劉 文 宇

(北京交通大學(xué) 中國(guó)產(chǎn)業(yè)安全研究中心博士后科研工作站，北京 100044)

?

論我國(guó)中小企業(yè)信用體系的建設(shè)與完善

劉 文 宇

(北京交通大學(xué) 中國(guó)產(chǎn)業(yè)安全研究中心博士后科研工作站，北京 100044)

中小企業(yè)在我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的重要地位日益凸顯。但由于受各種內(nèi)外因素的制約，中小企業(yè)在發(fā)展過(guò)程中面臨嚴(yán)重的金融制約。中小企業(yè)信用體系無(wú)論對(duì)企業(yè)還是金融機(jī)構(gòu)而言都具有必要性。筆者指出我國(guó)中小企業(yè)信用體系建設(shè)中在法律制度、管理機(jī)構(gòu)、信息共享、信用評(píng)級(jí)等方面的問(wèn)題，分析了我國(guó)中小企業(yè)信用體系建設(shè)路徑，提出了完善中小企業(yè)信用體系的建議。

中小企業(yè)；信用體系；建設(shè)與完善

信用是現(xiàn)代社會(huì)賴(lài)以生存和發(fā)展的基礎(chǔ)，是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)必備的法律理念和道德要求。2014年6月，國(guó)務(wù)院下發(fā)了《國(guó)務(wù)院關(guān)于印發(fā)社會(huì)信用體系建設(shè)規(guī)劃綱要(2014—2020年)的通知》(國(guó)發(fā)[2014]21號(hào))，該文件指出，社會(huì)信用體系是社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制和社會(huì)治理體制的重要組成部分。隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，中小企業(yè)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中作用日益凸顯，中小企業(yè)信用體系是社會(huì)信用體系重要組成部分，建設(shè)與完善中小企業(yè)信用體系的意義重大。

一、建設(shè)中小企業(yè)信用體系的必要性

(一)對(duì)中小企業(yè)的意義

融資問(wèn)題一直是制約中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸。從中小企業(yè)自身的角度看，中小企業(yè)的特點(diǎn)決定了其在融資服務(wù)市場(chǎng)的先天的劣勢(shì)地位?，F(xiàn)實(shí)中的中小企業(yè)財(cái)務(wù)制度往往不健全，財(cái)務(wù)報(bào)表往往未經(jīng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所的審計(jì)，財(cái)務(wù)信息往往不透明，財(cái)務(wù)信用數(shù)據(jù)失真與規(guī)范度差已成為對(duì)中小企業(yè)信用評(píng)價(jià)的瓶頸。同時(shí)由于現(xiàn)階段中小企業(yè)的主要構(gòu)成是民營(yíng)企業(yè)，一些企業(yè)經(jīng)營(yíng)者的個(gè)人信用缺乏及道德自律性不高造成中小企業(yè)在融資市場(chǎng)難以獲得信任。信息不對(duì)稱(chēng)是中小企業(yè)融資難的一個(gè)重要原因，有學(xué)者甚至認(rèn)為它是分析和解決這一問(wèn)題的關(guān)鍵[1]153-157。建立和完善中小企業(yè)信用體系，有利于解決中小企業(yè)融資難問(wèn)題，增強(qiáng)中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)發(fā)展的動(dòng)力。

(二)對(duì)金融機(jī)構(gòu)的意義

從金融機(jī)構(gòu)的角度看，建立與完善中小企業(yè)信用體系，可以提升金融機(jī)構(gòu)為中小企業(yè)提供融資的效率，并有效降低其經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。征信體系的不健全，致使我國(guó)金融機(jī)構(gòu)無(wú)法全面掌握借款人的信用，提高了金融機(jī)構(gòu)審查中小企業(yè)貸款人資信的時(shí)間、成本和難度。在信息不對(duì)稱(chēng)的情況下，金融機(jī)構(gòu)可能選擇放棄交易以避免經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，其后果之一是誠(chéng)實(shí)守信的中小企業(yè)也無(wú)法取得融資，而金融機(jī)構(gòu)的資金不能得到有效投放，金融資源無(wú)法得到優(yōu)化配置。建設(shè)完整、準(zhǔn)確、高效的中小企業(yè)信用體系，能夠解決金融機(jī)構(gòu)與中小企業(yè)信息不對(duì)稱(chēng)的問(wèn)題，可以能夠有效降低金融機(jī)構(gòu)的調(diào)查成本，提升其融資決策的準(zhǔn)確性，降低其經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，使得金融資源得到優(yōu)化配置。

二、我國(guó)中小企業(yè)信用體系的現(xiàn)狀及問(wèn)題

(一)法律制度層面

第一，中小企業(yè)信用相關(guān)的法律制度位階較低?！吨袊?guó)人民銀行法》第四條規(guī)定了人民銀行13項(xiàng)職責(zé)，其中沒(méi)有涉及征信管理。2013年1月21日國(guó)務(wù)院令第631號(hào)公布了《征信業(yè)管理?xiàng)l例》(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“條例”)，首次明確了中國(guó)人民銀行是國(guó)務(wù)院征信業(yè)監(jiān)督管理部門(mén)，中國(guó)人民銀行及其派出機(jī)構(gòu)依法對(duì)征信業(yè)進(jìn)行監(jiān)督管理?！稐l例》在法律層級(jí)上屬于行政法規(guī)，是目前關(guān)于征信管理的最高級(jí)別的法律規(guī)范，雖然具有里程碑的意義，但與中小企業(yè)信用體系之重要性相比，其法律位階仍然較低。原因是小企業(yè)信用體系的建設(shè)與管理涉及面廣，如涉及法院、檢察院等司法部門(mén)提供信息，顯然行政機(jī)關(guān)的立法不宜規(guī)定，由全國(guó)人大及其常委會(huì)制定法律對(duì)其規(guī)范較為穩(wěn)妥。第二，《條例》的適用范圍仍比較窄。《條例》的適用范圍僅為“征信機(jī)構(gòu)”，即是指依法設(shè)立，主要經(jīng)營(yíng)征信業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)。而對(duì)于主營(yíng)業(yè)務(wù)非從事經(jīng)營(yíng)征信業(yè)務(wù)的主體則不適用。而現(xiàn)實(shí)中的情況是，涉及中小企業(yè)信用情況的信息往往存在于工商、海關(guān)、稅務(wù)、法院等行政或司法部門(mén)中，《條例》未賦予人民銀行對(duì)這部分信息的檢查、監(jiān)督和管理權(quán)。其結(jié)果是，人民銀行對(duì)其他行政機(jī)關(guān)、司法機(jī)關(guān)中產(chǎn)生和留存的信息在信息采集、信息披露方面缺乏管理和制約，影響中小企業(yè)信用體系的準(zhǔn)確性和完整性。第三，立法上缺乏中小企業(yè)商業(yè)秘密、中小企業(yè)主個(gè)人隱私以及信用權(quán)保護(hù)的規(guī)定。公安、工商、人事、稅務(wù)、統(tǒng)計(jì)等部門(mén)通過(guò)業(yè)務(wù)獲得的大量的企業(yè)信息資源很多沒(méi)有公開(kāi)，增加了征信和企業(yè)信息獲取的難度。信用信息與商業(yè)秘密、個(gè)人隱私之間的界定仍比較模糊。中國(guó)人民銀行的“全國(guó)銀行信貸登記查詢(xún)系統(tǒng)”，是目前我國(guó)最大資信數(shù)據(jù)庫(kù)，由于相應(yīng)的信用信息披露辦法尚有不明確之處，信用權(quán)利界定模糊，導(dǎo)致信用信息采集和使用效率較低。

(二)管理機(jī)構(gòu)及其職能方面

2006年3月，經(jīng)中編辦批準(zhǔn)，中國(guó)人民銀行設(shè)立中國(guó)人民銀行征信中心，作為直屬事業(yè)單位專(zhuān)門(mén)負(fù)責(zé)企業(yè)和個(gè)人征信系統(tǒng)(即金融信用信息基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫(kù)，又稱(chēng)企業(yè)和個(gè)人信用信息基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫(kù))的建設(shè)、運(yùn)行和維護(hù)。2013年3月15日施行的《條例》，明確了征信系統(tǒng)是由國(guó)家設(shè)立的金融信用信息基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫(kù)定位。自2004年至2006年，人民銀行組織金融機(jī)建設(shè)成全國(guó)集中統(tǒng)一的企業(yè)和個(gè)人征信系統(tǒng)。截至2013年11月底，征信系統(tǒng)收錄自然人8.3億多，收錄企業(yè)及其他組織近2 000萬(wàn)戶(hù)。征信系統(tǒng)全面收集企業(yè)和個(gè)人的信息。但征信該系統(tǒng)以銀行信貸信息為核心，但涉及工商、環(huán)保、納稅、民事裁決與執(zhí)行等公共信息征集與發(fā)布，其職權(quán)尚未明確，造成實(shí)踐中該部分信息容易出現(xiàn)準(zhǔn)確度偏差和缺失的情況。全國(guó)各工商、海關(guān)、稅務(wù)、法院、財(cái)政等不同的行政或司法部門(mén)，依據(jù)其職能，也有關(guān)于各自領(lǐng)域信息的系統(tǒng)，對(duì)于該部分企業(yè)信用信息缺乏完整、統(tǒng)一的管理。

(三)金融機(jī)構(gòu)信息共享機(jī)制方面

目前我國(guó)金融機(jī)構(gòu)之間對(duì)中小企業(yè)信息共享途徑主要是通過(guò)人民銀行征信中心企業(yè)征信提供企業(yè)信用報(bào)告。企業(yè)信用報(bào)告主要用于商業(yè)銀行信貸審批和貸后管理，也用于政府部門(mén)評(píng)獎(jiǎng)、評(píng)優(yōu)、招標(biāo)或?qū)徲?jì)機(jī)構(gòu)進(jìn)行財(cái)務(wù)審計(jì)等活動(dòng)。在經(jīng)過(guò)企業(yè)的授權(quán)同意后，商業(yè)銀行、政府部門(mén)等可以查詢(xún)?cè)撈髽I(yè)的信用報(bào)告，了解其信用狀況。企業(yè)信用報(bào)告客觀地記錄企業(yè)的基本信息、信貸信息以及反映其信用狀況的其他信息，能夠比較全面、準(zhǔn)確、及時(shí)地反映其信用活動(dòng)的歷史和時(shí)點(diǎn)狀況，被稱(chēng)為是信息主體的“經(jīng)濟(jì)身份證”。但作為一項(xiàng)客觀的記載，企業(yè)信用報(bào)告也有其缺陷。因?yàn)槠髽I(yè)信用報(bào)告只記載客觀情況，缺乏對(duì)企業(yè)信用情況的分析和判斷。企業(yè)信用報(bào)告主要包括四部分內(nèi)容：基本信息、信貸信息、公共信息和聲明信息?；拘畔⒄故酒髽I(yè)的身份信息、主要出資人信息和高管人員信息等。信貸信息展示企業(yè)在金融機(jī)構(gòu)的當(dāng)前負(fù)債和已還清債務(wù)信息，是信用報(bào)告的核心部分。公共信息展示企業(yè)在社會(huì)管理方面的信息，如欠稅信息、行政處罰信息、法院判決和執(zhí)行信息等。聲明信息展示企業(yè)項(xiàng)下的報(bào)數(shù)機(jī)構(gòu)說(shuō)明、征信中心標(biāo)注和信息主體聲明等。以上信息的羅列，不足以全面判斷一個(gè)企業(yè)的真實(shí)信用情況。因?yàn)槠髽I(yè)作為一個(gè)經(jīng)營(yíng)主體，其如果要對(duì)其信用情況進(jìn)行全面透徹的分析，需要對(duì)企業(yè)進(jìn)行全面的調(diào)查，包括但不限于企業(yè)所處行業(yè)整體情況、企業(yè)實(shí)際控制人的經(jīng)營(yíng)思路和管理水平、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析、企業(yè)的資產(chǎn)情況等等。而上述內(nèi)容，往往需要金融機(jī)構(gòu)通過(guò)自身的風(fēng)險(xiǎn)管理部門(mén)進(jìn)行調(diào)查和評(píng)審后才能獲得，各個(gè)金融機(jī)構(gòu)作為獨(dú)立的經(jīng)營(yíng)主體，往往將這些內(nèi)容提供給其內(nèi)部的管理部門(mén)決策時(shí)參考，而沒(méi)有與其他金融機(jī)構(gòu)之間進(jìn)行共享的機(jī)制。

(四)第三方信用評(píng)級(jí)方面

第三方信用評(píng)級(jí)制度在歐美發(fā)達(dá)國(guó)家已經(jīng)運(yùn)作了一個(gè)世紀(jì)之久，在全球資本市場(chǎng)、信貸市場(chǎng)等領(lǐng)域具有重要作用。信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)憑借其客觀、公正、獨(dú)立、專(zhuān)業(yè)的精神贏得了資本市場(chǎng)各方參與者的認(rèn)可，在全球資本市場(chǎng)中的地位日益突出[2]。一份良好的信用評(píng)級(jí)報(bào)告能夠較為客觀、準(zhǔn)確地反映中小企業(yè)存在的信用狀況和信用風(fēng)險(xiǎn)，為金融機(jī)構(gòu)或投資者提供準(zhǔn)確的信用評(píng)價(jià)結(jié)果，提高中小企業(yè)獲得資金支持的效率。在成熟的市場(chǎng)中，企業(yè)信用評(píng)級(jí)結(jié)果不僅影響企業(yè)的融資成敗，甚至還能決定企業(yè)的生存和發(fā)展。我國(guó)企業(yè)信用評(píng)估體系還不能適應(yīng)金融市場(chǎng)發(fā)展的要求，也滿(mǎn)足不了企業(yè)融資的需要。以我國(guó)資本市場(chǎng)為例，金融機(jī)構(gòu)需要將信貸資金或投資資金投放出去，而中小企業(yè)是國(guó)民經(jīng)濟(jì)快速增長(zhǎng)的重要支持力量，是金融機(jī)構(gòu)重要的目標(biāo)客戶(hù)。但實(shí)際情況是，眾多急需資金的中小企業(yè)卻難以得到金融機(jī)構(gòu)的資金支持。造成這種狀況的根本原因，是金融機(jī)構(gòu)與中小企業(yè)之間信息不對(duì)稱(chēng)，金融機(jī)構(gòu)不能有效地掌握中小企業(yè)的信用情況。因此，提升中小企業(yè)融資效率必須先建立完備的信用評(píng)級(jí)體系。在我國(guó)，信用評(píng)級(jí)制度尚未發(fā)揮其應(yīng)有作用。主要表現(xiàn)在：第一，信用評(píng)級(jí)行業(yè)整體處于起步階段，由于評(píng)級(jí)方法科學(xué)性、信用評(píng)級(jí)原始數(shù)據(jù)渠道以及相關(guān)數(shù)據(jù)準(zhǔn)確性等方面的制約，第三方信用評(píng)級(jí)結(jié)果在資金市場(chǎng)上并未獲得權(quán)威地位。第二，缺乏專(zhuān)業(yè)的中小企業(yè)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)。市場(chǎng)上信用評(píng)級(jí)公司雖然較多，但缺乏對(duì)專(zhuān)門(mén)針對(duì)中小企業(yè)進(jìn)行信用評(píng)級(jí)的機(jī)構(gòu)，信用評(píng)級(jí)結(jié)果缺乏公信力。第三，信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)對(duì)中小企業(yè)進(jìn)行信用評(píng)級(jí)，使用的評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)并不統(tǒng)一，評(píng)級(jí)結(jié)果與實(shí)際情況存在偏差，影響評(píng)級(jí)結(jié)果準(zhǔn)確性。

三、我國(guó)中小企業(yè)信用體系建設(shè)路徑與完善建議

(一)我國(guó)中小企業(yè)信用體系建設(shè)路徑選擇

世界范圍內(nèi)，征信業(yè)發(fā)展路徑主要形成了三種模式：美國(guó)模式、歐洲模式和日本模式?！懊绹?guó)模式”以市場(chǎng)主導(dǎo)，完全通過(guò)市場(chǎng)化運(yùn)作來(lái)實(shí)現(xiàn)整個(gè)社會(huì)信用活動(dòng)的運(yùn)行。該模式下，征信機(jī)構(gòu)是商業(yè)化的企業(yè)主體，征信服務(wù)機(jī)構(gòu)獨(dú)立于政府之外，其提供的數(shù)據(jù)和評(píng)價(jià)是收費(fèi)的?！皻W洲模式”是一種政府驅(qū)動(dòng)模式，建立中央信貸登記系統(tǒng)，成立一個(gè)由政府出資、通過(guò)中央銀行建立的非營(yíng)利機(jī)構(gòu)。依據(jù)國(guó)家法律或決議強(qiáng)制個(gè)人、企業(yè)、政府部門(mén)、金融機(jī)構(gòu)等涉及企業(yè)信用數(shù)據(jù)的主體定期提供數(shù)據(jù)信息。信用數(shù)據(jù)通常由商業(yè)銀行和金融機(jī)構(gòu)等使用者使用。政府直接參與信用信息的搜集，監(jiān)督、指導(dǎo)信用機(jī)構(gòu)、信用活動(dòng)，對(duì)不良信用行為進(jìn)行處罰。近年來(lái)，隨著市場(chǎng)的擴(kuò)展，出現(xiàn)了與公共征信系統(tǒng)互補(bǔ)的私營(yíng)征信機(jī)構(gòu)，但由于歐洲國(guó)家注重個(gè)人信息的隱私保護(hù)，其發(fā)達(dá)程度較低[3]。“日本模式”由非盈利性質(zhì)的銀行協(xié)會(huì)向所有會(huì)員提供信用信息收集、加工、傳遞的平臺(tái)。所有會(huì)員均屬自愿參加并交納會(huì)費(fèi)，向協(xié)會(huì)提供各類(lèi)信用信息，并有權(quán)向協(xié)會(huì)索取所需信息。筆者認(rèn)為，我國(guó)中小企業(yè)信用體系建設(shè)中，應(yīng)強(qiáng)調(diào)政府主導(dǎo)作用，成立專(zhuān)門(mén)機(jī)構(gòu)指導(dǎo)、參與管理征信活動(dòng)，同時(shí)大力發(fā)展民間征信機(jī)構(gòu)作為中小企業(yè)信用體系的重要組成部分，借助政府的力量將政府、市場(chǎng)和社會(huì)因素融合在一起，建設(shè)有我國(guó)特色的中小企業(yè)信用體系。

(二)法律制度的完善

現(xiàn)代化的過(guò)程就是社會(huì)全面制度化的過(guò)程[4]。信用法律體系是建設(shè)我國(guó)中小企業(yè)信用體系的基礎(chǔ)。信用體系較為發(fā)達(dá)的國(guó)家，信用立法框架體系也往往比較完善。我國(guó)可以從國(guó)情實(shí)際出發(fā)，充分借鑒國(guó)外的成功經(jīng)驗(yàn)，加快中小企業(yè)信用體系立法方面的建設(shè)。其一是加快立法進(jìn)程，提升中小企業(yè)信用體系相關(guān)制度的層級(jí)。將中小企業(yè)信用體系相關(guān)行政法規(guī)、部門(mén)規(guī)章進(jìn)行梳理、整合，盡快提高到法律的層面，增加信用體系建設(shè)的嚴(yán)肅性和權(quán)威性。其二是擴(kuò)大中小企業(yè)信用體系管理相關(guān)法律、法規(guī)的適用范圍，將《企業(yè)征信條例》的適用范圍從主要經(jīng)營(yíng)征信業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)擴(kuò)大到對(duì)于主營(yíng)業(yè)務(wù)非從事經(jīng)營(yíng)征信業(yè)務(wù)的主體，包括但不限于工商、稅務(wù)等行政部門(mén)以及司法機(jī)關(guān)，將有關(guān)行政部門(mén)和司法機(jī)關(guān)向征信管理部門(mén)提供、披露其所涉及的中小企業(yè)信用相關(guān)信息作為一種法定義務(wù)用法律予以確定。第三，細(xì)化中小企業(yè)信用信息的采集、使用規(guī)則，將征信管理與企業(yè)商業(yè)秘密的保護(hù)相結(jié)合。

(三)管理機(jī)構(gòu)及其職能完善

建立統(tǒng)一的中小企業(yè)信用體系管理機(jī)構(gòu)，由其整合多項(xiàng)信用評(píng)價(jià)信息，搭建全國(guó)性的信用數(shù)據(jù)庫(kù)，這是中小企業(yè)信用體系的基礎(chǔ)。通過(guò)整合社會(huì)資源，利用現(xiàn)代化的先進(jìn)手段和平臺(tái)，形成以政府為主體，以電子政務(wù)為基礎(chǔ)的開(kāi)放的政務(wù)信息披露制度。把其他政府相關(guān)部門(mén)(包括但不限于工商、海關(guān)、質(zhì)量技術(shù)監(jiān)督、稅務(wù)、外貿(mào)、財(cái)政等)以及司法機(jī)關(guān)(法院、檢察院)所獲取的中小企業(yè)資信數(shù)據(jù)整合起來(lái)，建立完整的中小企業(yè)信用數(shù)據(jù)庫(kù)，數(shù)據(jù)信息聯(lián)網(wǎng)共享，提升中小企業(yè)信用數(shù)據(jù)的全面性和完整性。當(dāng)前我國(guó)制度上已將中國(guó)人民銀行作為征信管理機(jī)構(gòu)，下設(shè)中國(guó)人民銀行征信中心，作為直屬事業(yè)單位專(zhuān)門(mén)負(fù)責(zé)企業(yè)和個(gè)人征信系統(tǒng)的建設(shè)、運(yùn)行和維護(hù)，建立統(tǒng)一的組織。筆者建議，在此基礎(chǔ)上，進(jìn)一步明確人民銀行征信中心對(duì)整個(gè)中小企業(yè)征信體系的管理職能，賦予收集、整理、發(fā)布中小企業(yè)信用相關(guān)信用領(lǐng)域信息的權(quán)利，同時(shí)明確各級(jí)政府部門(mén)、司法機(jī)關(guān)向人民銀行征信中心提供真實(shí)、完整數(shù)據(jù)的法定義務(wù)。

(四)金融機(jī)構(gòu)信息共享制度的完善

在目前人民銀行信用征信系統(tǒng)信息共享的基礎(chǔ)上，完善金融機(jī)構(gòu)間信用信息共享機(jī)制。第一，建立金融機(jī)構(gòu)間對(duì)企業(yè)信用評(píng)價(jià)結(jié)果的共享機(jī)制。對(duì)于在金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)授信的中小企業(yè)，金融機(jī)構(gòu)間共享其經(jīng)過(guò)盡職調(diào)查后得出的信用評(píng)價(jià)結(jié)果，一方面可以提高對(duì)中小企業(yè)信用情況考察的效率，另一方面可以綜合各金融機(jī)構(gòu)對(duì)中小企業(yè)信用評(píng)價(jià)的特點(diǎn)，互為補(bǔ)充，全方位、多角度地對(duì)中小企業(yè)信用進(jìn)行考察。第二是提升信用評(píng)級(jí)在信貸市場(chǎng)融資中的地位，對(duì)于在金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)資金支持的中小企業(yè)，由金融機(jī)構(gòu)統(tǒng)一指定權(quán)威中小企業(yè)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)進(jìn)行信用評(píng)級(jí)，金融機(jī)構(gòu)依據(jù)權(quán)威性的資信評(píng)級(jí)結(jié)果信息作出相應(yīng)信貸決策。當(dāng)然，這種設(shè)想的前提是我國(guó)第三方信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的發(fā)展與成熟。中小企業(yè)專(zhuān)業(yè)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)、專(zhuān)門(mén)的信用評(píng)級(jí)方法和評(píng)級(jí)水平的提升可以使金融機(jī)構(gòu)獲得一致、權(quán)威的中小企業(yè)信用狀況評(píng)價(jià)，提升金融機(jī)構(gòu)對(duì)中小企業(yè)的信任度，提高資金支持的效率[5]。

(五)第三方信用評(píng)級(jí)的完善

目前西方發(fā)達(dá)國(guó)家的征信體系兩種模式中，以美國(guó)為代表的信用中介為主導(dǎo)的社會(huì)信用征信模式也值得借鑒。在美國(guó)，根據(jù)相關(guān)信用管理的法律，專(zhuān)業(yè)的信用評(píng)級(jí)公司可以通過(guò)各種法律許可的途徑收集與企業(yè)信用狀況相關(guān)的數(shù)據(jù)，出具企業(yè)信用調(diào)查報(bào)告，有償提供給各金融機(jī)構(gòu)或其他信用報(bào)告使用者。商業(yè)化的運(yùn)作模式可以有效減少金融機(jī)構(gòu)或投資者對(duì)企業(yè)調(diào)查的費(fèi)用和時(shí)間，提升企業(yè)融資效率[1]153-157。結(jié)合我國(guó)的現(xiàn)實(shí)狀況，我國(guó)已經(jīng)建立以中央銀行為主導(dǎo)的征信模式的框架，但也應(yīng)吸取先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，大力發(fā)展中小企業(yè)信用評(píng)級(jí)市場(chǎng)，發(fā)揮第三方信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的作用。具體體現(xiàn)在：第一，提升信用評(píng)級(jí)方法科學(xué)性、信用評(píng)級(jí)原始數(shù)據(jù)渠道以及相關(guān)數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確性，樹(shù)立第三方信用評(píng)級(jí)結(jié)果在資金市場(chǎng)中的權(quán)威地位。第二，推進(jìn)發(fā)展專(zhuān)業(yè)的小企業(yè)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)。結(jié)合中小企業(yè)的特點(diǎn)，建立專(zhuān)業(yè)的中小企業(yè)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)，可以采用國(guó)家補(bǔ)貼、稅收優(yōu)惠等形式，鼓勵(lì)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)向?qū)I(yè)化信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)發(fā)展。第三，加快對(duì)中小企業(yè)信用評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)的研究，統(tǒng)一中小企業(yè)信用評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)，提升中小企業(yè)信用評(píng)級(jí)結(jié)果的準(zhǔn)確性和一致性。根據(jù)中小企業(yè)特點(diǎn)，建立區(qū)別于大企業(yè)或集團(tuán)企業(yè)的評(píng)級(jí)指標(biāo)體系，弱化企業(yè)規(guī)模、注冊(cè)資金、資產(chǎn)負(fù)債率、資金周轉(zhuǎn)率和凈資產(chǎn)收益率等財(cái)務(wù)指標(biāo)，強(qiáng)化實(shí)際控制人的從業(yè)年限、行業(yè)成長(zhǎng)性、創(chuàng)新性、上下游客戶(hù)結(jié)構(gòu)等指標(biāo)。

[1] 李楊，楊思群.中小企業(yè)融資與銀行：第1版[M].上海：上海財(cái)經(jīng)大學(xué)出版社，2001.

[2] 葉偉春.信用評(píng)級(jí)理論與實(shí)務(wù)[M].上海：格致出版社，上海人民出版社，2001：6-7.

[3] 李家勛，李功奎，高曉梅.國(guó)外社會(huì)信用體系發(fā)展模式比較及啟示[J].現(xiàn)代管理科學(xué)，2008(6)：81-82.

[4] [美]塞繆爾·亨廷頓.變革社會(huì)中的政治秩序[M].李盛平，譯.北京：華夏出版社，2005：12.

[5] 李靜，朱顯平，白江.我國(guó)地區(qū)金融集聚驅(qū)動(dòng)因素的實(shí)證分析[J].東北師大學(xué)報(bào)：哲學(xué)社會(huì)科學(xué)版，2014(5)：107-112.

On the Development and Improvement of the Credit System of Chinese Minor and Medium-sized Enterprises

LIU Wen-yu

(Post-doctoral Scientific Research Station，Chinese Industrial Security Research Center，Beijing Jiaotong University，Beijing 100044，China)

The important position of minor and medium-sized enterprises becomes more and more prominent in Chinese national economy. However，limited by the various kinds of internal and external factors，in the process of development，the minor and medium-sized enterprises are confronted with a serious financial constraint. The credit system of the minor and medium-sized enterprises is necessary not only for enterprises but also the financial institutions. The paper points out the problem of the credit system construction of minor and medium-sized enterprises in legal system，administration sharing，credit rating，and so on，and also analyzes constructional path of credit system in Chinese minor and medium-sized enterprises and proposes suggestions to complete the credit system of minor and medium-sized enterprises.

Minor and Medium-sized enterprises；Credit System；Development and Improvement

2014-11-23

國(guó)家社科基金項(xiàng)目(10cfx188)。

劉文宇(1982-)，男，吉林長(zhǎng)春人，北京交通大學(xué)中國(guó)產(chǎn)業(yè)安全研究中心博士后科研工作站博士后研究人員。

F27；F276.3

A

1001-6201(2015)03-0067-04

[責(zé)任編輯：秦衛(wèi)波]

[DOI]10.16164/j.cnki.22-1062/c.2015.03.014