姜麗群 文俊棋 潘致遠 鐘擁軍

1（暨南大學國際商學院，珠海 519070） 2（中國科學院大學經(jīng)濟與管理學院，北京 100190）

引 言

關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)決定了企業(yè)是否能夠主導產(chǎn)業(yè)技術(shù)發(fā)展方向或控制同行業(yè)的技術(shù)制高點，也是企業(yè)建立持續(xù)競爭優(yōu)勢的基礎(chǔ)。研究表明，擁有卓越領(lǐng)導力的公司創(chuàng)新效率明顯高于普通公司，且杰出CEO 團隊的戰(zhàn)略眼光和領(lǐng)導才能等動態(tài)管理能力方能引領(lǐng)企業(yè)實現(xiàn)技術(shù)顛覆與創(chuàng)新［1］。關(guān)鍵技術(shù)的攻關(guān)需要企業(yè)通過長期投入研發(fā)，以形成支撐技術(shù)突破的完整體系。這一過程離不開企業(yè)高管團隊在創(chuàng)新方面的戰(zhàn)略指引和對長期資源投入的支持，尤其是他們在創(chuàng)新領(lǐng)域的高階管理能力。此外，高管們整合內(nèi)外部創(chuàng)新資源，搭建起高效的創(chuàng)新體系，對于企業(yè)實現(xiàn)創(chuàng)新目標起到了決定性的作用。這一現(xiàn)象普遍存在于近年來科技水平突飛猛進的創(chuàng)新型企業(yè)。然而，在學術(shù)研究上，現(xiàn)有關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)的相關(guān)研究主要探討企業(yè)層面的能力、資源、戰(zhàn)略、技術(shù)合作等對關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)的影響，較少涉及與高管團隊高階管理能力相關(guān)的特征。

考慮到關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)與高管的高階能力相關(guān)，本文引入動態(tài)管理能力理論作為理論基礎(chǔ)。動態(tài)管理能力理論自Adner 和Helfat （2003）［2］提出以來，先后應用于企業(yè)創(chuàng)新和戰(zhàn)略資產(chǎn)分配等研究領(lǐng)域。它表明，高管動態(tài)管理能力表現(xiàn)為高管構(gòu)建、整合和重新配置組織資源的能力［2］，這種能力使高管能夠創(chuàng)建、擴展或修改組織資源基礎(chǔ)［3］，實現(xiàn)具有挑戰(zhàn)性的目標。在關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)的過程中，后發(fā)企業(yè)處于技術(shù)追趕地位，往往缺乏所有權(quán)優(yōu)勢，資源基礎(chǔ)較差，加上技術(shù)創(chuàng)新成本高且風險大，實現(xiàn)創(chuàng)新突破面臨諸多的難題。在這種困難的情況下，高管及其團隊需要發(fā)揮動態(tài)管理能力帶領(lǐng)企業(yè)跨越組織邊界，創(chuàng)新性地整合外部優(yōu)勢資源以改善組織資源基礎(chǔ)。本文基于這一觀點，開展高管動態(tài)管理能力影響關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)的理論探索。

在當前數(shù)字經(jīng)濟蓬勃發(fā)展的時代，跨界整合創(chuàng)新成為企業(yè)新興的創(chuàng)新模式，包括跨界和整合兩層含義?？缃缰附M織經(jīng)營范圍和邊界的擴張，而整合是指整合技術(shù)和行業(yè)等邊界內(nèi)的資源和能力。因此，跨界整合創(chuàng)新可以定義為企業(yè)跨越行業(yè)、地理等邊界的過程中創(chuàng)造性地整合資源和能力，持續(xù)更新產(chǎn)品與服務(wù)，形成復合競爭優(yōu)勢的過程［4］。企業(yè)通過與產(chǎn)業(yè)鏈上下游或同行業(yè)的廠商進行跨界合作研發(fā)，不僅能夠協(xié)同起來共同推動跨界技術(shù)創(chuàng)新突破，還能夠互擔風險并縮短研發(fā)周期。根據(jù)這些現(xiàn)實觀察，本文進一步考察跨界整合創(chuàng)新在高管動態(tài)管理能力對關(guān)鍵技術(shù)創(chuàng)新影響的中介作用。

基于以上分析，本文運用動態(tài)管理能力理論開展高管動態(tài)管理能力對關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)影響的實證研究，揭示了影響關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)的微觀運作機制，為拓展這一領(lǐng)域的研究提供了新的思路； 基于前人理論研究成果，本文研究跨界整合創(chuàng)新的中介效應，合理地解構(gòu)出高管在關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)發(fā)揮作用的影響機制，深化了關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)的影響因素之間關(guān)聯(lián)機制的理論認知； 本文采用新方法衡量高管動態(tài)能力和跨界整合創(chuàng)新，為未來開展相關(guān)的研究提供了可行的解決方案。

本文重要的實踐意義在于，引導企業(yè)家和投資者重視管理團隊的動態(tài)管理能力培養(yǎng)。企業(yè)家和投資者在支持企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的過程中，應高度重視打造有高階能力的管理團隊，重點考察他們的學習能力、洞察力、資源整合能力等動態(tài)管理能力相關(guān)的特征。

1 文獻綜述

關(guān)鍵技術(shù)的突破離不開領(lǐng)軍企業(yè)家正確的戰(zhàn)略指引，需要企業(yè)高管做到長期的資源投入，領(lǐng)導企業(yè)與產(chǎn)學研多方主體的深度融合。因此，有必要從微觀層面考察高層管理人員對關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)的影響。

Adner 和Helfat （2003）［2］提出，高管動態(tài)管理能力體現(xiàn)為管理認知、人力資本和社會資本3 個維度的綜合素質(zhì)。（1） 管理認知作為認知和決策的心智模型，影響高管獲取、運用和消化信息［5］；（2） 管理人力資本指高管通過經(jīng)驗積累、培訓和教育獲得的知識和技能儲備，影響著高管的管理認知，即高管如何感知機會和威脅，以及做出決策的方式［6］； （3） 管理社會資本代表了個體與社會網(wǎng)絡(luò)的關(guān)系，影響高管的環(huán)境掃描、信息識別以及獲取和調(diào)動多種資源的能力。社會資本網(wǎng)絡(luò)為高管提供了豐富的知識資源，幫助高管提升管理人力資本［7］、構(gòu)建管理認知［2］。高管動態(tài)管理能力的3 個維度相輔相成，幫助高管構(gòu)筑企業(yè)的資源與能力組合，能夠有效提升企業(yè)的環(huán)境適應性和管理績效［8］。

在早期的研究中，學者們認為高管動態(tài)管理能力是動態(tài)能力在個人層面的體現(xiàn)，有助于配置組織資源并從中形成價值，對企業(yè)經(jīng)營管理的戰(zhàn)略決策產(chǎn)生著深遠影響。現(xiàn)有研究表明，動態(tài)管理能力對企業(yè)戰(zhàn)略變革和組織績效有著重要影響，充分體現(xiàn)了高管個人能力在企業(yè)生存發(fā)展、獲取競爭優(yōu)勢以及進行戰(zhàn)略變革等方面的關(guān)鍵作用［9－11］。但目前僅有少數(shù)學者探討了高管動態(tài)管理能力與企業(yè)創(chuàng)新之間的關(guān)系［12，13］，其作用路徑也尚處于探索階段。另外，在當前科技領(lǐng)域“卡脖子” 矛盾尤為突出的形勢下，尚未有學者從高管動態(tài)管理能力出發(fā)，探討關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)的前因。

故本文在現(xiàn)有研究的基礎(chǔ)上提出，擁有動態(tài)管理能力的高管團隊能在內(nèi)部資源和知識的約束下，通過跨界整合創(chuàng)新實現(xiàn)交換、整合企業(yè)內(nèi)外部資源，完成核心關(guān)鍵技術(shù)突破而獲得后發(fā)競爭優(yōu)勢。

2 研究假設(shè)提出

2.1 高管動態(tài)管理能力與關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)

高管動態(tài)管理能力的管理認知、人力資本和社會資本3 個維度均對企業(yè)關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)產(chǎn)生積極影響。

（1） 高管管理認知尤其是對技術(shù)創(chuàng)新的認知有利于確定技術(shù)突破路徑并降低風險。關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)面臨著高度的不確定性和風險性。高管管理認知意味著高管能夠及時掌握外界市場對技術(shù)發(fā)展的現(xiàn)實需求，并對宏觀經(jīng)濟和市場形勢形成系統(tǒng)的戰(zhàn)略認識和判斷。較高的高管技術(shù)認知水平有利于企業(yè)識別外部技術(shù)機會，感知前沿技術(shù)的發(fā)展方向和潛在變化，根據(jù)實際情況靈活切換創(chuàng)新思維［14］。在此之后，他們能根據(jù)機會快速確定開發(fā)目標，及時重構(gòu)技術(shù)知識、整合內(nèi)部資源并調(diào)整資源配置以投入到創(chuàng)新活動［14］，提高新產(chǎn)品開發(fā)的可能性，幫助企業(yè)在關(guān)鍵技術(shù)的競爭中實現(xiàn)超越。高管技術(shù)認知還能提高組織技術(shù)感知的精確度和靈活度，從而降低關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)過程中的不確定性和風險性。

（2） 高管人力資本對關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)起到引領(lǐng)作用。高管教育和學術(shù)經(jīng)歷有利于企業(yè)獲取與技術(shù)突破相關(guān)的外部專業(yè)知識，為企業(yè)引入更先進、更復雜的產(chǎn)品和技術(shù)［15］，促進企業(yè)創(chuàng)新水平的提高。具有豐富經(jīng)驗和理論儲備的高管具備較強的思考能力、洞察能力和信息處理能力，他們不僅能夠容忍關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)過程中的不確定性和復雜性，而且善于長遠規(guī)劃，避免短期主義傾向［16］，確保關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)過程中的長期投入。

（3） 高管社會資本有利于構(gòu)建實現(xiàn)技術(shù)突破的社會關(guān)系網(wǎng)絡(luò)。企業(yè)實現(xiàn)關(guān)鍵技術(shù)的突破過程是外部知識與內(nèi)部知識進行整合的動態(tài)互補過程。豐富的社會資本有利于高管與利益相關(guān)者構(gòu)建內(nèi)外部社會關(guān)系網(wǎng)絡(luò)，在知識轉(zhuǎn)移和知識分享的過程中獲得新知識、收獲多元的跨界經(jīng)歷，而多元化的經(jīng)歷和通用知識有助于提升高管學習知識和交換知識的能力，進一步提升公司創(chuàng)新能力［17］。同時，高管廣泛的社會網(wǎng)絡(luò)能夠賦能產(chǎn)學研合作，有利于企業(yè)獲得互補性知識資源［16］，提高創(chuàng)新水平以實現(xiàn)關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)。

基于此，本文提出如下假設(shè)：

H1： 高管動態(tài)管理能力促進關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)。

2.2 跨界整合創(chuàng)新對高管動態(tài)管理能力和關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)的中介影響

跨界整合創(chuàng)新是一個對創(chuàng)新資源進行持續(xù)演化、內(nèi)部重構(gòu)、跨界編排的過程［18］，而擁有動態(tài)管理能力的高管將從縱向和橫向兩個方向推動跨界整合創(chuàng)新。

（1） 擁有動態(tài)管理能力的高管通過供應鏈上下游之間的合作關(guān)系推動縱向跨界整合創(chuàng)新。擁有較高創(chuàng)新認知能力的決策者往往表現(xiàn)出更強的預測能力，能夠更好地把握環(huán)境的動態(tài)變化。他們能夠?qū)碜陨a(chǎn)端的技術(shù)推動力和消費端的需求拉動力理解消化為在產(chǎn)業(yè)鏈中實現(xiàn)資源共享和優(yōu)勢互補的機會。而他們的人力資本和社會資本使他們有能力采取一系列措施，運用自身的專業(yè)領(lǐng)導力和行業(yè)內(nèi)的社會網(wǎng)絡(luò)資源，促進產(chǎn)業(yè)鏈上下游廠商的合作，從而靈活地響應環(huán)境變化對創(chuàng)新提出的需求。

（2） 擁有動態(tài)管理能力的高管非常重視與同行業(yè)的競爭者、合作伙伴或研究機構(gòu)等的橫向跨界合作創(chuàng)新。他們擁有非常強的創(chuàng)新認識，將創(chuàng)新視為組織學習的過程，通過擴大行業(yè)的專業(yè)影響力和合作網(wǎng)絡(luò)關(guān)系，建立起行業(yè)戰(zhàn)略同盟或創(chuàng)新共同體，開展研發(fā)合作等活動。這些舉措促進了不同組織之間，尤其是行業(yè)內(nèi)競爭者和合作伙伴之間的溝通與交流，打破了知識的邊界，使企業(yè)能夠從外部吸收和整合關(guān)于技術(shù)和市場的信息，實現(xiàn)創(chuàng)新思想的交流和整合。

基于此，本文提出如下假設(shè)：

H2a： 高管動態(tài)管理能力促進跨界整合創(chuàng)新。

關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)是產(chǎn)業(yè)鏈和價值鏈整合基礎(chǔ)上實現(xiàn)的全新技術(shù)范式［19］，需要高管不斷發(fā)揮動態(tài)管理能力整合上下游產(chǎn)業(yè)鏈中的創(chuàng)新資源，將創(chuàng)新資源應用到研發(fā)活動中以提高組織的創(chuàng)造力，最終實現(xiàn)技術(shù)突破的創(chuàng)新目標。創(chuàng)新敏感度高的高管能夠密切關(guān)注不同行業(yè)的技術(shù)動態(tài)，憑借高水平的技術(shù)認知和市場感知，綜合各類技術(shù)創(chuàng)新信息開展整合創(chuàng)新，確定未來的技術(shù)突破方向，部署企業(yè)創(chuàng)新戰(zhàn)略。接下來，高管還需要憑借自身較高的專業(yè)技術(shù)領(lǐng)域聲望與同行展開合作，以緩解技術(shù)創(chuàng)新壓力，避免因過度依賴內(nèi)部知識而引發(fā)“核心剛性” 或“熟悉陷阱”［20］。最后，高管利用其豐富的社會資本，推動產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)開展合作創(chuàng)新，促進產(chǎn)業(yè)鏈整體創(chuàng)新資源的跨界整合，為關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)提供堅實的資源基礎(chǔ)。

基于此，本文提出如下假設(shè)：

H2b： 跨界整合創(chuàng)新在高管動態(tài)管理能力和關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)之間起到中介作用。

3 研究設(shè)計

3.1 數(shù)據(jù)來源、樣本及數(shù)據(jù)處理

本文選取2012～2022 年我國滬深兩市A 股上市被認定為高新技術(shù)企業(yè)的3960 家公司作為研究對象?？缃缯蟿?chuàng)新和關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)數(shù)據(jù)來自智慧芽專利數(shù)據(jù)庫，其中關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)是根據(jù)2012～2022 年3960 家公司30574 條專利引用數(shù)據(jù)，整理為專利引用的公司年度數(shù)據(jù)。其他數(shù)據(jù)包括融資約束、代理成本及公司特征數(shù)據(jù)等均來自CSMAR數(shù)據(jù)庫，進行了相應整理計算。

數(shù)據(jù)樣本按照以下程序進行了數(shù)據(jù)預處理：（1） 剔除金融業(yè)上市公司； （2） 剔除ST 公司；（3） 剔除數(shù)據(jù)不全公司； （4） 本文對連續(xù)變量進行了1%的Winsorize 縮尾處理。最終得到28839個觀測樣本。

3.2 變量定義及測量

3.2.1 被解釋變量： 關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)

參考杏稼龍和吳福象（2023）［21］的研究，將引用排名處于前5%的專利作為關(guān)鍵技術(shù)專利?？紤]到專利授權(quán)存在時滯，本文通過當年關(guān)鍵技術(shù)專利申請數(shù)量衡量企業(yè)的關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)程度。

3.2.2 解釋變量： 高管動態(tài)管理能力

本文將高管界定為企業(yè)的董事、監(jiān)事和高級管理人員。由于本文主要關(guān)注企業(yè)如何實現(xiàn)關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)一定難題，所以將高管認知確定為對企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的相關(guān)認知，通過文本分析法來測量。借鑒宋廣蕊等（2022）［22］的做法，先選取MD＆A 中反映高管對企業(yè)未來技術(shù)發(fā)展方向認識的詞匯，后使用詞典法計算每份年報中“高管認知能力” 詞匯的詞頻占MD＆A 總詞頻的比例作為高管認知能力的度量指標。管理人力資本是高管的教育水平和教育背景的綜合體現(xiàn)，用高管的學歷進行衡量［23］，計算方法為： 管理人力資本＝（擁有大專學歷的人數(shù)×3＋本科學歷的人數(shù)×4＋碩學歷的人數(shù)×7＋博士學歷的人數(shù)×10）/企業(yè)高管總?cè)藬?shù)。管理社會資本是高管團隊社會網(wǎng)絡(luò)的綜合體現(xiàn)。借鑒連燕玲等（2019）［24］的做法，把社會資本分為海外社會資本、學術(shù)社會資本和金融社會資本三部分： 海外社會資本為具有海外任職、求學背景以及同時具有多種海外背景的人數(shù)； 學術(shù)社會資本為具有高校任教、科研機構(gòu)任職、協(xié)會從事研究背景的人數(shù)； 金融社會資本為具有監(jiān)管部門、政策性銀行以及證券公司等金融機構(gòu)背景的人數(shù)。以具有海外背景、學術(shù)背景、金融背景的高管總?cè)藬?shù)占高管團隊總?cè)藬?shù)的比例來衡量管理社會資本。最后，本文借鑒使用熵權(quán)法將管理認知能力、管理人力資本和管理社會資本3 個指標進行綜合，以度量高管動態(tài)管理能力。

3.2.3 中介變量： 跨界整合創(chuàng)新

跨界整合創(chuàng)新包括橫向跨界整合創(chuàng)新和縱向跨界整合創(chuàng)新兩個維度。橫向跨界整合創(chuàng)新反映企業(yè)創(chuàng)新的多樣性，借鑒王雪原和黃佳賽（2023）［25］的研究采用赫芬達爾指數(shù)法測量?？v向跨界整合創(chuàng)新反映產(chǎn)業(yè)鏈上的合作創(chuàng)新，借鑒巫強和姚雨秀（2023）［26］的研究，以供應鏈的集中度測量。最后用熵權(quán)法綜合橫向和縱向整合創(chuàng)新以衡量企業(yè)的跨界整合創(chuàng)新。

3.2.4 控制變量

本文借鑒趙君等（2023）［27］的做法，選取企業(yè)規(guī)模、企業(yè)年齡、兩職合一、財務(wù)杠桿、盈利能力、企業(yè)績效行業(yè)類型、所有權(quán)性質(zhì)、所在?。▍^(qū)、市）作為控制變量。變量名稱及測度方式（見表1）。

表1 變量定義

3.3 模型構(gòu)建

本文構(gòu)建基準模型如下：

其中，β0為常數(shù)項，ε為隨機擾動項。

假設(shè)H1 的檢驗模型構(gòu)建如下：

假設(shè)H2 的檢驗模型構(gòu)建如下：

其中，假設(shè)H1 的檢驗結(jié)果可以通過模型（2）的回歸得到，假設(shè)H2a 和H2b 的檢驗結(jié)果可以對模型（3）、（4） 回歸得到。

4 實證結(jié)果與分析

4.1 描述性統(tǒng)計分析

描述性統(tǒng)計如表2 所示，所有變量測量不存在極端離群值，說明數(shù)據(jù)合理。樣本企業(yè)關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)的平均值為1.479，標準差為19.567，最大值為1096，最小值為0，這說明企業(yè)在關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)表現(xiàn)存在顯著差異，且較多企業(yè)還沒有實現(xiàn)零的突破。樣本企業(yè)高管動態(tài)管理能力平均數(shù)為0.307，標準差為0.092，最大值為0.745，最小值為0.027，說明高管動態(tài)管理能力雖然在不同企業(yè)之間存在較大差異，但一些企業(yè)的高管展現(xiàn)出較高的動態(tài)管理能力。樣本企業(yè)的跨界整合創(chuàng)新平均值為0.167，標準差為0.211，最大值為0.968，最小值為0，說明了樣本企業(yè)中有些跨界整合創(chuàng)新能力非常強，但有些企業(yè)還沒有開始利用數(shù)字化轉(zhuǎn)型的機會打造有利于企業(yè)開展跨界整合創(chuàng)新的平臺。

表2 描述性統(tǒng)計表

4.2 相關(guān)性分析

各變量間相關(guān)系數(shù)如表3 所示。主要變量的Pearson 相關(guān)系數(shù)絕對值均處于0.5 的水平以下，且解釋變量、中介變量及被解釋變量相關(guān)性的符號與本文假設(shè)一致。

表3 相關(guān)性分析表

由于各變量的VIF 值均小于2，說明變量之間不存在共線性關(guān)系。

4.3 回歸模型檢驗

采用Stata17.0 進行回歸分析。對非平衡面板數(shù)據(jù)進行Hausman 檢驗，結(jié)果表明固定效應模型效果更優(yōu)，因此本文使用Xtreg 命令估計雙向固定效應。

模型的回歸結(jié)果見表4。模型（2） 納入高管動態(tài)管理能力。檢驗結(jié)果表明，高管團隊動態(tài)管理能力（β＝1.573，p＜0.01）與關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)正向相關(guān)，并在1%的水平上顯著，故H1 成立。模型（3） 檢驗結(jié)果表明，高管團隊動態(tài)管理能力（β＝0.0639，p＜0.01）與跨界整合創(chuàng)新正向相關(guān)，故H2a 成立。模型（4） 檢驗結(jié)果表明，跨界整合創(chuàng)新（β＝0.867，p＜0.01）和高管動態(tài)管理能力（β＝1.518，p＜0.01）與關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)正向相關(guān)，故H2b成立。由于模型（4） 中高管動態(tài)管理能力的系數(shù)（β＝1.518，p＜0.01）小于模型（2） 中高管動態(tài)管理能力的系數(shù)（β＝1.573，p＜0.01），說明跨界整合創(chuàng)新在高管動態(tài)管理能力對關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)影響過程中起部分中介作用。

表4 模型回歸結(jié)果

4.4 穩(wěn)健性檢驗

4.4.1 滯后回歸

考慮到高管動態(tài)管理能力變化先影響到企業(yè)的跨界整合創(chuàng)新，然后作用于關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)，這條路徑傳導需要一定的時間。由此，本文將高管動態(tài)管理能力滯后1 期和2 期以解決潛在的雙向因果問題。數(shù)據(jù)驗證均表明，滯后1 期和滯后2期的結(jié)論依舊沒有發(fā)生改變，表明理論假設(shè)檢驗具有穩(wěn)健性。

4.4.2 傾向得分匹配法

本文使用傾向得分匹配法進行穩(wěn)健性檢驗。將高管動態(tài)管理能力大于中位數(shù)定義為高管動態(tài)管理能力高的樣本，使用1 ∶1 最近鄰匹配、卡尺匹配與核匹配3 種方法進行處理，表明所有檢驗p 值均小于0.01，且在1%水平上顯著，說明高管動態(tài)管理能力高的企業(yè)關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)顯著異于普通企業(yè)。

4.4.3 更改因變量度量方式

考慮到學界對關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)的衡量方式尚未取得共識，本文參照邱強和朱睿彤（2023）［28］的思路，計算關(guān)鍵技術(shù)專利的被引用次數(shù)與引用、被引用次數(shù)之和的比值，以此衡量企業(yè)的關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)程度，再次進行主效應和中介效應檢驗。檢驗結(jié)果說明結(jié)論具有穩(wěn)健性。

4.4.4 Sobel－Goodman 檢驗和Bootstrap 檢驗

本文使用Sobel－Goodman 檢驗和Bootstrap 法檢驗假設(shè)H2b 的穩(wěn)健性。結(jié)果穩(wěn)健（篇幅所限，詳細結(jié)果略）。

5 研究結(jié)論與展望

隨著美國等西方國家對我國關(guān)鍵技術(shù)實施更嚴厲且殘酷的封鎖，我國企業(yè)需要日益視攻克重要領(lǐng)域“卡脖子” 技術(shù)以有效突破產(chǎn)業(yè)發(fā)展瓶頸。然而，作為新興市場的后發(fā)追趕企業(yè)，我國企業(yè)常常處于全球價值鏈的下游弱勢位置，這導致它們在技術(shù)創(chuàng)新過程中面臨著如何向價值鏈上游延伸的難題。本文研究了高管動態(tài)管理能力對關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)影響的理論機制，并運用2012 ～2022 年我國滬深兩市被認定為高新技術(shù)企業(yè)的3960 上市公司28839 個觀測值進行實證檢驗，發(fā)現(xiàn)高管動態(tài)管理能力通過促進跨界整合創(chuàng)新以實現(xiàn)關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)，有利于解決當前所面臨的技術(shù)創(chuàng)新突破的現(xiàn)實難題。

5.1 研究結(jié)論

（1） 主效應上發(fā)現(xiàn)高管動態(tài)管理能力對企業(yè)關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)有顯著的促進作用。雖然不少研究表明，高管特征與企業(yè)創(chuàng)新緊密關(guān)系，但沒有揭示出這些特征所發(fā)揮的具體作用［29］。本文結(jié)論表明，高管管理認知有利于把握行業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新趨勢，人力資本使其有更強的信息處理和分析能力，而社會資本構(gòu)建創(chuàng)新社會網(wǎng)絡(luò)，有利于企業(yè)從獲取創(chuàng)新知識并引進更復雜的新技術(shù)。由這些特征所構(gòu)成的高管動態(tài)管理能力有利于企業(yè)實現(xiàn)關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)的目標。

（2） 路徑分析上發(fā)現(xiàn)跨界整合創(chuàng)新在高管動態(tài)管理能力與關(guān)鍵技術(shù)創(chuàng)新之間起部分中介的作用。雖然跨界整合創(chuàng)新受到不少學者關(guān)注，但它的作用機制還處在探索中［29］。本文的結(jié)論揭示出跨界整合創(chuàng)新是鏈接高管動態(tài)管理能力與關(guān)鍵技術(shù)創(chuàng)新的重要影響路徑： 高管團隊的管理認知、管理人力資本和管理社會資本分別有助于其洞察外部技術(shù)動向、分析更加復雜的外部信息和與利益相關(guān)者建立更緊密的聯(lián)系，促進企業(yè)進行跨界整合創(chuàng)新，由此有利于企業(yè)獲得隱性外部知識，整合產(chǎn)業(yè)鏈上下游的技術(shù)資源，或是獲得學術(shù)界、金融界的創(chuàng)新支持，促進核心技術(shù)攻關(guān)。

5.2 研究貢獻

本文在理論和方法上的貢獻主要包括以下3個方面。

（1） 基于中國情境考察高管動態(tài)管理能力對關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)影響，不僅是對動態(tài)管理能力理論的延伸，也豐富了關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)這一領(lǐng)域的研究成果。雖然Eisenhardt 和Martin （2000）［30］研究認為，高管動態(tài)管理能力對企業(yè)取得技術(shù)創(chuàng)新的持續(xù)競爭優(yōu)勢具有重要作用，但這一論斷主要基于企業(yè)層面所形成。本文以動態(tài)管理能力為基礎(chǔ)研究基于中國情境的高管動態(tài)管理能力對企業(yè)創(chuàng)新的影響，是對動態(tài)管理能力理論相關(guān)研究成果的延伸。同時，現(xiàn)有國內(nèi)較多運用案例分析法研究關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)的攻關(guān)模式，還沒有重視其個體層面因素相關(guān)的微觀攻關(guān)運行機制。本文運用實證研究法開展高管動態(tài)管理能力對關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)影響的研究，是對已有相關(guān)研究的重要補充和發(fā)展，也一定程度上揭示了影響關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)的微觀運作因素和機制，為拓展這一領(lǐng)域的研究提供了新的思路。

（2） 明確高管動態(tài)管理能力影響關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)的影響機制，深化了人們對解決關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)相關(guān)難題的理論認知。雖然高管具有動態(tài)管理能力對關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)起到關(guān)鍵作用，但離不開其它技術(shù)創(chuàng)新要素的協(xié)調(diào)運作，由此跨界整合創(chuàng)新作為產(chǎn)業(yè)鏈內(nèi)外資源開展創(chuàng)新合作的模式，合理地解釋了高層高管在創(chuàng)新系統(tǒng)中的作用機制，為人們更深入地理解關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)提供了理論觀點。

（3） 合理地創(chuàng)新相關(guān)變量測量方法為未來的相關(guān)研究提供了解決方案。現(xiàn)有研究對高管動態(tài)管理能力和跨界整合創(chuàng)新均是采用問卷調(diào)查法。由于高管動態(tài)管理能力面向有顯著技術(shù)創(chuàng)新突破的高層管理者，而跨界整合創(chuàng)新需要綜合考察企業(yè)縱向和橫向的跨界整合，發(fā)放問卷的對象未必能夠提供較為客觀、能夠反映企業(yè)現(xiàn)實情況的回答，且使用問卷收集數(shù)據(jù)具有相當?shù)碾y度，由此造成研究難以復制的困境。本文參考熵權(quán)法的相關(guān)研究，引入熵值法對高管動態(tài)管理能力3 個維度進行整合測量，客觀地刻畫出高管動態(tài)管理能力，然后參照劉志迎和施佳蓉（2023）［31］的研究，從橫向和縱向兩個維度測量企業(yè)的跨界整合創(chuàng)新，更合理地呈現(xiàn)企業(yè)跨界整合創(chuàng)新的程度。這種方法的創(chuàng)新提供了高管動態(tài)管理能力和跨界整合創(chuàng)新的大樣本衡量方法，為未來運用這兩個變量開展相關(guān)研究提供了科學而合理的參考，為推進相關(guān)主題的學術(shù)研究做出了方法貢獻。

5.3 實踐啟示

本文理論研究成果具有以下實踐啟示：

（1） 高新技術(shù)企業(yè)應該重視選拔具有優(yōu)良的高管動態(tài)管理能力的管理者，同時還要重視對技術(shù)攻關(guān)團隊的高管動態(tài)管理能力的培育。高新技術(shù)企業(yè)在選拔領(lǐng)導干部時要充分考量他們的高管動態(tài)管理能力，從創(chuàng)新管理認知、人力資本和社會資本3 個維度綜合考察他們領(lǐng)導創(chuàng)新的潛力，聘用更多有遠見卓識、洞察市場變化、有優(yōu)秀教育背景的高管； 同時，企業(yè)應充分實現(xiàn)高管動態(tài)管理能力升級，對高管團隊進行定期培訓，不斷提高他們的認知水平、教育程度和社會資源，開拓高管團隊的國際視野和市場洞察力，持續(xù)推進高管團隊高階能力的升級。

（2） 高管要注重利用橫向和縱向兩個途徑促進跨界整合創(chuàng)新，以強化企業(yè)關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)能力。高管重視跨界挖掘創(chuàng)新資源，打通行業(yè)內(nèi)和供應鏈的創(chuàng)新資源對接通道，構(gòu)建兩條縱橫交替的資源格局，為關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)提供充分的創(chuàng)新資源：加強供應鏈管理，與供應商和消費者形成交流互動、互惠互利的供應鏈生態(tài)； 也要加強同行業(yè)企業(yè)的交流，形成在競爭中有合作、在合作中謀發(fā)展的行業(yè)氛圍。

5.4 不足與展望

雖然本文具有較為重要的理論意義和實踐價值，但還存在明顯的不足，值得未來開展深入研究。（1） 沒有挖掘出更有深度的中國情境理論。未來相關(guān)研究可以充分考慮不同技術(shù)攻關(guān)難度或不同行業(yè)技術(shù)水平下更有深度的理論機制； （2）未充分考察高管動態(tài)管理能力的3 個維度對關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)影響的不同理論機制，未來的研究設(shè)計可以試圖考慮不同維度的影響差異，從而挖掘出高管動態(tài)管理能力在不同情境下發(fā)揮影響作用的理論機制。