周琦+牛綺思

FinTech的時代已經(jīng)來臨。

金融服務業(yè)的變革步伐不斷加速，科技正在顛覆并重塑金融行業(yè)。技術的革新與應用成為金融業(yè)的核心競爭力，并驅動著金融業(yè)全面創(chuàng)新。

近日，在《Fintech：全球金融科技權威指南》簽售會之余，該書作者、FinTech Circle首席執(zhí)行官蘇珊娜·奇斯蒂接受了《中國經(jīng)濟周刊》記者的專訪。蘇珊娜曾被評選為“歐洲數(shù)字金融服務有影響力的50人”，在她看來，中國的移動支付在國際上處于領先地位，但金融科技包羅萬象，中國在其他領域的發(fā)展?jié)摿涂臻g還很大。

FinTech的潛力在普惠金融

蘇珊娜介紹，2016年借貸、支付、財富管理和電子錢包成為金融科技的四大投資熱門，印度、中國和新加坡投資金融科技的公司數(shù)量在全亞洲占比超過了60%。投資額上，中國更是排在了第一位。

零壹財經(jīng)發(fā)布的《2016年全球金融科技投融資與指數(shù)報告》顯示，2016年中國金融科技投融資共281筆，占全球56%；總金額達到875億元，占全球77%。中國金融科技行業(yè)迎來“爆發(fā)式”增長。

“科技應用于金融主要涉及6方面，包括零售銀行、借貸融資、交易結算、資產(chǎn)管理、支付清算、保險等；而其支持的業(yè)務模式則有B2C、B2B、B2G（政府）、P2P借貸、眾籌等。此外，金融科技還將基于大數(shù)據(jù)分析、人工智能、區(qū)塊鏈技術、物聯(lián)網(wǎng)等最新科技發(fā)展?！?蘇珊娜說，這3個維度可以任意組合，從而構成全面發(fā)展的金融科技。

她認為，在英國，金融科技解決方案的發(fā)展目標是全方面的，如零售銀行的B2C解決方案、交易的B2B解決方案等，將不同的行業(yè)、不同的商業(yè)模式和不同的科技相結合。相比之下，雖然目前中國的移動支付發(fā)展十分成熟，投資力度也很驚人，但這也僅僅是在一個維度中的“支付”領域的突破，而其他領域還有待發(fā)展。

蘇珊娜特別提到了金融科技對發(fā)展普惠金融的助推力。在中國，2016年初，國務院印發(fā)了《推進普惠金融發(fā)展規(guī)劃（2016—2020年）》，首次從國家層面確立了普惠金融的實施戰(zhàn)略。

在蘇珊娜眼中，對于發(fā)展中國家來說，金融科技發(fā)展的潛力便在于為那些沒有銀行賬戶的人提供支付的渠道。縱觀全球，約有25億人（比如許多在亞洲和非洲的貧困人群）沒有銀行賬戶，他們被排除在金融世界之外，而金融科技則可以幫助這些處在社會邊緣的人?！氨热缭诜侵蓿恍┙鹑诳萍脊靖鶕?jù)用戶的手機品牌、使用頻率、充電頻率等因素作為信用程度的評判標準，為未開設銀行賬戶的個人或小企業(yè)提供貸款。”

鼓勵小企業(yè)聯(lián)手銀行，對抗金融科技巨頭

經(jīng)過近幾年的快速發(fā)展，不少金融科技的細分領域已出現(xiàn)巨頭：在支付領域，支付寶、微信支付占據(jù)了絕大部分市場份額；理財領域，則有余額寶、理財通、陸金所等互聯(lián)網(wǎng)理財巨頭；網(wǎng)貸領域，宜人貸、信而富等先后上市；保險領域，眾安保險也在今年9月底正式登陸港交所。

在這些金融科技細分領域中，騰訊、阿里巴巴、百度的存在感頗高，也讓業(yè)內(nèi)人士對于中國金融科技領域是否會出現(xiàn)寡頭壟斷的局面表示擔憂。

蘇珊娜認為，騰訊、阿里巴巴等企業(yè)都是金融科技領域的佼佼者，也確實在某種程度上形成了“壟斷”，但這些公司并非有意為之，而是因為他們本身的發(fā)展就很成功，正如Facebook、谷歌、亞馬遜等公司一樣。

“在中國，若要避免金融科技領域的寡頭趨勢，最好的辦法就是投資一些小企業(yè)進入這一行業(yè)，遍布各城市，發(fā)展出許多的金融科技中心，提供更多的選擇，刺激市場競爭。”她說，傳統(tǒng)的銀行、保險公司等發(fā)展緩慢，但一些小型金融科技公司的發(fā)展速度很快，兩者尋求合作不失為與巨頭企業(yè)相抗衡的好方法。

在與上述巨頭的競爭中，傳統(tǒng)金融機構的創(chuàng)新轉型相對而言依舊緩慢。蘇珊娜稱，在這個過程中，一些銀行恐面臨倒閉，另外一些借由金融科技公司力量實現(xiàn)創(chuàng)新的則得以生存?！般y行‘求生一般分為3步：學習金融科技知識，了解機遇在哪兒；尋求伙伴，與最好的金融科技公司合作；投資金融科技公司?！?/p>

監(jiān)管需要尋找時間平衡點

雖然金融科技為金融業(yè)的發(fā)展提供了新動力，但也使得金融機構在提供跨市場、跨機構、跨地域的服務時，金融風險的傳染性更強、波及面更廣，對監(jiān)管水平提出了更高的要求。

蘇珊娜認為，有利潤可取的地方，就會產(chǎn)生犯罪等非法行為，因此金融科技必須被納入監(jiān)管。“金融科技可細分為3個分支：監(jiān)管科技、保險科技和理財科技。這3個概念對政府、銀行和保險公司都非常重要?！?/p>

她分析道，監(jiān)管的難點在于政府監(jiān)管機構需要先弄懂金融科技，而后才能決定在監(jiān)管科技、保險科技、銀行和理財科技等方面施以何種監(jiān)管。但是就監(jiān)管來說，還需要尋找一個時間上的平衡點：若是一出現(xiàn)就馬上行動，可能在金融科技的學習上過于淺薄甚至出現(xiàn)誤讀，繼而有可能在實施監(jiān)管上出錯，甚至因此而扼殺金融科技的創(chuàng)新發(fā)展；但若政府監(jiān)管實施得太晚（比如在金融科技發(fā)展兩年后才有所行動），其間很有可能會出現(xiàn)金融風險，或者助長很多公司業(yè)務上的不規(guī)范行為。

歐洲的GDPR（《一般數(shù)據(jù)保護條例》）將在2018年5月生效，該條例會應用于全球所有在歐洲開展業(yè)務的公司?！叭绻⒗锇桶?、騰訊、平安或者美國的公司要在歐洲開展業(yè)務，就要遵從GDPR，如有違背，罰款金額很高，大約是該公司全球營業(yè)額的4%?！?蘇珊娜強調，這部條例出臺的目的就是保護個人數(shù)據(jù)安全和數(shù)據(jù)隱私，企業(yè)需要征得數(shù)據(jù)持有者本人的同意方可使用個人數(shù)據(jù)。

不過，面對發(fā)展迅速的金融科技，政府部門的監(jiān)管依舊難以全面覆蓋風險。對此，蘇珊娜說，企業(yè)也可以起到監(jiān)管預警的作用。她介紹，理財科技有一種風險解決方案，即智能投顧，利用電腦幫助人們在銀行對自己的資產(chǎn)管理做出安排?！敖鹑诳萍脊镜膬r值在于，幫助預測市場的走向。比如，英國一家名為AlgoDynamix的金融科技公司提供風險管理解決方案，利用大數(shù)據(jù)分析和人工智能，為投資者提供股票上漲或下跌的‘預警?！?/p>

此外，在談到野蠻發(fā)展的虛擬貨幣時，蘇珊娜表示，“虛擬貨幣（比如比特幣、以太幣等）未接受長期測試，主要的風險在于它是去中心化的、不受央行管控，價格會大幅波動。中國禁止虛擬貨幣ICO的措施也很正常?！?