莊 雷 吳 闖

一、引言

黨的二十大報(bào)告指出，完善個(gè)人所得稅制度，增進(jìn)民生福祉，到2035 年居民人均可支配收入再上新臺(tái)階，全體人民共同富裕取得更為明顯的實(shí)質(zhì)性進(jìn)展。共同富裕既是人民美好生活需要的核心體現(xiàn)，也是解決社會(huì)主要矛盾的重要抓手，更是中國(guó)式現(xiàn)代化建設(shè)的內(nèi)涵要求。①劉培林等：《共同富裕的內(nèi)涵、實(shí)現(xiàn)路徑與測(cè)度方法》，《管理世界》2021 年第8 期。從共同富裕的時(shí)代內(nèi)涵來看，發(fā)展性、共享性和可持續(xù)性是推動(dòng)共同富裕的關(guān)鍵元素，這其中收入分配公平擺在首要位置。②郁建興、任杰：《共同富裕的理論內(nèi)涵與政策議程》，《政治學(xué)研究》2021 年第3 期。收入分配公平位居現(xiàn)代化強(qiáng)國(guó)建設(shè)的戰(zhàn)略高地，從全面小康到共同富裕，落腳點(diǎn)終歸是人民收入水平的提高。個(gè)人所得稅作為我國(guó)居民收入再分配的重要調(diào)節(jié)工具，直接關(guān)系人民群眾的根本利益，必然成為政策首選。自1980 年初步建立，到2018 年通過新規(guī)，個(gè)人所得稅制度日益受到頂層重視，先后經(jīng)歷多次修正以適應(yīng)國(guó)情民意的變化趨勢(shì)和共同富裕的目標(biāo)追求。憑借無償性、強(qiáng)制性和固定性的特點(diǎn)，個(gè)稅在調(diào)節(jié)收入分配、維護(hù)社會(huì)公平、改善民生福祉方面具備天然優(yōu)勢(shì)，成為中國(guó)式現(xiàn)代化建設(shè)的基礎(chǔ)保障和后備支持。

關(guān)于個(gè)人所得稅對(duì)居民收入分配的影響，學(xué)者們普遍關(guān)注個(gè)人所得稅對(duì)收入分配的調(diào)節(jié)作用機(jī)理。Mirrlees 基于“倒U 型”的稅收模型，指出適度提高中高收入階層的邊際稅率有助于效率和公平原則的實(shí)現(xiàn)。①J. A. Mirrlees, “An Exploration in the theory of optimum income taxation,” The Review of Economic Studies,no.38, 1971, pp.175-208.Hassan & Bogetic 針對(duì)保加利亞家庭收支和稅收數(shù)據(jù)，②Hassan A. M. Fareed, Bogetic Zeljko, “Distribution of income and the income tax burden in Bulgaria,” The World Bank, 1999.龐淑芬針對(duì)北京市城鎮(zhèn)居民數(shù)據(jù)，均證實(shí)了個(gè)稅對(duì)收入分配具有正向調(diào)節(jié)作用。③龐淑芬：《中國(guó)個(gè)人所得稅的收入分配效應(yīng)分析——基于北京市2008—2014 年城鎮(zhèn)居民的數(shù)據(jù)》，《云南社會(huì)科學(xué)》2016 年第6 期?；贛T 指數(shù)，并通過測(cè)算個(gè)稅前后的基尼系數(shù)，進(jìn)一步彰顯了個(gè)稅在調(diào)節(jié)居民收入差距方面存在的積極效應(yīng)。④Adam Wagstaff et al., “Redistributive effect, progressivity and differential tax treatment: Personal income taxes in twelve OECD countries,” Journal of Public Economics,no.72, 1999, pp.73-98.與之相反，也有大量研究表明個(gè)人所得稅對(duì)收入分配的調(diào)節(jié)作用較為有限，甚至不利于縮小收入差距，其逆向調(diào)節(jié)收入分配的作用機(jī)制更是不容忽視。⑤Richard M. Bird, Eric M. Zolt, “The limited role of the personal income tax in developing countries,” Journal of Asian Economics, no.16, 2005, pp.928-946.關(guān)于個(gè)人所得稅改革的成效，學(xué)者們普遍構(gòu)建模型進(jìn)行實(shí)證分析。借助微觀模擬模型，研究發(fā)現(xiàn)個(gè)稅改革改善了個(gè)人所得稅的橫向公平和縱向公平，減稅效果顯著推動(dòng)消費(fèi)升級(jí)，整體上提高了效率，促進(jìn)了公平，符合共同富裕的實(shí)現(xiàn)機(jī)理。⑥徐多：《共同富裕視角下的個(gè)人所得稅改革路徑選擇：促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展還是縮小收入差距》，《河南社會(huì)科學(xué)》2022 年第5 期。也有學(xué)者指出，雖然減稅效果顯著，但由于免征額的提高和專項(xiàng)附加扣除的實(shí)施減弱了個(gè)稅的平均稅率，縱向公平效應(yīng)下降，實(shí)際上弱化了個(gè)稅的分配效應(yīng)。⑦李晶、牛雪紅：《基于收入結(jié)構(gòu)的個(gè)人所得稅收入分配效應(yīng)研究》，《宏觀經(jīng)濟(jì)研究》2022 年第2 期。

現(xiàn)有文獻(xiàn)對(duì)個(gè)人所得稅的研討主要集中于個(gè)稅對(duì)收入分配的調(diào)節(jié)作用以及個(gè)稅改革的現(xiàn)實(shí)效應(yīng)，而關(guān)于個(gè)人所得稅對(duì)居民收入分配調(diào)節(jié)與促進(jìn)共同富裕的研究或顯不足?；诖?，本文采集2005—2021 年31 省市面板數(shù)據(jù)，實(shí)證檢驗(yàn)個(gè)人所得稅對(duì)居民收入水平的影響機(jī)制和傳導(dǎo)路徑，通過構(gòu)建共同富裕指標(biāo)體系，考察個(gè)人所得稅對(duì)共同富?，F(xiàn)實(shí)水平的作用效應(yīng)，為共同富裕目標(biāo)實(shí)現(xiàn)與中國(guó)式現(xiàn)代化建設(shè)提供新的思路。

二、理論分析與研究假設(shè)

（一）個(gè)人所得稅分配效應(yīng)分析

個(gè)人所得稅對(duì)初次收入分配的結(jié)果具備直接的橫縱雙向調(diào)節(jié)，⑧李旭紅：《三次分配視角下促進(jìn)共同富裕的稅收政策選擇》，《稅務(wù)研究》2021 年第11 期。其調(diào)節(jié)效應(yīng)在區(qū)域、經(jīng)濟(jì)、稅負(fù)發(fā)展上存在差異。首先，東部、中部、西部地區(qū)在地理位置上的先天差異一定程度上決定了其資源儲(chǔ)備、工業(yè)基礎(chǔ)、開放程度方面的地域差異，調(diào)節(jié)基礎(chǔ)不平衡導(dǎo)致個(gè)稅分配效應(yīng)的差異化，包括個(gè)稅分配調(diào)節(jié)功能存在的地區(qū)性差異、個(gè)稅調(diào)節(jié)效應(yīng)由東北向東中西部地區(qū)遞減。⑨李銘、歐得樂：《進(jìn)一步優(yōu)化我國(guó)個(gè)人所得稅稅率結(jié)構(gòu)的研究——基于我國(guó)東、中、西部及東北地區(qū)的分析》，《財(cái)政科學(xué)》2021 年第11 期。其次，經(jīng)濟(jì)發(fā)展不平衡不充分的現(xiàn)實(shí)矛盾，使得縱向公平的呼吁日益高漲，“一刀切”的財(cái)政政策無視經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)造成的現(xiàn)實(shí)差距，破壞了個(gè)稅的調(diào)節(jié)效應(yīng)。結(jié)合36 國(guó)社會(huì)收入再分配效果差異因素，從國(guó)際視角肯定了經(jīng)濟(jì)發(fā)展變量與個(gè)稅調(diào)節(jié)作用的影響。⑩何宗樾、徐滇慶：《個(gè)人所得稅與基尼系數(shù)的動(dòng)態(tài)關(guān)系及其政策啟示》，《經(jīng)濟(jì)學(xué)家》2014 年第10 期。納稅能力的評(píng)估也是稅收公平的重要衡量，在低稅負(fù)基礎(chǔ)上進(jìn)一步降低稅負(fù)，無法彌合城鄉(xiāng)差距，反而引發(fā)赤字問題。?薛鋼、付夢(mèng)媛：《稅負(fù)結(jié)構(gòu)對(duì)城鄉(xiāng)收入差距的影響研究——基于產(chǎn)業(yè)集聚的視角》，《稅收經(jīng)濟(jì)研究》2022年第1 期?；诖?，本文提出如下假設(shè)：

假設(shè)1：個(gè)人所得稅調(diào)節(jié)對(duì)居民收入水平具有顯著影響，且調(diào)節(jié)效應(yīng)具有異質(zhì)性。

（二）個(gè)人所得稅分配效應(yīng)的調(diào)節(jié)作用

黨的二十大報(bào)告指出，強(qiáng)化就業(yè)優(yōu)先政策，健全就業(yè)促進(jìn)機(jī)制，切實(shí)解決就業(yè)難題。擴(kuò)大中等收入就業(yè)群體比重，是改善居民收入、推進(jìn)共同富裕的現(xiàn)實(shí)路徑。①李煒、王卡：《共同富裕目標(biāo)下的“提低”之道——低收入群體邁入中等收入群體的途徑研究》，《社會(huì)發(fā)展研究》2022 年第4 期。在后疫情時(shí)代和經(jīng)濟(jì)新常態(tài)的大背景下，就業(yè)扮演最大民生工程的角色進(jìn)一步突出，就業(yè)供需矛盾和質(zhì)量高低直接決定居民收入狀況和生活水平。個(gè)人所得稅是影響就業(yè)水平的重要因素。②馬海濤、王斐然：《我國(guó)就業(yè)市場(chǎng)變化的稅收因素分析——基于產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整視角》，《稅務(wù)研究》2020年第10 期。個(gè)稅稅負(fù)的提高降低勞動(dòng)者的可支配收入，勞動(dòng)價(jià)格下降意味著閑暇價(jià)格相對(duì)提高，直接影響勞動(dòng)意愿，③葉菁菁等：《個(gè)人所得稅減免會(huì)增加勞動(dòng)供給嗎？——來自準(zhǔn)自然實(shí)驗(yàn)的證據(jù)》，《管理世界》2017 年第12 期。由此產(chǎn)生減少勞動(dòng)供給的傾向，為維持原有收入水平產(chǎn)生增加勞動(dòng)供給的傾向，兩者共同作用確定就業(yè)供給的變化傾向。作為三大稅種之一，個(gè)稅的提高直接增加財(cái)政收入，政府通過投資大型基建項(xiàng)目直接增加就業(yè)需求，也加快現(xiàn)代化進(jìn)程。個(gè)稅稅負(fù)的提高，還使得勞動(dòng)者出于避稅考慮而傾向于非正式就業(yè)，從事這種未經(jīng)政府承認(rèn)和保護(hù)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)不僅增添個(gè)稅征管難度，同時(shí)固化勞動(dòng)者技能與潛力，造成就業(yè)質(zhì)量下滑和就業(yè)率降低。④John Piggott, John Whalley, “VAT base broadening,self supply, and the informal sector,” The American Economic Review, no.91, 2001, pp.1084-1094.綜上，個(gè)稅的提高對(duì)就業(yè)率有著直接影響，而就業(yè)率又切實(shí)影響著居民收入。基于此，本文提出如下假設(shè)：

假設(shè)2：個(gè)人所得稅調(diào)節(jié)通過就業(yè)率中介顯著影響居民收入水平。

（三）個(gè)人所得稅的共同富裕作用分析

優(yōu)化個(gè)稅體制是邁向共同富裕的制度基礎(chǔ)，完善個(gè)稅結(jié)構(gòu)是促進(jìn)共同富裕的必要保障，增強(qiáng)稅收作用是推動(dòng)共同富裕的實(shí)現(xiàn)路徑。⑤李石：《共同富裕與稅收公平——亞當(dāng)·斯密與羅爾斯稅制理論的當(dāng)代啟示》，《中州學(xué)刊》2022 年第4 期。個(gè)人所得稅作為促進(jìn)共同富裕最重要的兩種稅收工具之一，直接助推經(jīng)濟(jì)高水平增長(zhǎng)，⑥Gordon Leslie, “Tax induced emissions? Estimating short-run emission impacts from carbon taxation under different market structures,” Journal of Public Economics, no.167, 2018, pp.220-239.結(jié)構(gòu)性減稅政策有效規(guī)避部分政策短板，切實(shí)提高居民收入。⑦尹彥輝、孫祥棟：《發(fā)展不平衡現(xiàn)狀下減稅降費(fèi)的收入分配效應(yīng)——基于TANK-DSGE 模型的分析》，《經(jīng)濟(jì)體制改革》2021 年第5 期。依托面板門檻模型，郭健等指出當(dāng)人均GDP 超過一定標(biāo)準(zhǔn)，提高個(gè)稅比重能顯著促進(jìn)共同富裕。⑧郭健、谷蘭娟、王超：《稅制結(jié)構(gòu)與共同富裕——兼論經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的門檻效應(yīng)》，《宏觀經(jīng)濟(jì)研究》 2022年第4 期。個(gè)稅對(duì)居民消費(fèi)具有顯著的“擠入效應(yīng)”⑨葉園園、殷紅、吳超林：《稅收政策對(duì)居民消費(fèi)的“異質(zhì)性”效應(yīng)——基于規(guī)模結(jié)構(gòu)雙重視角下的實(shí)證分析》，《南方經(jīng)濟(jì)》2021 年第4 期。，通過激發(fā)消費(fèi)潛力以擴(kuò)大稅基，兼顧收入分配優(yōu)化與財(cái)政能力增強(qiáng)，助力社會(huì)公共服務(wù)水平均等化和優(yōu)質(zhì)化，⑩王增文、管理定、胡國(guó)恒：《經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)效率機(jī)制與社會(huì)福利共享機(jī)制均衡的結(jié)構(gòu)性分析——資本課稅與勞動(dòng)課稅的最優(yōu)稅制結(jié)構(gòu)》，《財(cái)政研究》2021年第6期。加快經(jīng)濟(jì)從“高碳增長(zhǎng)”向“綠色發(fā)展”的轉(zhuǎn)變進(jìn)程。?王一鳴：《百年大變局、高質(zhì)量發(fā)展與構(gòu)建新發(fā)展格局》，《管理世界》2020 年第12 期。 寇璇、張楠、劉蓉：《同齡收入不均等與財(cái)政再分配貢獻(xiàn)——基于個(gè)稅和轉(zhuǎn)移支付的實(shí)證分析》，《財(cái)貿(mào)經(jīng)濟(jì)》2021 年第8 期。更進(jìn)一步地，通過效率測(cè)算和模型構(gòu)建，發(fā)現(xiàn)提高個(gè)稅比重，利于縮小城鄉(xiāng)差距、緩解相對(duì)貧困，?王一鳴：《百年大變局、高質(zhì)量發(fā)展與構(gòu)建新發(fā)展格局》，《管理世界》2020 年第12 期。 寇璇、張楠、劉蓉：《同齡收入不均等與財(cái)政再分配貢獻(xiàn)——基于個(gè)稅和轉(zhuǎn)移支付的實(shí)證分析》，《財(cái)貿(mào)經(jīng)濟(jì)》2021 年第8 期。逐步紓解農(nóng)村轉(zhuǎn)移人口“市民化”問題，將共同富裕融入新型城鎮(zhèn)化戰(zhàn)略。優(yōu)化個(gè)稅結(jié)構(gòu)，發(fā)揮個(gè)稅功用，是構(gòu)建現(xiàn)代化市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的關(guān)鍵切入點(diǎn)，也是實(shí)現(xiàn)新時(shí)代共同富裕目標(biāo)的核心著力點(diǎn)?；诖?，本文提出如下假設(shè)：

假設(shè)3：個(gè)人所得稅對(duì)共同富裕水平有顯著促進(jìn)作用。

圖1 個(gè)人所得稅的共同富裕作用機(jī)制

三、研究設(shè)計(jì)

（一）變量選取

本文選取的被解釋變量為人均可支配收入Dpi，在分項(xiàng)回歸分析中具體劃分為城鎮(zhèn)居民人均可支配收入Dpi-a和農(nóng)村居民人均可支配收入Dpi-b。消費(fèi)作為收入的直觀映射，因而選取人均消費(fèi)支出Consu作為被解釋變量的替換變量，檢驗(yàn)?zāi)Ｐ头€(wěn)健性。

本文選取的核心解釋變量為個(gè)人所得稅，標(biāo)記為lnTax。同時(shí)，選取財(cái)政支出（Fiscal）、基礎(chǔ)設(shè)施（Basic）、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)（Ins）和教育水平（Edu）作為控制變量，來緩解復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)變量對(duì)模型因果關(guān)系估計(jì)的干擾。

表1 變量描述性統(tǒng)計(jì)

（二）模型構(gòu)建

基于2005—2021 年的省級(jí)面板數(shù)據(jù)，使用雙向固定效應(yīng)模型，實(shí)證檢驗(yàn)個(gè)人所得稅對(duì)人均可支配收入的再分配效應(yīng)，在此基礎(chǔ)上探究我國(guó)個(gè)人所得稅征收對(duì)于改善民生福祉乃至推進(jìn)共同富裕的現(xiàn)實(shí)效應(yīng)。基準(zhǔn)回歸方程如下：

在式（1）和式（2）中，Dpiit表示i時(shí)期t地區(qū)的人均可支配收入，Consu表示i時(shí)期t地區(qū)的人均消費(fèi)支出，α0為截距項(xiàng)，lnTaxit表示i時(shí)期t地區(qū)的個(gè)人所得稅自然對(duì)數(shù)，Cvit表示i時(shí)期t地區(qū)的一系列控制變量，Province控制省份固定效應(yīng)，Year控制時(shí)間固定效應(yīng)，μ為隨機(jī)擾動(dòng)項(xiàng)。

四、分配效應(yīng)的實(shí)證分析

（一）基準(zhǔn)回歸結(jié)果分析

本文運(yùn)用雙向固定效應(yīng)模型，按照公式（1）和公式（2）對(duì)上文描述的面板數(shù)據(jù)進(jìn)行回歸，同時(shí)列示隨機(jī)效應(yīng)模型的回歸以作參考，得到回歸結(jié)果如下表所示。

表2 給出了基于31 省市2005—2021 年面板數(shù)據(jù)的基準(zhǔn)回歸結(jié)果，其中個(gè)人所得稅（lnTax）作解釋變量，人均可支配收入（Dpi）作被解釋變量，構(gòu)建雙向固定效應(yīng)模型，并以人均消費(fèi)支出（Consu）作為被解釋變量的替換變量進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)?；貧w（2-1）的R2 值為0.9822，表明基準(zhǔn)模型的擬合優(yōu)度較高，回歸結(jié)果能夠較好衡量解釋變量和控制變量對(duì)被解釋變量的影響。回歸（2-1）和回歸（2-3）的結(jié)果并無顯著差異，表明基準(zhǔn)模型具有較高的穩(wěn)健性。

表2 基準(zhǔn)回歸結(jié)果

從解釋變量來看，個(gè)人所得稅lnTax的回歸系數(shù)為1825.765，且通過了5%水平的顯著性檢驗(yàn)，個(gè)人所得稅對(duì)人均可支配收入具有顯著的調(diào)節(jié)效應(yīng)，個(gè)人所得稅的增收對(duì)居民收入水平呈促進(jìn)作用。

從控制變量來看，基礎(chǔ)設(shè)施Basic和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)Ins對(duì)人均可支配收入具有顯著的正效應(yīng)；財(cái)政支出Fiscal和教育水平Edu對(duì)人均可支配收入具有顯著的負(fù)效應(yīng)，一般而言財(cái)政支出的增加和教育水平的提高會(huì)對(duì)人均可支配收入產(chǎn)生正向影響，但實(shí)證結(jié)果與預(yù)期恰恰相反。這可能是因?yàn)殡m然教育水平提高可以改善就業(yè)能力，進(jìn)而提高人均可支配收入，但勞動(dòng)者從接受教育到從事工作具有一定間隔時(shí)期，造成這一影響在時(shí)間上的滯后；財(cái)政支出的范圍廣泛，用于改善就業(yè)的比重有限，有限比重的支出也因?yàn)榉N種阻力妨礙或滯后了財(cái)政政策的現(xiàn)實(shí)效應(yīng)。

（二）分項(xiàng)回歸結(jié)果分析

結(jié)合城鄉(xiāng)分割性，表3 給出了人均可支配收入劃分為城鎮(zhèn)居民人均可支配收入Dpi-a和農(nóng)村居民人均可支配收入Dpi-b，進(jìn)而比較個(gè)人所得稅對(duì)兩類收入的回歸結(jié)果和作用機(jī)制。結(jié)果顯示，lnTax對(duì)城鎮(zhèn)居民人均可支配收入Dpi-a的回歸系數(shù)為2120.0，對(duì)農(nóng)村居民人均可支配收入Dpi-b的回歸系數(shù)為1194.3，且均通過了5%水平的顯著性檢驗(yàn)，表明個(gè)人所得稅增收對(duì)城鎮(zhèn)和農(nóng)村居民人均可支配收入都具有顯著的調(diào)節(jié)效應(yīng)，且對(duì)城鎮(zhèn)居民人均可支配收入的影響更強(qiáng)。

表3 分項(xiàng)回歸結(jié)果

分項(xiàng)回歸結(jié)果顯示，基礎(chǔ)設(shè)施和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)對(duì)城鎮(zhèn)和農(nóng)村居民人均可支配收入均具有顯著的正效應(yīng)；財(cái)政支出和教育水平對(duì)人均可支配收入的負(fù)效應(yīng)，主要在于抑制了城鎮(zhèn)居民人均可支配收入的增長(zhǎng)，財(cái)政支出和教育水平對(duì)民生福祉的改善不僅受復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)社會(huì)因素影響，還可能存在時(shí)滯效應(yīng)。

（三）分配效應(yīng)的異質(zhì)性分析

1.區(qū)域異質(zhì)性檢驗(yàn)

以地理位置為標(biāo)準(zhǔn)，將觀測(cè)樣本中的各省市分為東部、中部和西部地區(qū)三組，表4 給出了區(qū)域發(fā)展異質(zhì)性的回歸結(jié)果。結(jié)果表明，個(gè)人所得稅增收對(duì)中部地區(qū)人均可支配收入具有顯著且密切的正向作用，而對(duì)東部和西部地區(qū)的影響并不顯著，即個(gè)稅的調(diào)節(jié)效應(yīng)存在區(qū)域異質(zhì)性，對(duì)中部地區(qū)的調(diào)節(jié)效應(yīng)優(yōu)于東部和西部地區(qū)。究其原因，東部地區(qū)憑借得天獨(dú)厚的地理位置，已經(jīng)吸引了大批從業(yè)者，政策支持、經(jīng)濟(jì)總量等因素對(duì)東部地區(qū)民生的改善可能更加顯著，個(gè)人所得稅調(diào)節(jié)效應(yīng)難以顯著提高東部地區(qū)的就業(yè)率，因而對(duì)其人均可支配收入的影響并不顯著；西部地區(qū)由于地理位置的劣勢(shì)，難以吸引產(chǎn)業(yè)投資，就業(yè)機(jī)會(huì)不多，因而個(gè)人所得稅對(duì)西部地區(qū)人均可支配收入的調(diào)節(jié)效應(yīng)也不顯著；而中部地區(qū)發(fā)展空間巨大，勞動(dòng)力和市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)顯著，因而個(gè)人所得稅的調(diào)節(jié)效應(yīng)在中部地區(qū)的發(fā)揮更加凸顯，個(gè)稅的增收通過財(cái)政手段反哺于就業(yè)市場(chǎng)，使得個(gè)人所得稅對(duì)中部地區(qū)的人均可支配收入呈現(xiàn)出十分顯著的正效應(yīng)。

表4 區(qū)域發(fā)展異質(zhì)性

2.稅負(fù)程度異質(zhì)性檢驗(yàn)

取個(gè)人所得稅總額的中位數(shù)為界，本文將觀測(cè)樣本中的各省市分為高稅負(fù)水平和低稅負(fù)水平地區(qū)兩組，表5 給出了稅負(fù)水平異質(zhì)性的回歸結(jié)果。結(jié)果表明，對(duì)于高稅負(fù)水平的地區(qū)，個(gè)人所得稅增收對(duì)人均可支配收入呈現(xiàn)出顯著且密切的正向影響，而在低稅負(fù)水平的地區(qū)，這種影響大大縮水，即個(gè)稅的調(diào)節(jié)效應(yīng)存在稅負(fù)異質(zhì)性，對(duì)高稅負(fù)地區(qū)的調(diào)節(jié)效應(yīng)優(yōu)于低稅負(fù)地區(qū)?？梢娫趥€(gè)稅征收的激勵(lì)作用存在規(guī)模效應(yīng)，在稅負(fù)水平較高的地區(qū)增收個(gè)稅反而能更好地發(fā)揮個(gè)稅的調(diào)節(jié)效應(yīng)，而在稅負(fù)水平較低的地區(qū)增收個(gè)稅既無法彌補(bǔ)赤字問題，可能還會(huì)受到民意的抵制。以上結(jié)果表明個(gè)人所得稅對(duì)居民收入水平的調(diào)節(jié)效應(yīng)在多方面具有異質(zhì)性，證實(shí)了本文的假設(shè)1。

表5 稅負(fù)發(fā)展異質(zhì)性

（四）就業(yè)調(diào)節(jié)的中介效應(yīng)分析

1.理論分析

中介效應(yīng)分析研究解釋變量X對(duì)被解釋變量Y的影響作用是否通過中介變量M實(shí)現(xiàn)，根據(jù)這種假設(shè)的因果鏈，將本文基礎(chǔ)模型公式（1）重新描述如下：

其中，Mit為中介變量，現(xiàn)假設(shè)為城鎮(zhèn)就業(yè)率Employ，其余變量的含義均與公式（1）一致。

2.中介效應(yīng)檢驗(yàn)

為進(jìn)一步探究個(gè)人所得稅對(duì)人均可支配收入的影響機(jī)制，本文對(duì)城鎮(zhèn)就業(yè)率Employ采用逐步檢驗(yàn)回歸系數(shù)法檢驗(yàn)可能存在的中介效應(yīng)，表6 給出了中介效應(yīng)檢驗(yàn)的回歸結(jié)果。

表6 中介效應(yīng)檢驗(yàn)

表7 共同富裕的指標(biāo)測(cè)度體系

根據(jù)回歸結(jié)果，回歸（6-1）顯示lnTax的回歸系數(shù)α1顯著為正，則說明個(gè)人所得稅對(duì)人均可支配收入的影響顯著；回歸（6-2）顯示lnTax的回歸系數(shù)β1顯著為正，則說明個(gè)人所得稅對(duì)城鎮(zhèn)就業(yè)率的影響顯著；回歸（6-3）顯示加入中介變量Employ后，lnTax的回歸系數(shù)θ1減小且顯著性水平下降，而Employ的回歸系數(shù)θ2顯著為正，則說明存在顯著的中介效應(yīng)，即個(gè)人所得稅通過提升城鎮(zhèn)就業(yè)率來顯著提高人均可支配收入，這一結(jié)果也證實(shí)了假設(shè)2。

五、共同富裕作用的進(jìn)一步分析

（一）共同富裕指標(biāo)體系

黨的二十大報(bào)告強(qiáng)調(diào)，共同富裕是中國(guó)特色社會(huì)主義的本質(zhì)要求，也是中國(guó)式現(xiàn)代化強(qiáng)國(guó)的本質(zhì)要求。對(duì)共同富裕目標(biāo)的追求從未停止，對(duì)共同富裕指標(biāo)的評(píng)定尚未統(tǒng)一，參考陳麗君等對(duì)共同富裕的理解，①陳麗君、郁建興、徐銥?zāi)龋骸豆餐辉Ｖ笖?shù)模型的構(gòu)建》，《治理研究》2021 年第4 期。本文從富裕性和共享性兩個(gè)維度分別選取4 個(gè)指標(biāo)，構(gòu)建共同富裕指標(biāo)測(cè)度體系。共同富裕的實(shí)現(xiàn)必然以整體社會(huì)全面富裕為基礎(chǔ)，選取城鎮(zhèn)人均可支配收入Dpi-a、農(nóng)村人均可支配收入Dpi-b、人均生產(chǎn)總值A(chǔ)gdp和社會(huì)消費(fèi)品零售總額Retail反映富裕性，這些指標(biāo)數(shù)值越高，則共同富裕水平越高。共同富裕的實(shí)現(xiàn)定然以全體人民共同享受為根基，選取城鎮(zhèn)化率Ur、城鄉(xiāng)人均可支配收入倍差Gap、人均擁有公共圖書館藏量Book和森林覆蓋率Forest反映共享性，除了城鄉(xiāng)人均可支配收入倍差需要做倒數(shù)處理，其余指標(biāo)數(shù)值越高，則共同富裕水平越高。

2.指標(biāo)合成

各個(gè)指標(biāo)度量單位不同，經(jīng)濟(jì)含義有別，衡量維度參差，難以具備同向可比性。為消除指標(biāo)量綱影響，本文對(duì)于共同富裕指標(biāo)的合成，采用極值法對(duì)各個(gè)指標(biāo)進(jìn)行無量綱化處理，具體公式如下：

即每一指標(biāo)值減去該指標(biāo)的最小值后除以該指標(biāo)最值的差值。其中，表示經(jīng)過無量綱化處理后的指標(biāo)結(jié)果，xi表示具體指標(biāo)數(shù)值，xmin表示該組指標(biāo)的最小值，xmax表示該組指標(biāo)的最大值。采用極值法得到無量綱化的指標(biāo)取值區(qū)間為0 到1，在此基礎(chǔ)上通過簡(jiǎn)單平均合成共同富裕指標(biāo)。

由此可得各省市歷年的共同富裕指標(biāo)。以北京、上海和浙江為代表的共同富裕指標(biāo)值較高的頭部地區(qū)，均地處東部，其17 年的指標(biāo)均值在0.5 以上，而以貴州、青海、甘肅、新疆為代表的共同富裕指標(biāo)值較低的尾部地區(qū)，均地處西部，其17 年的指標(biāo)均值未能達(dá)到0.2，可見地區(qū)間的異質(zhì)性顯著。17 年來，各省市的共同富裕指標(biāo)呈上升趨勢(shì)，全國(guó)共同富裕指標(biāo)均值由2005 年的0.1721 增長(zhǎng)至2021 年的0.4981，頭部地區(qū)擴(kuò)大，尾部地區(qū)緊追，但區(qū)域間的差距依然顯著，17 年間東部地區(qū)的共同富裕指標(biāo)均值以0.4308 大幅領(lǐng)先于中部地區(qū)的0.3048 和西部地區(qū)的0.2254。

（二）實(shí)證結(jié)果分析

1.基準(zhǔn)回歸結(jié)果

實(shí)現(xiàn)全面富足與全民共享，是共同富裕的核心要義。據(jù)此，本文基于2005—2021 年的省級(jí)面板數(shù)據(jù)，使用雙向固定效應(yīng)模型，實(shí)證檢驗(yàn)個(gè)人所得稅對(duì)共同富裕作用的影響，為共同富裕的實(shí)現(xiàn)摸索個(gè)稅激勵(lì)渠道?；鶞?zhǔn)回歸方程如下：

在式（7）中，Cppit表示i時(shí)期t地區(qū)的共同富裕程度，α0為截距項(xiàng)，lnTaxit表示i時(shí)期t地區(qū)的個(gè)人所得稅自然對(duì)數(shù)，Cvit表示i時(shí)期t地區(qū)的一系列控制變量，Province控制省份固定效應(yīng)，Year控制時(shí)間固定效應(yīng)，μ為隨機(jī)擾動(dòng)項(xiàng)。

運(yùn)用雙向固定效應(yīng)模型，對(duì)上述數(shù)據(jù)按照公式（7）進(jìn)行回歸，同時(shí)列示隨機(jī)效應(yīng)模型回歸以作參考，得到回歸結(jié)果如表8 所示?；貧w（8-1）中的R2值為0.9757，表明模型的擬合優(yōu)度較高，lnTax的回歸系數(shù)為0.0363，且通過了1%水平的顯著性檢驗(yàn)，表明個(gè)人所得稅對(duì)共同富裕指標(biāo)具有十分顯著的正向影響，個(gè)人所得稅的增收可以成為促進(jìn)共同富裕蓬勃發(fā)展的重要籌碼，這一結(jié)果也證實(shí)了本文的假設(shè)3。

表8 共同富裕指標(biāo)回歸結(jié)果

2.區(qū)域異質(zhì)性結(jié)果分析

表9 給出了共同富裕指標(biāo)作用的區(qū)域異質(zhì)性的結(jié)果。結(jié)果表明，個(gè)稅增加對(duì)中部地區(qū)共同富裕指標(biāo)具有顯著且密切的正向作用，而對(duì)東部和西部地區(qū)共同富裕作用的影響并不顯著。這一結(jié)果與表4 大致相符，個(gè)稅對(duì)共同富裕作用的效應(yīng)呈“倒U 形”。對(duì)于共同富裕指標(biāo)值較高的東部地區(qū)（均值0.4308），個(gè)稅的調(diào)節(jié)效應(yīng)可能存在邊際遞減，對(duì)于共同富裕指標(biāo)值較低的西部地區(qū)（均值0.3048），由于共同富裕水平較低，個(gè)稅對(duì)共同富裕的促進(jìn)效應(yīng)難以顯現(xiàn)，使得提高個(gè)人所得稅的比重和規(guī)模對(duì)東西地區(qū)的效應(yīng)均不顯著。而對(duì)于共同富裕指標(biāo)值適中的中部地區(qū)（均值0.2254），其發(fā)展基礎(chǔ)扎實(shí)，發(fā)展?jié)摿薮螅鍪諅€(gè)稅不僅能充分發(fā)揮調(diào)節(jié)效應(yīng)，拉動(dòng)中部地區(qū)居民收入的增長(zhǎng)，也對(duì)中部地區(qū)的共同富裕水平提升有正向效用。

表9 共同富裕作用的區(qū)域異質(zhì)性

六、結(jié)論建議

本文基于2005—2021 年的省級(jí)面板數(shù)據(jù)，實(shí)證檢驗(yàn)了個(gè)人所得稅對(duì)居民收入水平影響與分配效應(yīng)。結(jié)果顯示，個(gè)稅增收對(duì)人均可支配收入有顯著的正向效應(yīng)，機(jī)制分析表明這一效應(yīng)主要是通過影響城鎮(zhèn)就業(yè)率拉動(dòng)居民收入增長(zhǎng)，個(gè)稅增加也對(duì)共同富裕水平有顯著的積極影響。此外，異質(zhì)性分析顯示，個(gè)稅調(diào)節(jié)效應(yīng)在中部地區(qū)或經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)或高稅負(fù)地區(qū)更為顯著。疫情終將退散，滿足人民高漲的消費(fèi)熱情，緩解財(cái)政收支的平衡壓力，加速新時(shí)代共同富裕與中國(guó)式現(xiàn)代化建設(shè)，都需要更科學(xué)的個(gè)人所得稅分配調(diào)節(jié)機(jī)制支持?；诖?，根據(jù)本文實(shí)證結(jié)果提出如下對(duì)策建議：

（1）以地區(qū)差異考量為優(yōu)先，區(qū)別設(shè)置個(gè)人所得稅機(jī)制。高效發(fā)揮個(gè)稅調(diào)節(jié)效應(yīng)，應(yīng)當(dāng)根據(jù)不同省市的區(qū)域位置、經(jīng)濟(jì)水平、稅負(fù)程度，制定差異化的個(gè)稅機(jī)制。個(gè)稅的調(diào)節(jié)效應(yīng)相較于東西地區(qū)，對(duì)于中部地區(qū)最為顯著，借鑒美國(guó)的聯(lián)邦所得稅與地方所得稅體系，可以在中部地區(qū)著重提高個(gè)稅平均稅率，調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)以擴(kuò)大就業(yè)需求，依靠東部地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的空間外溢，①覃成林、楊霞：《先富地區(qū)帶動(dòng)了其他地區(qū)共同富裕嗎——基于空間外溢效應(yīng)的分析》，《中國(guó)工業(yè)經(jīng)濟(jì)》2017 年第10 期。帶動(dòng)中部地區(qū)共同富裕。對(duì)于經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)和高稅負(fù)地區(qū)，設(shè)置高額個(gè)稅機(jī)制不僅彌補(bǔ)財(cái)政赤字，拉動(dòng)居民收入，還能通過財(cái)政收入跨區(qū)幫扶，最終實(shí)現(xiàn)共同富裕。

（2）以就業(yè)水平提升為基調(diào)，科學(xué)制定個(gè)稅目標(biāo)。根據(jù)實(shí)證結(jié)果，城鎮(zhèn)就業(yè)率對(duì)人均可支配收入呈現(xiàn)顯著正向影響，即城鎮(zhèn)就業(yè)率的提升將提高居民收入水平。以多勞多得、勤勞致富、機(jī)會(huì)公平為原則理念，制定有助于就業(yè)率提高的個(gè)稅增收政策體系，提高居民勞動(dòng)意愿。適當(dāng)給予就業(yè)率較低地區(qū)一定程度的政策傾斜，擴(kuò)大社會(huì)保障和就業(yè)支出比重，提高居民就業(yè)質(zhì)量。同時(shí)，把引導(dǎo)居民就業(yè)的稅收政策融入現(xiàn)代化建設(shè)戰(zhàn)略，增加就業(yè)崗位供給，解決農(nóng)村轉(zhuǎn)移人口“市民化”問題，以高質(zhì)量充分就業(yè)促進(jìn)中國(guó)式現(xiàn)代化。

（3）以共同富裕實(shí)現(xiàn)為中心，持續(xù)深化個(gè)稅改革。實(shí)證結(jié)果表明，簡(jiǎn)單減稅為主導(dǎo)的政策走向?qū)嶋H上不利于居民收入分配，結(jié)合共同富裕的遠(yuǎn)景目標(biāo)，大幅提高個(gè)稅邊界規(guī)模才是稅制改革的要點(diǎn)。以國(guó)家信用體系建設(shè)為契機(jī)，以風(fēng)險(xiǎn)管理為手段，以獎(jiǎng)懲機(jī)制為保障，加強(qiáng)個(gè)稅征管體系，支持個(gè)稅深化改革。依法保障個(gè)稅必要信息獲取，依律共享有價(jià)涉稅信息數(shù)據(jù)，高效發(fā)揮數(shù)據(jù)要素雙向驅(qū)動(dòng)，推動(dòng)個(gè)稅高效發(fā)展，提高國(guó)家治理能力。圍繞中國(guó)式現(xiàn)代化建設(shè)的戰(zhàn)略安排，促進(jìn)個(gè)稅深化改革，提高個(gè)稅規(guī)模比重，吸納經(jīng)營(yíng)所得擴(kuò)充綜合所得以改善橫向公平，提高中等收入群體邊際稅率以改善縱向公平，增強(qiáng)個(gè)稅調(diào)節(jié)效應(yīng)的科學(xué)性與精準(zhǔn)性，穩(wěn)步推進(jìn)共同富裕。