程曉東 王冬明 王 惠

[關(guān)鍵詞]商業(yè)銀行;巴塞爾新資本協(xié)議;風(fēng)險(xiǎn)管理

實(shí)施巴塞爾新資本協(xié)議,提升商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理水平是一項(xiàng)系統(tǒng)工程,具體實(shí)施工作紛繁復(fù)雜,內(nèi)涵極其豐富。按照各商業(yè)銀行公布的時(shí)間進(jìn)度,首批銀行將于2010年正式實(shí)施。本文對大型商業(yè)銀行如何順利實(shí)施巴塞爾新資本協(xié)議提出了幾點(diǎn)思路。

一、加大培訓(xùn)力度,全員參與,加強(qiáng)對新資本協(xié)議的學(xué)習(xí),深入理解協(xié)議的核心理念,對全面推進(jìn)實(shí)施具有根本意義

巴塞爾委員會2004年6月26日公布的新資本協(xié)議的主要內(nèi)容是圍繞對商業(yè)銀行三大風(fēng)險(xiǎn)的管理提出三大支柱的具體要求。第一支柱是資本充足率,第二支柱是監(jiān)管當(dāng)局的監(jiān)督檢查,第三支柱是市場紀(jì)律。在第一支柱中計(jì)算監(jiān)管資本的風(fēng)險(xiǎn)包括信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)。新資本協(xié)議通過三大支柱達(dá)到兩大監(jiān)管目標(biāo),一是提高監(jiān)管資本的風(fēng)險(xiǎn)敏感度,也就是更加精確地計(jì)量風(fēng)險(xiǎn);二是激勵(lì)商業(yè)銀行在實(shí)現(xiàn)更加精確的計(jì)量風(fēng)險(xiǎn)的過程中不斷提高風(fēng)險(xiǎn)管理水平,也就是持續(xù)地改進(jìn)、完善商業(yè)銀行的自主風(fēng)險(xiǎn)管理能力和水平。

新資本協(xié)議的實(shí)施,對商業(yè)銀行在風(fēng)險(xiǎn)定義、風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量、強(qiáng)化監(jiān)管和信息披露等方面都提出了新的要求。商業(yè)銀行不但要建立在自己積累的歷史數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上開發(fā)各種風(fēng)險(xiǎn)識別、風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量和風(fēng)險(xiǎn)控制的模型和工具,并應(yīng)建立和完善風(fēng)險(xiǎn)管理數(shù)據(jù)庫和風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng),為管理決策提供技術(shù)支持;同時(shí),為了保證風(fēng)險(xiǎn)管理過程的有效性和各種模型工具得到合理使用,商業(yè)銀行還應(yīng)有完善的風(fēng)險(xiǎn)管理制度體系,這不僅包括管理組織、流程制度,還需要有統(tǒng)一的風(fēng)險(xiǎn)管理文化。

顯而易見,新資本協(xié)議的實(shí)施對風(fēng)險(xiǎn)管理提出了更高要求。更高要求主要體現(xiàn)在:樹立全面風(fēng)險(xiǎn)管理理念,營造風(fēng)險(xiǎn)管理文化氛圍,提高風(fēng)險(xiǎn)管理制度水平,實(shí)施內(nèi)部評級風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量,注重風(fēng)險(xiǎn)緩釋技術(shù)應(yīng)用,使用風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量模型工具,確保信息數(shù)據(jù)真實(shí)準(zhǔn)確,增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)識別預(yù)警能力,主動接受外部監(jiān)督。

新資本協(xié)議提出了全面風(fēng)險(xiǎn)管理的理念,風(fēng)險(xiǎn)管理要覆蓋商業(yè)銀行經(jīng)營管理決策、授權(quán)、流程控制、資本配置等各個(gè)環(huán)節(jié)。全面風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)是一種全員的風(fēng)險(xiǎn)管理。推進(jìn)實(shí)施新巴塞爾協(xié)議決不僅是風(fēng)險(xiǎn)條線的工作,更不僅是專家小組的工作。當(dāng)前及今后一段時(shí)期應(yīng)該把新巴塞爾協(xié)議的普及性學(xué)習(xí)作為重點(diǎn),組織開展宣傳學(xué)習(xí)活動,學(xué)習(xí)安排應(yīng)根據(jù)不同崗位、不同層級做出差別化、針對性較強(qiáng)的計(jì)劃安排,著力提高學(xué)習(xí)的效果。通過學(xué)習(xí)使全體員工都能充分認(rèn)識學(xué)習(xí)推進(jìn)新協(xié)議的目的和必要性,充分掌握新協(xié)議的基本內(nèi)容及核心理念,為順利推進(jìn)各種管理工具的有效運(yùn)用奠定扎實(shí)的思想基礎(chǔ)。

二、緊密結(jié)合實(shí)際開展有針對性的研究,努力使協(xié)議實(shí)施推進(jìn)和管理工具創(chuàng)新齊頭并進(jìn)

新資本協(xié)議已蘊(yùn)涵了全面風(fēng)險(xiǎn)管理的理念。第一支柱是資本充足率,在第一支柱資本充足率的計(jì)量過程中全面反映了信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)的資本要求,并且要求用內(nèi)部評級法計(jì)量信用風(fēng)險(xiǎn)。例如對公信用風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量基礎(chǔ)上的評級系統(tǒng)、十二級風(fēng)險(xiǎn)分類系統(tǒng)、限額管理、經(jīng)濟(jì)資本管理、操作風(fēng)險(xiǎn)自評估等。

新協(xié)議要求的各項(xiàng)管理技術(shù)、工具的開發(fā)和運(yùn)用最終的落腳點(diǎn)是要體現(xiàn)在合理有效的計(jì)量各項(xiàng)經(jīng)營管理活動所需匹配的經(jīng)濟(jì)資本,并最終與監(jiān)管資本趨同。經(jīng)濟(jì)資本總量應(yīng)在監(jiān)管部門要求的比例之內(nèi),也就是說保證資本充足率的合規(guī)。經(jīng)濟(jì)資本是用來彌補(bǔ)業(yè)務(wù)經(jīng)營活動所產(chǎn)生的非預(yù)期損失,計(jì)量范圍包括了信用風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量、市場風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量和操作風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量?，F(xiàn)階段商業(yè)銀行所采用的較先進(jìn)的方法是資產(chǎn)波動法,從風(fēng)險(xiǎn)敞口、客戶違約概率、債項(xiàng)違約損失率等風(fēng)險(xiǎn)要素出發(fā)計(jì)量每筆資產(chǎn)占用的經(jīng)濟(jì)資本,同時(shí)在考慮資產(chǎn)相關(guān)性的基礎(chǔ)上,計(jì)量出整個(gè)資產(chǎn)組合的經(jīng)濟(jì)資本。因此資產(chǎn)的經(jīng)濟(jì)資本主要取決于客戶違約概率PD、債項(xiàng)違約損失率LGD和違約風(fēng)險(xiǎn)暴露EAD。

客戶違約概率PD、債項(xiàng)違約損失率LGD和違約風(fēng)險(xiǎn)暴露EAD的計(jì)量技術(shù)性很強(qiáng),影響其變動的因素也很多,且對計(jì)算過程涉及的數(shù)據(jù)質(zhì)量要求很高。這些問題都將直接導(dǎo)致管理工具的應(yīng)用效果和所計(jì)量的經(jīng)濟(jì)資本的偏差。對涉及全行性管理工具和相關(guān)系統(tǒng)的開發(fā)研究,應(yīng)在總行層面組織精兵強(qiáng)將在科學(xué)規(guī)劃的前提下加快研發(fā)步伐,傳導(dǎo)至一級分行,學(xué)習(xí)研究的重點(diǎn)應(yīng)該放在對總行開發(fā)工具運(yùn)用優(yōu)化以及運(yùn)用工具指導(dǎo)完善各項(xiàng)業(yè)務(wù)流程的制度措施的落實(shí)方面。這方面的重點(diǎn)又應(yīng)放在結(jié)合各地實(shí)際特點(diǎn)在不同地域、客戶、產(chǎn)品的差別化、精細(xì)化管理技術(shù)和方法方面。

三、利用各種途經(jīng)加強(qiáng)管理理念和管理工具運(yùn)用傳導(dǎo),努力使全體員工結(jié)合崗位職責(zé),自覺運(yùn)用風(fēng)險(xiǎn)管理工具

思想意識決定著行動的方向,再好的系統(tǒng)、再好的工具如果不能合理有效的運(yùn)用也難以收到應(yīng)有的效果。如同我們已經(jīng)擁有了一架性能卓越的飛機(jī),但如果沒有一位優(yōu)秀的飛行員,這架飛機(jī)的性能也難以發(fā)揮。推進(jìn)新協(xié)議、提升商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理水平的落腳點(diǎn)應(yīng)該放在各一級分行,將總行政策、理念和管理工具傳導(dǎo)給每一位員工。新資本協(xié)議具有復(fù)雜性,它的實(shí)施是一個(gè)系統(tǒng)工程,需要全員提高認(rèn)識、全員落實(shí),更多的工作是需要基層人員按照總行的要求逐項(xiàng)落實(shí)。

同時(shí),總行層面也應(yīng)加強(qiáng)各業(yè)務(wù)條線的指導(dǎo)力度,對一些重要的具體工作應(yīng)加大推進(jìn)的執(zhí)行力,在工作計(jì)劃安排和績效考核方面加以細(xì)化。如操作風(fēng)險(xiǎn)自評估等管理工作除分行層面的協(xié)調(diào)推進(jìn)外,也需要總行層面從條線角度進(jìn)行重點(diǎn)要求和具體安排,在此基礎(chǔ)上逐步成為基層各崗位員工的主動自覺行動,由此才能真正落實(shí)新協(xié)議的要求。

四、不斷完善考核激勵(lì)機(jī)制,持續(xù)優(yōu)化完善各項(xiàng)管理工具和管理流程,使新協(xié)議的理念得以有效落實(shí)

提升商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理水平從表面上看,最直接的落實(shí)工作可以有:調(diào)整客戶結(jié)構(gòu);推動客戶的精細(xì)化管理;提高客戶評級覆蓋率;優(yōu)化授信方案;選擇更優(yōu)產(chǎn)品;減少不良貸款;提高基礎(chǔ)信息質(zhì)量;強(qiáng)化貸后管理,防止貸款違約,關(guān)鍵風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)檢控等等。

商業(yè)銀行是一個(gè)正處于快速發(fā)展中的、國際化進(jìn)程中的階段,我們所面臨的國際國內(nèi)環(huán)境日趨復(fù)雜,國內(nèi)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的多元性決定了各家分行發(fā)展的不同特點(diǎn)。很多政策的制定和運(yùn)用都有它的特殊性和復(fù)雜性。作為一級法人,商業(yè)銀行必須有統(tǒng)一的風(fēng)險(xiǎn)偏好和風(fēng)險(xiǎn)管理政策,必須加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理激勵(lì)考核體系的建設(shè),強(qiáng)化管理力度,保證制度工具的有效推動和運(yùn)用。在具體實(shí)施過程中,各分行的實(shí)際特點(diǎn)也必須作為執(zhí)行政策時(shí)研究考慮的重要方面。問題的關(guān)鍵是要深入研究問題特殊性的原因和影響因素的決定依據(jù),為制定全行政策提供優(yōu)化、細(xì)化、差別化管理的翔實(shí)的數(shù)據(jù)支撐,這也是基層員工、基層機(jī)構(gòu)推及新協(xié)議,實(shí)施新協(xié)議并不斷優(yōu)化新協(xié)議管理工具的重要職責(zé)?！?編輯/李舶)