【摘要】中小企業(yè)是國(guó)民經(jīng)濟(jì)中最活躍的成分，在多方面具有重要作用，但普遍面臨的突出問題就是融資難。本文就此問題提出幾點(diǎn)緩解中小企業(yè)融資難問題的財(cái)稅政策，如擴(kuò)大財(cái)政促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展的資金規(guī)模、完善鼓勵(lì)銀行增加中小企業(yè)貸款的財(cái)稅優(yōu)惠政策、加大財(cái)稅支持中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)發(fā)展的力度及促進(jìn)中小企業(yè)直接融資增長(zhǎng)的財(cái)稅優(yōu)惠政策等。

【關(guān)鍵詞】中小企業(yè) 融資難 財(cái)稅政策

一、中小企業(yè)融資難問題現(xiàn)狀

中小企業(yè)融資渠道主要包括企業(yè)自籌、直接融資、間接融資和政府扶持資金等。但實(shí)際上，中小企業(yè)融資主要還是間接融資，過于依賴銀行貸款，融資渠道比較單一、狹窄。企業(yè)自籌方面，中小企業(yè)規(guī)模較小、實(shí)力較弱，自有資金較少，而且民間借貸成本高，中小企業(yè)自籌資金少，大多數(shù)也是臨時(shí)使用。直接融資方面，由于直接融資門檻較高，中小企業(yè)難以從資本公開市場(chǎng)上籌集資金，真正能通過上市、發(fā)行債券和票據(jù)融資的中小企業(yè)數(shù)量很少，融資金額偏小。政府扶持資金方面，隨著《中小企業(yè)促進(jìn)法》的出臺(tái)，政府專門設(shè)立了中小企業(yè)發(fā)展基金，但資金規(guī)模較小。據(jù)調(diào)查顯示，中小企業(yè)從金融機(jī)構(gòu)融資占其全部融資的93.4%，其他各種融資占比不到7%。

二、緩解中小企業(yè)融資難問題的重要意義

相對(duì)大型企業(yè)而言，中小企業(yè)是最有活力的企業(yè)，是一個(gè)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體保持長(zhǎng)期活力的源泉。緩解中小企業(yè)融資難問題，突破制約中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸，促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展壯大，對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展有著重大意義?？v觀國(guó)內(nèi)外，中小企業(yè)在繁榮國(guó)民經(jīng)濟(jì)、促進(jìn)財(cái)稅增收、推動(dòng)技術(shù)創(chuàng)新及保障社會(huì)就業(yè)等方面發(fā)揮著重要作用，在經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展中占有重要地位。

三、緩解中小企業(yè)融資難題的財(cái)稅政策建議

中小企業(yè)發(fā)展對(duì)整個(gè)國(guó)民經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展具有重要作用。面對(duì)中小企業(yè)普遍面臨突出的融資難問題，政府應(yīng)做出更大作為，出臺(tái)更多的財(cái)稅優(yōu)惠政策，幫助中小企業(yè)緩解融資難問題。

（一）擴(kuò)大財(cái)政促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展的資金規(guī)模

申請(qǐng)獲得財(cái)政資金對(duì)中小企業(yè)來說幾乎不需要負(fù)擔(dān)融資成本。目前，很多地方圍繞中小企業(yè)發(fā)展設(shè)立了中小企業(yè)發(fā)展專項(xiàng)資金、中小企業(yè)創(chuàng)業(yè)基金等，但補(bǔ)貼給中小企業(yè)的資金量不大。各級(jí)財(cái)政要不斷優(yōu)化財(cái)政支出結(jié)構(gòu)，加大中小企業(yè)發(fā)展專項(xiàng)資金等預(yù)算安排，扶持中小企業(yè)進(jìn)行結(jié)構(gòu)調(diào)整、技術(shù)改造、能夠增加稅收和就業(yè)的項(xiàng)目。降低中小企業(yè)申報(bào)中小企業(yè)發(fā)展專項(xiàng)資金的門檻，提高專項(xiàng)資金補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)，加大對(duì)中小企業(yè)的財(cái)政資金支持力度，惠及更多中小企業(yè)。轉(zhuǎn)變財(cái)政資金支持中小企業(yè)方式，惠及的領(lǐng)域要從個(gè)別領(lǐng)域、單一項(xiàng)目支持轉(zhuǎn)變?yōu)閰^(qū)域性、普惠性轉(zhuǎn)變，擴(kuò)大財(cái)政支持中小企業(yè)范圍。要建立財(cái)政扶持資金數(shù)據(jù)庫，充分掌握被扶持的中小企業(yè)各類基礎(chǔ)數(shù)據(jù)資源，并建立財(cái)政扶持資金績(jī)效跟蹤辦法，評(píng)價(jià)財(cái)政扶持資金使用效果。

（二）完善鼓勵(lì)銀行增加中小企業(yè)貸款的財(cái)稅優(yōu)惠政策

銀行貸款是中小企業(yè)融資的主要渠道。中小企業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)較高，形成壞賬的可能性較大，而且做中小企業(yè)貸款對(duì)銀行利潤(rùn)貢獻(xiàn)度較低。因此，需要財(cái)稅部門出臺(tái)更多優(yōu)惠政策來調(diào)動(dòng)銀行對(duì)中小企業(yè)提供信貸支持的積極性，提高中小企業(yè)貸款在銀行貸款總額中的比重，增加銀行對(duì)中小企業(yè)的貸款資源投入。比如：對(duì)積極開展中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的銀行，給予財(cái)政獎(jiǎng)勵(lì)，鼓勵(lì)銀行創(chuàng)新中小企業(yè)金融服務(wù)，并給予財(cái)政貼息，鼓勵(lì)銀行降低貸款利率，減輕中小企業(yè)財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)；建立財(cái)政扶持資金與銀行信貸資金聯(lián)動(dòng)機(jī)制，引導(dǎo)銀行信用資金流向中小企業(yè)；建立以財(cái)政資金為主體的中小企業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償基金，每年納入預(yù)算，對(duì)銀行中小企業(yè)貸款按增量給予適度補(bǔ)助，引導(dǎo)銀行加大對(duì)種小企業(yè)的信貸支持力度；對(duì)銀行中小企業(yè)貸款營(yíng)業(yè)稅和所得稅實(shí)行減免優(yōu)惠政策，減免的稅收用于核銷中小企業(yè)貸款壞賬；實(shí)行中小企業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金稅前列支稅收優(yōu)惠政策等等。

（三）加大財(cái)稅支持中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)發(fā)展的力度

中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)是連接銀行和企業(yè)的橋梁，在緩解中小企業(yè)融資難問題中扮演著重要的角色。擔(dān)保行業(yè)是高風(fēng)險(xiǎn)、低收益的行業(yè)。財(cái)政部門應(yīng)加大對(duì)信用擔(dān)保體系建設(shè)的投入，組建更多大型擔(dān)保機(jī)構(gòu)或再擔(dān)保機(jī)構(gòu)，充分發(fā)揮擔(dān)保機(jī)構(gòu)擔(dān)保功能、放大倍數(shù)和桿桿效應(yīng)，撬動(dòng)數(shù)倍于自身資金的銀行貸款輸入中小企業(yè)，并建立財(cái)政資金補(bǔ)充擔(dān)保機(jī)構(gòu)注冊(cè)資本的長(zhǎng)效機(jī)制。稅務(wù)部門應(yīng)降低優(yōu)惠稅收政策申報(bào)條件，擴(kuò)大免收營(yíng)業(yè)稅的覆蓋范圍，讓更多的擔(dān)保機(jī)構(gòu)享受免收營(yíng)業(yè)稅政策；將風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金稅前列支政策變成長(zhǎng)期實(shí)施的政策，沒有期限限制，減輕擔(dān)保機(jī)構(gòu)稅收負(fù)擔(dān)，增加資金積累；給予擔(dān)保機(jī)構(gòu)所得稅優(yōu)惠政策，各地可以根據(jù)當(dāng)?shù)刎?cái)力情況，將地方征收的擔(dān)保機(jī)構(gòu)企業(yè)所得稅部分進(jìn)行減免，并計(jì)入該擔(dān)保機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金。

（四）促進(jìn)中小企業(yè)直接融資增長(zhǎng)的財(cái)稅優(yōu)惠政策

直接融資相對(duì)于間接融資，融資成本較低。要鼓勵(lì)中小企業(yè)拓寬融資渠道，更多地通過直接融資籌集資金。應(yīng)設(shè)立企業(yè)上市專項(xiàng)基金，對(duì)經(jīng)過上市輔導(dǎo)、證監(jiān)部門備案登記的擬上市中小企業(yè)給予適當(dāng)財(cái)政補(bǔ)貼，降低中小企業(yè)上市成本，待這些中小企業(yè)成功上市后，給予適當(dāng)財(cái)政獎(jiǎng)勵(lì)，上市中小企業(yè)成功實(shí)施再融資的，再給予適當(dāng)財(cái)政獎(jiǎng)勵(lì)，鼓勵(lì)中小企業(yè)上市融資。還要對(duì)中小企業(yè)上市涉及到的稅收給予優(yōu)惠，扶持中小企業(yè)上市。財(cái)稅部門要幫助中小企業(yè)加強(qiáng)內(nèi)部管理，建立完善法人治理結(jié)構(gòu)，規(guī)范財(cái)務(wù)管理，積極排查擬上市企業(yè)上市過程中的有關(guān)財(cái)稅問題，解讀輔導(dǎo)企業(yè)上市過程中涉及到的兼并、資產(chǎn)重組、股權(quán)轉(zhuǎn)讓等政策難點(diǎn)問題。實(shí)施鼓勵(lì)中小企業(yè)通過發(fā)行集合債券、集合票據(jù)、私募債以及區(qū)域集優(yōu)債等籌集資金的財(cái)稅優(yōu)惠政策，按照發(fā)行費(fèi)用的一定比例給予財(cái)政補(bǔ)貼或獎(jiǎng)勵(lì)，給予成功發(fā)行債券的中小企業(yè)所得稅優(yōu)惠政策，增加中小企業(yè)直接融資總量，減少對(duì)銀行的依賴。

（編輯：李艷松）