王壘 趙忠超 劉新民 范柳

摘要 在新舊動(dòng)能轉(zhuǎn)換過(guò)程中，為實(shí)現(xiàn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)與碳排放增長(zhǎng)的脫鉤發(fā)展，基于綠色經(jīng)濟(jì)發(fā)展的理念構(gòu)建了碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效概念。利用1997—2015年省級(jí)動(dòng)態(tài)面板數(shù)據(jù)，通過(guò)建立聚類(lèi)穩(wěn)健雙向固定效應(yīng)模型和一步系統(tǒng)廣義矩估計(jì)模型，實(shí)證檢驗(yàn)了政府財(cái)政配置能力和外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效驅(qū)動(dòng)效應(yīng)。基于全國(guó)樣本數(shù)據(jù)研究發(fā)現(xiàn)，政府財(cái)政配置能力與碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效呈現(xiàn)顯著的負(fù)向變動(dòng)關(guān)系，而外資參與程度與碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效呈現(xiàn)顯著的正向變動(dòng)關(guān)系，且政府財(cái)政配置能力和外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的共同影響效應(yīng)上存在互補(bǔ)關(guān)系，該結(jié)論為“競(jìng)爭(zhēng)到底假說(shuō)”和“污染光環(huán)假說(shuō)”的有效性提供了經(jīng)驗(yàn)證據(jù)。另外地方政府財(cái)政配置能力在推進(jìn)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效改革進(jìn)程中起到的抑制效應(yīng)超過(guò)了外資參與程度的促進(jìn)效應(yīng)，側(cè)面反映了政府行為在促進(jìn)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效進(jìn)程中的主導(dǎo)性?；趨^(qū)域異質(zhì)性分樣本數(shù)據(jù)研究發(fā)現(xiàn)，在東部地區(qū)和高績(jī)效區(qū)域，外資參與程度在促進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的同時(shí)兼顧區(qū)域環(huán)境治理，能夠顯著地促進(jìn)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提升，有助于實(shí)現(xiàn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和環(huán)境優(yōu)化的“協(xié)同效應(yīng)”；而在中西部地區(qū)和低績(jī)效區(qū)域，政府財(cái)政配置能力在促進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的同時(shí)忽視了區(qū)域環(huán)境治理，不利于碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提升和綠色經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。建議發(fā)揮政府財(cái)政配置能力和外資參與程度在推動(dòng)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和環(huán)境優(yōu)化進(jìn)程中的“互補(bǔ)效應(yīng)”和地方政府對(duì)于區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效提升的“引導(dǎo)效應(yīng)”，共同搭建“螺旋式”碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效良性循環(huán)發(fā)展機(jī)制。長(zhǎng)期忽視財(cái)政資源配置對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效提升的引導(dǎo)作用，容易陷入?yún)^(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展滯后與環(huán)境持續(xù)惡化的“二元”發(fā)展困境。

關(guān)鍵詞 碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效；財(cái)政配置能力；外資參與程度；碳排放；動(dòng)態(tài)面板

中圖分類(lèi)號(hào) F205文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼 A文章編號(hào) 1002-2104（2018）04-0055-13DOI：10.12062/cpre.20171105

隨著中國(guó)經(jīng)濟(jì)步入新常態(tài)，人口紅利消失、資本邊際報(bào)酬下降和對(duì)外開(kāi)放帶來(lái)的技術(shù)趕超空間變窄等宏觀潛在特征，使得國(guó)內(nèi)的潛在產(chǎn)出增速持續(xù)下滑[1]。為此，中央在“十三五”政府工作會(huì)議報(bào)告中，提出了新舊動(dòng)能轉(zhuǎn)換的改革任務(wù)，旨在推動(dòng)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)型升級(jí)，提升潛在增長(zhǎng)率，實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和環(huán)境優(yōu)化的協(xié)同發(fā)展。當(dāng)前，在“一帶一路”國(guó)家倡議引導(dǎo)下輸出大量過(guò)剩產(chǎn)能的同時(shí)，也吸引了大量的外來(lái)資本涌入中國(guó)。然而，中國(guó)分權(quán)制改革產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)激勵(lì)和GDP為考核目標(biāo)的政治晉升制度大大提升了地方政府爭(zhēng)奪外資的積極性。地方政府為推動(dòng)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，打造吸引外資的政策環(huán)境競(jìng)爭(zhēng)力，容易將更多的財(cái)政資源配置到生產(chǎn)性經(jīng)濟(jì)部門(mén)，環(huán)境問(wèn)題的嚴(yán)峻也表明在區(qū)域間外資追逐過(guò)程中常常忽視轄區(qū)的環(huán)境治理和保護(hù)。外資導(dǎo)向型的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)模式一方面會(huì)帶來(lái)區(qū)域環(huán)境污染，但另一方面其“技術(shù)效應(yīng)”和“示范效應(yīng)”倒逼內(nèi)資企業(yè)技術(shù)革新和產(chǎn)業(yè)升級(jí)，提高資源利用效率，外來(lái)資本的污染處理技術(shù)和能源清潔經(jīng)驗(yàn)也可以有效地改善轄區(qū)的環(huán)境狀況。那么，地方政府在新舊動(dòng)能轉(zhuǎn)換發(fā)展過(guò)程中能否有能力保護(hù)好“綠水青山”，在不同財(cái)政配置能力狀態(tài)下是否會(huì)對(duì)外資設(shè)置不同的門(mén)檻或是“甄選”功能？尤其是當(dāng)前中國(guó)東部、中部和西部地區(qū)的資源稟賦狀況和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)階段呈現(xiàn)不平衡、不同步的狀態(tài)，地方政府間的政府財(cái)政配置能力和外資參與程度也呈現(xiàn)出顯著的的差異，那么在不同的政府財(cái)政配置能力下，外資參與程度對(duì)轄區(qū)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和環(huán)境狀況影響效應(yīng)是否呈現(xiàn)出顯著差異？其背后的作用機(jī)理是什么？上述問(wèn)題的回答，能夠?yàn)榻鉀Q新舊動(dòng)能轉(zhuǎn)換過(guò)程中所面對(duì)的“環(huán)境-經(jīng)濟(jì)”系統(tǒng)性問(wèn)題提供理論支撐。

1 理論基礎(chǔ)與文獻(xiàn)綜述

1.1 理論基礎(chǔ)與國(guó)內(nèi)外文獻(xiàn)綜述

1.1.1 政府財(cái)政配置能力與區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)

關(guān)于政府財(cái)政配置能力與區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的關(guān)系，國(guó)內(nèi)外大量的文獻(xiàn)從不同的角度給予了解釋?zhuān)簧賹W(xué)者認(rèn)為地方政府通過(guò)企業(yè)扶持，提高技術(shù)效率，以更高的薪資和職業(yè)前景吸引更優(yōu)秀的人才，有助于提高生產(chǎn)效率，推進(jìn)市場(chǎng)的技術(shù)革新和產(chǎn)值輸出，帶動(dòng)轄區(qū)經(jīng)濟(jì)快速增長(zhǎng)。Lin和Liu[2]借助中國(guó)28個(gè)省份的數(shù)據(jù)，發(fā)現(xiàn)財(cái)政分權(quán)提高了經(jīng)濟(jì)效率，促進(jìn)了中國(guó)經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)；張晏和龔六堂[3]采用1986—2002年的面板數(shù)據(jù)對(duì)財(cái)政分權(quán)與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的關(guān)系進(jìn)行檢驗(yàn)，發(fā)現(xiàn)分稅制改革后財(cái)政分權(quán)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)具有正向效應(yīng)。也有學(xué)者認(rèn)為政府財(cái)政配置能力的提高不利于區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，財(cái)政資源的過(guò)多配置會(huì)對(duì)市場(chǎng)中的私人經(jīng)濟(jì)部門(mén)造成“擠出效應(yīng)”，降低了地區(qū)市場(chǎng)的經(jīng)濟(jì)活力和私人市場(chǎng)主體的創(chuàng)新能動(dòng)性，降低了市場(chǎng)活力，甚至?xí)斐珊暧^經(jīng)濟(jì)的不穩(wěn)定，導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)衰退。Zhang和Zhou[4]使用中國(guó)28個(gè)省份數(shù)據(jù)研究發(fā)現(xiàn)1978—1992年財(cái)政分權(quán)不利于經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)；朱長(zhǎng)存、胡家勇[5]借助1995—2014省級(jí)面板數(shù)據(jù)分析得到財(cái)政分權(quán)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的影響具有明顯的時(shí)期差異，財(cái)政分權(quán)變動(dòng)抑制了經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)?？偟膩?lái)說(shuō)，地方政府為獲得政治晉升，通常以追求轄區(qū)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出最大化為動(dòng)機(jī)，加大生產(chǎn)性部門(mén)的財(cái)政投入，而降低了環(huán)境規(guī)制，加劇了環(huán)境惡化。

1.1.2 政府財(cái)政配置能力與區(qū)域碳排放

財(cái)政分權(quán)理論認(rèn)為地方政府更能準(zhǔn)確了解轄區(qū)內(nèi)居民對(duì)公共產(chǎn)品的偏好，從而更好地滿(mǎn)足轄區(qū)居民對(duì)公共產(chǎn)品的需求[6]，而環(huán)境質(zhì)量也是地方政府應(yīng)該向公眾提供的公共產(chǎn)品。通過(guò)對(duì)政府財(cái)政配置與地區(qū)環(huán)境質(zhì)量的關(guān)系研究文獻(xiàn)進(jìn)行分析整理，發(fā)現(xiàn)目前學(xué)術(shù)界主要存在兩種觀點(diǎn)：第一種觀點(diǎn)以“環(huán)境聯(lián)邦主義”為理論基礎(chǔ)，認(rèn)為財(cái)政分權(quán)是處理環(huán)境偏好異質(zhì)性的有效手段，地方政府按照轄區(qū)居民偏好、政策實(shí)施成本和本地資源條件，分權(quán)制定環(huán)境政策能夠產(chǎn)生更高的社會(huì)福利，降低環(huán)境保護(hù)成本，從而提高地方經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出。Magnani以及Millimet[7-8]的研究表明財(cái)政分權(quán)可以改善環(huán)境質(zhì)量；He[9]借助系統(tǒng)GMM估計(jì)模型實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)財(cái)政分權(quán)對(duì)污染減排有積極的影響，有助于環(huán)境保護(hù)；閆文娟、鐘茂初[10]運(yùn)用面板數(shù)據(jù)對(duì)工業(yè)廢棄物進(jìn)行實(shí)證分析，研究發(fā)現(xiàn)中國(guó)式財(cái)政分權(quán)增加了負(fù)外溢性公共物品的排放強(qiáng)度。第二種觀點(diǎn)以“競(jìng)爭(zhēng)到底”為理論基礎(chǔ)，強(qiáng)調(diào)財(cái)政分權(quán)通常會(huì)導(dǎo)致地區(qū)環(huán)境質(zhì)量和環(huán)境污染治理的供給水平較低。地方政府為了保證轄區(qū)經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)健增長(zhǎng)，通常以犧牲環(huán)境質(zhì)量、降低環(huán)境規(guī)制為代價(jià)而留住具有發(fā)展前景的企業(yè)，導(dǎo)致地區(qū)污染加劇，另外地方政府在環(huán)境治理過(guò)程中常常存在“搭便車(chē)”的現(xiàn)象[11]。劉建民等[12]學(xué)者借助城市面板為“競(jìng)爭(zhēng)到底”現(xiàn)象提供了經(jīng)驗(yàn)證據(jù)，表明財(cái)政分權(quán)與環(huán)境污染呈正相關(guān)關(guān)系；Zhang等[13]學(xué)者研究發(fā)現(xiàn)中國(guó)式財(cái)政分權(quán)促進(jìn)了碳排放，導(dǎo)致綠色矛盾；Van der Kam等[14]學(xué)者研究發(fā)現(xiàn)中國(guó)財(cái)政權(quán)利下使相關(guān)地方相關(guān)部門(mén)減緩或阻止中央授權(quán)的環(huán)境治理改革，常常通過(guò)污染避風(fēng)港來(lái)促進(jìn)當(dāng)?shù)匕l(fā)展；張克中[15]研究發(fā)現(xiàn)財(cái)政分權(quán)的提高會(huì)造成地區(qū)碳排放的增加，這種不利影響在高耗煤的省份更加突出，在“兩控”省份的影響更小。

1.1.3 外資參與程度與區(qū)域碳排放

目前，關(guān)于各國(guó)引資競(jìng)爭(zhēng)下FDI對(duì)于東道國(guó)環(huán)境影響狀況研究日趨豐富，通過(guò)對(duì)外資參與程度與地區(qū)環(huán)境質(zhì)量的關(guān)系研究文獻(xiàn)進(jìn)行分析整理，發(fā)現(xiàn)目前學(xué)術(shù)界主要存在兩種觀點(diǎn)：一種觀點(diǎn)認(rèn)為政府間外資競(jìng)爭(zhēng)降低了轄區(qū)內(nèi)的環(huán)境門(mén)檻，加劇了“三高”資本流入，在促進(jìn)地區(qū)經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展的同時(shí)，造成了地區(qū)環(huán)境污染、碳排放加劇等問(wèn)題，即“污染避難所”效應(yīng)。Wheeler[16]研究發(fā)現(xiàn)發(fā)展中國(guó)家存在“污染避難所”效應(yīng)，指出政府間競(jìng)爭(zhēng)加劇區(qū)域環(huán)境污染；Ren等學(xué)者[17]借助2000—2010年中國(guó)工業(yè)面板數(shù)據(jù)，采用GMM模型考察FDI對(duì)碳排放的影響效應(yīng)，研究發(fā)現(xiàn)大量FDI的流入進(jìn)一步加劇中國(guó)的二氧化碳排放量；Shahbaz等[18]利用117個(gè)國(guó)家的數(shù)據(jù)量研究發(fā)現(xiàn)外來(lái)資本要素能夠促進(jìn)碳排放量的增加；陳剛[19]研究發(fā)現(xiàn)地方政府的環(huán)境規(guī)制會(huì)對(duì)外來(lái)資本流入產(chǎn)生阻滯效應(yīng)。另一種觀點(diǎn)認(rèn)為外來(lái)流動(dòng)性資本具有“技術(shù)溢出效應(yīng)”，流入的外來(lái)資本給當(dāng)?shù)貛?lái)的先進(jìn)的能源清潔技術(shù)和污染處理經(jīng)驗(yàn)，有效地提高了化石能源的利用效率，從而減少碳排放、改善東道主的環(huán)境狀況，即“污染光環(huán)”效應(yīng)。Elliott等學(xué)者[20]基于2005至2008年間206個(gè)地級(jí)城市的數(shù)據(jù)集，考察FDI與環(huán)境及能源強(qiáng)度的關(guān)系，研究發(fā)現(xiàn)FDI對(duì)相關(guān)國(guó)家碳排放技術(shù)的提升具有促進(jìn)效應(yīng)；Tang和Bee、Chen和Yang等學(xué)者[21-22]研究發(fā)現(xiàn)外國(guó)投資引入的清潔技術(shù)是國(guó)家減少二氧化碳排放的重要因素，結(jié)論支持“污染光環(huán)”假說(shuō)的有效性。

1.2 文獻(xiàn)綜合評(píng)述與創(chuàng)新性說(shuō)明

目前碳排放經(jīng)濟(jì)績(jī)效的研究以定性研究和政策制定為主[23-24]，從實(shí)證角度考察政府財(cái)政配置行為和外資參與行為對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響機(jī)制的相關(guān)研究成果較少，而且當(dāng)前研究存在以下特征：①大多數(shù)學(xué)者從單一維度考察政府財(cái)政配置能力和外資參與程度對(duì)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和碳排放的影響效應(yīng)，較少有研究成果考慮到經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)與環(huán)境優(yōu)化的“協(xié)同效應(yīng)”，會(huì)導(dǎo)致地方政府行為在兼顧經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和環(huán)境優(yōu)化過(guò)程中影響機(jī)理認(rèn)識(shí)模糊；②在探討政府財(cái)政配置能力和外資參與程度對(duì)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和環(huán)境優(yōu)化的影響效應(yīng)時(shí)，未能充分挖掘不同資本行為主體之間是否存在協(xié)同或替代關(guān)系，容易導(dǎo)致不同行為主體對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響機(jī)制認(rèn)識(shí)缺失；③目前已有的研究成果容易忽略政府財(cái)政配置和外資參與對(duì)促進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和加強(qiáng)地方環(huán)境優(yōu)化的滯后影響，這就會(huì)容易導(dǎo)致模型系數(shù)的偏誤從而影響結(jié)論的穩(wěn)健性。

基于以上研究缺口，本研究試圖區(qū)分不同區(qū)位資源稟賦差異與不同區(qū)位績(jī)效趕超狀況這一重要異質(zhì)性條件，分組對(duì)比分析和實(shí)證檢驗(yàn)，理清政府財(cái)政能力與外資參與程度影響碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的邏輯機(jī)制，對(duì)實(shí)現(xiàn)中國(guó)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)與環(huán)境優(yōu)化“協(xié)同效應(yīng)”，具有十分重要的意義。本文的主要貢獻(xiàn)和創(chuàng)新性工作主要表現(xiàn)在以下三個(gè)方面：第一，基于地方財(cái)政資源配置行為和外資參與程度對(duì)區(qū)域環(huán)境狀況的影響效應(yīng)理論，系統(tǒng)構(gòu)建了政府財(cái)政配置能力和外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的理論分析框架，同時(shí)納入統(tǒng)一的實(shí)證計(jì)量框架，考察政策財(cái)政配置行為和外資參與行為對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的優(yōu)化路徑，理清作用機(jī)制。第二，基于區(qū)域異質(zhì)性的視角，區(qū)分地理資源稟賦區(qū)域和不同績(jī)效趕超區(qū)域進(jìn)行分組檢驗(yàn)，結(jié)合各區(qū)域的發(fā)展階段和社會(huì)特點(diǎn)，試圖從制度上破除長(zhǎng)期處于低經(jīng)濟(jì)績(jī)效以及低技術(shù)效率區(qū)域如何走出經(jīng)濟(jì)落后和環(huán)境惡化的“二元”發(fā)展困境。第三，考慮到政府財(cái)政配置行為和外資參與行為對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的滯后影響效應(yīng)，構(gòu)建自變量滯后一期的聚類(lèi)穩(wěn)健雙向固定效應(yīng)模型和動(dòng)態(tài)面板下系統(tǒng)廣義矩估計(jì)模型進(jìn)行實(shí)證計(jì)量分析。

2 變量數(shù)據(jù)處理和計(jì)量模型設(shè)立

2.1 數(shù)據(jù)來(lái)源與變量說(shuō)明

2.1.1 數(shù)據(jù)來(lái)源

本文使用1997—2015年我國(guó)30個(gè)省份（除了港澳臺(tái)、西藏）的宏觀面板數(shù)據(jù)。數(shù)據(jù)來(lái)自各年版的《中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒》《中國(guó)能源統(tǒng)計(jì)年鑒》，缺失的數(shù)據(jù)由《新中國(guó)60年統(tǒng)計(jì)資料匯編》《人口普查數(shù)據(jù)歷史資料》補(bǔ)齊，其中碳排放數(shù)據(jù)由作者計(jì)算所得。

由于我國(guó)目前的相關(guān)數(shù)據(jù)庫(kù)中沒(méi)有關(guān)于各省二氧化碳排放的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，借鑒楊騫等學(xué)者[25]的做法，整理了1990—2015年中國(guó)30個(gè)省份的能源消耗數(shù)據(jù)，并采用如下碳排放計(jì)算公式進(jìn)行估算：

分別是：煤炭、焦炭、天然氣、煤油、柴油、汽油、燃料油。

Ei代表各種初級(jí)化石燃料的消耗量。NVCi表示各種初級(jí)化石燃料的平均低位發(fā)熱量。CEFi為IPCC（2006）提供各種初級(jí)化石燃料的碳排放系數(shù)，各種初級(jí)化石燃料的消耗量數(shù)據(jù)來(lái)源于歷年《中國(guó)能源統(tǒng)計(jì)年鑒》。

2.1.2 變量說(shuō)明

（1）被解釋變量。參照諶偉和諸大建提出的碳福利績(jī)效的理論分析框架[26]，基于綠色低碳發(fā)展的理念構(gòu)建碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效指標(biāo)。

人均實(shí)際GDP能反應(yīng)地區(qū)生活水平和經(jīng)濟(jì)規(guī)模，借鑒聶飛和劉海云[27]的做法，將人均實(shí)際GDP作為經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的代理變量，為了保證可比性，剔除各省年度經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出中價(jià)格變動(dòng)趨勢(shì)的影響，以各省級(jí)人均實(shí)際GDP來(lái)衡量各省的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)水平，由于統(tǒng)計(jì)年鑒中公布的數(shù)據(jù)是各省的歷年名義GDP，在計(jì)算各省經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)水平時(shí)，均以1990年為基期的平減指數(shù)對(duì)GDP數(shù)據(jù)進(jìn)行處理，碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的具體指標(biāo)構(gòu)建如下：

碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效（CARECO）=區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)（ECODEV）區(qū)域碳排放（CO₂EMS）

（2）核心解釋變量。核心解釋變量為政府財(cái)政配置能力（FLALCA）和外資參與程度（FDITRA），采用各地區(qū)財(cái)政分權(quán)作為政府財(cái)政配置能力的代理變量。張晏和龔六堂[3]對(duì)于地方財(cái)政分權(quán)指標(biāo)的衡量進(jìn)行了詳細(xì)的探討，采用“省級(jí)預(yù)算內(nèi)本級(jí)財(cái)政支出”與“中央預(yù)算內(nèi)本級(jí)財(cái)政支出”的比值衡量地方財(cái)政分權(quán)?？紤]到各省人口規(guī)模效應(yīng)對(duì)于地方政府預(yù)算內(nèi)財(cái)政支出水平的影響，本文采用“人均變量”來(lái)消除規(guī)模效應(yīng)，同時(shí)考慮到政府財(cái)政配置能力對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響彈性效應(yīng)，對(duì)變量予以對(duì)數(shù)化處理，其指標(biāo)構(gòu)建公式如下：

政府財(cái)政配置能力（FLALCA）=

LOG省級(jí)人均預(yù)算內(nèi)本級(jí)公共財(cái)政支出全國(guó)人均預(yù)算內(nèi)本級(jí)公共財(cái)政支出

外商直接投資通過(guò)資本、技術(shù)和渠道的轉(zhuǎn)移參與東道國(guó)的地區(qū)建設(shè)和發(fā)展，并通過(guò)規(guī)模效應(yīng)、結(jié)構(gòu)效應(yīng)和技術(shù)效應(yīng)對(duì)東道國(guó)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和環(huán)境狀況產(chǎn)生影響[28]。基于數(shù)據(jù)可得性和可靠性的考慮，采用單位國(guó)民經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出所耗用的外商直接投資來(lái)衡量區(qū)域外商直接投資的參與程度（FDITRA），其中外商直接投資用每年的平均匯率轉(zhuǎn)化成人民幣，其指標(biāo)構(gòu)建公式如下：

LOG省級(jí)年度外商直接投資省級(jí)年度國(guó)民經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出

（3）控制變量。結(jié)合碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效影響效應(yīng)理論框架，本文將產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)（INDSTR）、研發(fā)投入（R&DPUT;）、環(huán)境規(guī)制（ENVREG）、人力資本（EDURSO）、貿(mào)易依存度（TRADEO）、城鎮(zhèn)化率（CITRAT）作為控制變量。

變量說(shuō)明：①中國(guó)CO₂排放主要來(lái)源于工業(yè)活動(dòng)，以各省第二產(chǎn)業(yè)產(chǎn)出占地方國(guó)民經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出的比重來(lái)衡量地區(qū)的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，同時(shí)將產(chǎn)業(yè)機(jī)構(gòu)百分比例的自然對(duì)數(shù)作為控制變量；②以各地區(qū)單位科技人員的內(nèi)部R&D;經(jīng)費(fèi)支出衡量地方科研投入，其中1997年數(shù)據(jù)缺失，通過(guò)插值法對(duì)1997年研發(fā)投入數(shù)據(jù)進(jìn)行線性擬合；③以各地區(qū)排污費(fèi)收入占第二產(chǎn)業(yè)產(chǎn)值的比重衡量企業(yè)的環(huán)境準(zhǔn)入門(mén)檻，表明地方政府對(duì)轄區(qū)內(nèi)環(huán)境治理和保護(hù)的偏好，同時(shí)將環(huán)境規(guī)制百分比例的自然對(duì)數(shù)作為控制變量；④以地方政府轄區(qū)內(nèi)人均受教育年限作為人力資本的代理變量，人均受教育年限參照李子豪的方法進(jìn)行計(jì)算；⑤以各省進(jìn)出口貿(mào)易總額與省級(jí)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值的比值來(lái)衡量對(duì)外開(kāi)放水平，并用各年人民幣兌美元年均匯率轉(zhuǎn)換為以人民幣為單位；⑥以城鎮(zhèn)就業(yè)人口比各省總?cè)丝跀?shù)來(lái)衡量各省城鎮(zhèn)化率[29]。

2.2 計(jì)量模型設(shè)立與估計(jì)策略

考慮到碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效、區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)以及碳排放驅(qū)動(dòng)因素影響效應(yīng)的滯后性，本文構(gòu)建自變量滯后一期的聚類(lèi)穩(wěn)健雙向固定效應(yīng)計(jì)量模型，模型（1）、模型（2）、模型（3）分別表示政府財(cái)政配置能力和外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效、區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)以及區(qū)域碳排放的固定效應(yīng)模型。式中，下標(biāo)i和t分別表示省份和年份，T代表不隨省份變動(dòng)的時(shí)間固定效應(yīng)，U代表不隨時(shí)間變動(dòng)的省份固定效應(yīng)，ε為模型的隨機(jī)擾動(dòng)項(xiàng)。在模型中加入年份和省份固定效應(yīng)，一方面避免了計(jì)量模型因遺漏變量而導(dǎo)致的估計(jì)偏誤，另一方面可以極大地避免模型可能出現(xiàn)的內(nèi)生性問(wèn)題；另外，為了避免同一省份在不同的觀測(cè)期內(nèi)可能出現(xiàn)的自相關(guān)問(wèn)題，并調(diào)整模型中可能出現(xiàn)的異方差問(wèn)題，本研究采用以“省份個(gè)體”為聚類(lèi)變量的聚類(lèi)穩(wěn)健標(biāo)準(zhǔn)差進(jìn)行雙向固定效應(yīng)回歸分析[30]。模型設(shè)定如下。

由于區(qū)域碳排放和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)是一個(gè)動(dòng)態(tài)持續(xù)的過(guò)程，本期的碳排放和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)不僅受到當(dāng)期經(jīng)濟(jì)、政策、地域等因素的影響，還受到主體過(guò)去行為對(duì)當(dāng)期的影響，為了考察碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的縱向動(dòng)態(tài)影響，在碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的動(dòng)態(tài)影響效應(yīng)模型中加入滯后項(xiàng)，構(gòu)建動(dòng)態(tài)面板數(shù)據(jù)。為了確定動(dòng)態(tài)面板在進(jìn)行系統(tǒng)矩估計(jì)（SYS-GMM）時(shí)被解釋變量的最優(yōu)滯后階數(shù)，同時(shí)避免“函數(shù)形式誤設(shè)”導(dǎo)致的模型系數(shù)偏誤，參照“聯(lián)合排除排性約束的F檢驗(yàn)”模型函數(shù)形式修正理念[31]，依次在模型的解釋變量中加入碳福利績(jī)效的滯后階數(shù)，依據(jù)滯后變量的顯著性滯后階數(shù)，發(fā)現(xiàn)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的滯后三階不顯著。因此，本文在模型（1）中加入碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的滯后兩期，構(gòu)建碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效動(dòng)態(tài)影響效應(yīng)模型，通過(guò)系統(tǒng)矩估計(jì)（SYS-GMM）考察政府財(cái)政配置能力和外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響效應(yīng)，計(jì)量模型設(shè)定如下：

3 實(shí)證結(jié)果分析

3.1 變量描述性分析

從表1變量統(tǒng)計(jì)性描述的分析結(jié)果發(fā)現(xiàn)，在觀測(cè)值樣本范圍內(nèi)，各地區(qū)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的均值為3.504，績(jī)效水平位于中心值附近，標(biāo)準(zhǔn)差為0.287，表明各地區(qū)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效波動(dòng)較小。結(jié)合圖1表明，中國(guó)各地區(qū)的碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效水平呈現(xiàn)出由西向東平穩(wěn)遞增過(guò)渡情境，并表現(xiàn)出逐年穩(wěn)健協(xié)同增長(zhǎng)的發(fā)展態(tài)勢(shì)，結(jié)論與經(jīng)驗(yàn)認(rèn)識(shí)是相符的。各地區(qū)的政府財(cái)政配置能力均值為4.271，標(biāo)準(zhǔn)差為2.888，表明中國(guó)各地區(qū)政府財(cái)政配置能力呈現(xiàn)不均衡的分布狀態(tài)。另外，外資參與程度的均值為2.794，目前外資參與各區(qū)域國(guó)民經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出的比重為2.794%，最小值僅為0.066%，而最大值為15.326%，外資參與程度的標(biāo)準(zhǔn)差為2.733。

圖1～圖3分別為1997—2015年各地區(qū)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效變動(dòng)圖譜、各地區(qū)政府財(cái)政配置能力及外資參與程度變動(dòng)圖譜，基于東部、中部和西部地區(qū)以及區(qū)域碳排放程度分段研究樣本。從圖1中發(fā)現(xiàn)，東部、中部和西部地區(qū)的碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效水平區(qū)域分布不均衡，表現(xiàn)出東高、中西低的分布態(tài)勢(shì)，并隨著時(shí)間的推移區(qū)域間績(jī)效呈現(xiàn)近似平行穩(wěn)健增長(zhǎng)。區(qū)域碳排放程度分段區(qū)域的碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效也呈現(xiàn)不均衡的分布態(tài)勢(shì)，表現(xiàn)為高排放區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效水平較低，而中低碳排放區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效水平較高。其中高排放區(qū)域2003年之前績(jī)效水平增速較快。2003—2009年間，不同程度的碳排放區(qū)域的碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效水平相近。2009年以后，隨著中央和地方環(huán)保政策法規(guī)的實(shí)施，中低碳排放區(qū)域的績(jī)效水平快速上升，逐漸向碳排放與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)脫鉤發(fā)展的路徑邁進(jìn)。高碳排放區(qū)域的績(jī)效依舊保持在較低的水平，表現(xiàn)出西部地區(qū)較高，東部地區(qū)較低的分布狀態(tài)。一方面中西部地區(qū)較少的人口基數(shù)以及較高的政府轉(zhuǎn)移支付，推動(dòng)了中西部地區(qū)政府財(cái)政配置能力的提高；另一方面東部地區(qū)人口密集，要求地方政府提供更多的公共產(chǎn)品和服務(wù)，實(shí)現(xiàn)東部地區(qū)城鄉(xiāng)公共服務(wù)的均等化，地方政府財(cái)政支出責(zé)任與稅收壓力的雙重矛盾，導(dǎo)致東部地區(qū)相對(duì)于中西部地區(qū)政府財(cái)政配置能力較低（如圖2所示）。從圖3中發(fā)現(xiàn)，隨著西部發(fā)展戰(zhàn)略的深入推進(jìn)，東部地區(qū)外來(lái)資本參與區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的偏好逐年下降，并呈現(xiàn)出向中西部遷移的動(dòng)態(tài)演進(jìn)趨勢(shì)，盡管中西部地區(qū)外商直接投資的絕對(duì)規(guī)模在逐年上升，中部和西部地區(qū)外資參與程度也僅保持在1%～2%之間。通過(guò)對(duì)比區(qū)域碳排放強(qiáng)度分段樣本的政府財(cái)政配置能力和外資參與程度，高排放區(qū)的政府財(cái)政配置能力略低于中低碳排放區(qū)的

政府財(cái)政配置能力，盡管外資參與程度在不同分段樣本

中隨時(shí)間動(dòng)態(tài)演進(jìn)波動(dòng)較大（尤其是在高碳排放區(qū)域），但也同樣呈現(xiàn)出中低排放區(qū)的外資參與程度較高的分布情境。

3.2 實(shí)證結(jié)果分析

本研究通過(guò)搭建以“省份個(gè)體”為聚類(lèi)變量的聚類(lèi)穩(wěn)

健雙向固定效應(yīng)模型和一步系統(tǒng)廣義矩估計(jì)模型，對(duì)中國(guó)30個(gè)省份19年共570個(gè)樣本觀測(cè)數(shù)據(jù)的平衡面板進(jìn)行計(jì)量分析，系統(tǒng)地考察政府財(cái)政配置能力和外資參與程度推進(jìn)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效提升的渠道，理清兩者關(guān)系的作用機(jī)制?；谡?cái)政配置行為和外資參與行為對(duì)區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的理論框架，本文從三個(gè)維度進(jìn)行實(shí)證分析檢驗(yàn)：第一部分，使用全國(guó)層面的樣本數(shù)據(jù)進(jìn)行實(shí)證分析，探究政府財(cái)政配置行為和外資參與行為對(duì)區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響機(jī)制。第二部分，在探究政府財(cái)政配置行為和外資參與行為對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響效應(yīng)關(guān)系時(shí)，考慮到中國(guó)各地區(qū)發(fā)展階段和資源稟賦的異質(zhì)性，采用東部、中部和西部的樣本數(shù)據(jù)，考察不同區(qū)域間政府財(cái)政配置能力和外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響差異，關(guān)于中國(guó)區(qū)域的劃分，參照《中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒》的劃分標(biāo)準(zhǔn)。第三部分，區(qū)分不同績(jī)效趕超省份進(jìn)行分組分析，圖1顯示區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效在低排放區(qū)域、中排放區(qū)域、高排放區(qū)域績(jī)效水平依次降低。本文結(jié)合區(qū)域碳排放量和碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效水平，將低排放區(qū)域省份、中排放區(qū)域和高排放區(qū)域的省份分為低績(jī)效趕超樣本和高績(jī)效優(yōu)化樣本，嘗試從政府財(cái)政行為和外資參與行為層面，探究長(zhǎng)期處于低碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的省份如何走出經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和環(huán)境污染“齊頭并進(jìn)”的發(fā)展困境。

3.2.1 全國(guó)層面政府財(cái)政配置行為與外資參與行為推動(dòng)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效優(yōu)化機(jī)制探究

表2為全國(guó)層面政府財(cái)政配置能力和外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效影響效應(yīng)回歸結(jié)果，模型1～模型4代表對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響估計(jì)，具體來(lái)看：碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的滯后項(xiàng)對(duì)當(dāng)期的碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效影響效應(yīng)顯著，表明動(dòng)態(tài)面板回歸模型建立的必要性。無(wú)論是全國(guó)樣本層面還是分區(qū)域、分績(jī)效樣本層面，被解釋變量的滯后二期與碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效存在顯著的負(fù)向變動(dòng)關(guān)系，滯后一期與碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效存在顯著的正向變動(dòng)關(guān)系，而且動(dòng)態(tài)面板模型中被解釋變量滯后一期對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響效應(yīng)顯著大于滯后二期對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響效應(yīng)?？赡艿脑蛟谟谀Ｐ臀纯紤]技術(shù)進(jìn)步外生變量的影響，滯后二期和滯后一期之間可能出現(xiàn)了突破性的技術(shù)進(jìn)步，使得在滯后一期和當(dāng)期的碳處理技術(shù)遠(yuǎn)遠(yuǎn)優(yōu)于滯后二期。

政府財(cái)政配置能力與碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效呈現(xiàn)顯著的負(fù)向變動(dòng)關(guān)系，影響系數(shù)為-0.079，表明政府財(cái)政配置能力每提升1%，區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效下降7.9%，這成為了地方財(cái)政資源配置向生產(chǎn)性部門(mén)傾向的證據(jù)。模型5～8表明：政府財(cái)政資源配置能力與區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和碳排放的增長(zhǎng)呈現(xiàn)顯著的正向變動(dòng)關(guān)系。在以GDP為主的政績(jī)考核機(jī)制和地方官員任免制度為典型特征的中國(guó)式分權(quán)背景下，地方政府普遍以犧牲環(huán)境為代價(jià)推進(jìn)“技術(shù)效率”的提升，促進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)進(jìn)而獲得政治晉升。進(jìn)一步研究發(fā)現(xiàn)，政府財(cái)政配置能力的邊際經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出和邊際區(qū)域碳排放產(chǎn)出分別為12.9%和8.3%，地方政府在財(cái)政資源配置偏好上存在明顯的區(qū)域差異性，并且區(qū)域異質(zhì)性導(dǎo)致的財(cái)政資源的邊際碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效產(chǎn)出存在明顯的空間差距，盲目制定區(qū)域發(fā)展政策容易出現(xiàn)“政策背離”的現(xiàn)象。

外資參與程度與碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效呈現(xiàn)顯著的正向變動(dòng)關(guān)系，影響系數(shù)為0.040，表明外資參與程度每提升1%，區(qū)域經(jīng)濟(jì)績(jī)效上升4.0%，外來(lái)資本通過(guò)示范效應(yīng)、競(jìng)爭(zhēng)效應(yīng)和人員流動(dòng)效應(yīng)推進(jìn)中國(guó)行業(yè)企業(yè)的技術(shù)革新，繼而推進(jìn)技術(shù)水平革新和資源利用效率的提高。模型5～模型8表明，外資參與能力顯著推動(dòng)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)（系數(shù)為0055），但對(duì)碳排放的影響效應(yīng)不明顯。由于經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)階段的差異性，為東部與中西部地區(qū)的發(fā)展政策目標(biāo)的矛盾化創(chuàng)造了條件。一方面，東部地區(qū)的內(nèi)資企業(yè)受到外資企業(yè)以及外來(lái)資本的“比較優(yōu)勢(shì)”的發(fā)展壓力，倒逼行業(yè)企業(yè)內(nèi)部?jī)?yōu)化生產(chǎn)流程和管理經(jīng)驗(yàn)，推進(jìn)資源利用效率的提升，生產(chǎn)性部門(mén)成本的降低推進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出的發(fā)展；另一方面，隨著東部地區(qū)外資環(huán)境準(zhǔn)入門(mén)檻的提高以及中西部地區(qū)發(fā)展戰(zhàn)略和“一帶一路”倡議的深化推進(jìn)，外來(lái)資本逐漸向中西部遷移，成為了“污染避難所”效應(yīng)有力的證明。東部與中西部地區(qū)發(fā)展政策目標(biāo)的矛盾化是中國(guó)戰(zhàn)略性改革的產(chǎn)物，如果對(duì)外來(lái)資本對(duì)實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和環(huán)境優(yōu)化“協(xié)同效應(yīng)”的成長(zhǎng)路徑認(rèn)識(shí)不清，容易導(dǎo)致部分區(qū)域長(zhǎng)期處于環(huán)境惡化與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)“二元”發(fā)展困境中。

通過(guò)對(duì)比分析政府財(cái)政資源配置行為和外資參與行為對(duì)區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響效應(yīng)發(fā)現(xiàn)，政府財(cái)政配置能力和外資參與程度的交互作用能夠顯著促進(jìn)區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提升，表明地方政府偏好“技術(shù)溢出”效應(yīng)性外來(lái)資本，通過(guò)向具有“正外部性”的外來(lái)資本配置財(cái)政資金，構(gòu)建資本入駐優(yōu)惠平臺(tái)，促進(jìn)轄區(qū)內(nèi)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提升。

3.2.2 政府財(cái)政配置能力與外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效影響機(jī)制檢驗(yàn)：基于區(qū)位差異的效應(yīng)探索

表3為東部地區(qū)影響機(jī)制檢驗(yàn)結(jié)果，東部地區(qū)政府財(cái)政配置能力與區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效在5%的顯著水平下存在正向的變動(dòng)關(guān)系（系數(shù)為0.209），說(shuō)明政府財(cái)政配置能力能夠促進(jìn)轄區(qū)內(nèi)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提升。近年來(lái)，東部地區(qū)漸漸步入第三產(chǎn)業(yè)主導(dǎo)的經(jīng)濟(jì)時(shí)代，新動(dòng)能不斷發(fā)展推動(dòng)了經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和環(huán)境優(yōu)化，為了獲得更高的經(jīng)濟(jì)增量，地方政府有著向邊際經(jīng)濟(jì)效益更高的技術(shù)型生產(chǎn)部門(mén)配置更多財(cái)政資源的偏好，繼而推動(dòng)轄區(qū)內(nèi)績(jī)效提升。模型5～模型8的結(jié)果顯示，政府財(cái)政配置能力與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)存在顯著的正向變動(dòng)關(guān)系（系數(shù)為0.299），并對(duì)轄區(qū)內(nèi)環(huán)境污染造成顯著的抑制效應(yīng)（系數(shù)為-0.070），表明東部地區(qū)政府財(cái)政配置能力越強(qiáng)，越能夠推動(dòng)轄區(qū)內(nèi)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提升，實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和環(huán)境優(yōu)化的“協(xié)同效應(yīng)”。

外資參與程度在1%的顯著水平下推動(dòng)地方碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的增長(zhǎng)（系數(shù)為0.178），外來(lái)資本的流入為東部地區(qū)帶來(lái)了先進(jìn)的生產(chǎn)技術(shù)和管理經(jīng)驗(yàn)，其人員流動(dòng)效應(yīng)不斷地吸引高端人才的涌入和涌出，資本的技術(shù)溢出促進(jìn)區(qū)域資源利用效率的提高。模型5～模型6結(jié)果顯示外資參與對(duì)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的推動(dòng)效應(yīng)并不顯著。結(jié)合圖3可以表明，一方面隨著中西部開(kāi)發(fā)戰(zhàn)略向縱深推進(jìn)以及東部地區(qū)外資環(huán)境準(zhǔn)入門(mén)檻的提高，東部地區(qū)的外資參與程度逐年下降；另一方面，近年來(lái)“新舊動(dòng)能轉(zhuǎn)換”的改革呼聲高漲，加劇了東部地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的資本復(fù)雜化，因此，逐年降低的外資參與程度對(duì)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的影響效應(yīng)并不穩(wěn)定。外資參與程度能夠顯著推動(dòng)?xùn)|部地區(qū)的環(huán)境優(yōu)化，每單位的外資偏好能夠減少東部地區(qū)5.5%的碳排放，這是外來(lái)資本“技術(shù)溢出”效應(yīng)在東部地區(qū)有力的證明。

總的來(lái)說(shuō)，東部地區(qū)較高的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)水平、完善的公共服務(wù)設(shè)施以及豐富的人力資本，促使高端人才集聚和高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)集群現(xiàn)象，這種“優(yōu)勢(shì)集群”效應(yīng)吸引技術(shù)型、管理型和資源型資本（外資&內(nèi)資）的涌入，資本集聚的技術(shù)效應(yīng)和規(guī)模效益倒逼生產(chǎn)落后企業(yè)技術(shù)革新，進(jìn)而形成“協(xié)同創(chuàng)新、共創(chuàng)績(jī)效”的良性發(fā)展循環(huán)機(jī)制。在這個(gè)過(guò)程中，地方財(cái)政資源的優(yōu)化配置至關(guān)重要，對(duì)比模型1～模型4政府財(cái)政資源配置與外資參與程度對(duì)區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響強(qiáng)度，有力地證明了上述觀點(diǎn)。

表4為中西部地區(qū)影響機(jī)制檢驗(yàn)結(jié)果，與東部地區(qū)不同，中西部地區(qū)的政府財(cái)政配置能力顯著抑制區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提升（系數(shù)為-0.141）。由于中西部地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)水平和生產(chǎn)部門(mén)技術(shù)效率較低，在以GDP為導(dǎo)向的政績(jī)考核機(jī)制和中國(guó)式財(cái)政分權(quán)下，地方政府為了加強(qiáng)區(qū)域間經(jīng)濟(jì)競(jìng)爭(zhēng)和趕超，轄區(qū)發(fā)展出現(xiàn)“競(jìng)爭(zhēng)到底”現(xiàn)象和環(huán)境污染治理的“搭便車(chē)”行為。中西部地區(qū)在有限的財(cái)政配置資源和發(fā)展需求支出雙重矛盾下，地方政府通常將更多的財(cái)政資源配置到“三高型”經(jīng)濟(jì)部門(mén)，忽視了區(qū)域環(huán)境保護(hù)和技術(shù)效率的革新。根據(jù)模型5～模型8的結(jié)果可以看出，單位政府財(cái)政配置能力的邊際經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出為8.5%小于邊際碳排放的產(chǎn)出12.7%，這不僅是地方政府偏好生產(chǎn)性經(jīng)濟(jì)而忽視福利性經(jīng)濟(jì)的有力證明，更證明了在資源利用效率和技術(shù)革新效率較低的發(fā)展背景下，地方政府的短視經(jīng)濟(jì)行為和政績(jī)追求現(xiàn)象。

外資參與程度對(duì)中西部地區(qū)的碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效呈現(xiàn)負(fù)向變動(dòng)關(guān)系，但是其影響估計(jì)并不顯著。一方面，隨著中國(guó)中西部開(kāi)發(fā)戰(zhàn)略的演進(jìn)和“三高型”外資的不斷輸入，在推動(dòng)區(qū)域經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展的同時(shí)加劇了當(dāng)?shù)氐沫h(huán)境惡化，地方政府的“競(jìng)爭(zhēng)到底”行為對(duì)“三高”生產(chǎn)性部門(mén)的污染縱容，抑制了環(huán)境優(yōu)化和碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提升。但是在中國(guó)式分權(quán)下的地方政府貫徹中央降低高能耗、發(fā)展新動(dòng)能的戰(zhàn)略任務(wù)，導(dǎo)致中西部地區(qū)外資環(huán)境準(zhǔn)入門(mén)檻的提高與制造型資本的涌入矛盾加深，因此，外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響效應(yīng)并不穩(wěn)定。另一方面，加入WTO以后，隨著中國(guó)國(guó)際影響力和經(jīng)濟(jì)實(shí)力的穩(wěn)步提高，促使外來(lái)資本的類(lèi)型由“制造型”資本向“技術(shù)型”和“服務(wù)型”資本的平穩(wěn)過(guò)渡，中西部地區(qū)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)模式也逐漸由“粗放式經(jīng)濟(jì)”向“精細(xì)化經(jīng)濟(jì)”轉(zhuǎn)型，資本類(lèi)型的復(fù)雜化和地方政府的政策目標(biāo)使得中部和西部地區(qū)的外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響機(jī)制模糊不清。

3.2.3 政府財(cái)政配置能力與外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效影響機(jī)制檢驗(yàn)：不同績(jī)效趕超省份的分組研究

表5為低績(jī)效趕超樣本政府財(cái)政配置能力與外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效影響機(jī)制檢驗(yàn)結(jié)果。研究發(fā)現(xiàn)，政府財(cái)政配置能力在1%的顯著水平下對(duì)區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提升存在抑制效應(yīng)（系數(shù)為-0.252）。由于低績(jī)效的區(qū)域通常分布在高碳排放的區(qū)域（如圖1所示），地方政府面對(duì)較低的政府財(cái)政配置能力（如圖2所示）和環(huán)保責(zé)任支出的突出矛盾、中國(guó)式分權(quán)下的政績(jī)考核機(jī)制以及區(qū)域間經(jīng)濟(jì)競(jìng)爭(zhēng)，通常將有限的財(cái)政資源配置到“制造密集型”的產(chǎn)業(yè)部門(mén)，盡管單位政府財(cái)政配置能力的邊際經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出30.1%小于邊際碳排放的產(chǎn)出38.0%，但轄區(qū)內(nèi)生產(chǎn)部門(mén)在創(chuàng)造巨大的經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出的同時(shí)，也導(dǎo)致“競(jìng)爭(zhēng)到底”現(xiàn)象更加突出，同時(shí)環(huán)境持續(xù)惡化，從而容易陷入“惡性循環(huán)”的發(fā)展“陷阱”。然而“技術(shù)型”和“服務(wù)型”外來(lái)資本更加偏好東道國(guó)優(yōu)質(zhì)的入駐環(huán)境，相關(guān)研究表明FDI的溢出效應(yīng)多發(fā)生在經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)水平較高、基礎(chǔ)設(shè)施較為完善的國(guó)家。

外資參與程度在10%的顯著水平下促進(jìn)區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提升，其邊際碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效產(chǎn)出為4.3%，表明外來(lái)資本通過(guò)“示范效應(yīng)”有助于經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和環(huán)境優(yōu)化“協(xié)同發(fā)展”。據(jù)模型5～模型8的回歸結(jié)果，外來(lái)資本的邊際經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出為3.6%，邊際環(huán)境優(yōu)化為12%，在驗(yàn)證了“污染光環(huán)”假說(shuō)的同時(shí)，也成為了上述結(jié)論的有力證據(jù)。上述的研究結(jié)果表明，低績(jī)效區(qū)域的政府有著將有限的財(cái)政資源配置到邊際經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出更高的生產(chǎn)性部門(mén)，在助長(zhǎng)“競(jìng)爭(zhēng)到底”現(xiàn)象的同時(shí)，積極搭建自身的政策環(huán)境競(jìng)爭(zhēng)力，通過(guò)完善轄區(qū)內(nèi)的基礎(chǔ)設(shè)施和資本入駐平臺(tái)，吸引更多的“技術(shù)型”和“服務(wù)型”資本流入，借助外資企業(yè)的“技術(shù)效應(yīng)”“示范效應(yīng)”以及“人員流動(dòng)效應(yīng)”倒逼轄區(qū)內(nèi)企業(yè)革新、促進(jìn)資源利用效率的提高，從而推進(jìn)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效提升和環(huán)境優(yōu)化（模型5～模型8）。

表6為高績(jī)效優(yōu)化分組樣本政府財(cái)政配置能力與外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效影響機(jī)制檢驗(yàn)結(jié)果。從中解讀：政府財(cái)政配置能力對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響呈現(xiàn)正向效應(yīng)（系數(shù)為0.017），但并不顯著。一方面低績(jī)效樣本區(qū)域主要以東部地區(qū)以第三產(chǎn)業(yè)為主導(dǎo)經(jīng)濟(jì)的省份（例如北京、天津、上海、福建等）和西部地區(qū)以傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)為主導(dǎo)經(jīng)濟(jì)的省份（例如寧夏、青海、甘肅等），區(qū)域間的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)水平和資源稟賦的異質(zhì)性，導(dǎo)致區(qū)域間政府制定政策發(fā)展目標(biāo)的差異化，導(dǎo)致高績(jī)效優(yōu)化分組樣本中政府財(cái)政配置能力對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響機(jī)制檢驗(yàn)不穩(wěn)定。另一方面，高碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的省份通常分布在碳排放強(qiáng)度較低的區(qū)域。地方政府在

制定區(qū)域發(fā)展政策時(shí)，實(shí)際上面臨著以“環(huán)境聯(lián)邦主義”為主導(dǎo)推動(dòng)區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效提升和環(huán)境優(yōu)化為傾向的財(cái)政資源配置偏好，與以“競(jìng)爭(zhēng)到底”為主導(dǎo)推進(jìn)轄區(qū)內(nèi)經(jīng)濟(jì)快速增長(zhǎng)獲得政績(jī)晉升和短視經(jīng)濟(jì)行為為傾向的財(cái)政資源偏好兩種矛盾政策目標(biāo)的較量，因此，在表6中政府財(cái)政配置能力對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響效應(yīng)并不穩(wěn)定。

外資參與程度與碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效呈現(xiàn)顯著的正向變動(dòng)關(guān)系（系數(shù)為0.115），表明外來(lái)資本在推進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展的同時(shí)（模型5～模型6），顯著推動(dòng)區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提升和資源利用效率的提高。碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效較高的區(qū)域通常有較高的技術(shù)生產(chǎn)率，外來(lái)資本的“人才流動(dòng)效應(yīng)”和“技術(shù)溢出效應(yīng)”促進(jìn)了行業(yè)企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新和環(huán)境治理，通過(guò)實(shí)現(xiàn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)效益和環(huán)境效益的共同提高，推進(jìn)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的優(yōu)化提升。進(jìn)一步研究發(fā)現(xiàn)，外來(lái)資本在經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)水平和技術(shù)效率較高的東部地區(qū)顯著地推動(dòng)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提高（表3所示），而在經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)水平和技術(shù)效率較低的中西部地區(qū)對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響效應(yīng)并不顯著（表4所示）。由于東部地區(qū)基礎(chǔ)設(shè)施完善、擁有良好的“技術(shù)集群”優(yōu)勢(shì)和“人才集群”優(yōu)勢(shì)，憑借其“環(huán)境競(jìng)爭(zhēng)力”吸引外來(lái)資本的同時(shí)，促進(jìn)外資“技術(shù)溢出”的有效發(fā)揮。相對(duì)于東部地區(qū)而言，中部和西部地區(qū)技術(shù)水平相對(duì)落后，外資在參與區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的同時(shí)，“技術(shù)溢出”發(fā)揮作用的社會(huì)基礎(chǔ)設(shè)施和人才基礎(chǔ)社會(huì)并不完善。因此，應(yīng)該結(jié)合不同地區(qū)的現(xiàn)實(shí)狀況和社會(huì)條件，解讀政府財(cái)政配置能力和外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效提升影響機(jī)制。

4 結(jié)論和政策建議

中國(guó)經(jīng)濟(jì)進(jìn)入新常態(tài)，在經(jīng)濟(jì)體制轉(zhuǎn)型和新舊動(dòng)能更迭的時(shí)代背景下，基于綠色經(jīng)濟(jì)發(fā)展的理念構(gòu)建了碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效概念。在政府財(cái)政配置能力和外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效影響理論框架上，利用1997—2015年中國(guó)省級(jí)面板數(shù)據(jù)，通過(guò)構(gòu)建聚類(lèi)穩(wěn)健固定效應(yīng)模型和動(dòng)態(tài)面板一步廣義系統(tǒng)矩估計(jì)模型，實(shí)證分析了財(cái)政資源配置能力和外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響機(jī)理，得出以下研究結(jié)論和啟示：

基于全國(guó)樣本而言，政府財(cái)政配置能力與碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效呈現(xiàn)顯著的負(fù)向變動(dòng)關(guān)系，而外資參與程度顯著推動(dòng)區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提升，政府財(cái)政配置能力和外資參與程度的交互作用同樣顯著推動(dòng)區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提升，表明政府財(cái)政配置能力和外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的共同影響效應(yīng)上存在互補(bǔ)關(guān)系，該結(jié)論為“環(huán)境聯(lián)邦主義”和“污染光環(huán)假說(shuō)”的有效性提供了經(jīng)驗(yàn)證據(jù)。另外政府財(cái)政配置能力在推進(jìn)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效改革進(jìn)程中起抑制作用超過(guò)了外資參與程度的促進(jìn)效應(yīng)，側(cè)面反映了政府行為在促進(jìn)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的主導(dǎo)性，并且政府財(cái)政資源配置行為和外資參與行為對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響機(jī)制存在明顯的區(qū)域異質(zhì)性。

東部地區(qū)的政府財(cái)政配置能力和外資參與程度在推動(dòng)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的同時(shí)兼顧環(huán)境治理，能夠顯著推動(dòng)區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提升；中部和西部地區(qū)的政府財(cái)政配置能力在推動(dòng)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的同時(shí)忽視環(huán)境治理，與碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效呈現(xiàn)顯著的負(fù)向變動(dòng)關(guān)系，而外資參與程度對(duì)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響效應(yīng)并不顯著，意味著FDI對(duì)于該區(qū)域的績(jī)效水平存在更復(fù)雜和多維的傳導(dǎo)機(jī)制。對(duì)于低績(jī)效趕超的區(qū)域，政府財(cái)政配置能力在推動(dòng)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的同時(shí)忽視環(huán)境治理，與碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效呈現(xiàn)顯著的負(fù)向變動(dòng)關(guān)系，而外資參與程度由于其“技術(shù)溢出”推動(dòng)環(huán)境優(yōu)化，有助于碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的提升；在高績(jī)效優(yōu)化區(qū)域，外資參與程度能夠顯著推動(dòng)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，對(duì)環(huán)境的影響效應(yīng)并不明顯，故與碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效呈現(xiàn)顯著的正向變動(dòng)關(guān)系，而政府財(cái)政配置能力對(duì)該區(qū)域的碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的影響效應(yīng)并不顯著。

為了加快區(qū)域產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)和經(jīng)濟(jì)綠色增長(zhǎng)，完善政府財(cái)政配置體制和優(yōu)化外商投資結(jié)構(gòu)，發(fā)揮二者對(duì)于環(huán)境治理的積極效應(yīng)，基于本文的研究結(jié)論，從如下兩個(gè)方面提出相關(guān)的政策建議：

第一，加強(qiáng)中央對(duì)地方政府財(cái)政資源配置渠道的監(jiān)督和激勵(lì)，發(fā)揮地方財(cái)政資源配置在推動(dòng)區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效進(jìn)程中的主導(dǎo)作用，引導(dǎo)轄區(qū)內(nèi)產(chǎn)業(yè)由“粗放式”向“精細(xì)化”發(fā)展過(guò)渡轉(zhuǎn)型。以GDP為導(dǎo)向的政績(jī)考核機(jī)制和地方官員任免制度為典型特征的中國(guó)式分權(quán)的背景下，地方政府有著積極追求高邊際經(jīng)濟(jì)效應(yīng)產(chǎn)出和參與區(qū)域間經(jīng)濟(jì)趕超競(jìng)爭(zhēng)的偏好，在缺少中央有效的激勵(lì)和民眾積極監(jiān)督下，地方政府的財(cái)政配置常常伴隨著“競(jìng)爭(zhēng)到底”和環(huán)境治理的“搭便車(chē)”行為，一味地追求區(qū)域經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出而忽視了轄區(qū)內(nèi)環(huán)境的優(yōu)化治理，地方政府先天性的經(jīng)濟(jì)短視行為往往不利于轄區(qū)內(nèi)碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的穩(wěn)健提升。從另一個(gè)角度來(lái)講，要構(gòu)建碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效的良性循環(huán)發(fā)展機(jī)制，需要地方政府的財(cái)政資源構(gòu)建完善的社會(huì)基礎(chǔ)設(shè)施和公共服務(wù)平臺(tái)，吸引優(yōu)質(zhì)資本和技術(shù)型人才的涌入，財(cái)政引導(dǎo)轄區(qū)內(nèi)產(chǎn)業(yè)的穩(wěn)健轉(zhuǎn)型，搭建良性循環(huán)發(fā)展的成長(zhǎng)框架。通過(guò)中央加強(qiáng)地方政府財(cái)政資源渠道的有效監(jiān)督，引導(dǎo)地方政府對(duì)財(cái)政資源優(yōu)化配置，繼而引導(dǎo)區(qū)域產(chǎn)業(yè)向“精細(xì)化”經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型，實(shí)現(xiàn)績(jī)效良性循環(huán)發(fā)展目標(biāo)。

第二，構(gòu)建“技術(shù)型”“服務(wù)型”外商資本的入駐優(yōu)惠政策平臺(tái)，發(fā)揮資本的“技術(shù)溢出”效應(yīng)、“人才流動(dòng)”效應(yīng)以及“示范效應(yīng)”對(duì)內(nèi)資企業(yè)的激勵(lì)作用，倒逼內(nèi)資企業(yè)技術(shù)革新，發(fā)揮政府財(cái)政配置能力和外資參與程度在推動(dòng)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和環(huán)境優(yōu)化進(jìn)程中的“互補(bǔ)效應(yīng)”和地方政府對(duì)于區(qū)域碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效提升的“引導(dǎo)效應(yīng)”，構(gòu)建碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效良性循環(huán)發(fā)展的長(zhǎng)效機(jī)制。FDI的技術(shù)溢出是提升行業(yè)技術(shù)水平的重要途徑，通過(guò)影響資本流入?yún)^(qū)域的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、經(jīng)濟(jì)效率和發(fā)展能力來(lái)間接改變東道國(guó)相關(guān)技術(shù)進(jìn)步的進(jìn)程。中央政府應(yīng)給予中西部地區(qū)以及績(jī)效趕超的區(qū)域更多的減免稅收、財(cái)政放權(quán)等優(yōu)惠政策，搭建“技術(shù)型”“服務(wù)型”外商資本的入駐優(yōu)惠政策平臺(tái)。一方面可以為產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型和新舊動(dòng)能更迭推動(dòng)區(qū)域吸引更多的外來(lái)資本，拓展區(qū)域“技術(shù)升級(jí)”和“管理升級(jí)”的多元化渠道；另一方面可以緩解中西部區(qū)域以及低績(jī)效趕超省份在發(fā)展過(guò)程中的資金壓力和“技術(shù)瓶頸”。通過(guò)激勵(lì)地方政府加大財(cái)政資金配置的支持和引導(dǎo)，外來(lái)資本技術(shù)溢出的推動(dòng)和提升，逐步形成中部和西部高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)集群和人才集群示范基地，以點(diǎn)帶面推動(dòng)區(qū)域向縱深改革，逐步打造高邊際經(jīng)濟(jì)效益產(chǎn)出部門(mén)，形成“螺旋式”碳經(jīng)濟(jì)績(jī)效良性循環(huán)發(fā)展的長(zhǎng)效機(jī)制。

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