摘要：進(jìn)入21世紀(jì)，人才成為中國(guó)發(fā)展的中堅(jiān)力量，國(guó)家、企業(yè)及其他單位對(duì)人才越來越重視；如何用好、管好人才成為大家面對(duì)的一個(gè)重要問題，也是現(xiàn)代化發(fā)展必須解決的問題。從財(cái)務(wù)管理的角度，以個(gè)人的觀點(diǎn)，探討解決問題的方案。

關(guān)鍵詞：人力資源；財(cái)務(wù)管理；會(huì)計(jì)

中圖分類號(hào)：F230 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A 文章編號(hào)：1673-291X（2012）33-0090-03

在新世紀(jì)，知識(shí)已成為重要的生產(chǎn)要素，對(duì)知識(shí)的所有者——人才的管理，便成為了小至企業(yè)大至國(guó)家建立核心競(jìng)爭(zhēng)力的重要一環(huán)。2008年初“兩會(huì)”代表提出國(guó)企高管“限薪”的建議，就使如何從財(cái)務(wù)管理角度管理好人力資源（人力資本），使企業(yè)的利益相關(guān)者——普通勞動(dòng)者、經(jīng)營(yíng)者、所有者、債權(quán)人、政府等各方面的利益分配公開、公平、公正這個(gè)要求更加迫切。一般企業(yè)管理中，財(cái)務(wù)管理與人事管理往往各成一體，財(cái)務(wù)總監(jiān)對(duì)其他部門的人事特別是高層人員的引進(jìn)、利益分配無發(fā)言權(quán)，導(dǎo)致人力資源的配置不能得到最大的成本收益比，在一定程度上阻礙了現(xiàn)代企業(yè)的發(fā)展。

由于擁有專門知識(shí)和技術(shù)的人已成為企業(yè)的骨干，他們不單是被雇傭者，也可以用知識(shí)投資，享有對(duì)企業(yè)的所有權(quán)，因而人力資源結(jié)構(gòu)涉及到企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)、創(chuàng)新能力、配套的物質(zhì)資源的消耗，剩余利潤(rùn)的分配。企業(yè)應(yīng)研究知識(shí)資本所有者參與收益分配的原則和方法，還要研究知識(shí)資本的價(jià)值和運(yùn)作效率的指標(biāo)，來構(gòu)筑一道涵蓋泛財(cái)務(wù)資源的企業(yè)財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)指標(biāo)體系。

一、人力資源會(huì)計(jì)

1.人力資源會(huì)計(jì)為企業(yè)管理者提供評(píng)價(jià)人力資源決策方案所需要的信息。企業(yè)管理者十分關(guān)心人力資源投資的效能和效益，并加以追蹤評(píng)估。在現(xiàn)代企業(yè)管理過程中，為實(shí)施人力資源發(fā)展戰(zhàn)略，企業(yè)是從外界招聘還是在內(nèi)部培訓(xùn)專業(yè)人才？在經(jīng)濟(jì)蕭條時(shí)期，企業(yè)應(yīng)當(dāng)裁減還是保持其人力資源？裁減職工可以立即降低人工成本，并相應(yīng)增加本期效益，可是到了經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇時(shí)，社會(huì)對(duì)人力資源需求增加，企業(yè)有可能為重新雇用新職工花費(fèi)巨額費(fèi)用，即被裁減職工的重置成本。如何進(jìn)行人力資源管理決策？顯然，傳統(tǒng)會(huì)計(jì)是無法解決的，必須依靠人力資源會(huì)計(jì)。

2.人力資源會(huì)計(jì)為利害關(guān)系人提供信息?！叭肆Y源會(huì)計(jì)是用來確認(rèn)和計(jì)量有關(guān)人力資源會(huì)計(jì)的信息，并將這些信息傳遞給有關(guān)利害關(guān)系人的程序”（確認(rèn)和計(jì)量美國(guó)會(huì)計(jì)學(xué)會(huì)人力資源會(huì)計(jì)委員會(huì)于1973年）。人力資源會(huì)計(jì)模式有兩種：人力資源成本會(huì)計(jì)和人力資源價(jià)值會(huì)計(jì)。前者是為取得、開發(fā)和重置作為組織的資源的人所引起的成本的計(jì)量和報(bào)告。后者是把人作為價(jià)值的組織資源，而對(duì)它的價(jià)值進(jìn)行計(jì)量和報(bào)告的程序。它的目的在于用人力資源的創(chuàng)利能力來反映組織現(xiàn)有人力資源的質(zhì)量狀況，為企業(yè)管理當(dāng)局和外部利害關(guān)系集團(tuán)提供完整的決策信息。

3.人力資源成本會(huì)計(jì)有兩種計(jì)量方法：歷史成本法、重置成本法。其中歷史成本法以歷史成本計(jì)價(jià)原則為基礎(chǔ)，對(duì)人力資源的取得和開發(fā)（如招募、選拔、安排、培訓(xùn)等）成本，包括人力資源的取得、使用、損失都以歷史成本的原則來全部予以資本化；重置成本是在現(xiàn)行物價(jià)水平條件下，重置相同人力資源所支付的成本。這種方法考慮到人力資源價(jià)值的變化，反映了人力資源的現(xiàn)時(shí)價(jià)值，但與其他資源的計(jì)價(jià)方法不一致，且易被管理人員利用，人為操縱資產(chǎn)狀況、損益情況，企業(yè)人才教育的投資是企業(yè)自行支付的教育、培訓(xùn)費(fèi)以及向社會(huì)的教育捐助支出等。反映在企業(yè)賬上的是職工教育基金、學(xué)校經(jīng)費(fèi)基金以及營(yíng)業(yè)外支出中與教育相關(guān)的部分。作為企業(yè)，可通過計(jì)算某人因?qū)W習(xí)培訓(xùn)而少為企業(yè)創(chuàng)造的收入來進(jìn)行確認(rèn)和估計(jì)。

人力資源價(jià)值會(huì)計(jì)考慮到人力資源的能動(dòng)性，即創(chuàng)利能力，認(rèn)為人力資源會(huì)計(jì)所報(bào)告的不是取得和開發(fā)人力資源所付出的成本，而應(yīng)是人力資源本身具有的價(jià)值，即具有一定智能的勞動(dòng)力資源的價(jià)值。根據(jù)其特性，可有兩種計(jì)量方法：貨幣計(jì)量法（經(jīng)濟(jì)價(jià)值法、未來工資貼現(xiàn)法、未來盈利貼現(xiàn)法、機(jī)會(huì)成本法、商譽(yù)評(píng)價(jià)法等）和非貨幣計(jì)量法（技能一覽表法、評(píng)價(jià)法等）。

1.貨幣計(jì)量的方法。 （1）工資還原法：它是一種替代方法，估計(jì)職工到退休時(shí)止的全部工資收入，并將該工資收入看作是形成人力資源本身價(jià)值的成本，即人力資源的價(jià)值成本。采用此種方法可解決計(jì)算人力資源追加投資的問題。 （2）經(jīng)濟(jì)價(jià)值法：先通過一定的技術(shù)方法測(cè)出企業(yè)的未來收益，再運(yùn)用貼現(xiàn)值法將其收益折算成現(xiàn)值。這種現(xiàn)值可以看成是人力資源本身的價(jià)值。采用這種方法可以解決核算服務(wù)地位的經(jīng)濟(jì)價(jià)值。而公司價(jià)值=未來自由現(xiàn)金流量×加權(quán)平均資本成本貼現(xiàn)率。

2.非貨幣化的方法。由于職員的素質(zhì)無法客觀核算，只能采用主觀方法，進(jìn)行非貨幣化的核算，通常采用技能一覽表法和評(píng)價(jià)法。前者指企業(yè)將人力資源技能測(cè)定的各要素指標(biāo)預(yù)先設(shè)計(jì)在勞動(dòng)技能一覽表上，采用主觀設(shè)計(jì)、客觀評(píng)審的方法，通過逐個(gè)指標(biāo)評(píng)定。加計(jì)總分的辦法對(duì)職員素質(zhì)作出近乎實(shí)際的判斷。后者指企業(yè)將評(píng)價(jià)職工素質(zhì)指標(biāo)方案預(yù)先設(shè)計(jì)并經(jīng)過一定程序，作為對(duì)職員評(píng)審的依據(jù)，對(duì)照條款進(jìn)行評(píng)審，確定優(yōu)良中差等次，得出職員素質(zhì)的綜合結(jié)論。

二、人力資源的投資

1.人力資源的取得成本：包括招募、選擇、錄用、安置成本

2.開發(fā)成本：包括上崗前教育、培訓(xùn)。

3.使用成本：包括維持成本、獎(jiǎng)勵(lì)、調(diào)劑。

4.保障成本：包括健康事故保障、勞動(dòng)事故保障、退休保障、失業(yè)保障。

5.離職成本：包括離職補(bǔ)償、離職前低效、空職成本。

確定企業(yè)所需要的各層次、各類人力資本后，可以通過外部雇傭、內(nèi)部培養(yǎng)、借用外腦等方式取得。投資成本總額視方式而定。

考慮到現(xiàn)行會(huì)計(jì)制度，故下面的分析中，已經(jīng)發(fā)生的成本采用歷史成本法，未發(fā)生的采用重置成本法。

三、投資收益分析

從非貨幣化角度看，投資的效益包括：（1）滿足自身業(yè)務(wù)活動(dòng)對(duì)各種人力資源的需求；（2）為企業(yè)長(zhǎng)期發(fā)展的目標(biāo)服務(wù)，即保證企業(yè)不斷成長(zhǎng)的持續(xù)性適用人力資源的供給；（3）提高企業(yè)員工素質(zhì)。增強(qiáng)個(gè)人發(fā)展的實(shí)力，提高企業(yè)對(duì)員工的凝聚力，從而有利于提高企業(yè)的綜合素質(zhì)與競(jìng)爭(zhēng)力；（4）有利于樹立企業(yè)的公共形象，從而有利于吸引人才、壯大企業(yè)的實(shí)力，并能獲得社會(huì)人力資源的回報(bào)?，F(xiàn)從數(shù)量分析角度，提出下面分析方法以供參考：

1．按發(fā)展戰(zhàn)略進(jìn)行部門組織結(jié)構(gòu)分析，確定各部門的職能及崗位設(shè)置。

2．可以采用CRG國(guó)際職位評(píng)估體系對(duì)崗位進(jìn)行評(píng)估，得出職位級(jí)別，據(jù)以確定職位級(jí)別系數(shù)。

3．采用EVA作為公司價(jià)值衡量指標(biāo)。EVA即經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)、經(jīng)濟(jì)附加值，是在減除資本占用費(fèi)用后企業(yè)經(jīng)營(yíng)所產(chǎn)生的剩余價(jià)值，即稅后凈營(yíng)運(yùn)利潤(rùn)減去投入資本的機(jī)會(huì)成本后的所得。

經(jīng)濟(jì)附加值是一批以股東價(jià)值為中心的業(yè)績(jī)衡量指標(biāo)中影響最大、應(yīng)用最廣泛的一項(xiàng)指標(biāo)，成為傳統(tǒng)業(yè)績(jī)衡量指標(biāo)體系的重要補(bǔ)充，其核心是衡量?jī)r(jià)值，即公司在經(jīng)營(yíng)中是在創(chuàng)造財(cái)富還是在毀滅財(cái)富。EVA考慮了帶來企業(yè)利潤(rùn)的所有資金成本，其基本理念是資本獲得的收益至少要能補(bǔ)償投資者承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)，也就是說，股東必須賺取至少等于資本市場(chǎng)上類似風(fēng)險(xiǎn)投資回報(bào)的收益率。這里的資本成本包括債務(wù)資本的成本，也包括股東資本的成本。

4．經(jīng)濟(jì)附加值的計(jì)算。經(jīng)濟(jì)附加值＝稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)－資本成本=稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)－加權(quán)平均資本成本×資本總額

一般有以下步驟：

（1）在計(jì)算以前需對(duì)會(huì)計(jì)報(bào)表進(jìn)行如下調(diào)整。1）研發(fā)和市場(chǎng)開拓費(fèi)用。計(jì)算經(jīng)濟(jì)附加值時(shí)所作的調(diào)整就是：將當(dāng)期發(fā)生的研究開發(fā)費(fèi)用和市場(chǎng)開拓費(fèi)用作為企業(yè)的一項(xiàng)長(zhǎng)期投資加入到資產(chǎn)中，資本總額也增加相同數(shù)量，然后根據(jù)具體情況在幾年之中進(jìn)行攤銷，攤銷值列入當(dāng)期費(fèi)用抵減利潤(rùn)。攤銷期根據(jù)公司的性質(zhì)和投入的預(yù)期效果而定。2）商譽(yù)。計(jì)算經(jīng)濟(jì)附加值時(shí)的調(diào)整方法是：由于財(cái)務(wù)報(bào)表中已經(jīng)對(duì)商譽(yù)進(jìn)行攤銷，在調(diào)整時(shí)就將以往的累計(jì)攤銷金額加入到資本總額中，同時(shí)把本期攤銷額加回到稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)的計(jì)算中。3）遞延稅項(xiàng)。計(jì)算經(jīng)濟(jì)附加值時(shí)對(duì)遞延稅項(xiàng)的調(diào)整是將遞延稅項(xiàng)的貸方余額加入到資本總額中，如果是借方余額則從資本總額中扣除。同時(shí)，當(dāng)期遞延稅項(xiàng)的變化加回到稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)中。4）各種準(zhǔn)備。計(jì)算經(jīng)濟(jì)附加值時(shí)將準(zhǔn)備金賬戶的余額加入資本總額之中，同時(shí)將準(zhǔn)備金余額的當(dāng)期變化加入稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)。

這些調(diào)整的目的在于：消除會(huì)計(jì)穩(wěn)健原則對(duì)業(yè)績(jī)的影響，減少會(huì)計(jì)計(jì)量誤差，同時(shí)減少管理層進(jìn)行盈余管理的機(jī)會(huì)。加權(quán)平均資本成本由股權(quán)資本成本和債務(wù)資本成本加權(quán)平均得到，其中股權(quán)資本成本可以看作股東認(rèn)可的投資回報(bào)率，是股東投資于公司的機(jī)會(huì)成本。債務(wù)資本成本按照中長(zhǎng)期貸款利率計(jì)算。資本總額是公司借款額和股權(quán)資本之和（見下表）： （2）計(jì)算步驟。

步驟一：資產(chǎn)負(fù)債表調(diào)整計(jì)算資本總額

起始：普通股權(quán)益

加：少數(shù)股東權(quán)益

遞延稅項(xiàng)貸方余額（借方余額則為負(fù)值）

累計(jì)商譽(yù)攤銷

各種準(zhǔn)備金（壞賬準(zhǔn)備）

研究發(fā)展費(fèi)用的資本化金額

加：短期借款

長(zhǎng)期借款

長(zhǎng)期借款中短期內(nèi)到期的部分

等于：資本總額

步驟二：利潤(rùn)表調(diào)整計(jì)算稅后利潤(rùn)總額

起始： 稅后凈利潤(rùn)

加：利息費(fèi)用

少數(shù)股東損益

加：本年商譽(yù)攤銷

遞延稅項(xiàng)貸方余額的增加

其他準(zhǔn)備金余額的增加

資本化研究發(fā)展費(fèi)用

減：資本化研究發(fā)展費(fèi)用在本年的攤銷

等于：稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)

步驟三：計(jì)算加權(quán)平均資本成本

加權(quán)平均資本成本是指?jìng)鶆?wù)資本的單位成本和股本資本的單位成本根據(jù)債務(wù)和股本在資本結(jié)構(gòu)中各自所占的權(quán)重計(jì)算的平均單位成本，其關(guān)鍵是決定資本成本率。

步驟四：計(jì)算經(jīng)濟(jì)附加值

經(jīng)濟(jì)附加值=稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)－加權(quán)平均資本成本×資本總額

（3）確定人力資源價(jià)值。由于當(dāng)人力資源取得企業(yè)所有權(quán)時(shí)，其人力資本已含在股東權(quán)益中，故不作考慮。

人力資源所創(chuàng)造的價(jià)值=EVA*人力資源投資成本/總投資成本

個(gè)體創(chuàng)造價(jià)值=人力資源創(chuàng)造價(jià)值*崗位系數(shù)*工作表現(xiàn)評(píng)分

人力資源群體價(jià)值=未來工資現(xiàn)值+人力資源創(chuàng)造價(jià)值現(xiàn)值（貼現(xiàn)系數(shù)可采用加權(quán)資本成本率）

個(gè)體價(jià)值=未來工資現(xiàn)值+個(gè)體創(chuàng)造價(jià)值現(xiàn)值

將投資成本與人力資源價(jià)值相比較，便可得出投資收益比。

四、現(xiàn)實(shí)中人力資源所創(chuàng)造的剩余價(jià)值的分配

是由企業(yè)所有者為主導(dǎo)決定的，因此進(jìn)行人力資源的投資收益分析，充分體現(xiàn)人力資源價(jià)值和企業(yè)未來可持續(xù)發(fā)展能力，促使企業(yè)以人為本，采用合適的方法來激勵(lì)員工以獲取最大的人力資源價(jià)值，創(chuàng)造最大的經(jīng)濟(jì)價(jià)值和社會(huì)價(jià)值。

1.建立以經(jīng)濟(jì)附加值為基礎(chǔ)的獎(jiǎng)金計(jì)劃。首先，激勵(lì)數(shù)量完全取決于公司經(jīng)濟(jì)附加值的多少，目標(biāo)獎(jiǎng)金根據(jù)事先約定的固定公式直接計(jì)算就可得到，獎(jiǎng)金庫(kù)上不封頂。獎(jiǎng)金計(jì)酬和獎(jiǎng)金支付是分開的（在以經(jīng)濟(jì)附加值為基礎(chǔ)的期間，管理者獎(jiǎng)金記入獎(jiǎng)金庫(kù)賬戶中，該賬戶在該期間的期初余額為以前期間的紅利報(bào)酬超過以前期間獎(jiǎng)金支付的余額。本期實(shí)際支付給管理者的紅利則基于更新的獎(jiǎng)金庫(kù)賬戶余額，由期初余額加本年的獎(jiǎng)金組成的一定比例。如果獎(jiǎng)金庫(kù)賬戶余額為負(fù)，則沒有獎(jiǎng)金支付。本期期末余額將被結(jié)轉(zhuǎn)到下一期）在獎(jiǎng)金庫(kù)制度下，一部分額外的獎(jiǎng)金將被保存起來，以備以后業(yè)績(jī)下降時(shí)補(bǔ)償損失，從而使管理人員集中精力于開發(fā)具有持久價(jià)值的項(xiàng)目。同時(shí)，通過基于后續(xù)期間的業(yè)績(jī)來修訂獎(jiǎng)金支付，削減了管理人員從事短期行為的動(dòng)機(jī)。其次，許多影響經(jīng)濟(jì)附加值的重要經(jīng)營(yíng)指標(biāo)是管理人員和各級(jí)員工所能及時(shí)了解到的，并且能為他們直接控制。這些指標(biāo)反映的經(jīng)營(yíng)信息與經(jīng)濟(jì)附加值聯(lián)系起來直接解釋了經(jīng)濟(jì)附加值的變化，可直接影響公司上下的工作行為，進(jìn)而促使經(jīng)濟(jì)附加值的提高。

2.與經(jīng)濟(jì)附加值相聯(lián)系的股票期權(quán)激勵(lì)機(jī)制。它的主要特點(diǎn)是：在行權(quán)價(jià)格和發(fā)放數(shù)量上根據(jù)經(jīng)濟(jì)附加值進(jìn)行調(diào)整。股票期權(quán)的授予數(shù)量根據(jù)管理人員為公司獲得的經(jīng)濟(jì)附加值而定，行權(quán)價(jià)格采用遞增方式，而不是固定的行權(quán)價(jià)格，在授予時(shí)等于公司股票的市場(chǎng)價(jià)格或公允價(jià)值，授予后每年行權(quán)價(jià)格遞增，把資本的機(jī)會(huì)成本考慮進(jìn)來，增加的比例為當(dāng)年股本資本的機(jī)會(huì)成本減去股息率。相對(duì)于傳統(tǒng)的股票期權(quán)計(jì)劃，其長(zhǎng)處在于：第一，經(jīng)濟(jì)附加值股票期權(quán)計(jì)劃將期權(quán)的授予和公司的經(jīng)濟(jì)附加值直接掛鉤，也就把管理人員本人的工作業(yè)績(jī)和期權(quán)計(jì)劃聯(lián)系了起來，同時(shí)也避免了在內(nèi)部人控制的公司治理中，股票期權(quán)的過度授予。第二，經(jīng)濟(jì)附加值股票期權(quán)計(jì)劃的行權(quán)價(jià)格按照當(dāng)年股本資本的機(jī)會(huì)成本減去股息率遞增，這就保證了只有股票價(jià)格上升幅度超過股本成本減去股息率時(shí)，管理層才能從股票期權(quán)計(jì)劃中獲利。即只有保證先為股東創(chuàng)造價(jià)值，管理者才能獲利，克服了股票期權(quán)計(jì)劃激勵(lì)和約束的非對(duì)稱性。

五、會(huì)計(jì)報(bào)告

單獨(dú)編制“人力資源信息表”或是在“資產(chǎn)負(fù)債表”中反映人力資產(chǎn)的信息，在“損益表”中設(shè)人力資源收益、成本及費(fèi)用項(xiàng)目，在“現(xiàn)金流量表”中反映對(duì)人力資源的投資支出等信息。在表外披露相關(guān)信息。如：人力資源的結(jié)構(gòu)、年齡層次、文化程度、技術(shù)創(chuàng)新能力等。通過對(duì)這些信息的披露，不僅反映出企業(yè)對(duì)人力資源的投資，還能反映出人力資源的利用程度以及企業(yè)未來的發(fā)展前景。

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[責(zé)任編輯 陳丹丹]