張俊科

（山西冀中能源集團(tuán)礦業(yè)有限責(zé)任公司，山西太原030032）

淺析我國(guó)小微企業(yè)融資支持體系的構(gòu)建

張俊科

（山西冀中能源集團(tuán)礦業(yè)有限責(zé)任公司，山西太原030032）

近年來(lái)，我國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展迅速，計(jì)算機(jī)的發(fā)展也促使電子商務(wù)企業(yè)不斷隆起，眾多小微企業(yè)的發(fā)展也成了我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要方式之一。由于小微企業(yè)的發(fā)展不均衡，其自身的資金運(yùn)作與整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈的規(guī)模均有一定的局限性，所以在企業(yè)創(chuàng)立的整個(gè)階段都會(huì)有很大的阻礙和融資的困難。在這種情況下，我國(guó)必須采取有效可行的措施，通過(guò)落實(shí)完成并解決問(wèn)題，以整合我國(guó)小微企業(yè)融資支持體系，并將此體系構(gòu)建成為我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要渠道。本文通過(guò)調(diào)查研究對(duì)當(dāng)前我國(guó)小微企業(yè)融資發(fā)展現(xiàn)狀中存在的問(wèn)題，并從小微企業(yè)自身、國(guó)家政府和金融機(jī)構(gòu)三個(gè)方面對(duì)如何解決當(dāng)前問(wèn)題和如何改善現(xiàn)狀，構(gòu)建完善的小微企業(yè)融資支持體系。

小微企業(yè)；融資支持；健全體系

一、引言

自2008年的金融危機(jī)以來(lái)，世界各國(guó)的經(jīng)濟(jì)均受到了重創(chuàng)，我國(guó)也深陷其中。為了從經(jīng)濟(jì)危機(jī)的困難中逃離出來(lái)，我國(guó)開始對(duì)小微企業(yè)加大力度的扶持與贊助，并提出多種政策方針和方案，爭(zhēng)取使小微企業(yè)能夠健康有序的發(fā)展。當(dāng)前我國(guó)的小微企業(yè)中，占據(jù)半壁江山的網(wǎng)絡(luò)融資，尤其是在阿里巴巴上市之后，我國(guó)的電子商務(wù)模式加緊步伐，得到空前的良好發(fā)展。在網(wǎng)絡(luò)融資的發(fā)展前期，其主要方式為B2C、C2C和B2B三種模式，正是這三種模式的存在，不僅使得我國(guó)的小微企業(yè)的貸款狀況得到緩解，還促進(jìn)了我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)利益的提升。但是融資支持是一個(gè)與多方面有牽扯的問(wèn)題，從企業(yè)的發(fā)展，到企業(yè)的管理和收益，都有可能使得企業(yè)面臨倒閉的風(fēng)險(xiǎn)。為了解決這些問(wèn)題，必須盡快找到問(wèn)題發(fā)生的本源，從根本上提出切實(shí)可行的政策和方案，以構(gòu)建小微企業(yè)融資的健全體系。

二、我國(guó)小微企業(yè)融資發(fā)展現(xiàn)狀

1、我國(guó)小微企業(yè)融資發(fā)展現(xiàn)狀

小微企業(yè)近年來(lái)逐漸發(fā)展，大部分都已走上了正軌，其中也不乏有開始或者準(zhǔn)備向大型企業(yè)進(jìn)軍的企業(yè)。作為現(xiàn)在我國(guó)的國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的一支獨(dú)秀，小微企業(yè)之所以能發(fā)展成為最為活躍的中堅(jiān)力量，必有其得天獨(dú)厚的優(yōu)勢(shì)，不僅憑借著在我國(guó)企業(yè)中數(shù)量上占據(jù)優(yōu)勢(shì)，在其發(fā)展所涵蓋的群體范圍方面也是有絕對(duì)優(yōu)勢(shì)的。如今，我國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展前景寬闊，對(duì)于很多在社會(huì)中之前找不到個(gè)人生存價(jià)值的有志青年來(lái)說(shuō)，小微企業(yè)確實(shí)給他們很多有利的支持和建樹。但是，很多失敗的經(jīng)歷給我們深刻的教訓(xùn)，在融資方面切不可大意，必須遵從我國(guó)的法律法規(guī)。小微企業(yè)融資問(wèn)題確實(shí)不易，尤其是在經(jīng)濟(jì)危機(jī)之后，若不是中央國(guó)務(wù)院出臺(tái)的積極政策，和廣大人民群眾的積極響應(yīng)，我國(guó)的經(jīng)濟(jì)很難復(fù)蘇，小微企業(yè)也很難恢復(fù)生機(jī)。面對(duì)如此嚴(yán)峻的形勢(shì)考驗(yàn)，我們結(jié)合國(guó)內(nèi)外現(xiàn)有的相關(guān)理論與成果，通過(guò)大量的分析與研究，在一些實(shí)踐基礎(chǔ)上，能夠使小微企業(yè)從泥潭中抽身出來(lái)，必須提出對(duì)構(gòu)建小微企業(yè)融資支持體系的觀點(diǎn)。

2、小微企業(yè)融資存在的問(wèn)題

（1）融資雙方供需矛盾突出。所有的小微企業(yè)，都希望能夠迅速發(fā)展起來(lái)，但是沒(méi)有可流動(dòng)資金運(yùn)作，使整個(gè)企業(yè)運(yùn)轉(zhuǎn)起來(lái)，在企業(yè)內(nèi)部形成一條完整的流水線。若干小微企業(yè)并沒(méi)有得到大眾的完全認(rèn)可，企業(yè)所需的資金數(shù)目較大，而融資方人數(shù)占比太小，這時(shí)，就出現(xiàn)了矛盾沖突。也就是說(shuō)，企業(yè)不能滿足于現(xiàn)有的生產(chǎn)效益，想要獲取更大的利益，就會(huì)選擇在現(xiàn)有的生產(chǎn)方式狀況下，擴(kuò)大再生產(chǎn)。但是由于小微企業(yè)流動(dòng)資金少，不能夠從企業(yè)自身的資金中挪出來(lái)購(gòu)買生產(chǎn)線的原材料、生產(chǎn)的新科學(xué)技術(shù)以及生產(chǎn)設(shè)備等等。數(shù)目較大、時(shí)間倉(cāng)促、循環(huán)速率快和資金回籠慢的特點(diǎn)，使得小微企業(yè)很難與銀行合作，不能保持長(zhǎng)久的資金合作往來(lái)的關(guān)系，也將很多融資人的積極性磨滅。

（2）融資成本居高不下。小微企業(yè)本身就是一個(gè)小型的資金運(yùn)轉(zhuǎn)系統(tǒng)，在企業(yè)正常運(yùn)作的整個(gè)過(guò)程中，需要較高的資金成本，但是對(duì)于小微企業(yè)自身來(lái)說(shuō)，資金是一個(gè)先天性缺陷，一旦企業(yè)陷入危機(jī)，承擔(dān)責(zé)任的不僅是小微企業(yè)本身，還有給予其融資的銀行單位。為了規(guī)避這種局面發(fā)生，使得銀行只能通過(guò)相對(duì)保險(xiǎn)并減少風(fēng)險(xiǎn)的方案進(jìn)行融資，最常見(jiàn)的方案就是減少其不良資產(chǎn)率，通俗的說(shuō)就是將利率提高，所以這也是融資成本居高不下的原因。但是，很多小微企業(yè)為了達(dá)到獲取利益的目的，會(huì)減少與銀行間的合作交易，反之，很多會(huì)從廣大人民群眾中，聚攬資金，也就是我們常說(shuō)的高利貸，雖然其利率很高，但是相對(duì)于從銀行得到資金的時(shí)間相對(duì)減少很多，這也能使企業(yè)在短時(shí)間內(nèi)將資金運(yùn)用于商業(yè)發(fā)展中，相應(yīng)的也會(huì)增加企業(yè)的收益。也因此，高利貸深受小微企業(yè)的歡迎。

（3）融資渠道單一。融資問(wèn)題一直是小微企業(yè)難以發(fā)展的制約因素，在融資時(shí)，借貸問(wèn)題也就成了小微企業(yè)壓力的來(lái)源之一。除了一部分的融資中間費(fèi)，還有高利貸的形式，都給小微企業(yè)發(fā)展帶來(lái)局限。但針對(duì)這種問(wèn)題，我國(guó)也并未從根本上提出對(duì)這些問(wèn)題的解決方案，也未曾通過(guò)法律法規(guī)來(lái)治理這種現(xiàn)象，進(jìn)而使這些資金不能得到正確的管理，給了很多人投機(jī)取巧的契機(jī)。而且很多證券公司不能給小微企業(yè)帶來(lái)更大的收益，也因?yàn)橐恍┳陨硪蛩?，企業(yè)自身的資金不能使企業(yè)迅速發(fā)展，銀行貸款也不能使企業(yè)獲取高額利益，所以內(nèi)部融資就成了企業(yè)發(fā)展和獲取利益的重要渠道。當(dāng)然，內(nèi)部融資雖有風(fēng)險(xiǎn)，但是相對(duì)來(lái)說(shuō)，這是融資中風(fēng)險(xiǎn)最低、效益相對(duì)較高的融資方案。也就是因?yàn)檫@種單一渠道的融資方式，較大程度上限制了企業(yè)的生存發(fā)展。

（4）擔(dān)保體系不健全。小微企業(yè)本身就有規(guī)模小的特點(diǎn)，不能夠得到很多大型企業(yè)的認(rèn)同，對(duì)于一個(gè)有發(fā)展前景的小微企業(yè)，很容易就被大型企業(yè)進(jìn)行收購(gòu)或者吞并，使它成為大型企業(yè)旗下的子公司。但大部分的小微企業(yè)，都是因?yàn)槠浒l(fā)展時(shí)間短，造成的信用度低，不能夠得到擔(dān)保公司的信任，而且擔(dān)保公司在簽訂合同時(shí)，難以通過(guò)減少自身的資金風(fēng)險(xiǎn)，而給企業(yè)帶來(lái)效益。因?yàn)楹芏嗳谫Y方對(duì)小微企業(yè)的信譽(yù)度有偏見(jiàn)，而擔(dān)保公司一般都會(huì)將小微企業(yè)的個(gè)人或這企業(yè)的房產(chǎn)或者地產(chǎn)進(jìn)行抵押或者質(zhì)押，從而提高其信譽(yù)度。但是這種現(xiàn)行的體系雖然能夠減少擔(dān)保機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)，但無(wú)法給部分小微企業(yè)獲得擔(dān)保力度。即使在融資時(shí)，融資人和受融資人雙方簽訂合同，在這種狀況下還是避免不了很多融資方面的問(wèn)題存在。很多的小微企業(yè)，不能夠?qū)?dān)保機(jī)構(gòu)的作用完全發(fā)揮出來(lái)，針對(duì)這種擔(dān)保體系的現(xiàn)狀，必須要有更健全的體系被提出來(lái)，使小微企業(yè)發(fā)展壯大起來(lái)。

三、小微企業(yè)融資支持體系的構(gòu)建

1、健全政策支持體系

小微企業(yè)在發(fā)展過(guò)程中，眾多的問(wèn)題出現(xiàn)，卻沒(méi)有健全的法律或者制度政策作為保障，以至于小微企業(yè)深受影響。從融資的角度來(lái)說(shuō)，如果國(guó)家能夠盡快的推出有關(guān)小微企業(yè)的融資法律和管理?xiàng)l例，并出臺(tái)相應(yīng)的政策策略，把健全政策支持體系放在首位，必然能在短時(shí)間內(nèi)創(chuàng)造更高的價(jià)值，提高國(guó)民經(jīng)濟(jì)，使得小微企業(yè)健康有序的迅速發(fā)展起來(lái)。強(qiáng)化社會(huì)輿論監(jiān)督，通過(guò)合法有效的方式透明化企業(yè)及個(gè)人信用狀況，增強(qiáng)小微企業(yè)的誠(chéng)信意識(shí)，培養(yǎng)守信的信用文化氛圍。此外，政府應(yīng)當(dāng)積極幫助小微企業(yè)拓寬融資渠道，從而構(gòu)建一個(gè)多元化的資本市場(chǎng)。

2、完善金融支持體系

企業(yè)與銀行共同發(fā)展，方能發(fā)展與改革。主要針對(duì)現(xiàn)有的小微企業(yè)，應(yīng)該相應(yīng)的建立一些小型的商業(yè)銀行機(jī)構(gòu)，在相近規(guī)模上共同發(fā)展，緊密聯(lián)系。因?yàn)橹挥腥谫Y雙方互相了解對(duì)方的形式后，才能真正的使合作變得更加協(xié)調(diào)，在通過(guò)一些制度，將整個(gè)金融支持體系完善建立。與此同時(shí)，要繼續(xù)督導(dǎo)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)利用各自比較優(yōu)勢(shì)提供差異化服務(wù)，充分發(fā)揮各自的比較優(yōu)勢(shì)，促進(jìn)我國(guó)金融服務(wù)體系的進(jìn)一步完善。同時(shí)，要繼續(xù)督導(dǎo)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)加強(qiáng)小微企業(yè)金融服務(wù)能力的建設(shè)。

3、改善小微企業(yè)融資服務(wù)體系

依據(jù)現(xiàn)有的小微企業(yè)融資服務(wù)狀態(tài)，絕大部分的商業(yè)銀行都會(huì)根據(jù)小微企業(yè)的信譽(yù)資質(zhì)與利潤(rùn)來(lái)決定是否給予融資。在當(dāng)下，這種服務(wù)體系必須要被改善，銀行機(jī)構(gòu)必須提高創(chuàng)新水平，為小微企業(yè)也提供更具有特色的金融產(chǎn)品，實(shí)現(xiàn)小型商業(yè)銀行的多元化發(fā)展。為了抵消小微企業(yè)規(guī)模小、風(fēng)險(xiǎn)大的弱點(diǎn)，可以對(duì)小微企業(yè)集體放貸，或者小微企業(yè)團(tuán)體內(nèi)部互相聯(lián)保。繼續(xù)建設(shè)專營(yíng)金融機(jī)構(gòu)來(lái)服務(wù)小微企業(yè)，積極尋求與產(chǎn)業(yè)協(xié)會(huì)等小微企業(yè)信用共同體的信貸對(duì)接。

4、加強(qiáng)小微企業(yè)自身體制建設(shè)

目前我國(guó)小微企業(yè)融資所面臨的困境，只有通過(guò)企業(yè)自身，金融體制以及政府等多方面的努力才能更加有效解決。大多數(shù)小微企業(yè)內(nèi)部控制制度有待完善，財(cái)務(wù)人員素質(zhì)、企業(yè)的信息透明度有待提高，重點(diǎn)提高財(cái)務(wù)人員與管理者的素質(zhì)，完善企業(yè)內(nèi)控制度，從而切實(shí)提高信用等級(jí)。建立有效的擔(dān)保資金補(bǔ)償機(jī)制，提高小微企業(yè)貸款擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償資金規(guī)模。設(shè)立擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)分散轉(zhuǎn)移機(jī)制，對(duì)小微企業(yè)實(shí)行二級(jí)擔(dān)保，建立擔(dān)保公司與協(xié)作銀行風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)機(jī)制，強(qiáng)化擔(dān)保公司內(nèi)控制度建設(shè)，鼓勵(lì)創(chuàng)新?lián)．a(chǎn)品引入更多擔(dān)保方式。

四、結(jié)論

一個(gè)良好的融資關(guān)系、健康的融資結(jié)構(gòu)，能夠幫助一個(gè)企業(yè)更好的融入市場(chǎng)，取得競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。但是，由于小微企業(yè)自身的發(fā)展特點(diǎn)，以及我國(guó)金融體制的缺陷、金融政策的傾斜，缺乏主動(dòng)拓展小微企業(yè)融資業(yè)務(wù)，從而導(dǎo)致小微企業(yè)的資金需求與供給矛盾仍很突出。在新的時(shí)代背景下，改善小微企業(yè)融資狀況，增強(qiáng)小微企業(yè)活力，無(wú)論是理論上還是實(shí)際中都具有重大意義。

[1]李雪：我國(guó)小微企業(yè)融資支持體系的構(gòu)建[D].太原理工大學(xué)，2013.

[2]卓麗霞：我國(guó)小微企業(yè)外部支持條件的系統(tǒng)整合與體系構(gòu)建研究[D].重慶理工大學(xué)，2013.

[3]李建林、趙玲：我國(guó)科技型小微企業(yè)金融福支持體系探析[J].當(dāng)代經(jīng)濟(jì)，2013（01）.

[4]唐瑩：淺談小微企業(yè)融資體系構(gòu)建的路徑選擇[J].現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)信息，2014（24）.

（責(zé)任編輯：劉元鋒）