陳玉罡

劉先生，31歲，月收入1.2萬元，年終獎2萬元，月生活支出2000元；劉太太，31歲，月收入8000元，年終獎8000元，月生活支出2500元；孩子6歲，月生活支出2000元。劉先生和劉太太均有社保，各自購買了保額20萬元的商業(yè)保險，每年保費分別為5500元和6500元。夫妻二人有自住房1套，市值190萬元，尚余51.6萬元貸款，每月還款3700元，劉先生和劉太太各承擔(dān)50%。劉先生每月定投1000元，目前的基金市值為1.27萬元。家中有現(xiàn)金及活期存款4萬元，定期存款8萬元。劉先生家庭每年用于贍養(yǎng)父母等其他費用約2萬元。隨著孩子進入學(xué)齡期，為了幫助其擴展見識，劉先生希望每年有一筆資金用于親子旅游，并且希望在孩子18歲時為其籌備100萬元教育金。

家庭財務(wù)狀況診斷

劉先生家庭資產(chǎn)負債及收入支出情況分別見右 欄表1、表2。

從表1來看，劉先生家庭負債占資產(chǎn)的比重為25.38%，家庭財務(wù)較為安全，風(fēng)險評級為中等風(fēng)險。劉先生家庭處于成長期，家庭最大的開支是保健醫(yī)療、學(xué)前教育、智力開發(fā)等費用。同時，隨著子女自理能力增強，父母精力充沛，又積累了一定的工作和投資經(jīng)驗，投資能力大大增強。

從表2來看，夫妻二人的月總收入為2萬元，其中，男方月收入為1.2萬元，占比60%；女方月收入為0.8萬元，占比40%。男女雙方經(jīng)濟地位相近，同時構(gòu)成家庭經(jīng)濟支柱。目前，劉先生家庭的月總支出為1.12萬元，其中，日常生活支出為6500元，占比58.04%；月房貸還款支出為3700元，占比33.04%。日常支出占月收入的比重為32.5%，低于50%，家庭控制開支的能力較強，具有一定的儲蓄能力。月房貸還款占月收入的比重為18.5%，低于40%，家庭財務(wù)風(fēng)險較低，處于較為安全的水平。從年結(jié)余來看，劉先生家庭每年可結(jié)余11.36萬元，留存比例為42.39%，儲蓄能力較好，為未來家庭財富增長奠定了基礎(chǔ)。

家庭理財規(guī)劃

一個完整的家庭財務(wù)規(guī)劃包含應(yīng)急準(zhǔn)備、長期保障、子女教育、退休養(yǎng)老4個基本規(guī)劃。在做好這4個基本規(guī)劃的基礎(chǔ)上再進行房產(chǎn)規(guī)劃、投資規(guī)劃等，才能使家庭財務(wù)有健康的根基。

應(yīng)急規(guī)劃

做好應(yīng)急準(zhǔn)備是應(yīng)對家庭緊急情況的重要措施，對先生家庭來說，需要準(zhǔn)備6.12萬元作為應(yīng)急資金。目前家庭的活期存款僅4萬元，還需增加2萬元應(yīng)急資金。可將其中的1/6以活期存款方式保留，另外5/6購買貨幣基金或余額寶、理財通等類貨幣基金產(chǎn)品。

長期保障規(guī)劃

對于有孩子的家庭來說，長期保障是一項必不可少的規(guī)劃。劉先生家庭的理財意識較強，除社保外，夫妻二人還各自購買了保額為20萬元的商業(yè)保險。不過，這一保額只能保障意外情況出現(xiàn)時家庭未來1年的收入。在考慮房貸風(fēng)險的情況下，如果需要保障意外情況出現(xiàn)時未來5年的收入，劉先生的保額缺口為87.8萬元，劉太太的保額缺口為57.8萬元。從保費支出來看，男方可增加的保費額度在10900～19100元；女方可增加的保費額度在3900～9100元。

子女教育規(guī)劃

劉先生夫婦的孩子6歲，希望在孩子18歲時為其準(zhǔn)備100萬元教育金，假設(shè)通脹率為3%，年均投資收益率為7%，在不考慮學(xué)費按通脹率上漲的情況下，每月需投資4450元；考慮學(xué)費上漲的情況下，每月需投資6345元。

養(yǎng)老規(guī)劃

劉先生夫婦二人的月生活支出為4500元。由于劉太太的退休時間早于劉先生，因此按照劉太太的退休時間測算養(yǎng)老費用。目前，距劉太太退休還有24年的時間，假設(shè)生活費按照3%的通脹率增長，到劉太太退休時，夫妻二人每月需要的生活費用將上漲至9148元。退休后夫妻二人所需的生活費共計274萬元，如果其中的50%由社保提供，另外50%需要自行籌備，劉先生家庭可通過每月定投1845元實現(xiàn)。

基本規(guī)劃完成后的收入支出情況

上述4項基本規(guī)劃完成后，劉太太家庭的月結(jié)余和年結(jié)余分別為3505元和9860元，表明劉先生家庭現(xiàn)有的財務(wù)資源足以支撐上述規(guī)劃，家庭的年結(jié)余資金可作為每年的親子旅游費用。

實施策略

第一，劉先生家庭需要準(zhǔn)備6.12萬元的應(yīng)急資金，目前活期存款僅4萬元，需補充2萬元。補充之后，其中1萬元可以活期存款形式保留，其余5萬元用于購買貨幣基金。

第二，如希望增強長期保障，劉先生可增加的商業(yè)保費在10900～19100元，劉太太可增加的商業(yè)保費在3900～9100元。

第三，劉先生家庭每月可定投6345元，作為孩子的教育金儲備。如果賬戶資金在孩子18歲前達到100萬元的儲備目標(biāo)，可將賬戶內(nèi)資金轉(zhuǎn)為債券，以保證其18歲時賬戶中有100萬元資金可用于支配。

第四，劉先生家庭每月可定投基金1845元用于籌備夫妻二人退休后的養(yǎng)老費用。

第五，按照上述規(guī)劃執(zhí)行后，劉先生家庭可將每年的結(jié)余資金用于親子旅游。