潘玉蓉 鄧雄鷹

個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險，終于定了！

很快，你用來購買商業(yè)養(yǎng)老保險產(chǎn)品的錢，在1000元以內(nèi)的部分將可以稅前列支，退休提取的時候再扣稅。有人說，這相當于在試點城市或地區(qū)將個稅起征點從3500元提升到4500元。

財政部、國稅總局、人保部、銀保監(jiān)會和證監(jiān)會5部委聯(lián)合發(fā)文《關(guān)于開展個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險試點的通知》，自2018年5月1日起，上海市、福建省（含廈門市）和蘇州工業(yè)園區(qū)將試點個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險，試點期限暫定一年。

養(yǎng)老金個稅優(yōu)惠四大好處

作為為數(shù)不多的可以幫你減稅的工具，稅延養(yǎng)老保險還有下面幾大好處：

1、購買方便。自己在市場上購買符合條件的產(chǎn)品，拿到扣除憑證交給單位，單位幫你辦理扣除。

2、為養(yǎng)老提前儲蓄。30歲起每月存1000元（或者收入的6%孰低）用于購買這類養(yǎng)老產(chǎn)品，按照5.5%的年化投資收益率估算，60歲退休后每月可領(lǐng)6395元。

3、投資收益在當期不用繳稅。

4、提取時有稅點優(yōu)惠。在退休領(lǐng)取的時候，稅務(wù)局會對你領(lǐng)取的商業(yè)養(yǎng)老金收入其中的25%免稅，剩下75%部分，按照10%的稅率計算，繳納個人所得稅。

根據(jù)業(yè)內(nèi)專家預測，稅延商業(yè)養(yǎng)老保險在全國推開后，有望撬動每年數(shù)千億元的保費市場。

看業(yè)內(nèi)人士今天的評論：“十年磨一劍，個人稅延商業(yè)養(yǎng)老保險終于開始試點了。說結(jié)論吧，就一個字‘買。政策還是非常合理的，可操作性強。首先不用單位投保，個人只要拿回中保信平臺提供的憑據(jù)，給單位扣稅就可以了。其次是投資收益不扣稅，這在漫長的幾十年里可是大頭。第三，領(lǐng)取時稅率簡單，實際是7.5%一口價。唯一的遺憾是金額略小，未來隨著經(jīng)濟發(fā)展，逐步提高就好了。再說一下測算結(jié)果吧，25歲年輕人一直繳到60歲退休，按5.5%年均收益，15年領(lǐng)取，每月可領(lǐng)5500元左右。”

購買只需四步驟

準確地講，新政落地之后，個人用自己的商業(yè)養(yǎng)老資金賬戶購買符合規(guī)定的養(yǎng)老保險產(chǎn)品，可以在一定標準內(nèi)稅前扣除；計入個人商業(yè)養(yǎng)老資金賬戶的投資收益，暫不征收個人所得稅；到個人領(lǐng)取商業(yè)養(yǎng)老金時，再征收個人所得稅。操作步驟上，購買這款產(chǎn)品：

第一步，你需要一個銀行賬戶。賬戶的專業(yè)名字叫“個人商業(yè)養(yǎng)老資金賬戶”，這是由你指定的、用于歸集稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險繳費、收益以及資金領(lǐng)取等的商業(yè)銀行個人專用賬戶。該賬戶封閉運行，與居民身份證件綁定，具有唯一性。

第二步，到保險公司購買符合條件的產(chǎn)品。養(yǎng)老保險將按穩(wěn)健型產(chǎn)品為主、風險型產(chǎn)品為輔的原則選擇，采取名錄方式確定。試點期間的產(chǎn)品，需要符合“收益穩(wěn)健、長期鎖定、終身領(lǐng)取、精算平衡”原則，滿足參保人對養(yǎng)老賬戶資金安全性、收益性和長期性管理要求的商業(yè)養(yǎng)老保險產(chǎn)品。

具體商業(yè)養(yǎng)老保險產(chǎn)品指引由中國銀行保險監(jiān)督管理委員會提出，財政部、人社部、稅務(wù)總局后發(fā)布。

第三步，將購買憑證交給公司稅前扣除。買完產(chǎn)品后，你會得到一個來自中保信平臺出具的稅延養(yǎng)老扣除憑證，把它交給公司，你的公司應該為你辦理稅前扣除的有關(guān)事項。

第四步，領(lǐng)取的時候，保險公司代扣個稅。個人按規(guī)定（退休或者大?。╊I(lǐng)取商業(yè)養(yǎng)老金時，由保險公司代扣代繳其應繳的個人所得稅。對于個人達到規(guī)定條件時領(lǐng)取的商業(yè)養(yǎng)老金收入，其中的25%部分予以免稅，其余75%部分按照10%的比例稅率計算繳納個人所得稅，稅款計入“其他所得”項目。

優(yōu)惠多大？減稅多少？

舉個例子：張琳（化名）工資減去社保個人繳納金額和住房公積金個人繳納金額后為5500 元，個稅計算：（5500-3500）×10%-105=95元。如果其每月購買了1000元稅延養(yǎng)老險，其當期需繳稅（5500-3500-1000）×3%=30元，當期少繳稅65元，一年少繳稅780元。

不過，張琳現(xiàn)在少繳的稅款會在養(yǎng)老金領(lǐng)取時繳納，其繳納的公式就是退休時的養(yǎng)老金收入×0.75×0.1。

如果張琳不購買稅延養(yǎng)老金，現(xiàn)在每月繳稅95元；如果購買稅延養(yǎng)老金，每月1000元，每年繳滿12000元養(yǎng)老金，繳滿20年，按5.5%的年收益復利計算，領(lǐng)取時每月繳稅237元。不過該數(shù)字考慮了投資收益（投資收益按5.5%年復利計算）帶來的養(yǎng)老金增值情況。

如果不計算投資收益，僅按1000元每月的繳稅額，那么未來每月繳稅75元，考慮到貨幣的時間價值，依然具有一定吸引力。

1000元優(yōu)惠力度能擴大嗎？

雖然購買方便程度超預期，但每月僅1000元優(yōu)惠力度成這次最大的遺憾。

泰康保險集團執(zhí)行副總裁兼泰康養(yǎng)老董事長李艷華表示，就《通知》中確定每月最高1000元、每年最高1.2萬元的稅延額度，隨著試點工作的推進和人家養(yǎng)老需求的提升，延稅的額度也可能逐步做調(diào)整。

以美國的IRA即“個人退休賬戶”為例，其1976年推出來時的額度也只有1500美元/年，經(jīng)過6次調(diào)整達到了5000美元/年，成為40年來美國養(yǎng)老金資產(chǎn)持續(xù)增長的主要來源。

此外，泰康養(yǎng)老產(chǎn)品精算部相關(guān)負責人也表示，根據(jù)《通知》關(guān)于領(lǐng)取商業(yè)養(yǎng)老金時的規(guī)定，目前參照7級個稅累進稅率，累計稅率達到10%的消費群體就適合購買稅延商業(yè)養(yǎng)老保險。

試點期滿后，銀行、公募基金也將參與進來，養(yǎng)老金管理的市場競爭將會更加激烈。