基于中國農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展的區(qū)域特征及農(nóng)村經(jīng)濟主體融資需求的特點，建立一個多層次的（不僅僅是多元化的）、分工合理、功能優(yōu)勢互補的農(nóng)村金融體系將是消除中國農(nóng)村資金供求失衡的合理選擇。

中國農(nóng)村地區(qū)嚴重的資金供求失衡，突出表現(xiàn)在包括農(nóng)戶和農(nóng)村企業(yè)在內(nèi)的農(nóng)村經(jīng)濟主體融資難現(xiàn)象普遍，中國正面臨著嚴重的“農(nóng)村金融難題”。

事實上，自1979年改革開放以來，面對中國農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展中嚴峻的金融形勢，中國農(nóng)村金融改革從未停止過，社會各界，尤其是政府一直試圖通過改革中國農(nóng)村金融體系，改善農(nóng)村金融資源配置來推動農(nóng)村經(jīng)濟的發(fā)展，其間既有成功的經(jīng)驗，也有失敗的教訓。

經(jīng)過近30年的改革，從形式上看，中國已基本上建立起了以政策金融、商業(yè)金融為核心的正規(guī)農(nóng)村金融體系，但一個不可回避的現(xiàn)實是，正規(guī)金融體系并未解決長期以來存在的農(nóng)村資金供求矛盾，農(nóng)村資金供求失衡狀況也未因此而發(fā)生實質(zhì)性的改變。而且，由于四大國有商業(yè)銀行農(nóng)村營業(yè)機構(gòu)的撤并和貸款審批權(quán)限的上收、郵政儲蓄只存不貸的單一金融服務功能以及農(nóng)村信用社巨大存貸差的存在，農(nóng)村資金在源源不斷地流出農(nóng)村，出現(xiàn)嚴重的農(nóng)村資金“離農(nóng)現(xiàn)象”，農(nóng)村地區(qū)資金供求矛盾進一步加劇。據(jù)國務院發(fā)展研究中心課題組測算，1979～2000年，通過農(nóng)村信用社、郵政儲蓄機構(gòu)農(nóng)村資金凈流出量為10334億元。

農(nóng)村資金需求狀況

農(nóng)村資金需求主要指的是來自于農(nóng)戶、農(nóng)村企業(yè)的資金需求，并且主要表現(xiàn)為外源性的貸款需求。由于中國農(nóng)村社區(qū)與經(jīng)濟發(fā)展的特殊性，農(nóng)村資金需求呈現(xiàn)出如下特點：

資金需求旺盛。經(jīng)濟體制改革使農(nóng)村經(jīng)濟獲得了新生，廣大農(nóng)村經(jīng)濟主體的生產(chǎn)積極性得到充分調(diào)動，伴隨著種植專業(yè)戶、養(yǎng)殖專業(yè)戶、運輸專業(yè)戶等的出現(xiàn)，農(nóng)村經(jīng)濟飛速發(fā)展，其背后是對資金的旺盛需求，這既包括生產(chǎn)需求，也包括生活需求。尤其是社會主義新農(nóng)村建設的序幕拉開，進一步帶動了農(nóng)村經(jīng)濟社會發(fā)展對資金的需求。據(jù)預測，到2020年，我國建設社會主義新農(nóng)村需要新增資金大約為15萬億～20萬億元。

資金運用上存在著生產(chǎn)和生活上的混同性。對于農(nóng)戶來說，他們兼具生產(chǎn)者和消費者兩重身份，這意味著農(nóng)戶貸款所取得的資金究竟是用于生產(chǎn)投資還是生活消費很難分得清楚。

多層次性。由于中國農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展的區(qū)位差異，農(nóng)戶和農(nóng)村企業(yè)經(jīng)濟活動內(nèi)容和規(guī)模不同，農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展存在著嚴重的不平衡，農(nóng)村金融需求也因此呈現(xiàn)出較強的多層次性。按照地區(qū)經(jīng)濟發(fā)達程度，我們大致可以將中國農(nóng)村金融需求分為三種類型：西部欠發(fā)達地區(qū)主要表現(xiàn)為基于生活需要的金融需求；中部農(nóng)業(yè)主產(chǎn)區(qū)主要表現(xiàn)為基于生產(chǎn)需要的金融需求；東部經(jīng)濟發(fā)達地區(qū)則更多表現(xiàn)為基于發(fā)展需要的金融需求。

單筆貸款額度不大。農(nóng)戶和農(nóng)村企業(yè)，由于其家庭規(guī)模和企業(yè)規(guī)模不大，因此，其單筆借款的額度通常較小，農(nóng)戶一般在5000元以下，農(nóng)村企業(yè)通常不超過10萬元。

缺乏抵押品和擔保。與城鎮(zhèn)工商企業(yè)和居民家庭不同，中國的農(nóng)戶和農(nóng)村企業(yè)缺乏正規(guī)金融所要求的抵押品和貸款擔保。以農(nóng)戶為例，能夠用于抵押的主要有土地和房屋，而農(nóng)戶擁有的只是土地的使用權(quán)，對于住房也沒有相應的房產(chǎn)證明，更為重要的是，農(nóng)戶一般也不會拿土地和房屋去抵押。

農(nóng)村資金供給狀況

供給渠道單一，正規(guī)金融供給能力有限。除財政支農(nóng)資金投入外，當前農(nóng)村資金供給主要由正規(guī)金融渠道和非正規(guī)金融渠道提供，呈現(xiàn)非常典型的“金融二元化”狀態(tài)。事實上，由于非正規(guī)金融長期處于受壓制的狀態(tài)，控制農(nóng)村金融市場的主要是正規(guī)金融。90年代末以后，隨著國有商業(yè)銀行撤并農(nóng)村分支機構(gòu)，能夠為農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展提供資金供給的只剩下農(nóng)村信用社。而農(nóng)村信用社的信貸供給能力實際上是非常有限的。據(jù)統(tǒng)計，2000～2005年，在有借款行為的農(nóng)戶中，只有32.8%的農(nóng)戶從農(nóng)村信用社獲得借款，有67.2%的農(nóng)戶要依靠民間借貸等渠道解決資金需求。另據(jù)中國人民銀行信息，2006年末，全國金融機構(gòu)各項貸款余額為225285.28億元，其中農(nóng)業(yè)貸款余額僅為13208.19億元，占5.87%。

正規(guī)金融非農(nóng)化傾向嚴重。由于農(nóng)業(yè)具有的比較劣勢和高風險特征，正規(guī)金融的非農(nóng)化傾向非常明顯，不少農(nóng)村信用社非農(nóng)貸款已占貸款總額的近半，其結(jié)果是農(nóng)村資金大量從農(nóng)業(yè)領域流向非農(nóng)業(yè)領域，從農(nóng)村流向城鎮(zhèn)。2005年，農(nóng)行、農(nóng)發(fā)行、信用社、郵政儲蓄四類機構(gòu)在縣域吸收的儲蓄存款總額約為10萬億元，當年全部涉農(nóng)貸款大約在4萬億元左右，按此估算，農(nóng)村資金外流大約在6萬億元左右。

農(nóng)村資金供求失衡原因

中國農(nóng)村資金供求失衡內(nèi)生于超穩(wěn)定的二元社會結(jié)構(gòu)。農(nóng)村和農(nóng)業(yè)經(jīng)濟目前的金融困境，是政府對農(nóng)村金融體系進行強制安排的結(jié)果。

農(nóng)村金融制度的變遷帶有明顯的政府主導型特征。以農(nóng)村信用合作社為例，新中國成立以來農(nóng)村信用合作社的發(fā)展演變，在很大程度上是出于優(yōu)先發(fā)展重工業(yè)這一發(fā)展戰(zhàn)略的考慮，具有強烈的政府偏好色彩，它實際上扮演了政府從農(nóng)村集中和獲得金融剩余工具的角色，這最終決定了農(nóng)村信用合作社性質(zhì)上的“行政性變異”。而現(xiàn)在農(nóng)村信用社改革中的“省聯(lián)社——縣聯(lián)社——基層信用社”的改革方式無非是由原來的中央政府干預轉(zhuǎn)變?yōu)榈胤秸深A。

過分注重體制內(nèi)改革，忽略體制外改革。從理論上講，金融業(yè)的發(fā)展應視為金融機構(gòu)、金融工具和金融市場三個部分均衡發(fā)展的結(jié)果。到目前為止，農(nóng)村金融體制改革基本上是以農(nóng)村信用社改革為核心而展開的，注重的是對現(xiàn)有體制的存量調(diào)整，而忽視了對體制外的增量改進，這使得改革帶有進化而不是革命的特征。

過高估計了商業(yè)化正規(guī)金融的能力。從農(nóng)村資金供求現(xiàn)實看，不是商業(yè)化的正規(guī)金融在農(nóng)村金融市場上的滲透率低、覆蓋面小，而是它們根本無法也不愿意去滿足農(nóng)戶的需求，以逐利為目標的農(nóng)村正規(guī)金融存在著嚴重的“非農(nóng)”傾向，從而拉大了農(nóng)村資金供求的缺口。實際上，農(nóng)村地區(qū)并不缺乏資金，是資金外流造成了農(nóng)村地區(qū)資金供給短缺局面。中央財經(jīng)大學2004年對全國20個省份地下金融調(diào)查結(jié)果顯示，我國“地下金融”的規(guī)模在7400億～8300億元之間。

深化農(nóng)村金融改革建議

農(nóng)村金融難題的根源在于農(nóng)村金融機構(gòu)的單一化、壟斷化，缺乏一個競爭性的農(nóng)村金融秩序，因此，解決問題的根本措施是構(gòu)建一個以商業(yè)性金融和真正意義上的合作金融為主體，政策性金融為輔，多元化的農(nóng)村金融機構(gòu)，以形成一個競爭性的農(nóng)村金融秩序。

由于當前“中國農(nóng)村金融競爭悖論”的存在，商業(yè)化導向的農(nóng)村金融組織機構(gòu)多元化無助于解決農(nóng)村金融難題，相反，還會進一步加劇農(nóng)村資金供求矛盾，從而延緩農(nóng)村金融改革進程。因為農(nóng)村金融難題的根源并不在于是否存在一個競爭性的農(nóng)村金融秩序，而在于長期以來政府決策上的偏差與失誤，以及由此引起的政策安排混亂。

商業(yè)化導向的多元化農(nóng)村金融機構(gòu)的引入未必能夠形成一個競爭性的農(nóng)村金融秩序。從當前農(nóng)村“二元經(jīng)濟”現(xiàn)實出發(fā)，多元化的農(nóng)村金融機構(gòu)將各自有自己的服務層次，它們之間更多是互補的關系，而非競爭關系。依靠多元化的農(nóng)村金融機構(gòu)來營造一個“競爭性農(nóng)村金融秩序”，可能只是理論上的一種美好愿望。正因如此，適應農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展的區(qū)域特征及農(nóng)村經(jīng)濟主體融資需求的特點，在不同地區(qū)之間各自建立不同層次的（而不僅僅是多元化的）、分工合理、功能優(yōu)勢互補的農(nóng)村金融體系才是明智的選擇。

在中國農(nóng)村金融體系的培育與發(fā)展過程中，要努力將一個主要由政府行政主導的半計劃經(jīng)濟模式的農(nóng)村金融體系，逐漸轉(zhuǎn)變?yōu)橐粋€農(nóng)民自我選擇與政府引導、扶持相結(jié)合的農(nóng)村金融體系，尊重農(nóng)民的選擇，給正規(guī)金融以外的金融服務形式更大的發(fā)展空間。

（作者單位：首都經(jīng)濟貿(mào)易大學金融學院）