【摘要】為了推動(dòng)產(chǎn)業(yè)界投入「綠色能源」的研發(fā)，能源補(bǔ)貼政策盛極一時(shí)，高峰時(shí)全球太陽能廠年?duì)I收成長(zhǎng)率在25%～150%，然而現(xiàn)實(shí)卻因?yàn)閮r(jià)格高昂、維修不易，一時(shí)間供過于求...

一、產(chǎn)業(yè)回顧、現(xiàn)況及展望

環(huán)境議題從社會(huì)話題進(jìn)入到各國(guó)產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策，其中又以產(chǎn)業(yè)源頭之母的能源產(chǎn)業(yè)最具戰(zhàn)略價(jià)值，深受各國(guó)政府重視。為了推動(dòng)產(chǎn)業(yè)界投入「綠色能源」的研發(fā)，能源補(bǔ)貼政策盛極一時(shí)，各國(guó)競(jìng)相發(fā)展太陽能產(chǎn)業(yè)，高峰時(shí)全球太陽能廠年?duì)I收成長(zhǎng)率在25% ～150%不等。然而現(xiàn)實(shí)是，市場(chǎng)仍因?yàn)閮r(jià)格高昂、維修不易，還沒有穩(wěn)定而明顯的需求，一時(shí)間供過于求，報(bào)價(jià)大跌，企業(yè)虧損連連。

以臺(tái)灣來說，連兩年呈現(xiàn)虧損慘況的太陽能業(yè)，2012年上市柜公司中僅有碩禾（3691）和國(guó)碩（2406）是唯二賺錢的公司，其余全數(shù)繳出虧損財(cái)報(bào)，并以茂迪年度虧損逾50億元最多，而每股虧損則以綠能的11.65元最大，營(yíng)運(yùn)成績(jī)十分不理想。

全球太陽能大廠甚至掀起倒閉潮，連全球第一大廠尚德電力（STP）也在今年（2013）宣布破產(chǎn)，對(duì)臺(tái)灣業(yè)者產(chǎn)生不小沖擊。所幸，整體產(chǎn)業(yè)鏈歷經(jīng)這一波洗牌重整，產(chǎn)能開始走回健康供需的軌道，新興國(guó)家特別是中國(guó)大陸的需求崛起，也為價(jià)格止跌帶來一定的支撐。當(dāng)前產(chǎn)業(yè)最關(guān)注的焦點(diǎn)，莫過于歐盟對(duì)大陸的「雙反」（反傾銷與反補(bǔ)貼）的貿(mào)易調(diào)查判決，勢(shì)必牽動(dòng)未來整個(gè)東亞國(guó)家的太陽能產(chǎn)業(yè)發(fā)展。歐洲和中國(guó)大廠考量判決一旦確立可能還會(huì)有「追溯期」懲罰，轉(zhuǎn)而向臺(tái)灣太陽能廠訂貨、甚至轉(zhuǎn)單代工，今年3月，太陽能上市柜公司營(yíng)收紛紛出現(xiàn)明顯成長(zhǎng)，為2013年帶來好消息。

中國(guó)需求崛起

太陽能從2000年開始出現(xiàn)較有規(guī)模的產(chǎn)能，到2008年受惠于補(bǔ)貼政策，全球產(chǎn)能幾乎以倍數(shù)成長(zhǎng)，到了2010年開始出現(xiàn)供過于求的價(jià)格暴跌危機(jī)。隨著早期先進(jìn)國(guó)家發(fā)展?jié)u趨飽和，市場(chǎng)目光轉(zhuǎn)向具有驚人成長(zhǎng)率的新興市場(chǎng)。然而，新興市場(chǎng)的快速成長(zhǎng)來自本身的安裝率偏低，很多國(guó)家才剛剛開始電力系統(tǒng)的體制改革并允許太陽能并網(wǎng)，短期間內(nèi)不會(huì)有真正的爆發(fā)性成長(zhǎng)。盡管2012年新興市場(chǎng)需求占到了全球總需求的6%，但是還不足以彌補(bǔ)已開發(fā)國(guó)家市場(chǎng)減速帶來的需求缺口。各產(chǎn)業(yè)研究機(jī)構(gòu)認(rèn)為，新興市場(chǎng)雖然還會(huì)持續(xù)提供穩(wěn)定成長(zhǎng)，但真正具有影響力的關(guān)鍵還是在中國(guó)市場(chǎng)的崛起。

中國(guó)在「十二五計(jì)畫」中，積極搶下太陽能全球第一大市場(chǎng)的位置。各項(xiàng)優(yōu)惠政策鼓勵(lì)內(nèi)需，西北地方政府更開發(fā)大規(guī)模的電廠園區(qū)，包括青海省格爾木回圈經(jīng)濟(jì)工業(yè)園區(qū)、甘肅金昌市新能源產(chǎn)業(yè)園、新疆哈密積極打造的全國(guó)最大的太陽能發(fā)電產(chǎn)業(yè)基地等。研究調(diào)查機(jī)構(gòu)NPD Solarbuzz更預(yù)測(cè)，2013年大陸就將成為全球第一大的太陽能市場(chǎng)，太陽能業(yè)者如何布局中國(guó)市場(chǎng)將是日后的勝敗關(guān)鍵。

歐美中貿(mào)易戰(zhàn)爭(zhēng)-反傾銷、反補(bǔ)貼

1.美國(guó)的貿(mào)易調(diào)查判決

大陸為發(fā)展太陽能產(chǎn)業(yè)，大力推出各項(xiàng)政策優(yōu)惠的補(bǔ)貼方案，并以低價(jià)的太陽能模組進(jìn)攻美國(guó)、歐盟等主要需求市場(chǎng)。2011年全球太陽能市場(chǎng)面臨供需失衡危機(jī)，歐美中三大經(jīng)濟(jì)體的貿(mào)易戰(zhàn)爭(zhēng)也燒到太陽能產(chǎn)業(yè)，第一槍率先開在美國(guó)市場(chǎng)。歐洲最大的太陽能生產(chǎn)國(guó)德國(guó)，首先以德商SolarWorld在美國(guó)的子公司，聯(lián)合七家匿名美國(guó)太陽能（PV）制造廠商及中小企業(yè)，組成美國(guó)太陽能制造聯(lián)盟（Coalition for American Solar Manufacturing， CASM）；并在同年10月對(duì)美國(guó)政府商務(wù)部提起申訴，希望對(duì)中國(guó)的低價(jià)競(jìng)爭(zhēng)實(shí)施反傾銷與反補(bǔ)貼關(guān)稅。而中國(guó)的態(tài)度也轉(zhuǎn)為強(qiáng)硬，結(jié)合MEMC、保利協(xié)鑫、尚德、英利、天合、阿特斯、Solar City（美）、Westinghouse（美）、Gehrlicher Solar（德）等一百四十五家太陽能廠商成立的美國(guó)平價(jià)太陽能聯(lián)盟（CASE），強(qiáng)調(diào)中國(guó)的平價(jià)太陽能產(chǎn)品有助于美國(guó)光電產(chǎn)業(yè)發(fā)展，雙方進(jìn)行激辯。2012年11月底，美國(guó)這起貿(mào)易調(diào)查判決定案，將在未來五年對(duì)中國(guó)出口美國(guó)的太陽能電池和零件，課征高額的反傾銷關(guān)稅（18.32%至249.96%），及反補(bǔ)貼關(guān)稅（14.78%至15.97%）。雖然中國(guó)痛批這是貿(mào)易保護(hù)主義，但市場(chǎng)普遍認(rèn)為此判決的破壞影響性不大，因?yàn)榇岁P(guān)稅僅適用于中國(guó)生產(chǎn)的太陽能電池板，中國(guó)業(yè)者可在其他國(guó)家組裝電池板，從而規(guī)避。

2.歐盟的貿(mào)易調(diào)查

歐委會(huì)也分別在去年9月和11月啟動(dòng)對(duì)從大陸進(jìn)口的太陽能電池板的「雙反」調(diào)查，涉案金額高達(dá)210億歐元，是歐盟史上涉案金額最大的「雙反」案件，預(yù)計(jì)于今年6月左右宣布初次裁決結(jié)果。這次判決引發(fā)業(yè)界高度關(guān)注，是因?yàn)檫@次歐盟調(diào)查的范圍從晶圓到模組，但前項(xiàng)的產(chǎn)能幾乎都以大陸本地為主，判決結(jié)果的適用范圍和稅率高低備受關(guān)注。

由于東亞國(guó)家的太陽能產(chǎn)業(yè)多以出口導(dǎo)向，一旦歐盟祭出最嚴(yán)厲的懲罰，東亞太陽能產(chǎn)業(yè)版圖將可能出現(xiàn)明顯變動(dòng)。根據(jù)產(chǎn)業(yè)研究機(jī)構(gòu)EnergyTrend的了解，為了維持自身利益，歐盟太陽能產(chǎn)業(yè)鏈下游業(yè)者（EPC與PD）對(duì)于相關(guān)調(diào)查都秉持反對(duì)立場(chǎng)，若歐盟最終還是祭出嚴(yán)厲懲罰，考量到價(jià)格、產(chǎn)能、與品質(zhì)下，韓系模組產(chǎn)品將有機(jī)會(huì)趁勢(shì)崛起，與大陸業(yè)者在歐盟市場(chǎng)分庭抗禮。

而大陸業(yè)者為了進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分散，已經(jīng)開始進(jìn)行產(chǎn)能轉(zhuǎn)移，包括與在地業(yè)者簽訂代工協(xié)議，也考量將東南亞列為未來主要的海外生產(chǎn)基地。

臺(tái)灣業(yè)者也在這波貿(mào)易戰(zhàn)爭(zhēng)中，得到轉(zhuǎn)單之惠，今年三月部分上市柜公司的營(yíng)收年成長(zhǎng)率都在30%以上，中美晶（5483）3月營(yíng)收甚至較去年同期成長(zhǎng)113.39%。值得注意的是，只要?dú)W盟的判決成立，短期的轉(zhuǎn)單效應(yīng)，將隨著大陸業(yè)者完成海外布局后，開始下滑；再加上韓國(guó)與東南亞業(yè)者也可能趁勢(shì)擴(kuò)張產(chǎn)能，中長(zhǎng)期而言，對(duì)以代工為主的臺(tái)灣業(yè)界恐怕將產(chǎn)生不小的轉(zhuǎn)單壓力。

另外，今年3月歐盟又宣布受理對(duì)大陸「太陽能玻璃」反傾銷的貿(mào)易調(diào)查案。歐盟宣稱，歐盟的太陽能玻璃市場(chǎng)價(jià)值至少2億歐元，若查證屬實(shí)，確有重大影響。不過，大陸專家估算，中國(guó)出口占其比率不到1/3，涉及的相關(guān)企業(yè)也不多。盡管金額不高，但歐盟一再針對(duì)中國(guó)太陽能產(chǎn)品進(jìn)行貿(mào)易調(diào)查，確實(shí)讓中國(guó)太陽能產(chǎn)業(yè)發(fā)展雪上加霜。

臺(tái)灣的優(yōu)勢(shì)

臺(tái)灣過去以科技島自豪，在ICT資通訊產(chǎn)業(yè)已有優(yōu)越的技術(shù)和完整的產(chǎn)業(yè)鏈，半導(dǎo)體和面板業(yè)更已占領(lǐng)全球領(lǐng)導(dǎo)廠商地位。未來太陽能產(chǎn)業(yè)的普及，勢(shì)必要結(jié)合智能電網(wǎng)、節(jié)能家電等，才能深入到消費(fèi)者的家中，開花結(jié)果。因此，臺(tái)灣業(yè)者在技術(shù)發(fā)展和未來水平或垂直整合上皆具有一定的發(fā)展優(yōu)勢(shì)。

其次，太陽能是新興產(chǎn)業(yè)，無論在關(guān)鍵技術(shù)、設(shè)備都還在發(fā)展階段，若能一舉發(fā)展出自主的設(shè)備供應(yīng)鏈，結(jié)合上、中、下游共同投入研發(fā)，提供設(shè)備與制程驗(yàn)證平臺(tái)，針對(duì)整條生產(chǎn)線各設(shè)備與產(chǎn)品共同驗(yàn)證，太陽能產(chǎn)業(yè)將不僅成為下一個(gè)明星產(chǎn)業(yè)，更將擺脫過往關(guān)鍵設(shè)備與技術(shù)掌握于他人的夢(mèng)魘。同時(shí)，品牌大廠的領(lǐng)先地位也還沒有完全確立，對(duì)于一直積極想從代工轉(zhuǎn)型品牌策略的臺(tái)灣業(yè)者而言，無疑是一大機(jī)會(huì)。

茂迪總經(jīng)理洪錦輝認(rèn)為，臺(tái)廠未來的競(jìng)爭(zhēng)策略，必定聚焦于如何「從制造走向服務(wù)」，以智能設(shè)計(jì)的軟實(shí)力突出于同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手?，F(xiàn)階段，面對(duì)大陸許多業(yè)者陸續(xù)倒閉、產(chǎn)業(yè)洗牌，臺(tái)灣除了要從中得到商機(jī)外，也要跟著走向全球的主要需求市場(chǎng)，進(jìn)行「出?？诓季帧?，結(jié)合在地太陽能模組廠，發(fā)展電廠設(shè)計(jì)、維護(hù)。從太陽能電池的產(chǎn)能競(jìng)爭(zhēng)，提升到模組廠的制程組合競(jìng)爭(zhēng)，再到太陽能電廠的承攬與維護(hù)能力。不僅能降低海外生產(chǎn)成本，也能將市場(chǎng)拓展得更大更廣。

工研院董事長(zhǎng)蔡清彥在「綠色貿(mào)易推動(dòng)方案成果發(fā)表會(huì)暨展望2013全球綠商機(jī)論壇」上也表示，先進(jìn)國(guó)家正在推動(dòng)「綠采購(gòu)」的趨勢(shì)，未來所有的產(chǎn)品都將建立碳足跡資料庫。臺(tái)灣以科技產(chǎn)品活躍于全球舞臺(tái)，未來產(chǎn)品生產(chǎn)的用電將完全透明化。因此，發(fā)展太陽能產(chǎn)業(yè)也將成為科技產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)之一。

這兩年太陽能產(chǎn)業(yè)因?yàn)楣┬枋Ш猓由蠚W債危機(jī)等影響，企業(yè)大整并，產(chǎn)業(yè)整合逐步深化，未來的技術(shù)領(lǐng)先版圖將逐漸穩(wěn)固、產(chǎn)能回歸理性。當(dāng)產(chǎn)業(yè)發(fā)展走回健康常軌之際，臺(tái)灣臨近大陸市場(chǎng)，能否創(chuàng)造更有競(jìng)爭(zhēng)力的產(chǎn)品，是當(dāng)務(wù)之急。臺(tái)達(dá)電榮譽(yù)董事長(zhǎng)鄭崇華認(rèn)為，面對(duì)未來和南韓的競(jìng)爭(zhēng)，現(xiàn)階段競(jìng)爭(zhēng)力的儲(chǔ)備將具有決定性的影響，臺(tái)灣必須制定更具有前瞻性的能源法規(guī)規(guī)范，同時(shí)用自身的強(qiáng)處（如生產(chǎn)效率、技術(shù)能力、專利）去進(jìn)行差異化競(jìng)爭(zhēng)，而不是廣泛的切入，才能突圍而出?？傮w來看，目前太陽能產(chǎn)業(yè)還屬于投入期，何時(shí)全面獲利還難定論。

二、TOP5000光電材料及元件制造業(yè)觀察

根據(jù)中華征信所出版的臺(tái)灣地區(qū)大型企業(yè)排名TOP5000資料顯示，光電材料及元件制造業(yè)主要包括液晶面板（TFT-LCD）、發(fā)光二極體（LED）及太陽能等產(chǎn)業(yè)。光電材料及元件制造業(yè)TOP10業(yè)者2007年?duì)I收總額突破新臺(tái)幣1兆元，2008年雖然有金融海嘯影響，TOP10業(yè)者營(yíng)收總額呈現(xiàn)下滑，但仍維持在新臺(tái)幣1兆元以上；2009年金融海嘯陰影持續(xù)籠罩，加上面板廠舊奇美電及統(tǒng)寶光電合并解散，新奇美電的2009年?duì)I收未并入舊奇美電及統(tǒng)寶光電的營(yíng)收，所以TOP10業(yè)者營(yíng)收總額跌落新臺(tái)幣1兆元以下。而隨著整體經(jīng)濟(jì)景氣回升，2010年及2011年TOP10業(yè)者營(yíng)收總額都回到新臺(tái)幣1兆元以上的水準(zhǔn)（見下圖三）。

進(jìn)一步分析TOP10業(yè)者，2010年光電材料及元件制造業(yè)TOP10業(yè)者中，有8家業(yè)者屬于液晶面板（TFT-LCD）相關(guān)產(chǎn)業(yè)，太陽能產(chǎn)業(yè)則有昱晶及茂迪進(jìn)榜，發(fā)光二極體（LED）完全沒有廠商進(jìn)榜。但由于歐洲是太陽能產(chǎn)業(yè)的主力市場(chǎng)，而歐債問題嚴(yán)重影響歐洲消費(fèi)力，2011年光電材料及元件制造業(yè)TOP10業(yè)者全由液晶面板相關(guān)廠商包辦。

若將太陽能業(yè)者（此指太陽能電池模組廠）與太陽能硅晶圓業(yè)者重新排名TOP10業(yè)者，可以明顯看出自2010年全球太陽能供需失衡、報(bào)價(jià)大跌后，TOP10業(yè)者營(yíng)收總額已經(jīng)連續(xù)兩年負(fù)成長(zhǎng)超過20%。TOP10業(yè)者每年排名也在來回升跌，名單雖沒有太大的變動(dòng)，但排名卻此起彼落，呈現(xiàn)新興產(chǎn)業(yè)的特質(zhì)。（見圖四與表三）

以2012版臺(tái)灣地區(qū)大型企業(yè)排名TOP5000業(yè)者來看，TOP10業(yè)者在2012年不僅營(yíng)收全面負(fù)成長(zhǎng)，茂迪、綠能、中美晶、升陽光電及益通等五家業(yè)者衰退幅度幾乎都在50%以上，相當(dāng)于業(yè)績(jī)腰斬；TOP10業(yè)者去年更是全數(shù)虧損，無一幸免，可以說是相當(dāng)艱辛的一年。好在產(chǎn)業(yè)調(diào)研機(jī)構(gòu)，紛紛提出今年供需可望回歸健康軌道，市場(chǎng)需求將進(jìn)一步全球化，為太陽能產(chǎn)業(yè)帶來止跌回穩(wěn)的強(qiáng)心針。為了除了密切關(guān)注歐盟的雙反貿(mào)易判決，臺(tái)灣廠商也要積極朝向系統(tǒng)整合的方向邁進(jìn)，前往下一個(gè)藍(lán)海市場(chǎng)。