劉勇

從監(jiān)管層面說，我們應(yīng)該創(chuàng)新監(jiān)管方式。雖然7月份國家就推出了互聯(lián)網(wǎng)金融指導(dǎo)意見，但細(xì)則始終沒有出臺(tái)。

我前段時(shí)間拜訪了微眾銀行，這是騰訊發(fā)起成立的一家互聯(lián)網(wǎng)銀行，它依托數(shù)據(jù)資產(chǎn)和科技優(yōu)勢(shì)，進(jìn)行銀行輕資產(chǎn)的戰(zhàn)略探索，是一家典型的互聯(lián)網(wǎng)銀行。這家銀行通過以科技支持運(yùn)營成本，以數(shù)據(jù)分析降低壞賬率，以分享客戶降低營銷成本，實(shí)現(xiàn)了社會(huì)融資成本的降低。

微眾銀行服務(wù)于普羅大眾和微小企業(yè)，做到了金額從500元到20萬元的純信用分期貸款，最短可以借一天。在熟練操作的情況下，客戶從貸款申請(qǐng)到獲得貸款只需要90秒，這充分體現(xiàn)了互聯(lián)網(wǎng)的優(yōu)勢(shì)。

在中關(guān)村，一家從事農(nóng)產(chǎn)品加工的上市企業(yè)，今年年初成立了網(wǎng)絡(luò)小貸公司，旗下有農(nóng)信等多個(gè)平臺(tái)用戶的信用數(shù)據(jù)的積累，建立了集線上申請(qǐng)受理、資訊評(píng)估、小額貸款于一體的服務(wù)體系。他們充分利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和大數(shù)據(jù)，進(jìn)行放款業(yè)務(wù)，同時(shí)利用本身的產(chǎn)業(yè)鏈條，來做信貸業(yè)務(wù)。

從目前的情況看，P2P網(wǎng)貸的形式確實(shí)靈活多樣，也是社會(huì)力量提供金融服務(wù)的良好嘗試，這幾年發(fā)展非常迅猛，去年成交規(guī)模大概是3000億元，今年可能達(dá)到一萬億元，且綜合利率呈現(xiàn)明顯下降趨勢(shì)，產(chǎn)品期限緩慢上升。

其次，這個(gè)行業(yè)也非常集中，主要在北上廣深等城市，占據(jù)了整個(gè)成交量的81%。從機(jī)構(gòu)集中度來看，成交前十名持續(xù)上升，集中了40%的放款額度?；赑2P行業(yè)的快速成長，產(chǎn)品特性也積極向好。在這個(gè)過程中，形成了很多風(fēng)投機(jī)構(gòu)和上市公司，現(xiàn)在不少上市公司也參與互聯(lián)網(wǎng)金融。

盡管P2P發(fā)展勢(shì)頭良好，但也出現(xiàn)了多種問題，尤其是跑路現(xiàn)象十分嚴(yán)重。我上周去美國參觀了富國銀行。富國銀行做小微金融、社區(qū)金融，在全球非常有特色。銀行管理層對(duì)風(fēng)控的重視比互聯(lián)網(wǎng)金融更甚。

P2P的發(fā)起是以互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)為先行，從某種意義上講，有一些機(jī)構(gòu)可以說是無知者無畏，很多機(jī)構(gòu)最后跑路并非惡意，確實(shí)是在資金鏈條或整個(gè)風(fēng)控上出現(xiàn)了很大問題，不得已才跑路。所以，我們要發(fā)展就一定要解決風(fēng)險(xiǎn)控制問題。

從監(jiān)管層面說，我們應(yīng)該創(chuàng)新監(jiān)管方式。雖然7月份就推出了互聯(lián)網(wǎng)金融指導(dǎo)意見，保監(jiān)會(huì)接著推出了一些保險(xiǎn)細(xì)則，但整體細(xì)則始終沒有出來。

最后，我們要加強(qiáng)對(duì)消費(fèi)者的保護(hù)。消費(fèi)者是弱勢(shì)群體，做好消費(fèi)者的教育，讓他們最有效地識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)非常重要。利息雖然很誘人，但不能最后本金都沒有了。

我們出臺(tái)了互聯(lián)網(wǎng)金融的知識(shí)讀本，讓更多人對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融知識(shí)和風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別有更好的了解，在投資過程中能有效地把握風(fēng)險(xiǎn)。需要有更多人去規(guī)范、推動(dòng)行業(yè)的持續(xù)發(fā)展，解決融資難、融資貴問題，進(jìn)而通過互聯(lián)網(wǎng)的體驗(yàn)有效降低融資成本。

（本刊記者劉燕交根據(jù)錄音整理）