互聯(lián)網(wǎng)金融主要解決中小企業(yè)普惠金融的問題，你競爭不過大銀行，大企業(yè)靠銀行，大家分工不同。銀行有那么多網(wǎng)點、網(wǎng)絡資源，它為什么不去發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融呢？

馬云在世界互聯(lián)網(wǎng)大會上做了40分鐘的發(fā)言，但是我仔細讀了好幾遍，一個金融的字都沒有，為什么沒有講呢？也許他有顧慮，因為在我看來如果阿里沒有余額寶，沒有支付寶，沒有上市，就沒有阿里巴巴的今天。阿里已經(jīng)變成了互聯(lián)網(wǎng)金融公司，電商不是阿里的本質(zhì)，但是出于種種考慮，阿里馬云先生沒有去講金融。

那么第一個問題是互聯(lián)網(wǎng)金融是金融模式、理念、方法的創(chuàng)新?；ヂ?lián)網(wǎng)金融是互聯(lián)網(wǎng)與金融的結(jié)合，是借助于互聯(lián)網(wǎng)技術和移動通訊技術實現(xiàn)資金融通、支付和信息中介功能的新興金融模式?；ヂ?lián)網(wǎng)今天的快速發(fā)展與大數(shù)據(jù)、云計算、社交網(wǎng)絡和搜索引擎等互聯(lián)網(wǎng)技術的突破和運用有著必然結(jié)果。

2013年，可以被稱為中國互聯(lián)網(wǎng)金融的元年，互聯(lián)網(wǎng)金融在中國如火如荼、熱鬧非凡，多種互聯(lián)網(wǎng)金融的形式迅速發(fā)展，引起高度的重視。全世界范圍內(nèi)并沒有一個所謂互聯(lián)網(wǎng)金融的概念，互聯(lián)網(wǎng)就是作為一種技術，在過去20多年來，應該說影響著世界的實業(yè)和金融業(yè)。不過它最主要的影響集中在后臺，比如說支付、渠道，沒有催生新的金融形態(tài)。

從目前來看，我們互聯(lián)網(wǎng)金融有這么幾個主要的形式，一個是支付結(jié)算，第三方支付，獨立于商戶和銀行，所以現(xiàn)在銀聯(lián)卡驚呼，我們的業(yè)務沒有了！而過去的結(jié)算必須通過銀行。第二是電子銷售，也就是金融網(wǎng)銷，現(xiàn)在又發(fā)生了非常大的變化。第三是網(wǎng)絡融資，網(wǎng)絡借貸，P2P等形式，這是過去完全禁止的，現(xiàn)在已經(jīng)是廣泛發(fā)展了。第四是眾籌，通過網(wǎng)絡平臺來募集資金，當然現(xiàn)在還是萌芽，現(xiàn)在還是有門檻限制。

阿里之所以從支付寶發(fā)展到余額寶，是回避監(jiān)管的一個手段，他是被迫做出的，并不是他有意創(chuàng)新。比如說他現(xiàn)在支付寶上的錢有幾億、幾十億，這些錢如果不買東西的話就存在這個賬號上，這種錢是會產(chǎn)生利息的，這個利息給誰呢？現(xiàn)在說人民銀行不讓他動，人家在這里交一千塊錢、一萬塊錢你至少按活期利息給人家，但是不好給，如果我給了利息就是非法吸儲。

所以他就想辦法了，那我?guī)湍憷碡敗湍阃顿Y行不行？所以他和天弘基金合作發(fā)了貨幣基金，所以他們就從網(wǎng)上跟券商合作開發(fā)行貨幣基金了，開始的時候一下子吸收了幾千億，大概到今年是5000億，華夏基金十年的規(guī)模也沒有達到這么多，余額寶幾個月就達到了，因為它是第一家，所以利息很高，所以很多人的錢都吸引過來了，這又是一種金融創(chuàng)新。

目前所謂的互聯(lián)網(wǎng)金融就像馬云所說的，我們還是小打小鬧，我們主要解決中小企業(yè)普惠金融的問題，你競爭不過大銀行，大企業(yè)還得靠銀行，因為大家分工不同。銀行有銀行的優(yōu)勢，我們有那么多網(wǎng)點、網(wǎng)絡資源，為什么不去發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融呢？

現(xiàn)在互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展很快，發(fā)展很快就會遇到很多問題，實際上最多的問題是互聯(lián)網(wǎng)金融的風險防范。其中一個是互聯(lián)網(wǎng)金融它的黑客會增多，會盜取數(shù)據(jù)，那你的安全性能不能保障？所以很多老頭老太太不敢用，害怕被人盜取。

那么在分業(yè)管理的情況下，我們采取誰家的孩子誰抱，你屬于銀行的銀行管，屬于保險的保險管，這是目前的原則?？墒乾F(xiàn)在都不知道是誰家的孩子怎么抱呢？好孩子大家都抱，壞孩子大家都不抱，所以我主張把金融監(jiān)管機構(gòu)從一行三會改成一行一會，就是說中國人民銀行，然后成立中國金融監(jiān)督管理委員會，把對銀行、證券、保險的監(jiān)管都融合在一起，這就是我的想法。

（本文為第十屆大河財富論壇演講內(nèi)容，有刪選）