胡余平　藍文興

提要隨著“入世”過渡期的結(jié)束,我國金融業(yè)的全面開放將對國內(nèi)商業(yè)銀行帶來諸多影響。一方面外資銀行進入對于我國商業(yè)銀行的發(fā)展具有積極作用;另一方面外資銀行進入也使我國商業(yè)銀行面臨嚴峻的挑戰(zhàn)和巨大的沖擊。

關(guān)鍵詞:金融開放;外資銀行;商業(yè)銀行

中圖分類號:F83文獻標識碼:A

2008年12月11日開始,我國為期5年的“入世”過渡期結(jié)束,我國將遵守對世界貿(mào)易組織的承諾,全面開放金融業(yè),這就意味著國內(nèi)銀行業(yè)將與外資銀行展開全面的合作和競爭。目前,大批外資銀行進入我國,一方面不斷在我國成立獨資銀行或分支機構(gòu);另一方面大量參股我國商業(yè)銀行,外資銀行的業(yè)務(wù)面不斷擴大。無疑,外資銀行將成為我國銀行業(yè)一支重要的力量。而這對我國商業(yè)銀行會有怎樣的沖擊呢?具體又體現(xiàn)在哪里呢?

一、外資銀行在我國發(fā)展現(xiàn)狀

(一)機構(gòu)逐漸增多。隨著《中華人民共和國外資銀行管理條例》的發(fā)布,外資銀行從2006年12月11日起大規(guī)模布局我國市場。外資銀行逐步在我國各地直接設(shè)立各類金融機構(gòu),如開設(shè)代表處、支行及其他附屬機構(gòu)等。銀監(jiān)會提供的數(shù)據(jù)顯示,截至2007年底,我國境內(nèi)有242家外資銀行代表處、24家外商獨資銀行、2家合資銀行、3家外商獨資財務(wù)公司;另有23個國家和地區(qū)的71家外國銀行在華設(shè)立了117家分行。外資金融機構(gòu)的資產(chǎn)達到1.25萬億元,占我國銀行業(yè)金融機構(gòu)總資產(chǎn)的2.4%,比上年增加0.3個百分點。我國境內(nèi)已經(jīng)有57家外國銀行分行、25家外資法人銀行獲準經(jīng)營人民幣業(yè)務(wù),50家外資銀行機構(gòu)獲準從事金融衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)。另外,目前已有33家外國金融機構(gòu)投資入股了25家大中小型我國商業(yè)銀行。外資銀行已成為我國銀行業(yè)體系的重要組成部分。

(二)參股份額增長。在我國國有商業(yè)銀行股份制改造過程中,引入外資金融機構(gòu)作為戰(zhàn)略投資者是其中重要一環(huán)。我國銀行業(yè)是從中小銀行最先開放的,自1996年亞洲開發(fā)銀行率先入股光大銀行,至2007年底,共有33家外資金融機構(gòu)參資入股了我國包括中行、工行、建行、交行、民生銀行、上海銀行等25家全國性、地方性商業(yè)銀行,投資總額212.5億美元。外資之所以參股我國商業(yè)銀行,一方面是出于長期經(jīng)營的戰(zhàn)略思考,以期獲得我國商業(yè)銀行品牌資源,并且在承銷上市時獲得巨額利潤;另一方面也有著明顯的短期目的,就是要借我國商業(yè)銀行不受政策限制和其網(wǎng)點建設(shè)完善之力,介入零售市場。例如,匯豐銀行和上海銀行的合作,直接催生了2004年1月申卡國際信用卡的發(fā)行。

(三)業(yè)務(wù)不斷擴大。外資銀行以先進的網(wǎng)絡(luò)硬件和軟件系統(tǒng)作為技術(shù)支撐,不斷創(chuàng)新業(yè)務(wù)產(chǎn)品,在我國法規(guī)所允許的12項基本業(yè)務(wù)范圍內(nèi)已經(jīng)推出了約100多個業(yè)務(wù)品種,涵蓋了我國商業(yè)銀行主要經(jīng)營領(lǐng)域。新增的業(yè)務(wù)有合格境外機構(gòu)投資者(QFII)托管、網(wǎng)上銀行、國債承銷、企業(yè)現(xiàn)金管理、金融衍生產(chǎn)品、個人的財富管理等。此外,銀監(jiān)會2006年6月30日宣布批準首批中、外資銀行開辦代客境外理財業(yè)務(wù),成為合格境內(nèi)機構(gòu)投資者(QDII)。其中,有2家外資銀行(匯豐銀行和東亞銀行)獲取了QDII牌照,它們在內(nèi)地的分行獲準辦理此項業(yè)務(wù)。中信集團旗下中信嘉華銀行發(fā)表報告稱,我國銀行業(yè)全面對外開放后,將繼續(xù)保持快速發(fā)展步伐,預(yù)計銀行業(yè)總資產(chǎn)在未來五年的復(fù)合年增長率為15%,而外資銀行占我國銀行業(yè)市場總份額也會在5年內(nèi)擴展至30%。

二、外資銀行進入對我國商業(yè)銀行的積極影響

(一)促進我國銀行體制的完善。國外大型商業(yè)銀行大多具有較長的經(jīng)營歷史和較完備的公司治理結(jié)構(gòu)以及較高的管理水平,與國內(nèi)金融機構(gòu)相比,它們具有更強的風(fēng)險意識和管理手段。從我國目前進行的國有商業(yè)銀行改制角度來看,外資銀行為我國國內(nèi)銀行提供了一個參照系、競爭對象,這迫使國內(nèi)銀行進行改革,改善經(jīng)營管理,提高競爭力。這正如“繪魚效應(yīng)”——大量缺乏活力的國有銀行就如悠然自得慣了的“沙丁魚”,在外資銀行這種“繪魚”的沖擊下,意識到危機的來臨并開始拼命力爭在發(fā)展中求生存。

(二)輸入經(jīng)營理念和管理方法。外資銀行進入還為我國商業(yè)銀行輸入了新的經(jīng)營理念和管理方法。一是成本管理。外資銀行的成本管理非常嚴謹,不僅有銀行整體的成本管理,也有銀行內(nèi)部的成本管理,銀行內(nèi)部不同的產(chǎn)品、部門以及總分支機構(gòu)之間均有嚴格的成本管理和核算體系。過去我國商業(yè)銀行通常只有整體成本管理,這幾年在外資銀行的影響以及自身改革的基礎(chǔ)上已有所改進,大部分銀行已經(jīng)有了分支機構(gòu)之間的成本管理;二是機構(gòu)與人員管理。外資銀行注重機構(gòu)的精簡和人員的素質(zhì),注重管理中的科技含量。我國商業(yè)銀行過去一味地追求網(wǎng)點的擴張和人員的數(shù)量,現(xiàn)在開始逐漸“精簡”和“素質(zhì)”轉(zhuǎn)變;三是風(fēng)險管理。近年來,我國商業(yè)銀行的內(nèi)控制度、管理信息系統(tǒng)、風(fēng)險管理體系以及公司治理都有了一定的改進,風(fēng)險意識得到加強,這是與外資銀行直接競爭所得到的一個重要經(jīng)驗。

(三)促進金融服務(wù)質(zhì)量的提升。從金融消費者角度看,外資銀行的進入會帶來整個銀行業(yè)質(zhì)量的提高,改善信貸、結(jié)算、衍生產(chǎn)品、財富管理等金融服務(wù)的可獲得性。從當前引進的境外戰(zhàn)略投資者來看,絕大多數(shù)銀行不僅具有豐富、成熟的金融產(chǎn)品和業(yè)務(wù)創(chuàng)新經(jīng)驗,同時兼有先進的技術(shù)和管理系統(tǒng),以及高效的市場營銷和服務(wù)手段。境外戰(zhàn)略投資者的引進將加快我國商業(yè)銀行的創(chuàng)新速度,提高創(chuàng)新的質(zhì)量和水平。在中外資銀行達成合作協(xié)議后,我國商業(yè)銀行可根據(jù)我國的市場以及客戶需求,享有部分創(chuàng)新成果與經(jīng)驗,提高創(chuàng)新水平。目前,境外外資銀行在開發(fā)外匯理財產(chǎn)品、人民幣理財產(chǎn)品、外匯衍生產(chǎn)品等方面顯示出了較強的競爭力。

(四)促進從業(yè)人員素質(zhì)的提高。外資銀行的進入對于我國銀行業(yè)的人力資本具有溢出效應(yīng)。外資銀行的人員不外乎來自其總部或者中國本土,無論哪種途徑都有利于從整體上提高我國銀行業(yè)從業(yè)人員的素質(zhì)。前者直接提供了榜樣,可以起到示范作用;后者表面上是外資銀行在組織內(nèi)部員工培訓(xùn),但實際上是為我國進行人力資本投資,可以促進我國銀行業(yè)人力資本水平提升。同時,外資銀行培訓(xùn)的員工會有一部分回流到我國商業(yè)銀行,這對提高我國商業(yè)銀行從業(yè)人員素質(zhì)具有重要意義。

三、外資銀行進入對我國商業(yè)銀行的負面影響

(一)市場份額減少。我國商業(yè)銀行在業(yè)務(wù)范圍、專業(yè)管理、服務(wù)手段等方面與外資銀行相比還有一定的差距,因此隨著外資銀行各種業(yè)務(wù)限制的逐步取消,我國商業(yè)銀行將面臨業(yè)務(wù)減少、客戶流失的嚴重威脅?？蛻籼貏e是優(yōu)質(zhì)客戶,是銀行利潤的重要來源和保證,優(yōu)質(zhì)客戶的爭奪,將成為中外資銀行競爭的主陣地。外資銀行進入我國市場后,就一直不斷利用豐富的管理經(jīng)驗、先進的技術(shù)和服務(wù),在投資、理財、國際結(jié)算和金融衍生品等具有優(yōu)勢的業(yè)務(wù)上與我國商業(yè)銀行爭奪優(yōu)質(zhì)客戶。一方面由于目前我國銀行實行分業(yè)經(jīng)營制度,我國商業(yè)銀行在提供綜合服務(wù)、應(yīng)對客戶多元化需求方面,與外資銀行相比具有明顯差距,因此造成了我國商業(yè)銀行低端客戶的比重較高,客戶結(jié)構(gòu)不夠合理;另一方面由于長期以來我國商業(yè)銀行對優(yōu)質(zhì)客戶基本采取單一的關(guān)系營銷發(fā)展模式,而真正優(yōu)秀的大客戶往往具有技術(shù)服務(wù)標準要求高、自有資金相對充裕、存款較多的特點。因此,如果我國商業(yè)銀行不能及時調(diào)整客戶服務(wù)戰(zhàn)略,優(yōu)質(zhì)客戶就會流失,這樣勢必對我國商業(yè)銀行的盈利水平和盈利能力造成相當大的影響。

(二)中間業(yè)務(wù)喪失。隨著國際貿(mào)易量的飛速發(fā)展,銀行的國際結(jié)算、信用證業(yè)務(wù)大量增加。外資銀行將憑借其操作規(guī)范、管理先進以及與跨國公司的長期合作關(guān)系,與我國商業(yè)銀行搶奪市場,爭攬客戶,對我國商業(yè)銀行形成更大的挑戰(zhàn)。外資銀行在中間業(yè)務(wù)上的競爭優(yōu)勢在于:第一,外資銀行大多具有完善的國際代理行網(wǎng)絡(luò),結(jié)算技術(shù)先進,各項中間業(yè)務(wù)操作比較規(guī)范,業(yè)務(wù)能夠集中處理;第二,外資銀行具有混合經(jīng)營的優(yōu)勢,能夠集銀行、保險、證券業(yè)務(wù)于一身,為客戶提供全方位的金融服務(wù),從而有利于建立穩(wěn)定的客戶隊伍群體;第三,外資銀行擁有雄厚的外匯資金優(yōu)勢,能夠在各項外匯業(yè)務(wù)方面同我國銀行展開強有力的競爭。

因此,外資銀行進入我國,首先將沖擊風(fēng)險小、成本低、利潤高的遠期信用證、遠期結(jié)售匯、利率保值、期權(quán)、期貨等中間業(yè)務(wù)。據(jù)統(tǒng)計,外資銀行辦理的出口結(jié)算業(yè)務(wù)已經(jīng)占我國市場份額的40%左右,而且這個趨勢有增無減。外資銀行進入我國市場后,將擴大中間服務(wù)領(lǐng)域。信息咨詢、家居理財?shù)葮I(yè)務(wù)會成為它們新的開拓點。在這一方面,我國商業(yè)銀行也未必具有足夠的競爭能力。我國商業(yè)銀行尤其是國有商業(yè)銀行的歷史包袱沉重,不良貸款比例較高,盈利能力較低,在貸款規(guī)模、投向、投量、結(jié)構(gòu)以及時限控制等方面都會受到非市場因素的限制和壓力。相反,外資銀行沒有行政干預(yù),沒有債務(wù)負擔(dān),資金后備力量雄厚,許多外資大銀行信譽良好,能夠按照市場規(guī)律靈活運作,必然會對我國商業(yè)銀行形成很大的壓力。

(三)行業(yè)人才流失。金融的競爭,在很大程度上,就是金融人才的競爭。外資銀行相對寬松的人文環(huán)境和激勵機制,有利于吸引和鼓勵優(yōu)秀人才。與我國商業(yè)銀行相比,外資銀行具有相對簡單而和諧的人際關(guān)系,具有相對完善的企業(yè)形象和企業(yè)文化。另外,外資銀行普遍重視教育投入,培訓(xùn)體制較為健全,員工學(xué)習(xí)培訓(xùn)機會較多,再加上我國商業(yè)銀行難以企及的高薪,對優(yōu)秀人才確實構(gòu)成了很強的吸引力。外資銀行在拓展我國市場的過程中必然會以優(yōu)厚條件大量吸納高素質(zhì)人才。外資銀行進入我國市場以后,由于他們能夠向員工提供更好的工作環(huán)境、工資待遇、出國培訓(xùn)等等,勢必會導(dǎo)致不少既有國外工作經(jīng)驗、又熟悉國內(nèi)客戶和我國體制背景的優(yōu)秀人才的流失。

四、結(jié)論

開放我國銀行業(yè),有利于我國在參與世界經(jīng)濟的分工和協(xié)作中獲取比較利益,有利于我國銀行業(yè)的發(fā)展。當然,對于我國商業(yè)銀行而言,有得也有失,必須爭取時間,積極采取有效的措施,迎接金融全面開放后帶來的各種挑戰(zhàn),把外資銀行的沖擊所造成的負面影響降到最低程度。

(作者單位:1.中國人民銀行海南省澄邁縣支行;2.中國人民銀行?？谥行闹?

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