H1：林業(yè)上市公司規(guī)模與內部控制缺陷披露質量存在正相關關系。

公司快速擴張很容易導致內部控制管理不到位，需要花更多的時間去建立新的內部控制管理機制來進行管理。信息披露時，越有可能出現(xiàn)披露不完全等問題，信息披露質量越低。我們以公司的營業(yè)收入增長率為標準，提出假設2：

表1 林業(yè)上市公司內部控制缺陷披露現(xiàn)狀

H2：林業(yè)上市公司擴張速度與內部控制缺陷披露質量存在負相關關系。

內部董事任職于公司內部，必定會受限于總經理，不利于內部控制制度的建立和健全。相反，獨立董事與公司沒有直接的利益關系，同時具有一定的專業(yè)水平，在社會上有知名度，在公司內可以充分發(fā)揮其監(jiān)督的職能，促進管理層進行決策，營造健康的內控環(huán)境，提高內控信息披露的質量，減少舞弊行為。一般獨立董事在董事會中的比例為40%以上，有利于公司管理和內控。因此,提出假設3:

H3:林業(yè)上市公司董事會獨立水平與內部控制缺陷披露質量存在正相關關系。

3.2 外部

鑒于企業(yè)外部方面資料獲取的難度，外部因素只考慮會計師事務所的質量。往往內控管理水平較高的公司更愿意聘請知名的會計師事務所，比如國內八大。因為聘請八大進行審計，公司的內控問題被暴露的風險較大，同時也受到其他如費用等影響，一些公司更傾向于選擇規(guī)模較小的會計師事務所，專業(yè)能力一般的審計師。因此,提出假設4：

H4：會計師事務所的質量與內部控制缺陷披露質量存在正相關關系。

4 研究設計

4.1 樣本和數(shù)據(jù)來源

本文以2015-2017年度我國林業(yè)上市公司為研究對象，剔除數(shù)據(jù)不全的公司，總樣本數(shù)量為54個。本文主要數(shù)據(jù)來源是巨潮資訊網、國泰安數(shù)據(jù)庫。樣本公司的內部控制缺陷披露的情況通過查閱林業(yè)上市公司的內部控制自評報告和內部控制審計報告，然后通過手工完成；本文使用SPSS軟件匯總整理樣本數(shù)據(jù)。

4.2 模型建立與變量說明

為了檢驗林業(yè)上市公司內部控制缺陷披露質量的影響因素，構造回歸模型如下：

ICDI=β0+β1TA+β2SG+β3BDIND+β4BIGA+ε

公式中，各變量含義如下(見表2)。

表2 變量說明

5 實證分析

本文采用 Logistic回歸分析方法，對被解釋變量(ICDI) 和相關解釋變量進行回歸分析，回歸結果如表3所示。

表3 回歸結果

本文首先對公司內部因素進行回歸分析，得出模型一的回歸系數(shù)。林業(yè)企業(yè)公司規(guī)模與內部控制缺陷披露質量呈負相關關系，這與假設1是不一致的。筆者認為，鑒于林業(yè)企業(yè)的特殊性質，企業(yè)本身對于內部控制的建立是不重視的。政府部門對于林業(yè)企業(yè)的內部控制缺陷披露也沒有具體的要求。因而公司規(guī)模的擴大會導致內部控制問題增多，企業(yè)更加不愿意披露自己的內部控制的真實情況，內部控制缺陷披露質量降低。回歸結果顯示公司擴張速度與內部控制缺陷披露質量呈負相關關系，驗證了假設2。董事會獨立性水平與內部控制缺陷披露質量呈顯著的正相關關系，說明林業(yè)企業(yè)中適度提高獨立董事比例有利于內部控制缺陷披露質量的提高，驗證了假設3。

模型二加入外部因素，回歸結果與模型一一致。會計師事務所的質量與內部控制缺陷披露質量呈正相關關系，驗證假設4，選擇高質量的會計師事務所一定程度上保障了內部控制缺陷披露質量。

6 結論與建議

本文選取2015-2017年度54家林業(yè)上市公司數(shù)據(jù)作為樣本，運用理論與實際相結合的方法，實證研究了林業(yè)上市公司內部控制缺陷披露質量的影響因素。研究結論表明：林業(yè)上市公司內部控制缺陷披露質量與董事會獨立性水平、會計師事務所的質量呈正相關關系，與公司規(guī)模、公司擴張速度呈負相關關系。不同因素對內部控制缺陷披露質量的影響程度也存在差異。

對于林業(yè)上市公司來說，其所具有的生態(tài)和環(huán)境效益遠遠比經濟效益重要。因而在內部控制缺陷披露的側重點上與其他上市公司有所不同。筆者認為，應當在林業(yè)上市公司內部控制缺陷披露中加入生態(tài)和環(huán)境效益的內容，并且將其數(shù)據(jù)化和貨幣化，有利于市場對林業(yè)上市公司進行全面的認識。

研究發(fā)現(xiàn)，國內林業(yè)上市公司更傾向選用本土會計師事務所進行審計，且排名靠前的事務所很少。筆者認為林業(yè)上市公司尤其是規(guī)模較大的應當選取四大會計師事務所或國內知名事務所進行審計，增強審計報告的可信度，提高內部控制缺陷披露質量。