郭華

【摘要】投資是企業(yè)獲得可持續(xù)發(fā)展的重要前提，不僅是企業(yè)創(chuàng)立的重要方式，同時也是企業(yè)不斷發(fā)展的有力手段。投資活動涉及大量的資金運作，也是企業(yè)進行納稅籌劃工作的重要內(nèi)容，如果能夠在投資開始階段就重視針對投資活動的納稅籌劃工作，那么將會對企業(yè)后續(xù)投資活動和納稅籌劃工作的開展打下良好的基礎(chǔ)。投資活動中，納稅籌劃方案主要涉及投資規(guī)模確定、投資對象選擇、投資地區(qū)考察等內(nèi)容。

【關(guān)鍵詞】投資活動 ?企業(yè) ?納稅籌劃

一、引言

納稅籌劃工作是企業(yè)的一項重要財務(wù)活動，主要職責在于根據(jù)現(xiàn)有的納稅環(huán)境，幫助企業(yè)在經(jīng)營管理過程中，有效降低納稅成本，控制納稅風險，促進企業(yè)經(jīng)營目標的達成。由此可見，企業(yè)對納稅環(huán)境的分析認識、對企業(yè)自身經(jīng)營狀況的了解都將直接決定納稅籌劃活動的成效。首先，納稅環(huán)境是企業(yè)進行納稅籌劃活動之前所要考慮的第一依據(jù)，納稅人需要同稅務(wù)主管機構(gòu)進行溝通與交流，學(xué)習(xí)國家稅收法律法規(guī)體系，這套體系中涵蓋了納稅人義務(wù)、稅率、稅收征管等一系列規(guī)范。通常，企業(yè)經(jīng)濟管理活動可分為經(jīng)營活動、籌資活動、投資活動三大類，每一項活動都將同稅收活動產(chǎn)生關(guān)聯(lián)，比如購置長期資產(chǎn)、現(xiàn)金等價物以外的資產(chǎn)等，往往會涉及到對投資方式、投資內(nèi)容、投資時機的選擇，以便有效降低納稅成本。從投資內(nèi)容上來看，大的方面涉及投資行業(yè)、地區(qū)選擇等內(nèi)容，小的方面涉及投資設(shè)備種類、組織架構(gòu)搭建等內(nèi)容。隨著我國社會主義市場經(jīng)濟建設(shè)的不斷發(fā)展和完善，稅收管理體系也得到了進一步規(guī)范，企業(yè)在進行投資活動的時候?qū)⒏嗟目紤]到納稅籌劃問題。

二、納稅籌劃工作的實現(xiàn)基礎(chǔ)分析

（一）有助于降低企業(yè)稅收負擔

幫助企業(yè)降低稅收負擔，是企業(yè)進行納稅籌劃工作的主要目標。開展納稅籌劃工作，最基本的出發(fā)點就是要通過各種合法的方式來達到降低企業(yè)實際稅負的目標。對于降低稅負，可以考慮將絕對指標和相對指標相結(jié)合。絕對指標降低，主要是在企業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)模不改變的基礎(chǔ)上實現(xiàn)納稅金額的下降。相對指標降低是指在企業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)模增長的情況下，納稅金額的實際增長幅度小于業(yè)務(wù)規(guī)模的增長幅度。一些企業(yè)在納稅籌劃的過程中陷入誤區(qū)，脫離開對經(jīng)營業(yè)績的考量，僅僅認為納稅籌劃就能降低企業(yè)的實際稅負，這顯然是不正確的。當然，任何納稅籌劃都存在著一定的可籌劃空間，不可能無限制的降低實際稅負。如果企業(yè)能夠通過稅收籌劃工作，在實現(xiàn)投資效益增長的同時，相應(yīng)的降低應(yīng)納稅金額的增長幅度，那么也可以看作是納稅籌劃工作取得的實際成效，也就是成功的納稅籌劃案例，更進一步說，納稅金額的減少也只是納稅籌劃工作的一個方面，并不等于納稅籌劃工作的全部內(nèi)容。

（二）有利于提高企業(yè)的財務(wù)收益

納稅籌劃工作可以在很大程度上降低企業(yè)的稅收籌劃費用，能夠有效防止企業(yè)陷入稅收陷阱，對企業(yè)的財務(wù)利益產(chǎn)生不利影響。企業(yè)應(yīng)當在充分學(xué)習(xí)和研究稅收相關(guān)法律法規(guī)的基礎(chǔ)上，根據(jù)政府的政策導(dǎo)向，選擇最為恰當?shù)耐顿Y項目和投資規(guī)模，盡可能充分利用我國在產(chǎn)業(yè)升級、經(jīng)濟轉(zhuǎn)型過程中所出臺的各類稅收優(yōu)惠政策，促進企業(yè)實現(xiàn)價值最大化的財務(wù)管理目標。同樣，如果在企業(yè)的投資管理過程中，能夠在稅法允許范圍內(nèi)靈活運用納稅籌劃策略，將可以提高資金使用效率，防止由于流動資金不足而導(dǎo)致的投資失效等問題，有助于提高投資項目的效率和效果。

（三）促進企業(yè)經(jīng)營管理水平、會計管理水平的共同提高

首先，開展納稅籌劃工作有助于提高企業(yè)管理層的納稅意識。納稅籌劃工作是企業(yè)納稅意識提高到一定階段所帶來的產(chǎn)物，也是同國家經(jīng)濟體制改革發(fā)展水平相匹配的。設(shè)立規(guī)范、完整的財務(wù)賬表和會計基礎(chǔ)核算體系，是企業(yè)進行納稅籌劃工作的基礎(chǔ)。其次，納稅籌劃工作的開展還有助于提高企業(yè)的經(jīng)營管理水平。企業(yè)經(jīng)營管理和會計管理的三大要素分別是：資金、成本、利潤。納稅籌劃工作從本質(zhì)上來看也就是促進實現(xiàn)上述三大要素的最優(yōu)配置，繼而提升整體經(jīng)營管理水平。最后，納稅籌劃工作還有助于提高企業(yè)的會計管理水平。企業(yè)進行納稅籌劃離不開會計工作的支持，會計人員需要嚴格根據(jù)稅法要求完成記賬、編制財務(wù)報表等，也是對會計工作的又一次規(guī)范。

三、企業(yè)投資過程中的納稅籌劃具體應(yīng)用

（一）固定資產(chǎn)投資的納稅籌劃

耗資大、時間長、風險高是企業(yè)進行固定資產(chǎn)投資的主要特點，顯然，成本增加會導(dǎo)致利潤減少，從而降低所得稅。如果不計提折舊或者少計提折舊，企業(yè)所得稅將會大幅度增加。稅法規(guī)定企業(yè)固定資產(chǎn)可以實行加速折舊法或直線法，根據(jù)我國現(xiàn)行所得稅制度來看，大多數(shù)企業(yè)會傾向選擇加速折舊法。首先，在所得稅稅率基本保持不變的情況下，加速折舊可以讓企業(yè)享受到延期納稅的優(yōu)勢。其次，目前國內(nèi)經(jīng)濟通貨膨脹率較高，歷史成本計價的固定資產(chǎn)折舊回收資金的實際購買力將大打折扣，難以按照當下的市價再購置同種標準的固定資產(chǎn)。如果采用加速折舊法，則可以有效縮短回收期限，同時也能收獲延期納稅的好處。最后，新稅法規(guī)定了“企業(yè)的固定資產(chǎn)由于技術(shù)進步等原因，確需加速折舊的，可以縮短折舊年限或者采取加速折舊的方法?！逼髽I(yè)可充分利用優(yōu)惠政策，從而加速固定資產(chǎn)成本的回收，降低新投資項目的風險，縮短投資回收期限。

（二）投資方式的納稅籌劃

目前，企業(yè)可選擇的投資方式中的納稅籌劃策略主要有以下幾項：一是選擇適當?shù)耐顿Y產(chǎn)品。我國稅法中明確規(guī)定，購買國債的利息收入不用繳納企業(yè)所得稅，購買企業(yè)債券所取得的收入需要繳納所得稅，而股票投資獲得的股利屬于稅后收支，也可以免交所得稅，但是卻面臨著較大的投資風險。企業(yè)在進行投資方式選擇時，需要考慮實際稅費給企業(yè)帶來的具體影響，并在此基礎(chǔ)上妥善進行納稅籌劃，平衡稅負和收益，選擇綜合性最佳的投資方案，以便實現(xiàn)企業(yè)價值最大化的財務(wù)管理目標。

二是以有形資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、貨幣資金的對外投資選擇。通常來說，企業(yè)以非貨幣性資產(chǎn)對外投資要優(yōu)于用貨幣對外投資，雖然兩者都為了獲得投資收益，但區(qū)別在于：一方面有形資產(chǎn)中涉及的大量設(shè)備投資的折舊費用，以及無形資產(chǎn)攤銷費用都可以在稅前扣除，縮小了被投資方的企業(yè)所得稅納稅基礎(chǔ)。另一方面，財政部、稅務(wù)總局于2014年底出臺了以非貨幣性資產(chǎn)投資的企業(yè)所得稅政策，即“企業(yè)以非貨幣性資產(chǎn)對外投資確認的非貨幣性資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得，可在不超過5年期限內(nèi)，分期均勻計入相應(yīng)年度的應(yīng)納稅所得額。如符合企業(yè)重組特殊性稅務(wù)處理條件的，也可選擇按特殊性稅務(wù)處理規(guī)定執(zhí)行?！蓖顿Y方應(yīng)充分利用上述政策，延緩稅收繳納，保證企業(yè)現(xiàn)金流的充足。

（三）投資產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的納稅籌劃

稅收在一定程度上體現(xiàn)了國家對于特定產(chǎn)業(yè)的導(dǎo)向作用。因此，企業(yè)可以在選擇投資方向時，積極運用我國稅收優(yōu)惠政策，選擇不同的行業(yè)、產(chǎn)品類型，使企業(yè)在運營中有效避開一些實際稅負較重的項目。在可供選擇的稅種征稅范圍之內(nèi)，首先考慮能夠享受到稅收優(yōu)惠政策的項目作為投資方向，并對所涉及的稅種實施稅負測算，力爭使企業(yè)實際稅負降到最低。企業(yè)也可以在投資方向基本確定之后，根據(jù)我國現(xiàn)行的營改增情況，根據(jù)稅法中針對兼營與混合銷售的有關(guān)規(guī)定，確定相應(yīng)的兼營和混合銷售項目，避免稅收負擔的急劇增加。

四、結(jié)語

通常來看，稅負被人們看作能夠?qū)ζ髽I(yè)財務(wù)狀況、經(jīng)營成果、現(xiàn)金流量產(chǎn)生直接影響的主要因素之一，從而影響企業(yè)價值。稅負的主要依據(jù)是國家頒布的稅收法律法規(guī)體系，企業(yè)必須在經(jīng)營活動中嚴格按稅收法規(guī)完成納稅義務(wù)。企業(yè)在進行投資活動領(lǐng)域的納稅籌劃工作時，需要將稅收法律法規(guī)的規(guī)定同企業(yè)的經(jīng)濟活動有機結(jié)合起來，進一步明確投資過程中所涉及到的行業(yè)、地點、組織架構(gòu)、投資內(nèi)容、是否采取直接投資手段等來優(yōu)化企業(yè)稅負。當前，我國面臨著產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整和經(jīng)濟下行的雙重壓力，企業(yè)需要積極應(yīng)對瞬息萬變的內(nèi)外部經(jīng)濟環(huán)境，積極開展納稅籌劃工作，以合理降低納稅成本，將更多的資金投入到創(chuàng)新發(fā)展中去，以增強企業(yè)實力，從而獲得更加長遠和廣闊的發(fā)展空間。投資管理是企業(yè)財務(wù)管理的重要內(nèi)容之一，通過投資項目的選擇、規(guī)范投資行為、提高投資效率，引入系統(tǒng)化的納稅籌劃方案并考慮其有效實施，是企業(yè)在投資過程中必須考慮的重要方面。

參考文獻

[1]王曉勇.納稅籌劃對企業(yè)財務(wù)管理的影響[J].中外企業(yè)家，2014，4：132-133.

[2]臧建玲，李麗.企業(yè)納稅籌劃風險研究[J].現(xiàn)代商業(yè)，2013，7：177-178.

[3]周揚.當前時期下企業(yè)納稅籌劃存在的問題及對策研究[J].經(jīng)營管理者，2015，27：39.