丁愛波 邵珂

對一家經(jīng)營暫時陷入困難的企業(yè)，尤其是中小微企業(yè)來說，最大的擔心是什么？大多數(shù)企業(yè)負責人的回答是：來自銀行的“抽貸”“斷貸”行為，特別是當企業(yè)涉及多家銀行授信時，往往一家“抽貸”，其他家迅速跟進，企業(yè)經(jīng)營雪上加霜。

看誰“跑得快”

王山（化名）在商海打拼幾十年，但說起融資問題也是始終心有余悸。據(jù)其回憶，2015年前后，資金環(huán)境收緊，全國各地銀行開始去杠桿抽回到期貸款，他的企業(yè)同樣遇到了銀行抽貸。

“按我們的經(jīng)營狀況，按期償還利息以及部分本金一點問題都沒有，但是銀行突然要求到期后必須本息一次性還清，這就要了命了?！蓖跎秸f，當時銀行負責人讓他先想辦法把錢還上，再接著貸出來就行了。

為了避免因逾期還款被銀行起訴引發(fā)企業(yè)更大的危機，王山只好發(fā)動所有關系尋找“過橋”資金救急。急用錢就意味著高利息。王山透露，過橋資金的借貸利息約為日息1‰至3‰，換算成年息的話是最低36%，最高已經(jīng)超過了100%。

即便如此，面對銀行限定的還款時限，王山也只得咬牙借下高利貸堵上這個窟窿。然而在他還上銀行本息后，想繼續(xù)貸就難了。王山說，當時自己“求爺爺告奶奶”把所有銀行都找了一圈，最終也沒能再貸下來一分錢。前面銀行的融資大門關上了，后面高利貸的追款腳步卻是逼上來了。

“我們當時借了1億元的資金，日息2‰，每天光利息就20萬，太貴了，拖不起?。　睘榱吮M快償還這筆高息貸款，王山再三考慮后決定，將公司開發(fā)的房地產(chǎn)項目的一整棟200多套商品房低價出售。當時項目周邊新房市場價為每平方米1.2萬元，為了盡快出手套現(xiàn)，王山把價格壓到了每平方米七八千元，幾乎是賠本大甩賣。

經(jīng)過這一輪折騰，王山終于將銀行貸款還清，不過企業(yè)由此失去了好的發(fā)展機遇。這輪風波給王山留下了一個后遺癥，直到現(xiàn)在，他接到銀行電話時，仍有一種“恐懼感”。

相比王山，陳文（化名）的遭遇則更加殘酷。

他是一家小型制造企業(yè)的負責人，做了20年生意，最終沒能撐過這一輪的市場調整。“我們企業(yè)本身沒問題，企業(yè)關門是被‘拉垮的。如今原有的客戶流失了，只能一點點地從頭做起?！闭f到企業(yè)現(xiàn)狀，陳文頗為唏噓。

陳文提到的企業(yè)被“拉垮”，是指受企業(yè)之間互保資金鏈的拖累，不得不為其他企業(yè)償還貸款，使得自身資金緊張、難以為繼。

據(jù)陳文介紹，某些銀行為了保證貸款后的資金安全，開展了信貸發(fā)放的“三戶聯(lián)?！被颉拔鍛袈?lián)保”模式，一家壞賬，別家“連坐”，而企業(yè)為了拿到貸款，往往弄不清楚自己聯(lián)保的企業(yè)。一旦聯(lián)保企業(yè)跑路，自己賬上的錢馬上會被銀行抽走。

為了解決企業(yè)的資金難題，前兩年，陳文和其他4家企業(yè)成立了一個聯(lián)保互保圈，共同從銀行獲得貸款。去年3月，其中一家企業(yè)由于涉及民間借貸，造成資金鏈緊張。這家企業(yè)貸款到期后，被銀行“抽”回去不少貸款。面對經(jīng)濟下行壓力，企業(yè)本來經(jīng)營困難就在增加，這個時候銀行再對企業(yè)“抽貸”，無異于雪上加霜。這家企業(yè)終于撐不住倒下了。

“沒辦法，5家企業(yè)一起貸的款就要一起還。銀行商量著讓其他4家企業(yè)一起‘扛3000萬元貸款的利息。”陳文說，但是沒想到，半個月后，第二家企業(yè)也撐不住了。剩下的3家企業(yè)只得又“扛”下這家企業(yè)1000萬元的貸款利息。撐了4個月后，企業(yè)的資金越來越緊張。一見勢頭不妙，幾家銀行紛紛找上門來“抽貸”?！案壮樾健钡慕Y果，是剩下的兩家企業(yè)實在無力支撐5家企業(yè)的所有貸款，最后只能關門，拍賣抵押物還錢給銀行。

“企業(yè)資金出現(xiàn)了風險，銀行為了自保，只能看誰‘跑得快，把貸款拿回來才能將損失減到最小?！币恍┥虡I(yè)銀行地方分支機構的負責人坦言，雖然各家銀行明知這樣會引發(fā)連鎖反應，導致企業(yè)“死得更快”，最后“跑不掉”的銀行損失更慘重，但也只能硬著頭皮這么干。

不少企業(yè)反映，當初貸款時，銀行的風控手段就是企業(yè)間的互保，或者干脆讓企業(yè)“買貸款”。也就是說，一家企業(yè)要貸款，得去拉別的企業(yè)到這家銀行來存款。這本來就不是有效的風險控制手段，只是銀行急于要做“業(yè)績”的招數(shù)。一旦經(jīng)濟形勢出現(xiàn)變化，風險真正來臨，這些銀行手里沒有抵押物或者抵押物不足，只能趕緊“抽貸”?！斑@不是防風險，而是擴大風險，把企業(yè)往火坑里推?！币患抑行∑髽I(yè)負責人直言不諱。

惡性循環(huán)

貸款、貸款，還是貸款。被問到企業(yè)發(fā)展最大制約是什么時，不少受訪民企負責人的回答異口同聲。在紡織、電解鋁、化工等產(chǎn)能相對過剩的基礎性產(chǎn)業(yè)中，企業(yè)“喊渴”的現(xiàn)象尤其明顯。即使一些企業(yè)經(jīng)營狀況良好、市場占比較高、技術處于領先水平，仍會被貸款卡住脖子。

談產(chǎn)銷形勢笑容可掬，但只要提到資金，臉色立馬凝重起來——這是山東一家大型民營集團公司董事長近期受訪時表情變化的常態(tài)。

據(jù)了解，集團近年一直發(fā)展良好，只是由于集團為當?shù)亓硪患移髽I(yè)的多筆貸款提供了擔保，被擔保企業(yè)2016年出現(xiàn)債務問題，致使集團盡管自身經(jīng)營并無問題，仍被多家金融機構抽貸。

與去年同期相比，該集團融資規(guī)模減小約90億元?！拔椰F(xiàn)在是咬牙硬撐?！彼f，如今企業(yè)資金高度緊張?！爸灰霈F(xiàn)一天的逾期，所有合作銀行都能找上門?！?/p>

尤其在近年降杠桿的大背景下，一些金融機構停貸不分時候，抽貸不問緣由，部分發(fā)展健康的民企負責人表示很受傷。

山東康平納集團有限公司“筒子紗數(shù)字化自動染色成套技術與裝備”項目，獲得2014年度國家科技進步一等獎。

公司董事長陳隊范介紹，這項技術可使印染成本降低約30%，并且可節(jié)水70%、節(jié)電45%。然而，只因身在產(chǎn)能問題敏感的紡織行業(yè)，資金壓力如影隨形。陳隊范說，近年來企業(yè)被銀行陸續(xù)抽貸三四億元，已對這一技術突破的后續(xù)轉化形成嚴重制約。

一名金融機構信貸部門負責人總結降杠桿在基層的實際情況時說，最難的是明知道一些企業(yè)應該壓減貸款，但沒辦法操作：好企業(yè)不舍得動，因為那是各家銀行爭搶的優(yōu)質客戶，得罪不起;差企業(yè)不敢動，它們真敢“死給你看”，抽貸不成形成壞賬銀行更難受。銀行真正能抽貸的往往是“不上不下”的民營企業(yè)，因為“抽得動”還不必擔心其“猝死”。他坦言：“這些企業(yè)其實挺冤的，本來‘給點陽光就能燦爛，但抽貸之后可能就‘烏云壓頂了?！?/p>

尤其是，一旦一個地區(qū)發(fā)現(xiàn)了風險苗頭，整個區(qū)域的貸款規(guī)模都被縮減，形成惡性循環(huán)。

近年來，山東日照、濱州等多地都有企業(yè)破產(chǎn)導致銀行資產(chǎn)受損的案例，催生“一家出事，同鄉(xiāng)連坐”的現(xiàn)象。以鄒平市為例，有銀行分支機構負責人透露，2014年當?shù)仄髽I(yè)長星集團破產(chǎn)以來，這一區(qū)域內(nèi)其他企業(yè)融資整體被收緊。尤其是新增擔保貸款，很難通過審批。

“現(xiàn)在銀行總喜歡說區(qū)域金融風險，我們這里的企業(yè)要融資，銀行基本上就不研究了?！编u平一家企業(yè)負責人對此感到非常困惑，“冤有頭債有主，為什么要不分好壞搞連坐呢？”

“就算一個區(qū)域出現(xiàn)了金融風險的苗頭，但我們還有很多好企業(yè)，這些企業(yè)對銀行貸款的正常需求總應該滿足吧？銀行對整個地區(qū)實行‘縮貸政策，反而加劇了風險蔓延，對整個地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展影響非常大?！蔽鞑磕呈∫晃皇虚L介紹，受“縮貸”影響，市里一家效益很好的企業(yè)也因此“躺槍”，貸款到期續(xù)貸困難，市里幾次出面與銀行協(xié)商都無濟于事，最后只好在香港證券市場減持自家股票變現(xiàn)，才度過了續(xù)貸危機。

一些過剩產(chǎn)能和“兩高”行業(yè)的企業(yè)也格外受到銀行的關注。一位民企負責人表示，公司推出的新產(chǎn)品屬于裝備制造業(yè)范疇，節(jié)能、環(huán)保效果突出。但由于公司主業(yè)屬于“兩高”行業(yè)，銀行按照“兩高”行業(yè)標準嚴格限貸、抽貸，“只要和受限行業(yè)沾點邊，就要受影響”。

此外，部分金融機構為規(guī)避風險，對企業(yè)的“風吹草動”極為敏感，往往不打招呼就限貸，甚至多家“一哄而上”抽貸，往往將一些企業(yè)的“小毛病”激化為“大問題”。

一位民企負責人回憶，公司接手一家破產(chǎn)企業(yè)的事宜“八字還沒一撇”，就被銀行抽貸18億元。另一家食品企業(yè)負責人則更感冤枉：他肺部發(fā)現(xiàn)結節(jié)需要做手術，竟然也成為抽貸的“導火索”，企業(yè)10多億元貸款被多家銀行緊急抽走約4億。在當?shù)劂y監(jiān)部門的緊急協(xié)調下，抽貸問題才暫時緩解。

尋找平衡

對于企業(yè)的抱怨，銀行并不完全認可。一家銀行人士坦言：對于銀行來說控制風險是第一要務?！拔覀儾⒉凰銍栏褚饬x上的抽貸，銀行貸款給企業(yè)的目的是希望企業(yè)能夠順利平穩(wěn)的經(jīng)營，然后連本帶息的還款。但是一些企業(yè)在經(jīng)營上出現(xiàn)瑕疵，出于風險考慮，銀行一般都會要求提前還款。而且銀行一般也會在貸款協(xié)議上對此進行說明，以保證資金的安全。比如上述我們要求提前還款的企業(yè)，當時雖然他的業(yè)績報告顯示較為平穩(wěn)，但是我們發(fā)現(xiàn)有數(shù)據(jù)造假的嫌疑，而企業(yè)也無法提供更為有效的解釋，于是我們凍結了其款項。隨后監(jiān)管層也發(fā)現(xiàn)了該公司的問題，對其進行了處罰。由于凍結得較早，我們幾乎沒有什么損失，但是后來才發(fā)現(xiàn)問題的銀行則有可能拿不回利息，甚至有損失本金的風險?！?/p>

一家城商行的負責人也表示，銀行集中“抽貸”確實會讓企業(yè)承擔較大的壓力，由于銀行“抽貸”，最終導致企業(yè)倒閉的案例也確實存在，而且不少。但是由于企業(yè)“逃廢債”，導致銀行壞賬率高企的案例也不是一個小數(shù)?！昂芏嗥髽I(yè)也是有樣學樣，一旦有企業(yè)成功逃債，會立刻形成示范效應，馬上接二連三的企業(yè)不還款或者少還款，銀行也需要承擔很大的風險，兩者之間找一個平衡并不容易。”

一段時間以來，民營企業(yè)脫離主業(yè)，盲目擴張的態(tài)勢也是造成其困境的一個原因。

“過去一段時間，部分民營企業(yè)脫離主業(yè)大肆擴張，而且完全是靠借債擴張、杠桿收購，這就導致了企業(yè)對資金的饑渴和負債率的高攀?！敝袊y保監(jiān)會副主席王兆星說，一旦市場出現(xiàn)重大變化，企業(yè)會立刻出現(xiàn)資金鏈斷裂，無法按期償還貸款。

因此，民營企業(yè)還是應當聚焦主業(yè)，下功夫提高核心競爭力和經(jīng)營管理能力，提升自身的財務穩(wěn)健性、負債結構合理性，最終實現(xiàn)自身的健康可持續(xù)發(fā)展?！胺駝t再多的資金也難以滿足，也永遠會處在‘難中，而‘難的最后結果，就是大量的違約和金融風險。”王兆星說。

全國政協(xié)經(jīng)濟委員會主任尚福林建議，應進一步健全完善金融機構債權人委員會機制，促進債權銀行協(xié)商決策，對短期出現(xiàn)問題的企業(yè)能否增加支持、是否收回貸款等形成共同判斷，以減少個別銀行非理性抽貸、停貸行為引發(fā)市場震動，進而，形成債權人委員會支持企業(yè)渡過難關、企業(yè)股東積極保護金融債權安全、地方財稅支持金融防范化解風險有機聯(lián)動的格局。

當下，有效的探索正在開展。針對過度融資、過度擔保問題，浙江銀監(jiān)局已試點“授信總額聯(lián)合管理”，在銀行與企業(yè)均自愿參與的前提下，針對某一企業(yè)，其已有的多家授信銀行聯(lián)合起來，共同商討確定該企業(yè)的授信總額和對外擔保總額，并開展后續(xù)監(jiān)測。

此外，山東近期出臺的“支持民營經(jīng)濟高質量發(fā)展35條”中，也格外提出，要規(guī)范金融機構行為。開展銀行機構市場亂象整治專項行動，督促銀行機構進一步落實好服務價格相關政策規(guī)定，重點清理以貸轉存、存貸掛鉤、以貸收費、浮利分費、借貸搭售、一浮到頂、轉嫁成本等不規(guī)范行為和各類違規(guī)融資通道業(yè)務。銀行機構對不同所有制企業(yè)要一視同仁，對生產(chǎn)經(jīng)營正常、暫時遇到困難的企業(yè)穩(wěn)貸、續(xù)貸，不盲目抽貸、壓貸。