財務(wù)管理作為企業(yè)管理的一個重要組成部分，其意義在于實現(xiàn)企業(yè)的經(jīng)營目標，企業(yè)作為自主經(jīng)營，自負盈虧及獨立的商品生產(chǎn)者和經(jīng)營者，不僅要盡可能取得最大利潤，而且還要做到穩(wěn)步發(fā)展，增強企業(yè)的流動性，避免風(fēng)險，所以財務(wù)管理的職能是圍繞利潤最大化和風(fēng)險最小化這一經(jīng)營目標進行的。具體而言。

1 資金籌集，財務(wù)管理部門必須為企業(yè)籌集足夠的資金，以償還債權(quán)人并滿足企業(yè)生產(chǎn)發(fā)展和企業(yè)擴張所需要的資金，企業(yè)可以從不同渠道獲得資金，但財務(wù)在籌資決策時，必須對各籌資方式的資金代價加以比較和選擇，使一定的資金來源及其數(shù)量同企業(yè)的需要相一致。

2 資金投放，財會管理人員要會同有關(guān)管理者共同參與資金的投入，作出有關(guān)直接影響企業(yè)資源利用的決策，同時確定如何要有效地使用現(xiàn)有資產(chǎn)，減少浪費和不必要的支出。為做出投資決策，財務(wù)管理部門要負責(zé)匯集和分析有關(guān)資料，計算出投資的報酬。

3 收入分配。投資經(jīng)營所得收入，用來彌補消耗的生產(chǎn)資料，一方面按照社會主義分配原則，對個人進行按勞分配，另一方面要保證國家和財政收入。

企業(yè)財務(wù)管理是企業(yè)經(jīng)營管理的一個關(guān)鍵環(huán)節(jié)，總的來說企業(yè)財務(wù)管理必須遵循一下三個原則。

1 風(fēng)險、報酬平衡原則

股東財富最大化的目標依靠對風(fēng)險和盈利能力的平衡。一般說，風(fēng)險越大的投資項目，所期望的投資報酬也應(yīng)越高，財務(wù)經(jīng)理要實現(xiàn)股東財富最大化的目標，必須對風(fēng)險和盈利能力進行最佳的平衡。

2 合理配比原則

配比原則是指短期資產(chǎn)所需資金應(yīng)該用短期負債來籌集，而長期資產(chǎn)所需資金應(yīng)該用長期借款來籌集，財務(wù)管理中如果不能很好地遵循配比原則，則會產(chǎn)生一系列的問題，如果用過多的長期資金去融通流動資產(chǎn)的需求，會損壞企業(yè)的盈利能力。如果固定資產(chǎn)用短期資金來融通，則會導(dǎo)致資金的短缺。

3 貨幣時間價值原則

決定貨幣時間價值的因素有兩個：一是時間長短，二是收益率高低。期限越長，利率越高，其將來值越高，現(xiàn)值越低，反之，期限越短，利率越低，其將來值越低而現(xiàn)值越高。財務(wù)管理部門要充分考慮貨幣的時間價值，遵循貨幣時間價值原則，充分合理地運用資金。

財務(wù)管理是商品經(jīng)濟迅速發(fā)展的產(chǎn)物，隨商品經(jīng)濟發(fā)展而發(fā)展。經(jīng)濟全球化背景下，隨著我國市場經(jīng)濟體制的建立，特別是我國加入WTO后，企業(yè)財務(wù)管理在各個方面都有一定程度的發(fā)展，與傳統(tǒng)的財務(wù)管理有了很大的不同。

(一)現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)管理的特征

現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)管理是按照現(xiàn)代企業(yè)制度的要求，根據(jù)財經(jīng)法規(guī)制度和財務(wù)管理的原則，組織企業(yè)財務(wù)活動，處理財務(wù)關(guān)系的一項經(jīng)濟管理工作，它是在傳統(tǒng)財務(wù)管理基礎(chǔ)上的揚棄與發(fā)展，與封閉、事后，靜態(tài)為主要特征的財務(wù)管理相比，具有明顯的不同。

1 融投資已是企業(yè)財務(wù)管理的重要內(nèi)容

現(xiàn)代企業(yè)可以通過吸收投資，發(fā)行股票和債券、向銀行借款、融資租賃等多種方式進行融、投資，是完全的企業(yè)行為。能否做到事前準確預(yù)測，事中嚴格控制，事后認真分析，關(guān)系到企業(yè)的生死存亡。這是現(xiàn)代企業(yè)賦予財務(wù)管理的重要職能和任務(wù)。

2 財務(wù)管理已上升為企業(yè)管理的中心地位

財務(wù)管理活動包括資金的籌集、投放、耗費、回收和分配五個方面，資金的籌集制約著企業(yè)的規(guī)模和發(fā)展；資金的投放決定著企業(yè)的發(fā)展方向和潛力，資金的耗費關(guān)系著企業(yè)的生產(chǎn)成本和競爭能力，資金的回收影響企業(yè)的償債信譽和資金周轉(zhuǎn)，資金的分配決定企業(yè)的消費和積累，以及投資者、經(jīng)營者、員工等各方利益。由此可見，財務(wù)管理工作關(guān)系到企業(yè)的生存和發(fā)展。

3 財務(wù)管理成本是反映企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營狀況的“晴雨表”

在市場經(jīng)濟中，企業(yè)的資金運動具有最大的綜合性，它全面、系統(tǒng)地反映著企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的主要過程和主要方面，體現(xiàn)著商品生產(chǎn)和交換所形成的錯綜復(fù)雜的經(jīng)濟關(guān)系。企業(yè)資金周轉(zhuǎn)是否健康，產(chǎn)銷是否通暢，經(jīng)營是否得當(dāng)，都可以從財務(wù)指標中反映出來，促使企業(yè)迅速予以調(diào)整。

(二)現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)管理的地位

新形勢下企業(yè)的所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)分離，企業(yè)成了自立經(jīng)營的主體。企業(yè)效益的高低完全取決于外部市場環(huán)境和企業(yè)內(nèi)部管理水平。

1 從資金的籌集而言，財務(wù)管理要研究資金的籌集規(guī)模、籌集方式，如何借貸，還是發(fā)行股票，是內(nèi)部集資，還是舉債經(jīng)營，要調(diào)節(jié)好自有資金與借貸資金比例，要充分考慮所能承受的財務(wù)風(fēng)險，以避免造成以貸還貸的惡性循環(huán)。

2 就資金的使用而言。財務(wù)管理要調(diào)節(jié)好生產(chǎn)性支出與非生產(chǎn)性支出的比例關(guān)系，調(diào)節(jié)好企業(yè)各部門之間的比例關(guān)系，特別要調(diào)節(jié)好各產(chǎn)品之間的投資比例，以重點產(chǎn)品為主，次要產(chǎn)品為輔。

3 就經(jīng)營環(huán)境而言，財務(wù)管理要研究企業(yè)所處的地理位置、地區(qū)政策、生活水平等，如果進入經(jīng)濟開發(fā)區(qū)，還是高科技園區(qū)，依據(jù)哪一方面的優(yōu)惠政策能使企業(yè)取得最優(yōu)的經(jīng)濟效益，以避免由于政策原因產(chǎn)生決策失誤，造成不必要的損失。

(三)財務(wù)管理對象

財務(wù)管理對象是隨著企業(yè)競爭環(huán)境的改變而變化的，從有形的資本到無形的資本，從單一的資本金到虛實結(jié)合的多維度資本，還有不確定性帶來的風(fēng)險資本。總之，財務(wù)管理的對象由單一的要素發(fā)展到多要素的結(jié)合，并由企業(yè)內(nèi)部擴展到企業(yè)外部，對象的內(nèi)涵越來越豐富，不斷擴大，新的對象不斷出現(xiàn)，隨著戰(zhàn)略管理的發(fā)展，財務(wù)管理的對象還會擴展到諸如智慧資本。

1 從單一要素到多要素

財務(wù)管理是隨著籌集資金的出現(xiàn)而產(chǎn)生的，大約在15—16世紀，起初的職能只是籌集資金和簡單的分配，所以那時財務(wù)管理的對象是那些籌集到的資金——閑來購買設(shè)備和原料的貨幣。

2 從企業(yè)內(nèi)部到企業(yè)外部

19世紀20年代以前，財務(wù)管理只有籌集資金的職能，管理的對象也就是企業(yè)籌集到的資金和盈利之后要分配的資金。世界經(jīng)濟大危機的爆發(fā)，導(dǎo)致經(jīng)濟普遍不景氣，有的公司甚至面臨倒閉，投資者利益嚴重受損，政府開始對企業(yè)進行監(jiān)管，于是財務(wù)管理也隨之轉(zhuǎn)向了內(nèi)部控制，財務(wù)管理的對象也從那些虛擬資本擴展到企業(yè)日常運營所需的生產(chǎn)資料和資本。

(四)當(dāng)前企業(yè)財務(wù)管理的現(xiàn)狀及改進

企業(yè)成本上升、效益下降是財務(wù)管理弱化的直接表現(xiàn)。近年來，經(jīng)濟體制改革包括企業(yè)財務(wù)制度的改革逐步深入，企業(yè)自主權(quán)逐步擴大，這在增強企業(yè)活力上的成效顯而易見，但也存在著忽視對企業(yè)財務(wù)行為進行必要調(diào)控和嚴格監(jiān)督的傾向，致使目前企業(yè)財務(wù)管理中存在諸多問題。

1 投資的決策和管理漏洞大，目前，許多企業(yè)的管理仍然停留在車間式管理水平上，對投資決策管理重視不夠，甚至出現(xiàn)管理盲點。部分企業(yè)盲目鋪攤子、上項目，一味注重投入，忽視投資決策和管理，以至投人不能有相應(yīng)的產(chǎn)出，使企業(yè)背上沉重的包袱，嚴重的還可能危及企業(yè)的生存。

2 資金管理問題多。資金短缺是企業(yè)深感頭痛的事。然而實際上不少企業(yè)的資金不是缺在總量上，而是由于管理不善，致使資金循環(huán)不良?，F(xiàn)在有些企業(yè)置上級三令五申于不顧，搞預(yù)算外資金，搞“小金庫”，造成資金體外循環(huán)，不僅影響了企業(yè)正常的資金周轉(zhuǎn)，也為產(chǎn)生腐敗提供了溫床，國家每年都清查預(yù)算外資金和“小金庫”但總是有禁不止，有令不行。還有一些企業(yè)資金周轉(zhuǎn)困難的原因是賬太多，只注重將產(chǎn)品推銷出去，卻不重視資金的回收，使應(yīng)收賬款越積越多，從而使企業(yè)資金循環(huán)不良，給企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營帶來嚴重困難。

3 費用管理不嚴，有的企業(yè)短期行為嚴重，稍有積累便在非生產(chǎn)性上開支，有的處在虧損的困境中，揮霍性花費也毫不吝惜，其主要問題則是以權(quán)謀私。

目前，部分企業(yè)財務(wù)管理出現(xiàn)較大滑坡，財經(jīng)紀律松馳現(xiàn)象突出，還有相當(dāng)一部分企業(yè)財務(wù)管理的基礎(chǔ)工作嚴重倒退，許多企業(yè)不同程度存在著賬賬不符、賬實不符或有賬無物、有物無賬的問題，以及虛盈實虧的問題。