金　銘

花明天的錢辦今天的事，超前消費，負(fù)債消費，這幾年儼然已經(jīng)成了潮流。隨著個人消費信貸規(guī)模的急劇擴大，以前計劃經(jīng)濟體制下多數(shù)個人沒有債務(wù)的情況已經(jīng)完全改變。目前，我國一些大城市居民為了貸款購房購車，開始向銀行負(fù)債，由此產(chǎn)生了一個新興的群體：都市“負(fù)翁”——一群高負(fù)債族。中國社科院的一項最新統(tǒng)計顯示，北京、上海兩大城市的家庭債務(wù)比例高達(dá)122%和155%，超過了2003年美國的家庭債務(wù)比例115%，家庭整體負(fù)債率高于歐美一些發(fā)達(dá)國家的家庭。

大量城市“負(fù)翁”的出現(xiàn)，折射出來的是居民個人消費和社會的整體經(jīng)濟形勢存在失衡。倘若總體經(jīng)濟出現(xiàn)大的波動，如房價和物價不穩(wěn)定，出現(xiàn)大幅度漲跌，中國家庭的高負(fù)債率將導(dǎo)致多種不良情況發(fā)生，社會就可能會出現(xiàn)動蕩局面。

在這樣一種預(yù)期下，也使另一個問題浮出水面：制定個人破產(chǎn)法，以減小個人在高額負(fù)債消費下可能承擔(dān)的風(fēng)險。然而在中國，問題的提出能否就可能解決一切難題呢？

房價下跌將使“中國負(fù)翁”險象環(huán)生

據(jù)統(tǒng)計，目前已購商品房的消費者中，有98.9%的購房者需要向銀行貸款；而來自汽車經(jīng)銷商的數(shù)據(jù)表明，目前消費者通過貸款買車的數(shù)量占到汽車銷售總量的50%至80%。越來越多的人在改變自己的消費觀念，“負(fù)債”消費也逐漸深入人心。

然而，由于就業(yè)狀況與收入不穩(wěn)，對一部分中低收入家庭來說，就可能會出現(xiàn)還債難的問題。以住房貸款為例，據(jù)有關(guān)銀行的統(tǒng)計，前兩年銀行住房消費貸款的不良率不到1%，但隨著時間的推移，一些問題逐步顯現(xiàn)，不良率有上升趨勢。這其中實際存在著為數(shù)不少的個人破產(chǎn)情況。

房地產(chǎn)投資是目前比較熱門的大眾化的投資渠道，同時又披著安全性較高的外衣。但事實上，房地產(chǎn)投資是除信用卡透支以外最重要的導(dǎo)致破產(chǎn)的方式，房地產(chǎn)投資的安全性絕不像一般人想像的那樣高。由于房地產(chǎn)投資的流動性差，這對安全性是極大的損害。同時由于可以貸款，通過貸款又將風(fēng)險成倍地放大。

例如一個八成按揭的房產(chǎn)，風(fēng)險就放大了5倍。當(dāng)房產(chǎn)下跌20%，損失就是100%；下跌30%，該房產(chǎn)就是一個凈負(fù)債了。如果該房產(chǎn)的主人沒有其他資產(chǎn)，此時，他就已經(jīng)資不抵債。如果更不幸，同時還貸款的能力也出現(xiàn)了問題（可能是收入減少，也可能是利息上升導(dǎo)致還款額度增加），那么破產(chǎn)就在眼前了。這種情況并不很少見，因為當(dāng)一個區(qū)域經(jīng)濟出現(xiàn)問題，通常房地產(chǎn)價格下跌和失業(yè)率上升、股市下跌、貨幣貶值等經(jīng)濟不景氣情況會同時發(fā)生。1997年亞洲金融風(fēng)暴中的香港，大量的人就是由于房地產(chǎn)投資不當(dāng)導(dǎo)致破產(chǎn)。

由于房價的非理性上漲已影響中國經(jīng)濟的健康運行，隨著中央和地方一系列調(diào)控措施的陸續(xù)出臺，樓市的高溫下降勢在必行。4月7日，有關(guān)方面的數(shù)據(jù)顯示，上海住宅成交均價跌至7785元/平方米，一天之內(nèi)下跌368元/平方米，跌幅達(dá)4.5%。今年3月份，廣州市批準(zhǔn)商品房預(yù)售套數(shù)3688套，同比下降52.86%，總面積為45.92萬平方米，同比下降21.99%。一些業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，當(dāng)前房價與政策的背離會導(dǎo)致更猛烈的政策調(diào)控，估計在2005年底，房地產(chǎn)市場的價格落點就將出現(xiàn)。

前兩年，銀行的催收逾期欠款公告屢現(xiàn)報端，但隨著房價飛漲，斷供的房子似乎已銷聲匿跡。但這種“風(fēng)平浪靜”則令有見識的銀行人士擔(dān)憂，因為斷供的風(fēng)險不在于房價飛漲之時，而在于房價下跌之時。

據(jù)了解，今后十年我國將逐步走向個人消費信貸款還貸高峰，因社會快速轉(zhuǎn)型期個人還款能力的不穩(wěn)定性，有可能出現(xiàn)“個人破產(chǎn)”高危期。

個人破產(chǎn)中國能否實行

個人破產(chǎn)法是指作為債務(wù)人的自然人的全部資產(chǎn)不能清償其到期債務(wù)時，由法院依法宣告其破產(chǎn)并對其財產(chǎn)進(jìn)行清算和分配，對其債務(wù)進(jìn)行豁免以及確定當(dāng)事人在破產(chǎn)過程中權(quán)利義務(wù)關(guān)系的法律規(guī)范。

目前，凡是市場經(jīng)濟較為發(fā)達(dá)國家和地區(qū)，例如美國、英國、法國、日本和我國的香港，都建立了比較完善的個人破產(chǎn)制度，有關(guān)資料統(tǒng)計，在國際上，破產(chǎn)案件中個人破產(chǎn)占了絕大部分。

那么，個人破產(chǎn)離我們大多數(shù)中國百姓還有多遠(yuǎn)？當(dāng)然，由于目前還沒有實行個人破產(chǎn)制度，所以從法律上來講還沒有個人破產(chǎn)的案例。但實際上由于投資不當(dāng)或過度消費或其他意外事件的影響，個人資產(chǎn)出現(xiàn)嚴(yán)重資不抵債的情況并不在少數(shù)。

從中國人民銀行南京分行營業(yè)管理部的數(shù)據(jù)分析得出，僅2004年前9個月，南京人辦理個人房貸的余額（減去已經(jīng)還款的，仍在外面周轉(zhuǎn)的資金）達(dá)到了279.65億元，比去年年初新增了78.99億元。而除了購房這項重頭支出外，南京人用于旅游、教育、購大額消費品的其他消費貸款也大幅增加。借錢消費成了家常便飯，截至2005年第一季度，南京市個人消費貸款余額達(dá)到324.18億元，以南京市600萬人口計算，人均欠債5403元。

南京人均負(fù)債高達(dá)5403元！這并非危言聳聽！事實上，在傳媒片面的宣傳下，個人消費信貸盛行中國，很多中國家庭一改昔日保守形象，其家庭負(fù)債率正在不知不覺中攀升。

按照經(jīng)濟學(xué)的說法，所謂家庭債務(wù)比例就是家庭債務(wù)與家庭一年可支配收入之間的比例。以三口之家為例，欠債5403×3=16209元。來自江蘇省統(tǒng)計局的數(shù)據(jù)是：南京市2005年第一季度居民可支配性收入是4409元，一年一家人的可支配性收入為52908元，南京市家庭負(fù)債率為30.2%。而第一季度包括元旦春節(jié)兩大節(jié)日，居民各種收入增加，事實上，南京家庭負(fù)債率要遠(yuǎn)高于30.2%。而按照銀行界的通常做法，普通居民家庭的負(fù)債率超過50%，就沒有了還貸能力，銀行是不予貸款的。龐大的“負(fù)翁”階層開始出現(xiàn)。

相關(guān)人士稱，今年中國吸引的外資同比已有相當(dāng)大幅度的下降，就業(yè)肯定會越發(fā)嚴(yán)峻，并影響市民的預(yù)期收入。有學(xué)者認(rèn)為，一旦出現(xiàn)大的經(jīng)濟動蕩，“負(fù)翁”們的預(yù)期收入就會降低，必然導(dǎo)致“負(fù)翁”們還貸能力下降。尤其是在中國人民銀行調(diào)高貸款利率后，這群背負(fù)債務(wù)的“負(fù)翁”，勢必要承受更沉重的利息負(fù)擔(dān)。故金融專家提議，目前應(yīng)首先健全中國個人信用的法律環(huán)境，同時建立個人破產(chǎn)制度。

個人破產(chǎn)用意何在

香港的個人破產(chǎn)法規(guī)定，在破產(chǎn)4年后消費者可以重新建立信用，并且享受其他人應(yīng)該享有的一切。但在這4年中，有些限制則是破產(chǎn)人必須遵守的。此前，香港個人破產(chǎn)法的規(guī)定是7年后才可以重建信用，但經(jīng)過變動后周期縮短為4年。

美國佛羅里達(dá)州的法律規(guī)定，破產(chǎn)家庭自住房屋的產(chǎn)權(quán)受法律保護，債權(quán)人無權(quán)要求破產(chǎn)家庭變賣房屋的產(chǎn)權(quán)，債權(quán)人也無權(quán)要求破產(chǎn)家庭變賣其自住房屋償還債務(wù)。

可見，個人破產(chǎn)的兩個最基本的目的，一是使債務(wù)人可以擺脫過去的舊債重新開始其經(jīng)濟生活；二是使債權(quán)人可以較公平地獲得清償。

追溯起來，早在1997年，中國人民大學(xué)法學(xué)院湯繼建博士就曾撰文指出《關(guān)于建立我國的個人破產(chǎn)程序制度的構(gòu)想》，并對這個制度進(jìn)行了詳細(xì)的闡述。

全國政協(xié)委員鄒正方曾呼吁要建立個人破產(chǎn)制度。實際上，個人信用與個人破產(chǎn)是緊密相關(guān)的兩個環(huán)節(jié)。目前在中國，由于個人信用制度很不完善，加上炒房炙手可熱，個人破產(chǎn)不可回避。

從一些國家和地區(qū)個人破產(chǎn)的實際情況看，個人破產(chǎn)制度就是當(dāng)個人資產(chǎn)遠(yuǎn)小于個人負(fù)債并且無力償還的情況下，個人可以申請破產(chǎn)。在個人破產(chǎn)申請獲準(zhǔn)后，破產(chǎn)人的債務(wù)可以獲得豁免。當(dāng)然，同時需要為此付出一定的代價。如：個人破產(chǎn)后，在一定的期限內(nèi)，不得進(jìn)行高消費，不能購置房產(chǎn)、汽車等高檔物品，甚至對于日常的生活標(biāo)準(zhǔn)也要做出嚴(yán)格的限制，并在進(jìn)行消費信貸時給予更嚴(yán)厲的條件。

個人破產(chǎn)制度是社會個人信用制度的一部分。個人破產(chǎn)制度的建立對于完善個人信用制度，以至在全社會建立一個規(guī)范健全的信用體系，形成良好的信用氛圍十分必要。當(dāng)這種個人信用成為全社會恪守的信用準(zhǔn)則時，就能建立起良好的信用秩序，減少信用中的道德風(fēng)險。

那么，個人該如何預(yù)防“破產(chǎn)”呢？

首先要根據(jù)自己的能力控制個人債務(wù)，過度負(fù)債將成為負(fù)擔(dān)。一般的原則是，個人負(fù)債不要超過個人總資產(chǎn)的50%。如購買一套60萬的房子，首付二成貸款八成，個人資產(chǎn)負(fù)債率就已達(dá)60%。如果汽車也貸款，那么這個家庭的負(fù)債比例就更高。

其次要避免過度消費。過度消費是個危險的行為，要盡量保持理性。

第三，即使投資，也一定要控制貸款投資的風(fēng)險。收益和風(fēng)險是投資的雙生子，收益越高的投資其風(fēng)險也越高。

第四，謹(jǐn)慎使用信用卡。因為使用卡透支消費本身就是一種負(fù)債消費行為，沒有足夠的經(jīng)濟實力作為支撐，只會導(dǎo)致個人負(fù)債增加，加速向“負(fù)翁”的轉(zhuǎn)變。

最后，如果要長期還款，還要學(xué)會轉(zhuǎn)嫁家庭財務(wù)和健康風(fēng)險。適當(dāng)購買一些意外傷害險、重大疾病險、家財險等。