摘 要：國外商業(yè)銀行發(fā)展的歷程表明，中間業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行發(fā)展到一定階段的支柱業(yè)務(wù)。然而，目前國內(nèi)商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的發(fā)展呈現(xiàn)不同態(tài)勢：國有銀行遙遙領(lǐng)先，股份制銀行奮起直追，城市商業(yè)行差距不小。同時(shí)，囿于分業(yè)經(jīng)營及監(jiān)管政策，國內(nèi)商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展層次仍然較低。而城市商業(yè)行與大型商業(yè)銀行的差距表明，其未來在中間業(yè)務(wù)發(fā)展上任重道遠(yuǎn)。

關(guān)鍵詞：中間業(yè)務(wù)；占比及結(jié)構(gòu)分析；商業(yè)銀行

Abstract：The development of foreign commercial banks indicates that intermediate business is the pillar of commercial bank in certain stage. However，the development of intermediate business of commercial banks has different situation at home currently. The stated own banks hold leading places，and shareholding commercial banks struggle to catch up and the city commercial banks are far behind. Simultaneously，because of strict management and regulatory policy，the development level of intermediate business is still low.

Key Words：intermediate business，proportion and structure analysis，commercial bank

中圖分類號：F830.33 文獻(xiàn)標(biāo)識碼：B 文章編號：1674-2265（2011）12-0060-03

一、中間業(yè)務(wù)概述

按照人民銀行對中間業(yè)務(wù)的定義和分類，我國商業(yè)銀行開展的中間業(yè)務(wù)是指不構(gòu)成銀行表內(nèi)資產(chǎn)、表內(nèi)負(fù)債，形成銀行非利息收入的業(yè)務(wù)。具體包括九大類：支付結(jié)算類中間業(yè)務(wù)、銀行卡業(yè)務(wù)、代理類中間業(yè)務(wù)、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)、承諾類中間業(yè)務(wù)、交易類中間業(yè)務(wù)、基金托管業(yè)務(wù)、咨詢顧問業(yè)務(wù)及其他類中間業(yè)務(wù)。

二、我國商業(yè)銀行應(yīng)大力發(fā)展中間業(yè)務(wù)

大力發(fā)展中間業(yè)務(wù)是我國商業(yè)銀行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型、實(shí)現(xiàn)盈利模式多元化的戰(zhàn)略重點(diǎn)，也是商業(yè)銀行面對客戶服務(wù)需求升級、利率市場化漸行漸近、新資本監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)背景下的最優(yōu)選擇。國際知名銀行經(jīng)過近百年的發(fā)展，中間業(yè)務(wù)占營業(yè)收入的比重大多突破50%，成為利潤增長的主要?jiǎng)恿Α?/p>

2001年6月，人民銀行制定并頒布了《商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》，從制度上保證我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的有序、規(guī)范發(fā)展。2007年銀監(jiān)會(huì)強(qiáng)調(diào)，中間業(yè)務(wù)收入是衡量金融創(chuàng)新能力的一個(gè)重要指標(biāo)，并對我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)收入比重提出指導(dǎo)性目標(biāo)。

那么，目前我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r又如何呢？筆者通過各銀行公布的年報(bào)數(shù)據(jù)進(jìn)行數(shù)量、結(jié)構(gòu)統(tǒng)計(jì)分析，以此展示我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r。

三、我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀——以2009—2010年為例

2010年我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)占比繼續(xù)保持增長態(tài)勢，具體分類別來看：

（一）國有四大行

從圖1可以看出，國有四大行中間業(yè)務(wù)占比總體保持增長，2010年平均占比較2009年增加0.78個(gè)百分點(diǎn)，增長形勢較好，而除了農(nóng)業(yè)銀行之外，其余三家行中間業(yè)務(wù)收入占比均高于平均水平，其中工商銀行最高，達(dá)到20.41%，較前一年增加2.36個(gè)百分點(diǎn)，增長迅速。

（二）全國性股份制商業(yè)銀行

相比于國有四大行，股份制銀行中間業(yè)務(wù)收入占比相對要低很多，2010年，股份制銀行手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入平均占比為10.28%，較2009年增加0.95個(gè)百分點(diǎn)。同時(shí)，股份制銀行手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入占比呈現(xiàn)正態(tài)分布，有7家銀行占比低于平均水平，另有6家行占比高于平均水平，占比較低的恒豐銀行和華夏銀行不到6.00%，而占比最高的兩家銀行——民生銀行和招商銀行則分別達(dá)到15.13%和15.70%，是前者的2.5倍多。相比于國有四大行圍繞平均水平上下波動(dòng)不超過3個(gè)百分點(diǎn)的分布情況，股份制銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r更為復(fù)雜、多樣化；民生、招商、交通、光大、興業(yè)、廣發(fā)等銀行在中間業(yè)務(wù)發(fā)展上處于同類行領(lǐng)先水平；而恒豐、渤海、漸商等股份制銀行以及華夏銀行則處于較為落后水平。

（三）城市商業(yè)銀行

而對于國內(nèi)城市商業(yè)銀行，考慮到數(shù)量眾多、發(fā)展水平差異大，我們將其分成兩類，即大型城市商業(yè)銀行和中小型城市商業(yè)銀行。

1. 大型城市商業(yè)銀行。2010年，15家大型城市商業(yè)銀行的手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入占比為6.27%，比上年同期增加0.47個(gè)百分點(diǎn)，但占比僅為國有四大行的1/3，股份制銀行的60%。同時(shí)，在大型城市商業(yè)銀行內(nèi)部兩極分化更趨嚴(yán)重。2010年占比最低的兩家行——成都銀行和廣州銀行僅為1.05%和2.83%，而最高的兩家行——南京銀行和平安銀行則達(dá)到8.95%和12.58%，最高的平安銀行是最低的成都銀行的12倍。通過對大型城市商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)收入占比的分析，我們進(jìn)一步看到了國內(nèi)城市商業(yè)銀行與國有銀行及股份制銀行的差距：雖然近幾年國內(nèi)城市商業(yè)銀行資產(chǎn)規(guī)模迅速擴(kuò)張，分支機(jī)構(gòu)在全國迅速鋪開，但城市商業(yè)銀行的先天不足——科技、人才支撐限制了其中間業(yè)務(wù)的拓展，同時(shí)，以規(guī)模擴(kuò)張、信貸擴(kuò)張為主題的發(fā)展思路也對中間業(yè)務(wù)發(fā)展形成了明顯約束。

2. 中小型城市商業(yè)銀行。由于中小型城市商業(yè)銀行數(shù)量眾多，同時(shí)各行信息披露規(guī)范程度不一，為了保持可比性及樣本連續(xù)性，我們選取了53家公開披露年報(bào)的中小型城市商業(yè)銀行作為觀察樣本。結(jié)果顯示，2010年53家中小型城市商業(yè)銀行手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入占比為3.97%，較2009年的3.28%增加0.69個(gè)百分點(diǎn)，其手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入占比為大型城市商業(yè)銀行的63%，突顯前者與后者的發(fā)展差距。同時(shí)，在中小型城市商業(yè)銀行內(nèi)部也存在差距，其中18家中型城市商業(yè)銀行2010年的占比為4.27%，而小型城市商業(yè)銀行則僅有3.56%，存在一定的差距。而就個(gè)案來看，2010年，中型城市商業(yè)銀行中占比最高的漢口銀行占比達(dá)10.76%，而最低的鞍山銀行則僅為1.24%，小型城市商業(yè)銀行中占比最高的泰隆銀行為10.37%，最低的駐馬店銀行則僅有0.54%，不到1%，可見在同類別內(nèi)也存在嚴(yán)重的兩極分化。

四、我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展態(tài)勢——占比、結(jié)構(gòu)分析

（一）手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入占比分析

國有四大行及股份制銀行較早開始重視中間業(yè)務(wù)的發(fā)展，因此，在競爭中謀得先機(jī)，并贏取先發(fā)優(yōu)勢。同時(shí)，依靠其龐大的資產(chǎn)規(guī)模、較為先進(jìn)的科技及人才支撐、分散在全國各地的分支機(jī)構(gòu)及網(wǎng)點(diǎn)、擁有各種市場準(zhǔn)入資格及多樣化的經(jīng)營，中間業(yè)務(wù)的發(fā)展在國內(nèi)商業(yè)銀行中處于遙遙領(lǐng)先地位。

（二）手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入結(jié)構(gòu)分析

通過對各商業(yè)銀行年報(bào)公開的數(shù)據(jù)進(jìn)行統(tǒng)計(jì)分析，我們發(fā)現(xiàn)，國內(nèi)商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)以三大傳統(tǒng)業(yè)務(wù)及兩大新興業(yè)務(wù)為主，這五項(xiàng)業(yè)務(wù)占所有中間業(yè)務(wù)收入的比重在80%左右。具體來說，三大傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)包括支付結(jié)算、代理業(yè)務(wù)及銀行卡業(yè)務(wù)，兩大新興業(yè)務(wù)則為顧問和咨詢業(yè)務(wù)（包括投資銀行業(yè)務(wù)）與理財(cái)業(yè)務(wù)。

我們可以看出，國有銀行及股份制銀行在中間業(yè)務(wù)發(fā)展上的領(lǐng)先地位不僅體現(xiàn)于手續(xù)費(fèi)及傭金收入占比較高，而且體現(xiàn)在合理的中間業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，即除了大量勞動(dòng)密集型的支付結(jié)算、代理業(yè)務(wù)外，還有一定規(guī)模技術(shù)含量比較高的咨詢顧問及理財(cái)業(yè)務(wù)：國有銀行及股份制銀行的三大類傳統(tǒng)業(yè)務(wù)占比在50%上下，同時(shí)，其兩大新興中間業(yè)務(wù)占比也達(dá)到30%左右，相比之下，無論是大型城市商業(yè)銀行還是中小型城市商業(yè)銀行，其傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)仍然占較大比重，而新興中間業(yè)務(wù)則占比略低，僅有20%左右。

以工商銀行為例，2010年其三大傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)占比與兩大新興中間業(yè)務(wù)占比比率為43.36%：47.76%，新興中間業(yè)務(wù)成為工商銀行拉動(dòng)中間業(yè)務(wù)發(fā)展的主力，2010年其投資銀行業(yè)務(wù)及理財(cái)業(yè)務(wù)貢獻(xiàn)了中間業(yè)務(wù)增長的43.29%。

國有四大行及股份制銀行重視發(fā)展中間業(yè)務(wù)要早于城市商業(yè)銀行，因此，其中間業(yè)務(wù)的發(fā)展除了做大規(guī)模、增加對營業(yè)收入的貢獻(xiàn)外還在不斷做強(qiáng)中間業(yè)務(wù)，提升中間業(yè)務(wù)的技術(shù)含量，向咨詢顧問、投資銀行、理財(cái)業(yè)務(wù)等中間業(yè)務(wù)拓展，保證傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)與新興中間業(yè)務(wù)兩翼齊飛，而這也是未來城市商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展的方向。

五、國內(nèi)城市商業(yè)銀行應(yīng)加大中間業(yè)務(wù)發(fā)展力度

相比于國有四大行與股份制銀行，國內(nèi)城市商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)無論在占比上、還是結(jié)構(gòu)上都處于相對滯后地位。經(jīng)歷規(guī)模壯大，營業(yè)收入迅速膨脹之后，城市商業(yè)銀行必須從戰(zhàn)略高度重視中間業(yè)務(wù)發(fā)展，在繼續(xù)鞏固、做大傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)的同時(shí)，應(yīng)有針對性、合理地拓展新興中間業(yè)務(wù)。

（一）繼續(xù)鞏固傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)

傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)是國內(nèi)城市商業(yè)銀行在目前發(fā)展水平較低的情況下切入中間業(yè)務(wù)的最好著力點(diǎn)。同時(shí)，經(jīng)過較長時(shí)期對傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)的開辦經(jīng)驗(yàn)積累，通過技術(shù)升級、服務(wù)流程優(yōu)化來改善中間業(yè)務(wù)流程，提升服務(wù)水平，提升客戶服務(wù)滿意度是鞏固與做強(qiáng)傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)的重要策略。

（二）努力拓展新興中間業(yè)務(wù)

從上文分析我們可以看出，城市商業(yè)銀行在中間業(yè)務(wù)發(fā)展上存在結(jié)構(gòu)不合理的狀況，支付結(jié)算、代量業(yè)務(wù)等傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)占比較高，而咨詢顧問（投資銀行）及理財(cái)業(yè)務(wù)占比較低。這種現(xiàn)像的存在既有客觀原因，也有城市商業(yè)銀行自身不夠重視的主觀因素。一旦將發(fā)展新興中間業(yè)務(wù)作為未來中間業(yè)務(wù)發(fā)展的重點(diǎn)，就應(yīng)該從人才儲備、技術(shù)升級、資格申請上積極努力，為打造多樣化的中間業(yè)務(wù)發(fā)展做準(zhǔn)備。

（責(zé)任編輯 劉西順）