作者簡介:呂紅梅(1982.6-),女,碩士。漢族。云南曲靖人。現(xiàn)任職于曲靖師范學(xué)院政法學(xué)院,助教。研究方向:社會心理學(xué)。
摘要:人民幣發(fā)行和現(xiàn)金管理是人民銀行的重要職能之一,近年來,現(xiàn)金投放與回籠呈現(xiàn)一些新的特點,為更好地加強人民幣發(fā)行和現(xiàn)金管理工作,本文對云南省會澤縣現(xiàn)金需求情況進行調(diào)查研究,希望能進一步掌握人民幣發(fā)行和現(xiàn)金管理工作規(guī)律,更好地履行人民銀行職責,服務(wù)地方經(jīng)濟社會發(fā)展。
關(guān)鍵詞:會澤縣;現(xiàn)金需求;影響因素
一、基本情況
會澤縣下轄13個鄉(xiāng)7個鎮(zhèn)3個街道辦事處,國土面積5854平方公里,2013年末,人口101.92萬人,全縣生產(chǎn)總值146.7億元,增長13%,地方公共財政預(yù)算收入9.4億元,增長17.5%,金融機構(gòu)各項存款余額108.3億元,增長21.1%,各項貸款余額51.5億元,增長14.8%,農(nóng)民人均純收入4704元,增長18%,城鎮(zhèn)居民人均可支配收入20048元,增長13%。
近年來會澤縣現(xiàn)金投放回籠情況。2013年,會澤縣投放現(xiàn)金23.62億元,增長23%,回籠現(xiàn)金27.50億元,增長14%,現(xiàn)金凈回籠3.88億元,減少21%。2011現(xiàn)金投放出現(xiàn)拐點,即從之前的現(xiàn)金凈投放變成現(xiàn)金凈回籠。會澤縣現(xiàn)金投放呈現(xiàn)以下特點:現(xiàn)金投放回籠持續(xù)增加,總量不斷增大;現(xiàn)金投放出現(xiàn)拐點。2011年現(xiàn)金呈現(xiàn)回籠態(tài)勢,之前一直是現(xiàn)金凈投放;現(xiàn)金大進大出,投放回籠差額較大,2012年、2013年凈回籠分別是4.92億元、3.88億元;現(xiàn)金投放季節(jié)性明顯。元旦春節(jié)、烤煙收購現(xiàn)金投放量大,春節(jié)后現(xiàn)金大量回籠。
二、現(xiàn)金需求因素分析
(一)現(xiàn)金需求理論。
凱恩斯的流動偏好規(guī)律認為人們的貨幣需求是出于以下三種動機:一是交易動機,這一貨幣需求量主要決定于收入,收入越高,交易數(shù)量越大,所需貨幣數(shù)量越多。二是預(yù)防動機,這一貨幣需求量主要決定于個人對意外事件的看法。三是投機動機,人們?yōu)樽プ∮欣馁徺I生利資產(chǎn)的機會而持有一部分貨幣的動機,這一貨幣需求量取決于利率的高低。弗里德曼的貨幣數(shù)量論認為,影響貨幣需求的因素主要有以下幾點:一是永久性收入是決定貨幣需求的主要因素,永久性收入的穩(wěn)定導(dǎo)致了貨幣需求的穩(wěn)定。二是單個財富持有者的貨幣需求決定于財富持有者的財富總收入、各種形式的財富價格與收益以及財富持有者的偏好。三是投資者的投資選擇,投資者按一定現(xiàn)金比例投資于股票,債券等多種金融資產(chǎn)的選擇和需求。四是經(jīng)濟增長和經(jīng)濟貨幣化,經(jīng)濟發(fā)展和市場經(jīng)濟的深化使貨幣化程度加深,也要求有足夠的貨幣供應(yīng)量與其相適應(yīng)。[1]
(二)影響現(xiàn)金需求的宏觀經(jīng)濟因素實證分析
根據(jù)已有研究成果,選取會澤縣2009-2013年與現(xiàn)金投放增長率密切相關(guān)的宏觀經(jīng)濟指標如GDP增長率、固定資產(chǎn)投資增長率、存款增長率、貸款增長率、地方財政收入增長率、現(xiàn)金投放增長率等指標,研究各個指標相關(guān)性。用SPSS13.0統(tǒng)計軟件對各個指標:數(shù)據(jù)進行相關(guān)分析,結(jié)果顯示貸款增長率與現(xiàn)金投放增長率相關(guān)性最高,達到0.819,固定資產(chǎn)增長率與現(xiàn)金投放增長率相關(guān)性最低,僅有0.016。地方財政收入增長率與全縣GDP增長率相關(guān)性較高,分別是0.585和0.281。因此宏觀經(jīng)濟因素是現(xiàn)金需求的決定因素,經(jīng)濟總量越大,經(jīng)濟活動越活躍現(xiàn)金需求越大,他們是正相關(guān)關(guān)系。
(三)影響現(xiàn)金需求的技術(shù)和管理因素
1.支付結(jié)算便利大大減少現(xiàn)金需求。如人民銀行搭建大小額支付系統(tǒng)、網(wǎng)上跨行轉(zhuǎn)賬系統(tǒng)、財稅庫銀橫向聯(lián)網(wǎng)系統(tǒng)、推廣金融IC卡等;商業(yè)銀行開通網(wǎng)上銀行、手機銀行,發(fā)行借記卡和貸記卡,安裝POS機等;稅務(wù)部門開通網(wǎng)上申報納稅,其他如高速公路收費采用ETC,都會大大減少現(xiàn)金需求。近年來,會澤縣支付結(jié)算基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)取得較大進展,共有銀行機構(gòu)網(wǎng)點53個,ATM機80個,存取款一體機23個,POS機1129個,特約商戶1088戶。
2.支付結(jié)算中為節(jié)省手續(xù)費使現(xiàn)金需求增加。在支付結(jié)算中,為規(guī)避交易手續(xù)費,消費者而從一個銀行提現(xiàn)金存入另一個銀行用于還款、支付、消費,以會澤縣同城轉(zhuǎn)賬為例,從A銀行賬戶通過銀行柜臺匯款到B銀行賬戶一般收取手續(xù)費5‰,封頂50元,網(wǎng)上銀行轉(zhuǎn)賬按5‰收取手續(xù)費,封頂25元,信用社一般則較低。這一規(guī)定實際上是鼓勵大額交易用轉(zhuǎn)賬結(jié)算,使大量小額交易使用現(xiàn)金,形成現(xiàn)金搬家的現(xiàn)象。
3.管理因素導(dǎo)致現(xiàn)金大進大出。案例1:會澤郵政代收卷煙款導(dǎo)致現(xiàn)金大進大出。會澤郵政代收鄉(xiāng)鎮(zhèn)客戶訂購卷煙款,客戶向縣煙草公司訂購卷煙,到當?shù)剜]政用現(xiàn)金支付卷煙款,縣郵政局到鄉(xiāng)鎮(zhèn)把卷煙現(xiàn)金集中調(diào)運到會澤交給郵政儲蓄銀行,郵儲銀行形成現(xiàn)金回籠交存人民銀行,而客戶支付給鄉(xiāng)鎮(zhèn)郵政的現(xiàn)金大多又來自信用社鄉(xiāng)鎮(zhèn)網(wǎng)點,信用社縣聯(lián)社往鄉(xiāng)鎮(zhèn)信用調(diào)運大量現(xiàn)金。2010年-2013年,郵政代收卷煙款分別為43569萬元、46734萬元、47546萬元和53193萬元。案例2:工行貸記卡集中還款導(dǎo)致現(xiàn)金回籠增加。截止2013年會澤工行共發(fā)行牡丹信用卡1.6萬張,90%還款日為25日,故每月20-25日為現(xiàn)金回籠高峰,回籠額約3000萬元。案例3:城商行推廣安裝POS機導(dǎo)致現(xiàn)金投放增加。截止2013年末曲靖市商業(yè)銀行會澤支行共安裝POS機359臺,收單交易量47519萬元,消費者通過POS機刷卡消費后次日到賬,特約商戶大多數(shù)又從其在商行的基本戶提取大量現(xiàn)金。
4.相關(guān)技術(shù)及管理因素導(dǎo)致小面額人民幣沉淀,導(dǎo)致現(xiàn)金需求持續(xù)增長。2009年至2013年,累計凈投放1元(含)以下人民幣合計1291萬元,小面額人民幣沉淀數(shù)量較大,原因一是現(xiàn)實交易中隨著經(jīng)濟總量的增加切實對小面額人民幣需求增加;二是小面額人民幣回收難,沉淀在居民手中,因為價值低,大量被放置而未回籠。
技術(shù)管理因素對現(xiàn)金需求的影響較大,特別是改進轉(zhuǎn)賬結(jié)算的技術(shù)及管理能大大降低現(xiàn)金需求量,他們是負相關(guān)關(guān)系?;鶎尤嗣胥y行應(yīng)更多地綜合推動技術(shù)手段的進步,改進管理方法,提高現(xiàn)金管理水平,減少現(xiàn)金大進大出。加大對一些影響現(xiàn)金大進大出的因素研究,減少現(xiàn)金凈投放或凈回籠額度。在其他情況保持不變的條件下,當經(jīng)濟增長對現(xiàn)金需求增加大于技術(shù)改進對現(xiàn)金需求減少的影響時,就表現(xiàn)為現(xiàn)金需求的增加,反之則減少。
三、建議
(一)加強支付結(jié)算基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè),降低同城轉(zhuǎn)賬結(jié)算手續(xù)費,擴大交易結(jié)算中轉(zhuǎn)賬結(jié)算的比重。一是人民銀行要加強大小額支付系統(tǒng)、網(wǎng)上跨行轉(zhuǎn)賬系統(tǒng)、財稅庫銀橫聯(lián)系統(tǒng)和同城轉(zhuǎn)賬結(jié)算系統(tǒng)的建設(shè)、推廣,發(fā)展更多支付機構(gòu);二是商業(yè)銀行要加大銀行卡、POS機、網(wǎng)上銀行、手機銀行的推廣力度。三是降低同城銀行間跨行轉(zhuǎn)賬手續(xù)費,規(guī)范電子銀行轉(zhuǎn)賬結(jié)算手續(xù)費。四是加強農(nóng)村地區(qū)支付清算基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè),加強支付結(jié)算知識宣傳,引導(dǎo)支付習(xí)慣。
(二)充分分析現(xiàn)金大進大出的原因,協(xié)調(diào)推動轉(zhuǎn)賬結(jié)算,減少現(xiàn)金需求,提高人民幣管理水平。這一塊是基層人民銀行在短期能提高現(xiàn)金管理水平的工作重點和突破點,因此要下大力氣抓這一塊。
(三)加強現(xiàn)金需求預(yù)測,合理調(diào)度,提高人民幣發(fā)行和現(xiàn)金管理水平。一是人民銀行加大對在人民銀行發(fā)行庫辦理出入庫銀行業(yè)金融機構(gòu)存取現(xiàn)金預(yù)約管理,切實提高人民銀行和商業(yè)銀行現(xiàn)金需求預(yù)測能力,對達不到預(yù)測標準的機構(gòu)實施嚴格處罰;二是加大對存取現(xiàn)金預(yù)測分析能力的培訓(xùn),提高現(xiàn)金預(yù)測水平,建議開發(fā)簡易現(xiàn)金預(yù)測分析軟件來提高現(xiàn)金預(yù)測水平;三是統(tǒng)籌管理,綜合分析,加強人民銀行發(fā)行庫現(xiàn)金投放回籠和商業(yè)銀行現(xiàn)金存取、清分、殘損人民幣繳存等管理,加強小面額人民幣管理,提高現(xiàn)金管理水平。
參考文獻:
[1]保羅?薩繆爾森.威廉?諾德豪斯著.蕭琛譯.經(jīng)濟學(xué)(第19版)[M].商務(wù)印書館,2013.01