引言

互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展為當(dāng)代經(jīng)濟(jì)的發(fā)展提供了一定的技術(shù)保障，而互聯(lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)也是社會(huì)發(fā)展的必然趨勢，經(jīng)濟(jì)的發(fā)展需要更高的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)為其打基礎(chǔ)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)方便了人們的生產(chǎn)和生活，所以也很容易的被人們所接受?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)降低了傳統(tǒng)的金融交易成本也簡化了傳統(tǒng)金融交易中的發(fā)展的程序，得到了廣大人民的支持。而互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展不僅給廣大的人民帶來了福利，它的出現(xiàn)對我國的宏觀經(jīng)濟(jì)也有一定的影響，所有的影響都像一把雙刃劍，互聯(lián)網(wǎng)金融也不例外，在對其進(jìn)行 分析的時(shí)候我們應(yīng)該從兩方面進(jìn)行分析，既要看到它的利也要看到它的弊。

1　互聯(lián)網(wǎng)金融的相關(guān)概念

隨著互聯(lián)網(wǎng)的不斷發(fā)展，金融脫媒逐漸出現(xiàn)在人們的生活中，傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)正向供應(yīng)商方向發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)金融通過其獨(dú)特的性質(zhì)：門檻低、靈活性高等吸引了一大批理財(cái)商家。但是對于財(cái)富管理者不應(yīng)該像投資者一樣，對于互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展應(yīng)該秉著不迷信、不盲目的態(tài)度，財(cái)富管理者應(yīng)該深入的探索互聯(lián)網(wǎng)金融的內(nèi)在本質(zhì)，不被當(dāng)前競爭的亂象所迷惑，為投資者開辟前進(jìn)的道路

雖然互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品在其運(yùn)營過程中確實(shí)給人們帶來了方便，其門檻低、靈活性高吸引了不少人，但其實(shí)質(zhì)不過是將一些貨幣基金和理財(cái)基金進(jìn)行在包裝；它所說的低風(fēng)險(xiǎn)并不是無風(fēng)險(xiǎn)，互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品所包含的投資范圍：現(xiàn)金、定期存款、債券、債券回購等，這些投資的風(fēng)險(xiǎn)都較低，而其具體的收益成果也取決于貨幣市場的收益水平。不管在我國還是一些發(fā)達(dá)國家，其貨幣基金都出現(xiàn)過凈值低于1的情況；很多互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品都宣稱其產(chǎn)品無風(fēng)險(xiǎn)、年化收益率高等，但投資者在進(jìn)行投資的時(shí)候一定要清楚自己所投資的東西到底是什么，其收益到底是怎樣的；在一些互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)上，某一些產(chǎn)品的收益率要 高出一籌，其出現(xiàn)這種情況的原因就在于它的收益結(jié)構(gòu)是由常規(guī)收益的補(bǔ)貼收益兩部分組成的，一方面避開了市場的監(jiān)管，另一方面，搶占市場，擴(kuò)大其份額。雖然投資理財(cái)是消費(fèi)的一種類型，但是他和消費(fèi)也存在著很大的差別，理財(cái)投資不僅要遵循市場的規(guī)律，也要受到嚴(yán)格的管制；互聯(lián)網(wǎng)理理財(cái)產(chǎn)品一般的類型都是短期的，其可選的類型也比較單一。對于財(cái)務(wù)全面部署和長期規(guī)劃上，這類產(chǎn)品有著很大的缺陷，投資者應(yīng)該從多元化的角度來考慮；在一些P2P網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)中，把獲得債券進(jìn)行拆分，打包成固定收益的產(chǎn)品，并將其推薦給投資理財(cái)?shù)目蛻?，通過賺取利息差和手續(xù)費(fèi)的手段獲取資金，但是一旦這類平臺(tái)在經(jīng)營過程中出現(xiàn)問題，倒閉或跑路，在缺乏管理的情況下投資者的錢就很難在追回來。目前，P2P網(wǎng)絡(luò)借款的現(xiàn)在是：有需求、有供給、有中間商服務(wù)，但是沒有準(zhǔn)入的門檻、沒有行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、沒有監(jiān)管的機(jī)構(gòu)，這樣的發(fā)展現(xiàn)象導(dǎo)致這一行業(yè)內(nèi)部很亂，且互聯(lián)網(wǎng)金融在管理上還存在著很多的盲點(diǎn)，在投訴和監(jiān)管方面的力度還不夠。由于資金不足、技術(shù)差、營銷能力欠缺、控制水平不高等導(dǎo)致很多P2P公司倒閉，其存在這些風(fēng)險(xiǎn)的主要原因也與其信息不透明有著很大的關(guān)系。

2　互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展對宏觀經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生的積極影響

2.1　促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的有效增長

我國目前最主要的金融服務(wù)機(jī)構(gòu)指的是銀行、保險(xiǎn)和證券，由于服務(wù)機(jī)構(gòu)太少，導(dǎo)致社會(huì)資金的投資和理財(cái)?shù)那篮塥M窄，在加上我國居民整體的消費(fèi)觀念和理財(cái)觀念，導(dǎo)致有很多資金無法利用起來都沉入銀行。如果一個(gè)社會(huì)的投資渠道狹窄，就會(huì)導(dǎo)致社會(huì)整體的消費(fèi)活動(dòng)也不活躍，最后的結(jié)果使市場中供求這個(gè)杠桿無法保持其平衡，再進(jìn)行深層次剖析的時(shí)候還會(huì)影響到產(chǎn)業(yè)的政策、利率市場和資金儲(chǔ)備等方面，這樣的發(fā)展趨勢對一個(gè)國家宏觀經(jīng)濟(jì)的發(fā)展也會(huì)帶來不良影響。另一方面、傳統(tǒng)銀行在進(jìn)行貨幣市場基金認(rèn)購的時(shí)候其所付出的成本較高，那些社會(huì)中低層居民多無法被涉及到，這就導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)的投機(jī)性不強(qiáng)，進(jìn)一步影響我國金融職能的發(fā)揮。

而互聯(lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)不僅豐富了原來的投資理財(cái)渠道，將線上交易和線下交易緊密的結(jié)合在一起，讓我國中低層居民的小額資金與企業(yè)的大額資金很好的聚集在一起，充分的體現(xiàn)了社會(huì)資本的強(qiáng)大。與此同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)金融下的投資交易使交易變得更靈活，不僅擴(kuò)大了交易的范圍，還可以根據(jù)不同人的需求給他們制定出獨(dú)特的產(chǎn)品。在互聯(lián)網(wǎng)金融中人們可以根據(jù)自己的需求直接選出自己所需要的這樣還可以減少人力、財(cái)力、物力的浪費(fèi)。

2.2　提高我國經(jīng)濟(jì)整體發(fā)展水平

互聯(lián)網(wǎng)金融不僅在結(jié)構(gòu)上要比傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)占很大的優(yōu)勢，還要比傳統(tǒng)金融的金融功能更好，所以互聯(lián)網(wǎng)金融對我國經(jīng)濟(jì)所產(chǎn)生的影響不容小視?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的結(jié)構(gòu)使人的生活變得更便捷，在線上可以通過各種平臺(tái)的鏈接進(jìn)行各種交易并對其進(jìn)行整合，而在線下進(jìn)行交易的時(shí)候有可以對線上的支付效率和高成本 等方面提供一定的幫助，可以用最短的時(shí)間集資大量的資金，讓客戶及時(shí)的得到自己所需要的資金，這就使企業(yè)在資金籌集是變得更時(shí)效讓企業(yè)更順利的進(jìn)行工作。

3　互聯(lián)網(wǎng)金融對宏觀積極的消極影響

3.1　增加影子銀行的風(fēng)險(xiǎn)

互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展不僅其自身存在著很大的風(fēng)險(xiǎn)，還會(huì)給影子銀行的發(fā)展帶來一定的風(fēng)險(xiǎn)。由于銀行在資金方面變得越來越緊張，經(jīng)濟(jì)越處于低迷期這就促進(jìn)了影子銀行的出現(xiàn)，它的出現(xiàn)推動(dòng)了經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，但由于其在監(jiān)管方面存在著很大的漏洞所以其在發(fā)展過程中也帶來了巨大的隱患，資金流向那些雖然有著高收益但國家宏觀調(diào)控不希望其泡沫化的經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域，而大量的資金流入就會(huì)使已經(jīng)泡沫化的企業(yè)變的更嚴(yán)重，這樣就會(huì)導(dǎo)致產(chǎn)能過剩等各種社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)。而對于互聯(lián)網(wǎng)金融其風(fēng)險(xiǎn)出現(xiàn)的主要原因就是在于監(jiān)管的不到位，使其出現(xiàn)違約的風(fēng)險(xiǎn)。

3.2　使貨幣需求結(jié)構(gòu)發(fā)展變化

在國家的宏觀調(diào)控中有一個(gè)重要的政策就是貨幣政策。隨著我國產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，不同時(shí)期經(jīng)濟(jì)的發(fā)展對貨幣的需求也不同。從互聯(lián)網(wǎng)金融的特點(diǎn)入手，要想更好的吸引閑置的資金，管理者會(huì)在互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)上發(fā)布大量準(zhǔn)貨幣性金融產(chǎn)品，這樣就會(huì)加快貨幣的流通和儲(chǔ)備。我們在“十三五”規(guī)劃中明確提出了要加大對互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的管理，為其制定一定的制度從而進(jìn)行嚴(yán)格的規(guī)范還要加快P2P、眾籌等要不斷促進(jìn)其互聯(lián)網(wǎng)金融內(nèi)部體系的發(fā)展和完善。隨著越來越多的互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)出現(xiàn)，促使交易平臺(tái)從電商應(yīng)用向市場擴(kuò)大，大部分中小企業(yè)、個(gè)人創(chuàng)業(yè)者等擺脫了傳統(tǒng)金融體制的約束，資金向互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)集中的趨勢越發(fā)明顯。所以，造成我國貨幣結(jié)構(gòu)快速變化，影響宏觀經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定。

3.3　存在著違約的風(fēng)險(xiǎn)

隨著社會(huì)的發(fā)展，經(jīng)濟(jì)全球化的趨勢不斷加劇?；ヂ?lián)網(wǎng)金融在發(fā)展過程中遇到的風(fēng)險(xiǎn)也越來越多。其互聯(lián)網(wǎng)金融交易與傳統(tǒng)金融交易最大的不同就是通過網(wǎng)絡(luò)這一媒介，雖然網(wǎng)絡(luò)方面了人們的生活將各個(gè)角落的人都連在了一起，但其存在著很多不確定性；雖然其在交易的時(shí)間、地點(diǎn)上沒有很多的局限性，還可以減少人們在交易過程中浪費(fèi)的時(shí)間；對于個(gè)人隱私的處理上也有著合理的處理，例如：允許匿名交易，但在互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)上進(jìn)行商品交易上，由于互聯(lián)網(wǎng)屬于虛擬的空間，所以還存在著違約的風(fēng)險(xiǎn)。

4　結(jié)束語

綜上所述，互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展會(huì)對我國的宏觀經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生很大的影響，其中既有利又有弊。但通過本文的分析可以看出互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展使我國資金配置制度變得更完善，不僅將成本資金降低，還可以穩(wěn)定資金，使我國宏觀經(jīng)濟(jì)更穩(wěn)定的發(fā)展。但互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展也導(dǎo)致更多風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)，對經(jīng)濟(jì)環(huán)境的穩(wěn)定性產(chǎn)生影響。但是相比弊互聯(lián)網(wǎng)金融給宏觀經(jīng)濟(jì)帶來的更多是利。