近年來,縣域經(jīng)濟的發(fā)展已經(jīng)成為關(guān)乎國計民生的大事,已經(jīng)成為促進我國經(jīng)濟快速均衡發(fā)展、縮小城鄉(xiāng)發(fā)展差距、實現(xiàn)國民經(jīng)濟又好又快發(fā)展的重要助推劑。但是我國的縣域經(jīng)濟發(fā)展過程中依然面臨各種各樣的問題,資金短缺、地方企業(yè)融資困難成為主要的桎梏。而將融資租賃應(yīng)用在縣域金融工程中,可以使各方資金在縣域金融工程中得到應(yīng)用,融資租賃必將融入縣域金融工程的整體規(guī)劃之中,進而促進縣域經(jīng)濟發(fā)展,為縣域經(jīng)濟的發(fā)展提供資金和物質(zhì)保障。
融資租賃 縣域經(jīng)濟 經(jīng)濟發(fā)展
融資租賃的定義和基本特征
(1)融資租賃的定義
根據(jù)公約,融資租賃是指:出租人根據(jù)承租人的要求及指定的規(guī)格,與第三方訂立一項買賣合同。以此合同為根據(jù),出租人依據(jù)承租人在與其利益有關(guān)的范圍內(nèi)所同意的條款取得工廠、資本貨物或其他設(shè)備,并且擁有所有權(quán)。同時,出租人與承租人訂立一項租賃合同,以承租人支付租金為條件授予承租人使用設(shè)備的權(quán)利。
(2)融資租賃的基本特征
1.企業(yè)除了選擇銀行信貸等方式外,也可以采用融資租賃方式進行融資,且融資租賃具有 “融資”、“融物”的雙重優(yōu)勢。
2.融資租賃由三方構(gòu)成:出租人、承租人、供應(yīng)商,包括兩個合同:買賣合同,租賃合同 。
3.由承租人指定租賃物的具體規(guī)格及供應(yīng)商
4.在合同生效的租賃期內(nèi):租賃物所有權(quán)歸出租人,使用權(quán)歸承租人
5.租賃期租金合計的貼現(xiàn)基本上足夠買入租賃物
6.租賃期滿后,承租人有選擇留購租賃物的權(quán)利,且購買價應(yīng)非常低,只是走個形式來進行所有權(quán)的轉(zhuǎn)移。
融資租賃在縣域經(jīng)濟中應(yīng)用的現(xiàn)狀
(1)融資租賃行業(yè)規(guī)模不斷增長
結(jié)合中國經(jīng)濟的增長速度來看,租賃行業(yè)的高速增長為行業(yè)規(guī)模的擴大和經(jīng)濟貢獻的提升提供了更堅實的保障和更廣闊的空間。在這樣的宏觀大背景下,融資租賃在縣域經(jīng)濟中的應(yīng)用規(guī)模也不斷擴大,湖北通山縣試點的成功為融資租賃在縣域經(jīng)濟中的普及奠定了基礎(chǔ)。因此,隨著國家對縣域經(jīng)濟發(fā)展重視程度的提高,融資租賃在縣域經(jīng)濟中的規(guī)模迅速增長。
(2)行業(yè)增長質(zhì)量不斷提升
其一,從行業(yè)集中度來看,行業(yè)競爭度有所增加。金融租賃行業(yè)的主體地位進一步確立,金融租賃行業(yè)在資產(chǎn)規(guī)模和利潤上雖仍占據(jù)行業(yè) 50%以上的份額,但比例略有下降。
其二,行業(yè)創(chuàng)新不斷豐富。各種融資創(chuàng)新工具應(yīng)用于縣域經(jīng)濟中,這極大地帶動了縣域經(jīng)濟的活力,促進了縣域經(jīng)濟的發(fā)展,給縣域經(jīng)濟創(chuàng)造了極大的生產(chǎn)力。
其三,從資產(chǎn)管理能力來看,行業(yè)服務(wù)的產(chǎn)業(yè)廣度有所增加。融資租賃行業(yè)積極配合國家經(jīng)濟發(fā)展的產(chǎn)業(yè)政策,在“三農(nóng)”和“城鎮(zhèn)化”領(lǐng)域、“醫(yī)療”和“教育”等領(lǐng)域都有所突破。
(3)行業(yè)風(fēng)險因素日漸增加
隨著某些行業(yè)周期波動的增加以及利率市場化的改革,國內(nèi)外利率市場波動的不確定性增強,行業(yè)違約概率有所上升,信用風(fēng)險、市場風(fēng)險和信譽風(fēng)險日漸增加。
(4)行業(yè)環(huán)境不斷改善
各國租賃的發(fā)展一個普遍的規(guī)律是得到政策、法律、監(jiān)管和稅收等的支持。在監(jiān)管和政策方面,目前國內(nèi)三類租賃公司都有專門的監(jiān)管辦法,并在準入等方面加大支持力度。不斷促進融資租賃在縣域經(jīng)濟中的應(yīng)用。
融資租賃在縣域經(jīng)濟應(yīng)用中存在的問題
通過對湖北省30多個縣市的調(diào)研,我們發(fā)現(xiàn),縣域金融中一般存在以下共性問題:
(1)金融體系落后:縣域經(jīng)濟中一般只有四大國有銀行,這些國有大行在縣一級基本沒有信貸審批權(quán),且其信貸產(chǎn)品往往是按大城市的模式設(shè)定的,不適合各具體縣域經(jīng)濟的特點;此外,一般縣市缺少非銀行類金融機構(gòu),如期貨公司、融資租賃公司、私募股權(quán)基金公司及風(fēng)險投資公司等。
(2)存貸比太低,資金外流嚴重。一般縣域銀行存貸比介于20%~40%之間,大部分本地資金被商業(yè)銀行調(diào)往經(jīng)濟相對發(fā)達的地區(qū),本地資金未能有效運用于本地經(jīng)濟發(fā)展。
(3)企業(yè)直接融資極少,企業(yè)主直接融資觀念淡薄。
(4)農(nóng)業(yè)保險廣度和深度不適應(yīng)需求:農(nóng)業(yè)保險品種往往不能覆蓋本地重點農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè),現(xiàn)有的農(nóng)業(yè)保險賠付對于農(nóng)民的損失往往只是杯水車薪。
(5)產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)比較薄弱。
(6)缺少要素市場,農(nóng)權(quán)抵押困難。
(7)金融需求分散、規(guī)模小,金融服務(wù)成本較高。
(8)信用環(huán)境建設(shè)落后,金融活動風(fēng)險較高。
所有這些因素,導(dǎo)致縣域企業(yè)融資比大城市企業(yè)融資更困難,融資成本更高昂,同時也導(dǎo)致縣域經(jīng)濟發(fā)展困難。對于縣域金融中存在的這些通病,必須運用縣域金融工程來解決,必須進一步完善融資租賃體系,充分發(fā)揮融資租賃的積極作用徹底解決融資難的困境,促進整體經(jīng)濟的發(fā)展。
促進融資租賃在縣域經(jīng)濟中應(yīng)用的措施
(1)整合縣域各類金融資源,建立具有獨立法人資格的、政府參股或控股的融資擔(dān)保平臺公司。由平臺公司建立縣域企業(yè)及個人信用數(shù)據(jù)庫、風(fēng)險資金池、上市及掛牌企業(yè)信息數(shù)據(jù)庫。融資擔(dān)保平臺公司代表地方政府和平臺公司的雙重信用,通過為本地企業(yè)融資提供擔(dān)保,可以在互聯(lián)網(wǎng)金融平臺上發(fā)行P2P網(wǎng)貸、票據(jù)理財、定期理財之類的固定收益產(chǎn)品,推薦眾籌產(chǎn)品。
(2)對于在新三板或四板掛牌的企業(yè),融資擔(dān)保平臺公司還可以在互聯(lián)網(wǎng)金融平臺上發(fā)布股權(quán)轉(zhuǎn)讓、股權(quán)質(zhì)押融資和股權(quán)眾籌等融資方案。這樣就能有效地解決縣域中小微企業(yè)融資難、融資貴的問題。通過建設(shè)縣域電商物流園,將互聯(lián)網(wǎng)金融、融資租賃業(yè)與縣域?qū)嶓w經(jīng)濟相結(jié)合。
(3)加大融資租賃業(yè)務(wù)在縣域經(jīng)濟中的的宣傳和推廣力度
整個融資租賃行業(yè)和相關(guān)管理部門亟需從行業(yè)內(nèi)部和外部著手,加強融資租賃業(yè)務(wù)在縣域經(jīng)濟中的宣傳力度,著力改善融資租賃的宣傳方式,大力宣傳推廣融資租賃的功能和優(yōu)勢。
(4)給予融資租賃行業(yè)更多的稅收優(yōu)惠
明確投資抵免政策,這將大大提升融資租賃業(yè)的發(fā)展動力;完善我國融資租賃設(shè)備的加速折舊優(yōu)惠政策;允許融資租賃業(yè)務(wù)租金支出的稅前扣除;政府應(yīng)對融資租賃企業(yè)的壞賬損失提供一定的稅收減免補償,來提高融資租賃企業(yè)應(yīng)對租金拖欠等風(fēng)險的能力,使融資租賃公司能夠放大自身的業(yè)務(wù)量,促進更多的中小企業(yè)增強對融資租賃這種融資途徑的了解和認可。
[1]張文祥.淺析我國融資租賃業(yè)的現(xiàn)狀及對策[J].國際金融研究,2000,03:59-61
作者簡介:吳媛媛(1991),女,漢,安徽利辛,學(xué)生,北京工商大學(xué),縣域經(jīng)濟。