劉衛(wèi)柏 李中

基于土地流轉(zhuǎn)需求的中國農(nóng)地金融創(chuàng)新路徑

劉衛(wèi)柏 李中

農(nóng)地金融是市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定階段的產(chǎn)物，它是金融業(yè)發(fā)展的一個(gè)重要組成部分。在大多數(shù)發(fā)達(dá)國家和地區(qū)，農(nóng)地金融在整個(gè)金融機(jī)構(gòu)信貸總額中占有較大的比重，但是在我國，農(nóng)地金融處于起步階段，難以滿足農(nóng)村土地流轉(zhuǎn)的正常需求。本文將在探討農(nóng)地金融現(xiàn)狀和存在問題的基礎(chǔ)上，提出中國農(nóng)地金融創(chuàng)新的路徑。

土地流轉(zhuǎn)農(nóng)地金融創(chuàng)新路徑

所謂“三農(nóng)”問題，就是指農(nóng)業(yè)、農(nóng)村、農(nóng)民問題。研究“三農(nóng)”問題解決農(nóng)民增收、農(nóng)業(yè)增長、農(nóng)村穩(wěn)定，在新的歷史征程中處于極其重要的位置，發(fā)揮著不可或缺的基礎(chǔ)和保障作用。中國作為一個(gè)農(nóng)業(yè)大國，“三農(nóng)”問題關(guān)系到國民素質(zhì)、經(jīng)濟(jì)發(fā)展，關(guān)系到社會(huì)穩(wěn)定、國家富強(qiáng)、民族復(fù)興。從這個(gè)意義上來說，中國的社會(huì)主義現(xiàn)代化建設(shè)成功與否取決于農(nóng)業(yè)、農(nóng)村、農(nóng)民問題的解決與否。解決“三農(nóng)”問題是中國現(xiàn)代化建設(shè)的一個(gè)重要組成部分，妥善解決中國農(nóng)業(yè)、農(nóng)村、農(nóng)民問題，離不開資金提供的支持與保障。但是，現(xiàn)今農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的困境就是資金嚴(yán)重缺乏，影響了農(nóng)業(yè)和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的持續(xù)發(fā)展。當(dāng)前，農(nóng)村經(jīng)濟(jì)亟待解決的一個(gè)重要方面就是如何走出農(nóng)村金融困境。

一、中國農(nóng)村金融發(fā)展現(xiàn)狀

（一）農(nóng)地金融市場架構(gòu)逐步建立

20世紀(jì)末，中國農(nóng)村金融市場體系逐步建立，并在發(fā)展中得到進(jìn)一步完善，在提高農(nóng)民生活水平，促進(jìn)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展等方面發(fā)揮了積極作用。根據(jù)銀監(jiān)會(huì)的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至2009年底，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)涉農(nóng)貸款余額9.1萬億元，比上一年增長34.8%，其中涉農(nóng)貸款2萬億元，比2008年增長32.8%。北京等五省市實(shí)現(xiàn)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)全覆蓋，20個(gè)省份實(shí)現(xiàn)農(nóng)村金融服務(wù)全覆蓋。全國缺乏農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的空白鄉(xiāng)鎮(zhèn)減少到2792個(gè)，缺乏農(nóng)村金融服務(wù)的空白鄉(xiāng)鎮(zhèn)減少到342個(gè)；與此同時(shí)，發(fā)放涉農(nóng)貸款額度大大增加，2009年貸款余額共計(jì)181億元，其中涉農(nóng)貸款對(duì)象涉及5.1萬農(nóng)戶、涉及貸款金額為65.5億元，充分體現(xiàn)了農(nóng)村金融在發(fā)展農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的重大作用。但是，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)在支持農(nóng)地流轉(zhuǎn)與農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展過程中也不可避免的出現(xiàn)了一些損失。通過2007年銀監(jiān)會(huì)年報(bào)數(shù)據(jù)可以看出：年末商業(yè)銀行農(nóng)林牧漁業(yè)貸款不良率高達(dá)47.1%。2008年末剝離不良資產(chǎn)后，農(nóng)業(yè)銀行貸款不良率大幅下降。但2009年涉農(nóng)貸款不良率仍高達(dá)7.4%，大大超出工業(yè)貸款不良率2.9%的水平。農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)產(chǎn)生的貸款損失，既有農(nóng)村金融市場發(fā)育不健全、管理不嚴(yán)、金融機(jī)構(gòu)自身經(jīng)營不善的因素，也有政策性損失等原因。

（二）農(nóng)村資金逆流入城市，農(nóng)村資金稀缺

農(nóng)村資金逆流入城市的現(xiàn)象非常普遍，農(nóng)村資金的流失現(xiàn)象嚴(yán)重。農(nóng)戶以存款人的身份為非農(nóng)業(yè)部門貢獻(xiàn)了發(fā)展的部分資金。農(nóng)村資金逆流入城市的主要途徑有三：一是郵政儲(chǔ)蓄發(fā)展過程中的不規(guī)范，強(qiáng)制農(nóng)戶儲(chǔ)蓄，轉(zhuǎn)移了一部分資金；二是農(nóng)村信用社的資金投入非農(nóng)部門，用于非農(nóng)項(xiàng)目；三是商業(yè)金融機(jī)構(gòu)戰(zhàn)略收縮，撤離鄉(xiāng)鎮(zhèn)加劇了農(nóng)村資金的短缺。隨著國有商業(yè)銀行改革的縱深推進(jìn)，國有商業(yè)銀行在嚴(yán)控金融風(fēng)險(xiǎn)、降低商業(yè)銀行不良資產(chǎn)率的同時(shí)，逐步撤并分支機(jī)構(gòu)、上收貸款管理權(quán)限等措施，造成農(nóng)村金融的萎縮，導(dǎo)致農(nóng)村資金外流。

（三）農(nóng)村金融管制現(xiàn)象明顯，抑制了農(nóng)村金融創(chuàng)新

農(nóng)村金融管制在發(fā)展中國家是普遍現(xiàn)象，我國同樣如此。但是，我國的金融管制存在明顯的城鄉(xiāng)差別，城市相對(duì)比農(nóng)村寬松，農(nóng)村金融管制十分嚴(yán)厲。允許在城市進(jìn)行的一些金融創(chuàng)新卻禁止在農(nóng)村實(shí)行。比如在農(nóng)村取消合作基金會(huì)的同時(shí)又禁止在農(nóng)村設(shè)立新的金融機(jī)構(gòu)，這無形中延誤了農(nóng)村民間金融組織的形成和發(fā)育。雖然近年來在部分地區(qū)進(jìn)行農(nóng)村村鎮(zhèn)銀行試點(diǎn)，但是該制度存在諸多限制，仍存在不確定性因素，其效果還有待于通過實(shí)踐檢驗(yàn)。

二、中國農(nóng)地金融存在的問題

（一）農(nóng)地金融市場發(fā)達(dá)程度不高

改革開放以來，中國農(nóng)村金融體系經(jīng)歷了多次變革，最終形成商業(yè)性金融、政策性金融及合作性金融相結(jié)合的金融體系。農(nóng)村信用社和農(nóng)業(yè)銀行成為中國農(nóng)村金融體系的主體部分。農(nóng)業(yè)銀行重建的初衷是為了支持農(nóng)產(chǎn)品的生產(chǎn)和銷售，成立后的發(fā)展歷程中其分支機(jī)構(gòu)幾乎遍布中國所有的鄉(xiāng)鎮(zhèn)。但在1994年后發(fā)生了根本的變化，支農(nóng)功能日益減弱，加快了商業(yè)化改造的進(jìn)程。1995年底，中國農(nóng)業(yè)銀行各類機(jī)構(gòu)總計(jì)67902家，但到2006年底，農(nóng)業(yè)銀行的機(jī)構(gòu)數(shù)已降至24937家，減少了4萬余家下設(shè)機(jī)構(gòu)，減少的下設(shè)機(jī)構(gòu)大多集中分布在縣鄉(xiāng)區(qū)域。農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)的大量撤并，截至2009底，全國有2945個(gè)鄉(xiāng)鎮(zhèn)沒有銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)。其中有708個(gè)鄉(xiāng)鎮(zhèn)沒有任何金融服務(wù)，占金融機(jī)構(gòu)空白鄉(xiāng)鎮(zhèn)總數(shù)的24%。另一個(gè)表現(xiàn)是農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)發(fā)展緩慢。據(jù)銀監(jiān)會(huì)統(tǒng)計(jì),截至2009年，全國共有118家新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu),其中農(nóng)村資金互助會(huì)11家，貸款公司7家，村鎮(zhèn)銀行100家，難以滿足農(nóng)村土地流轉(zhuǎn)的金融需求。三是尚未形成專門的農(nóng)地金融機(jī)構(gòu)。土地資本化程度較高的發(fā)達(dá)國家或地區(qū)都建立了專門的農(nóng)地金融機(jī)構(gòu)，以支持農(nóng)村土地流轉(zhuǎn)。然而，在我國，農(nóng)地金融制度尚未真正起步，沒有承擔(dān)服務(wù)農(nóng)村土地流轉(zhuǎn)的責(zé)任。

（二）農(nóng)地金融市場資金數(shù)量逐年降低

中國農(nóng)村金融市場的主要金融業(yè)務(wù)是吸收存款和發(fā)放貸款。通過對(duì)二者進(jìn)行對(duì)比研究可以反映出農(nóng)村金融供求結(jié)構(gòu)平衡性，同時(shí)還能反映農(nóng)村金融體系配置資源的效率。主要可以采用兩個(gè)指標(biāo)：存貸差和存貸比。存貸差是一定時(shí)期內(nèi)存款余額與貸款余額的差額，它反映農(nóng)村地區(qū)使用外來資金或向外輸出資金的絕對(duì)凈值。存貸比反映金融機(jī)構(gòu)把從農(nóng)村地區(qū)吸納的存款轉(zhuǎn)化為貸款支持農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的狀況。根據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)資料顯示，2005年中國農(nóng)村資金潛在需求總量大約為40000億元，但是同期資金供給總量僅僅為27000億元，由此造成的供給不足大約為13000億元。剩余的部分在很大程度上由高利貸、地下錢莊等非正規(guī)金融組織提供，很大程度上是由于正規(guī)金融組織提供的貸款不能滿足農(nóng)村信貸市場的需求造成的。在一些不發(fā)達(dá)地區(qū)，民間借貸數(shù)額甚至超過正式農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的發(fā)放的貸款，成為農(nóng)村資金融通的主要渠道。據(jù)相關(guān)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示,農(nóng)戶借款數(shù)額中有72.8%來自各種非正式渠道，主要是農(nóng)民擔(dān)保品有限，缺乏抵押物，其中，農(nóng)戶之間的借款占非正式渠道借款的93.2%。而來自正式渠道的只占27.2%。同期有學(xué)者的調(diào)查顯示,農(nóng)戶從正規(guī)金融機(jī)構(gòu)獲得過貸款的比例只占樣本的37.80%。但即使這樣,整個(gè)農(nóng)村金融市場的供給仍遠(yuǎn)不能滿足農(nóng)村對(duì)資金的需求（見表1）。

表1 中國農(nóng)村金融市場資金供需情況表（單位：億元）

從表1可以看出，雖然同期的資金供給也在上升，由2004年的19347.74億元上升至2008年的30853.76億元，但是資金供給的幅度遠(yuǎn)低于農(nóng)村需求的幅度，提供的資金難以滿足農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的要求。隨著農(nóng)村經(jīng)濟(jì)形勢的好轉(zhuǎn)，對(duì)資金的需求由2004年的28828.61億元上升至2008年的41223.03億元，造成資金供求缺口進(jìn)一步擴(kuò)大，由9480.87億元擴(kuò)大至10369.27億元。農(nóng)村金融發(fā)展滯后造成的供求短缺有進(jìn)一步擴(kuò)大的趨勢，通過圖1可以明顯看出。

（三）民間借貸等非正規(guī)形式發(fā)展太快

我國的農(nóng)村合作性金融機(jī)構(gòu)作為農(nóng)村土地金融體系的主體，理應(yīng)通過改革滿足農(nóng)民農(nóng)地流轉(zhuǎn)的正當(dāng)需求。但當(dāng)前改革卻進(jìn)入一個(gè)誤區(qū)，即普遍要求其改成商業(yè)銀行，這既不符合發(fā)達(dá)國家支持農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展及農(nóng)地流轉(zhuǎn)的國際慣例，也有悖于我國農(nóng)村金融發(fā)展的實(shí)際情況，難以滿足農(nóng)地金融進(jìn)一步發(fā)展的現(xiàn)實(shí)要求。與此同時(shí)，由民間金融自發(fā)形成的民間借貸已成為當(dāng)前農(nóng)地金融體系的重要組成部分。但是對(duì)于如何管理、引導(dǎo)和利用民間金融，當(dāng)前還存在許多不同意見。倘若不能把數(shù)量龐大的民間金融資源充分利用起來，農(nóng)地金融在短期內(nèi)仍然會(huì)呈現(xiàn)嚴(yán)重的供求失衡，難以滿足農(nóng)村土地流轉(zhuǎn)的需求。

三、中國農(nóng)地金融創(chuàng)新的路徑

（一）賦予農(nóng)民完整的土地承包經(jīng)營權(quán)，為農(nóng)地金融制度奠定產(chǎn)權(quán)基礎(chǔ)

賦予中國農(nóng)村農(nóng)民完整的土地承包經(jīng)營權(quán)，其擁有的土地承包經(jīng)營權(quán)具有什么性質(zhì)，目前沒有統(tǒng)一的看法。現(xiàn)存的主流觀點(diǎn)主要有：一是債權(quán)說；二是物權(quán)說；三是物權(quán)兼具債權(quán)說。2007年十屆全國人大五次會(huì)議通過的《中華人民共和國物權(quán)法》第二條規(guī)定：“本法所稱物權(quán)，是指權(quán)利人依法對(duì)特定的物享有直接支配和排他的權(quán)利，包括所有權(quán)、用益物權(quán)和擔(dān)保物權(quán)?！睆脑摲ㄒ?guī)定可以看出，農(nóng)民擁有的農(nóng)村土地承包經(jīng)營權(quán)屬于物權(quán)中的用益物權(quán)。農(nóng)民就應(yīng)該享有對(duì)農(nóng)村土地承包經(jīng)營權(quán)獨(dú)占的、排他性的權(quán)利。但是，農(nóng)民擁有的農(nóng)村土地承包經(jīng)營權(quán)并不具備完整的物權(quán)性質(zhì)，不能獨(dú)立自主地處置其承包經(jīng)營權(quán)及以承包經(jīng)營權(quán)作為抵押物進(jìn)行投資、融資等。因而農(nóng)民擁有的農(nóng)村土地承包經(jīng)營權(quán)不具備完整的物權(quán)性質(zhì)，這就難以適應(yīng)我國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的現(xiàn)實(shí)需要，是對(duì)農(nóng)民的土地承包經(jīng)營權(quán)的一種不公平的法律約束。農(nóng)村土地承包經(jīng)營權(quán)名義上是一種物權(quán)，但是在實(shí)踐及有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定中又以債權(quán)來看待，這同法理是相悖的。因此，有必要賦予完整的物權(quán)性質(zhì)的農(nóng)民土地承包經(jīng)營權(quán)，同時(shí)做好農(nóng)村土地承包經(jīng)營權(quán)的登記和證書頒發(fā)制度。并在社會(huì)上予以公示，以提高其公信力，為農(nóng)地金融制度創(chuàng)新奠定產(chǎn)權(quán)基礎(chǔ)。

（二）實(shí)行農(nóng)村綜合金融服務(wù)方式，化解農(nóng)村金融貸款風(fēng)險(xiǎn)

考慮農(nóng)地金融的實(shí)際，為了有效降低農(nóng)村金融貸款風(fēng)險(xiǎn)，可以實(shí)行政府、農(nóng)村信用社、保險(xiǎn)公司、農(nóng)民“四位一體”的綜合金融服務(wù)方式。具體做法是經(jīng)保險(xiǎn)公司承保的貸款由農(nóng)村信用社提供，保險(xiǎn)費(fèi)用由當(dāng)?shù)卣娃r(nóng)民按一定比例分?jǐn)?，為促進(jìn)農(nóng)村土地流轉(zhuǎn)，農(nóng)業(yè)規(guī)模經(jīng)營提供保障，化解農(nóng)村金融貸款風(fēng)險(xiǎn)。一是要盡快完善農(nóng)村土地價(jià)值的評(píng)估制度，建立起符合農(nóng)民需要的農(nóng)村土地價(jià)值評(píng)估機(jī)構(gòu)，保障農(nóng)村土地流轉(zhuǎn)及抵押等做到公平、合理、有效。二是要鼓勵(lì)和引導(dǎo)農(nóng)村合作社組織農(nóng)民在自愿的前提下組建互助擔(dān)保組織，按一定方式籌集擔(dān)保資金，組建貸款平臺(tái)，便于合作社組織及其成員從金融機(jī)構(gòu)獲取貸款，并為貸款提供支持，緩解合作社及成員生產(chǎn)經(jīng)營資金不足的困境。三是要探索綜合循環(huán)授信模式。即由金融機(jī)構(gòu)對(duì)擁有一定固定資產(chǎn)的合作社及成員評(píng)定信用等級(jí)，核定信用額度，在授信額度內(nèi)，農(nóng)民專業(yè)合作社及成員隨用隨貸、循環(huán)使用。支持種糧大戶發(fā)展多種經(jīng)營的資金需求。四是要將農(nóng)產(chǎn)品推向期貨市場。農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)要引導(dǎo)農(nóng)業(yè)合作社及農(nóng)戶與農(nóng)產(chǎn)品需求方簽訂遠(yuǎn)期購銷合同。約定價(jià)格及質(zhì)量等級(jí)，防止農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格暴漲暴跌帶來的風(fēng)險(xiǎn)。農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)可視遠(yuǎn)期購銷合同適當(dāng)降低或免除貸款擔(dān)保，幫助合作社及農(nóng)戶解決因時(shí)差造成的資金缺口問題。

（三）籌建農(nóng)村土地流轉(zhuǎn)信托基金，促進(jìn)農(nóng)村土地產(chǎn)業(yè)化流轉(zhuǎn)

信托英國中世紀(jì)的土地用益關(guān)系，即土地所有人將土地交付他人占有、使用，但是約定土地收益讓渡給原土地所有人指定的受益。產(chǎn)生糾紛后，由于普通法院依據(jù)所有權(quán)轉(zhuǎn)移的理論不保護(hù)受益人的權(quán)利。因此，所謂信托即指財(cái)產(chǎn)所有人基于信任將財(cái)產(chǎn)交給受托人占有，使用，處分，但是約定將收益交給特定的人或用于實(shí)現(xiàn)特定的目的的制度。利用投資基金的良好管理模式成立農(nóng)村土地流轉(zhuǎn)信托基金，積聚不同時(shí)期的農(nóng)業(yè)收益或其他資本，用于重大農(nóng)業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)及農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目，轉(zhuǎn)變?yōu)榭沙掷m(xù)和有明確目標(biāo)的基金使用和投資模式，從根本上改變過去農(nóng)業(yè)收益或投資開發(fā)的短期性、及無目的性。投資人以信托契約或授權(quán)的方式將基金交由投資公司管理，或直接交與基金管理人運(yùn)作，并由基金投資人或基金投資公司對(duì)基金管理人實(shí)施監(jiān)督；基金管理人獲得經(jīng)營權(quán)后，可以將基金委托農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)開展支農(nóng)信貸業(yè)務(wù)，管理人運(yùn)作投資基金所獲得的收益在扣除各種支出后應(yīng)上繳基金投資人。

［1］李愛喜．“三農(nóng)”視角下的農(nóng)村金融生態(tài)層次結(jié)構(gòu)與效率研究[J]．宏觀經(jīng)濟(jì)研究．2008（10）：43-48

［2］成思危．改革與發(fā)展：推進(jìn)中國的農(nóng)村金融[M]．經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社．2005

［3］談儒勇．中國金融發(fā)展和經(jīng)濟(jì)增長關(guān)系的實(shí)證研究[J]．經(jīng)濟(jì)研究．1999（10）：53-61

［4］劉衛(wèi)柏、李中．工業(yè)化進(jìn)程中農(nóng)村土地流轉(zhuǎn)模式運(yùn)行現(xiàn)狀及其對(duì)農(nóng)業(yè)發(fā)展的影響[J]．邵陽學(xué)院學(xué)報(bào)（社會(huì)科學(xué)版）．2010（6）:43-46

［5］史躍峰、趙黎明．中國農(nóng)村金融供給創(chuàng)新的路徑選擇:基于土地流轉(zhuǎn)視角[J]．中央財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào)．2010（11）：27-32

Financial Innovative Path to China'sRural Land Based on the Needsof Land Transfer

LIU Wei-bai，Li Zhong
Hunan Regional Economic Research Center;Shaoyang University,Shaoyang,422000 Shaoyang University,Shaoyang,422000

Financing for rural land is the product of marketing economy development to a certain stage and an important part in the development of the financial industry.In most developed countries and regions，financing for rural land accounts for a large proportion in the total credit of the whole financial institutions.However,being at the initial stage in China,it is difficult to meet the normal requirements of rural land transfer.This paper will put forward financial innovative path to China's rural land on the basis of discussing the current financial situation and the existing problems of rural land.

Land Transfer;Finance for Rural Land;Innovative Path

F83

A

本文是湖南省哲學(xué)社科基金資助項(xiàng)目（項(xiàng)目編號(hào)：09YBA127）、湖南省哲學(xué)社會(huì)科學(xué)成果評(píng)審委員會(huì)立項(xiàng)課題（項(xiàng)目編號(hào)：0803050B）的階段性研究成果

劉衛(wèi)柏，男，湖南邵陽人，湖南區(qū)域研究中心副教授、博士生，研究方向：農(nóng)村經(jīng)濟(jì)

李中，女，湖南邵陽人，邵陽學(xué)院副教授、博士生，研究方向：農(nóng)村金融；湖南邵陽，422000