【摘 要】作為政策性的住房金融制度，住房公積金制度經(jīng)過十多年發(fā)展，提高了職工購房支付能力，推動房地產(chǎn)業(yè)及相關(guān)產(chǎn)業(yè)發(fā)展。本文針對我國住房公積金財務(wù)運作模式存在問題，提出幾點建議，改進(jìn)我國住房公積金財務(wù)運作模式，深化公積金理論，完善公積金管理和財務(wù)運作模式。

【關(guān)鍵詞】住房公積金；財務(wù)運作模式；建議

一、我國住房公積金現(xiàn)行的財務(wù)運作模式

住房公積金是指職工及其單位為職工繳存的長期住房儲金，屬于職工個人所有。住房公積金在保證提取和貸款的前提下，經(jīng)住房公積金管理委員會批準(zhǔn)可以將公積金用于購買國債。我國住房公積金使用的三個方向：發(fā)放個人住房貸款、購買國家債券和公積金委托存款，這種財務(wù)運行的模式保證了住房公積金運行的穩(wěn)定性，但是沒有多少收益性，資金增值少，資金自我積累也較少。隨著住房政策不斷推進(jìn)，住房公積金提取范圍不斷加大。一旦提取和貸款所需增速大于資金回流和歸集速度，這一運行機(jī)制就出現(xiàn)財務(wù)虧空，無法滿足目前的需求。

二、我國住房公積金財務(wù)模式存在問題

1.住房公積金區(qū)域發(fā)展不平衡

我國住房公積金發(fā)展已過二十余年，已經(jīng)成為我國住房金融體系的重要組成部分，取得了一定的成效。但是由于我國各地區(qū)房地產(chǎn)發(fā)展不平衡和居民消費趨向不同，住房公積金制度在不同地區(qū)發(fā)展差異較大，呈現(xiàn)出區(qū)域不平衡性。經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)，公積金系統(tǒng)建立較為完善，房地產(chǎn)業(yè)繁榮，貸款購房十分頻繁，貸款規(guī)模較大，資金利用率較高。而欠發(fā)達(dá)地區(qū)，公積金業(yè)務(wù)發(fā)展較慢，貸款規(guī)模小、資金利用率較低。有些地區(qū)存在大量公積金資金沉淀，而有些地區(qū)卻存在公積金使用資金不足現(xiàn)象。

2.公積金歸集層面存在問題

我國大部分國有企業(yè)、事業(yè)單位都已經(jīng)建立了住房公積金制度，但是公積金繳存率還是偏低，造成這一結(jié)果的主要原因是歸集的執(zhí)行力不強(qiáng)。在現(xiàn)實情況中，一些城鎮(zhèn)企業(yè)和私營企業(yè)單位沒有實行公積金制度或是不嚴(yán)格按照《公積金管理條例》執(zhí)行公積金政策。這些單位在執(zhí)行公積金政策時采取消極態(tài)度，例如有些單位不按規(guī)定給職工代扣公積金，有些單位代扣之后把資金挪用它處，還有單位提出各種理由推卸責(zé)任推辭繳納，這些行為都嚴(yán)重的違反了國家政策，損害了職工的合法權(quán)益。

3.公積金操作層面上存在的問題

公積金制度的建立是為了促進(jìn)城鎮(zhèn)住房建設(shè)，提高城鎮(zhèn)居民的居住水平。但是在實際操作過程中落實不夠完善。收入較低的居民因為繳存公積金的基數(shù)低，償還能力低一般借不到、也還不起住房公積金貸款，而往往能夠得到住房貸款的是中高收入者。低收入者，不僅沒有從公積金制度獲得應(yīng)有的支持，還因為公積金制度自身的特點，無法獲得市場平均資金回報率。

三、完善住房公積金財務(wù)運作模式的幾點建議

發(fā)展住房公積金業(yè)務(wù)，不僅關(guān)系到職工的合法利益也有助于房地產(chǎn)事業(yè)的發(fā)展和刺激內(nèi)需決策的實現(xiàn)。需要做到三個方面：

1.加強(qiáng)住房公積金歸集

（1）加大對《住房公積金管理條例》及相關(guān)政策的宣傳力度，使得公積金政策家喻戶曉，讓單位和職工充分認(rèn)識到繳存公積金的重要性，調(diào)動起繳存住房公積金的自覺性和積極性。

（2）加強(qiáng)財政、審計部門的配合工作，加大住房公積金監(jiān)督力度，重點要解決那些不嚴(yán)格按照《公積金管理條例》及相關(guān)規(guī)定為職工繳存公積金、提出各種理由推卸責(zé)任不給職工繳存公積金，把代扣的公積金挪用它處等問題，對不嚴(yán)格執(zhí)行國家住房公積金制度的單位和個人追究其行政責(zé)任，從而維護(hù)職工合法權(quán)益。

2.加強(qiáng)公積金保值和增值

（1）適當(dāng)擴(kuò)大對于國債投資

當(dāng)前應(yīng)該充分運用基金投資機(jī)制，逐漸放開住房公積金保值的通道，把多余的資金有序進(jìn)入資本市場，選擇風(fēng)險比較小的投資產(chǎn)品進(jìn)行增值。當(dāng)前從優(yōu)化企業(yè)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)來看，提高公積金使用效率，提高國債購買百分比，壓縮過多沉淀資金，同時還可以選擇其他商業(yè)銀行基金或者債券、這些債券在理論上與國債相差無幾，風(fēng)險系數(shù)較小，安全性好，也有比較好的收益。

（2）推動個人住房貸款業(yè)務(wù)

大力推動個人住房貸款，不但有利于住房公積金制度完善，又能保證公積金增值，將政策與收益組合在一起。發(fā)展住房公積金貸款業(yè)務(wù)必須擴(kuò)寬貸款范圍，例如積極拓展職工購買商品房、經(jīng)濟(jì)適用房、二手房以及職工集資建房貸款業(yè)務(wù)。同時盡量簡化貸款手續(xù)，節(jié)約貸款時間，為職工辦理住房公積金服務(wù)提高更多的便利。同時還要解決個人房屋貸款與住房公積金貸款之間利率差的問題，這樣才能有助于建立我國個人房屋抵押貸款承擔(dān)體系。

3.完善住房公積金監(jiān)督體系

完善住房公積金監(jiān)督體系，首先要求建立嚴(yán)格的信息披露制度。提高公積金管理的透明度。定期向社會公布公積金的利息收入、投資收益的分配、保值增值情況及其重大事項，接受社會公眾的監(jiān)督。其次，建立國債風(fēng)險評估制度，規(guī)范購買國債行為。對購買國債的品種、利率、期限、兌付、國債銷售機(jī)構(gòu)、國債的查詢保管等諸多方面進(jìn)行研究評估，形成一套規(guī)章制度，以此來規(guī)范國債的購買行為。另外，還要建立住房公積金外部審計制度，每年聘請會計師事務(wù)所對住房公積金的歸集、結(jié)息、貸款、投資等各方面進(jìn)行全面審計，重點審計其資金運用是否合理，是否有挪用、占用資金等違規(guī)違紀(jì)行為。

4.健全公積金運作管理制度

打破公積金地域性、行業(yè)性封閉運行的限制，組建住房政策性銀行讓住房公積金真正進(jìn)入金融機(jī)構(gòu)，住房政策性銀行直接受國家行政部門管轄，通過建立全國性資金融通、結(jié)算網(wǎng)絡(luò)，調(diào)劑資金余缺，提高資金的利用效率。

總而言之，我國住房公積金制度在過去發(fā)展十幾年中，雖然存在一定不合理之處，但是對于解決城市中低層收入者的住房問題起到關(guān)鍵作用。要解決城市住房問題 ，必須要建立合法有效住房公積金運營體系，必須先從住房公積金現(xiàn)行制度革新入手，真正實現(xiàn)住房公積金建立目標(biāo)。

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