科技型小微企業(yè)是國家創(chuàng)新體系的重要組成部分，對促進經(jīng)濟轉(zhuǎn)型升級和社會就業(yè)發(fā)揮著重要作用。然而，由于其自身特點和外部環(huán)境因素的影響，科技型小微企業(yè)面臨著嚴峻的融資困境，融資風險也日益突出。針對這些問題，本文提出了相應(yīng)的解決方案，包括提升企業(yè)信用、加強企業(yè)管理、優(yōu)化金融服務(wù)和完善市場環(huán)境，旨在為科技型小微企業(yè)營造良好的融資環(huán)境，促進其健康發(fā)展。

科技型小微企業(yè)的融資困境

一、融資需求大，融資渠道窄

科技型小微企業(yè)往往擁有著巨大的發(fā)展?jié)摿Γ枰罅康馁Y金投入研發(fā)、生產(chǎn)、市場推廣等各個環(huán)節(jié)。然而，由于企業(yè)規(guī)模小、發(fā)展初期尚未形成穩(wěn)定的盈利模式，傳統(tǒng)金融機構(gòu)對這類企業(yè)的風險評估難度較大，導致其可選擇的融資渠道十分有限。銀行貸款流程繁瑣、審批周期長，對企業(yè)規(guī)模、盈利能力、抵押物等方面要求嚴格，難以滿足科技型小微企業(yè)的快速發(fā)展需求。民間借貸雖然門檻較低，但利率高、風險高，難以成為企業(yè)穩(wěn)定的融資來源。此外，由于缺乏完善的信用體系，科技型小微企業(yè)難以獲得風險投資基金、天使投資基金等資本市場的支持，融資困境十分突出。

二、融資成本高，融資門檻高

科技型小微企業(yè)由于發(fā)展初期尚未形成穩(wěn)定的盈利模式，其經(jīng)營風險較高，發(fā)展的不確定性也較大。為了規(guī)避風險，金融機構(gòu)往往會設(shè)置較高的融資門檻和利率。銀行貸款利率較高，且通常要求企業(yè)提供擔保，例如房產(chǎn)、土地等抵押物，這對于資金實力有限的科技型小微企業(yè)來說是一個不小的負擔。民間借貸雖然門檻較低，但利率高得驚人，甚至超過法律規(guī)定的上限，企業(yè)難以承受高額的利息支出。此外，金融機構(gòu)對科技型小微企業(yè)的財務(wù)報表、經(jīng)營狀況等信息要求嚴格，審查流程復(fù)雜，例如需要提供詳細的商業(yè)計劃書、財務(wù)報表、稅務(wù)證明等，增加了企業(yè)融資的時間成本和資金成本。高昂的融資成本和門檻成為阻礙科技型小微企業(yè)發(fā)展的重大障礙。

三、融資信息不對稱，融資難

科技型小微企業(yè)通常經(jīng)營時間短，發(fā)展初期盈利能力弱，缺乏完整的信用記錄，難以獲得金融機構(gòu)的信任。此外，由于企業(yè)自身信息披露不完善，缺乏專業(yè)化的財務(wù)管理團隊，導致金融機構(gòu)難以了解評估企業(yè)的真實情況，從而產(chǎn)生信息不對稱問題。加之科技型小微企業(yè)所處行業(yè)往往具有高度的專業(yè)性和技術(shù)性，金融機構(gòu)對其行業(yè)發(fā)展前景、技術(shù)風險等方面缺乏了解，難以準確評估企業(yè)的風險，最終導致融資難度增加，難以獲得金融機構(gòu)的資金支持。

科技型小微企業(yè)融資風險分析

一、信用風險

科技型小微企業(yè)通常缺乏完善的財務(wù)管理體系，缺乏專業(yè)的財務(wù)人員，導致財務(wù)數(shù)據(jù)不完整、不透明，難以滿足金融機構(gòu)的信用評級要求。企業(yè)經(jīng)營時間短、發(fā)展初期盈利能力弱，缺乏完整的信用記錄，難以獲得金融機構(gòu)的信任。此外，由于企業(yè)經(jīng)營狀況不穩(wěn)定，受市場波動、技術(shù)變化等因素的影響較大，其未來的盈利能力和還款能力存在較大的不確定性，存在一定的信用風險。

二、經(jīng)營風險

科技型小微企業(yè)所處的市場環(huán)境競爭激烈，行業(yè)內(nèi)技術(shù)更新?lián)Q代速度快，產(chǎn)品同質(zhì)化現(xiàn)象嚴重。企業(yè)需要不斷投入資金進行研發(fā)創(chuàng)新，以保持競爭優(yōu)勢，但研發(fā)周期長、市場接受度難以預(yù)測，產(chǎn)品研發(fā)失敗的風險較高。同時，由于企業(yè)規(guī)模小、市場占有率低，其抗風險能力較弱，容易受到市場波動的影響，導致經(jīng)營狀況不穩(wěn)定。

三、道德風險

為了獲得融資，一些科技型小微企業(yè)存在信息造假、違規(guī)操作、資金挪用等道德風險。企業(yè)可能會夸大經(jīng)營數(shù)據(jù)、虛構(gòu)盈利能力，以吸引金融機構(gòu)的資金支持。也可能存在違反相關(guān)法律法規(guī)，進行非法經(jīng)營活動，或者將融資資金用于與經(jīng)營無關(guān)的用途，給金融機構(gòu)造成損失。

四、創(chuàng)新風險

科技型小微企業(yè)以技術(shù)創(chuàng)新為核心競爭力，但其研發(fā)成果的不確定性較高。技術(shù)研發(fā)失敗風險、市場接受度低風險、知識產(chǎn)權(quán)保護不足風險等都可能導致企業(yè)無法獲得預(yù)期的收益，甚至陷入困境。企業(yè)需要投入大量的資金和人力進行研發(fā)，但研發(fā)成果的成功率難以預(yù)測，一旦研發(fā)失敗，將造成巨大的經(jīng)濟損失，影響企業(yè)的正常經(jīng)營。

科技型小微企業(yè)融資風險的成因

一、企業(yè)自身因素

科技型小微企業(yè)自身存在一些問題，導致融資風險的增加。首先，許多科技型小微企業(yè)缺乏完善的管理制度，財務(wù)管理制度不健全，信息披露不透明，缺乏有效的風險控制機制，導致其經(jīng)營管理混亂，財務(wù)狀況難以被金融機構(gòu)準確評估，增加了金融機構(gòu)的風險厭惡情緒。其次，科技型小微企業(yè)自身實力較弱，缺乏雄厚的資金實力和人才儲備，抗風險能力較低，難以承受市場波動和技術(shù)風險，導致金融機構(gòu)對其未來發(fā)展前景和還款能力持懷疑態(tài)度。最后，一些科技型小微企業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新能力不足，缺乏核心技術(shù)和市場競爭優(yōu)勢，產(chǎn)品同質(zhì)化嚴重，市場接受度低，難以形成穩(wěn)定的盈利模式，降低了金融機構(gòu)的投資信心。

二、金融機構(gòu)因素

金融機構(gòu)方面也存在一些問題，阻礙了科技型小微企業(yè)的融資。首先，傳統(tǒng)金融機構(gòu)對科技型小微企業(yè)的了解不足，缺乏新興產(chǎn)業(yè)和科技領(lǐng)域的專業(yè)知識，對企業(yè)發(fā)展?jié)摿?、技術(shù)風險、市場前景等方面缺乏深入了解，導致其難以準確評估企業(yè)風險，不愿提供融資支持。其次，金融機構(gòu)的風險控制機制不完善，缺乏針對科技型小微企業(yè)的風險評估和管理體系，風險控制標準過高，審批流程復(fù)雜，導致融資門檻較高，難以滿足企業(yè)快速發(fā)展的資金需求。最后，金融機構(gòu)缺乏針對性融資產(chǎn)品，現(xiàn)有的金融產(chǎn)品大多針對傳統(tǒng)企業(yè)，缺乏符合科技型小微企業(yè)特點的融資產(chǎn)品，無法滿足其特殊的融資需求。

三、市場環(huán)境因素

科技型小微企業(yè)所處的市場環(huán)境也存在一些問題，影響著其融資環(huán)境。首先，市場缺乏完善的信用體系，企業(yè)信用信息不完整，難以建立良好的信用記錄，導致金融機構(gòu)難以準確評估企業(yè)的信用風險，降低了其融資意愿。其次，知識產(chǎn)權(quán)保護制度不健全，侵權(quán)行為頻發(fā)，企業(yè)技術(shù)成果難以獲得有效保護，增加了企業(yè)技術(shù)研發(fā)和市場推廣的風險，影響了企業(yè)的盈利能力和發(fā)展前景，也降低了金融機構(gòu)的投資信心。最后，市場競爭激烈，行業(yè)內(nèi)技術(shù)更新?lián)Q代速度快，企業(yè)需要不斷投入資金進行研發(fā)創(chuàng)新，但市場接受度難以預(yù)測，產(chǎn)品研發(fā)失敗的風險較高，增加了企業(yè)經(jīng)營風險，也降低了金融機構(gòu)的資金安全保障。

科技型小微企業(yè)融資風險的防范對策

一、提升企業(yè)信用

科技型小微企業(yè)要獲得金融機構(gòu)的信任和資金支持，就必須積極提升自身的信用水平。建立健全企業(yè)信用體系是提升企業(yè)信用的基礎(chǔ)。首先，企業(yè)應(yīng)規(guī)范財務(wù)管理，建立完善的財務(wù)報表體系，定期披露財務(wù)信息，增強財務(wù)數(shù)據(jù)的透明度和可信度。企業(yè)應(yīng)積極參與社會信用體系建設(shè)，建立良好的信用記錄，提升自身在社會上的信譽。健全的企業(yè)信用體系不僅能夠提高企業(yè)融資的成功率，也能降低融資成本，為企業(yè)發(fā)展提供持續(xù)的資金保障。其次，加強企業(yè)信息披露。企業(yè)應(yīng)主動向社會公開自身經(jīng)營信息，包括發(fā)展戰(zhàn)略、技術(shù)實力、產(chǎn)品研發(fā)、市場份額、財務(wù)狀況等，增強透明度，提升企業(yè)形象，獲得金融機構(gòu)的信任。完善的信息披露不僅能夠幫助金融機構(gòu)更準確地評估企業(yè)風險，也能提升企業(yè)的公信力，為企業(yè)贏得更多投資者的青睞。最后，積極尋求政府支持。政府應(yīng)建立健全中小企業(yè)信用評價體系，制定相關(guān)政策法規(guī)，鼓勵企業(yè)建立良好的信用記錄，并為企業(yè)提供信用擔保等支持措施。政府的支持能夠為企業(yè)信用體系建設(shè)提供必要的引導和保障，促進企業(yè)信用體系的完善，進而推動企業(yè)融資環(huán)境的改善。

二、加強企業(yè)自身管理

首先，企業(yè)應(yīng)建立健全財務(wù)管理制度，規(guī)范資金使用流程，加強財務(wù)數(shù)據(jù)核查，提高財務(wù)管理效率，確保財務(wù)信息的準確性和完整性。同時，企業(yè)應(yīng)加強內(nèi)部控制，建立風險管理機制，及時發(fā)現(xiàn)和防范經(jīng)營風險，降低企業(yè)經(jīng)營風險。完善的財務(wù)管理制度不僅能夠提高企業(yè)財務(wù)數(shù)據(jù)的透明度，也能增強金融機構(gòu)對企業(yè)財務(wù)狀況的信任，從而降低融資風險。其次，提高企業(yè)管理水平。企業(yè)應(yīng)注重人才培養(yǎng)，引進專業(yè)管理人才，加強企業(yè)管理團隊建設(shè)，提升企業(yè)管理效率和決策水平。此外，企業(yè)應(yīng)加強信息化建設(shè)，應(yīng)用現(xiàn)代信息技術(shù)，提高管理效率和信息透明度。高效的企業(yè)管理水平能夠提高企業(yè)運營效率，降低企業(yè)經(jīng)營成本，增強企業(yè)的盈利能力，為企業(yè)發(fā)展提供持續(xù)的動力，進而增強金融機構(gòu)對企業(yè)的信心。最后，加強技術(shù)研發(fā)投入。企業(yè)應(yīng)加大技術(shù)研發(fā)投入，不斷進行技術(shù)創(chuàng)新，開發(fā)具有市場競爭力的產(chǎn)品，提升企業(yè)盈利能力和市場競爭力，增強金融機構(gòu)對企業(yè)的信心。持續(xù)的技術(shù)研發(fā)投入能夠提升企業(yè)核心競爭力，降低企業(yè)經(jīng)營風險，增強企業(yè)的持續(xù)盈利能力，為企業(yè)發(fā)展提供長期的保障，進而提升金融機構(gòu)對企業(yè)的信任度。

三、優(yōu)化金融服務(wù)

首先，開發(fā)針對性融資產(chǎn)品。金融機構(gòu)應(yīng)開發(fā)針對科技型小微企業(yè)的融資產(chǎn)品，如研發(fā)貸款、知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款、股權(quán)融資等，滿足企業(yè)不同的融資需求。同時，金融機構(gòu)應(yīng)建立完善的風險評估體系，對科技型小微企業(yè)的風險進行科學評估，降低融資門檻。針對性的融資產(chǎn)品能夠滿足科技型小微企業(yè)多元化的融資需求，降低企業(yè)融資成本，促進企業(yè)健康發(fā)展。其次，降低融資門檻。金融機構(gòu)應(yīng)降低對科技型小微企業(yè)的融資門檻，簡化審批流程，縮短審批周期，降低抵押物要求，降低企業(yè)融資成本，幫助企業(yè)獲得資金支持。最后，金融機構(gòu)應(yīng)提高金融服務(wù)效率，提供便捷高效的金融服務(wù)，減少企業(yè)融資時間成本，為企業(yè)發(fā)展提供有力的保障。高效的金融服務(wù)能夠為企業(yè)節(jié)省融資時間成本，提高資金使用效率，促進企業(yè)快速發(fā)展。

四、完善市場環(huán)境

首先，完善知識產(chǎn)權(quán)保護制度。政府應(yīng)加大知識產(chǎn)權(quán)保護力度，嚴厲打擊侵權(quán)行為，建立完善的知識產(chǎn)權(quán)交易體系，為企業(yè)提供知識產(chǎn)權(quán)保護服務(wù)，促進企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新和發(fā)展。完善的知識產(chǎn)權(quán)保護制度能夠有效保護企業(yè)的核心技術(shù)，降低企業(yè)經(jīng)營風險，為企業(yè)發(fā)展提供更加安全的保障。其次，加強市場監(jiān)管。政府應(yīng)加強市場監(jiān)管，規(guī)范市場秩序，打擊欺詐行為，維護市場公平競爭，營造良好的市場環(huán)境，為科技型小微企業(yè)發(fā)展提供保障。良好的市場環(huán)境能夠為企業(yè)發(fā)展提供公平競爭的平臺，降低企業(yè)經(jīng)營風險，促進企業(yè)健康發(fā)展。最后，引導社會資金支持科技型小微企業(yè)發(fā)展。政府應(yīng)引導社會資金支持科技型小微企業(yè)發(fā)展，鼓勵設(shè)立風險投資基金、天使投資基金等，為企業(yè)提供融資支持，促進科技型小微企業(yè)健康發(fā)展。社會資金的支持能夠為企業(yè)發(fā)展提供更加多元化的資金來源，促進企業(yè)快速成長，推動經(jīng)濟發(fā)展。

總之，科技型小微企業(yè)是經(jīng)濟發(fā)展的重要引擎，其融資困境和風險問題需要政府、金融機構(gòu)和企業(yè)共同努力解決。（作者單位：重慶農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司南岸支行）

（責任編輯：白利倩）