汪標(biāo)

生活中會(huì)遇到各種各樣的家庭財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，包括失業(yè)風(fēng)險(xiǎn)、現(xiàn)金流風(fēng)險(xiǎn)、債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、投資風(fēng)險(xiǎn)和健康風(fēng)險(xiǎn)等，需要我們通過制定合理、可行的理財(cái)規(guī)劃來加以預(yù)防，這才是理財(cái)?shù)恼嬲饬x。

《理財(cái)周刊》自2001年創(chuàng)刊開始，就提出了“你不理財(cái)，財(cái)不理你”的口號(hào)，這句口號(hào)早已被老百姓所熟知，也成了不少理財(cái)師的座右銘。經(jīng)過20多年的發(fā)展，我們的讀者的的確確感受到了理財(cái)所帶來的好處，個(gè)人財(cái)富得到快速增加。

然而，隨著經(jīng)濟(jì)增速和收入增長(zhǎng)放緩，財(cái)富積累的速度沒有以前那么快了，購(gòu)買股票、基金、銀行理財(cái)產(chǎn)品等也時(shí)不時(shí)會(huì)虧損，于是有些人又喊出了：“你不理財(cái)，財(cái)是不會(huì)離開你的。”面對(duì)未來隨時(shí)可能出現(xiàn)的家庭財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，我們究竟該不該理財(cái)呢？

理財(cái)并不等于投資

之所以會(huì)得出不理財(cái)更好的結(jié)論，源于他們對(duì)理財(cái)概念的理解并不全面。什么是理財(cái)？很多人認(rèn)為理財(cái)就是投資，其實(shí)投資只是理財(cái)?shù)囊粋€(gè)組成部分。

每個(gè)人都需要理財(cái)，理財(cái)?shù)哪康牟⒉皇且嵍嗌馘X，而是要讓我們的生活過得更幸福，更美好。

進(jìn)入21世紀(jì)之后，中國(guó)經(jīng)歷了一段高速增長(zhǎng)的黃金期。那段時(shí)間，投資很容易賺到錢，人們的財(cái)富積累速度非常快，讓大家體驗(yàn)到了財(cái)富增長(zhǎng)所帶來的樂趣。

新冠疫情發(fā)生前，中國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展速度已經(jīng)降低了;受到疫情的影響，近3年大家賺錢越來越難。和高速發(fā)展時(shí)期相比，如今大家面臨的風(fēng)險(xiǎn)越來越多，如果不能制定行之有效的理財(cái)規(guī)劃，就會(huì)讓我們?cè)陲L(fēng)險(xiǎn)來臨時(shí)束手無策。

理財(cái)?shù)暮诵恼f到底就是對(duì)現(xiàn)金流進(jìn)行規(guī)劃，讓自己隨時(shí)隨地都有錢可花，哪怕是遇到風(fēng)險(xiǎn)的時(shí)候，也有充足的資金，保證自己的生活不受影響。舉個(gè)例子來說，受經(jīng)濟(jì)不景氣影響，很多人會(huì)面臨失業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)，一旦失業(yè)，收入就中斷了，會(huì)對(duì)家庭生活帶來巨大的影響。一些背負(fù)沉重房貸的家庭，還會(huì)面臨房貸斷供的風(fēng)險(xiǎn)。

出現(xiàn)失業(yè)的情況怎么辦？你不能等風(fēng)險(xiǎn)來臨了再去想辦法，要在事先做好準(zhǔn)備，這就是理財(cái)。比如，家里一定要備有應(yīng)急準(zhǔn)備金，數(shù)量的多少要與失業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)和再就業(yè)的難易程度掛鉤。工作穩(wěn)定，不存在失業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，可以保留3個(gè)月的支出作為應(yīng)急準(zhǔn)備金;工作不穩(wěn)定，但再就業(yè)難度低，留6個(gè)月就夠了;從事高收入的工作，失業(yè)后很難找到類似的工作，就要多留一些備用金，留出12個(gè)月的開支，就能讓自己在失業(yè)后1年內(nèi)不用為錢發(fā)愁。

增加金融資產(chǎn)

在中國(guó)家庭的資產(chǎn)中，房產(chǎn)所占的比例最高，平均占到70%左右，這讓家庭的資產(chǎn)流動(dòng)性明顯不足。特別是在房產(chǎn)市場(chǎng)陷入低谷之后，房產(chǎn)交易周期長(zhǎng)、難度大、成本高的特點(diǎn)顯現(xiàn)無疑。說到底房產(chǎn)屬于不動(dòng)產(chǎn)，流動(dòng)性是無法和金融資產(chǎn)相比的。

就算房?jī)r(jià)還能再漲，在如此之低的租金收益率下，變不了現(xiàn)的房產(chǎn)也無法提供更多可以用來消費(fèi)的現(xiàn)金流，也很難增加家庭的幸福感。

除了擁有充足的應(yīng)急準(zhǔn)備金外，擁有足量的金融資產(chǎn)非常重要，一旦我們?cè)诙唐趦?nèi)需要大額的資金，金融資產(chǎn)的變現(xiàn)速度遠(yuǎn)遠(yuǎn)好于房產(chǎn)，也可以對(duì)家庭的財(cái)務(wù)安全起到保障作用。

對(duì)于一些年輕人來說，在貸款買房之后，家里沒有多少金融資產(chǎn)，大部分錢都用于首付、稅費(fèi)和裝修了，家庭的財(cái)務(wù)安全是比較脆弱的，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)很高。此時(shí)，一定要注重金融資產(chǎn)的積累，每個(gè)月要做到收大于支，保持正的現(xiàn)金流。幾年后，重新積累了一定的金融資產(chǎn)，家庭財(cái)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)才會(huì)降低。一些家庭嫌房貸利率高，會(huì)選擇提前還貸，在還貸前要適當(dāng)留一些金融資產(chǎn)，不能把所有的錢都拿來還債，避免出現(xiàn)需要資金時(shí)拿不出錢的窘境。

合理控制負(fù)債

負(fù)債也是一種現(xiàn)金流的安排，是我們拿未來的現(xiàn)金流彌補(bǔ)當(dāng)下現(xiàn)金流的不足。但我們要學(xué)會(huì)合理控制負(fù)債，哪些債務(wù)是可以借的，哪些債務(wù)是不能借的，要心中有數(shù)。比如，現(xiàn)在年輕人買房多數(shù)需要向銀行申請(qǐng)房貸，買房的好處是讓人有家的感覺，增加歸屬感和安全感，消除租房帶來的漂泊感以及房租上漲的不安定因素。因此，即便采取貸款的方式購(gòu)房，也還是值得的。但買房要量力而行，切莫耗盡現(xiàn)金流，讓自己處于高風(fēng)險(xiǎn)之中。

除了房貸外，其他的消費(fèi)貸哪怕利率再低，能不借就不借。只有正的現(xiàn)金流才能讓生活持續(xù)下去，靠借債度過每一天，最終必然會(huì)落到債務(wù)陷阱中無法自拔。

投不投資都有風(fēng)險(xiǎn)

要想有更多的資金用于消費(fèi)，增加收入必不可少。除了增加職場(chǎng)收入外，投資收益也是非常重要的收入來源。

然而，只要是投資就一定有風(fēng)險(xiǎn)。近幾年，投資風(fēng)險(xiǎn)持續(xù)暴露，股市、基金的虧損自然不用說了，銀行R2級(jí)理財(cái)產(chǎn)品、純債基金按說風(fēng)險(xiǎn)較低，可照樣出現(xiàn)跌破面值的情況。就連連續(xù)上漲了20多年的樓市，也出現(xiàn)了房?jī)r(jià)下跌的情況。一些開發(fā)商由于過度負(fù)債加上銷售不暢，資金鏈斷裂，導(dǎo)致了樓盤爛尾，給購(gòu)房者帶來了巨大的傷害。這也是為什么會(huì)出現(xiàn)“你不理財(cái)，財(cái)是不會(huì)離開你的”這種說法的原因。

你以為不投資就沒有風(fēng)險(xiǎn)了嗎？當(dāng)然不是，不投資一樣有風(fēng)險(xiǎn)。比如，人人都會(huì)遇到的通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)，隨著物價(jià)的上漲，你不進(jìn)行投資，購(gòu)買力就會(huì)縮水。30多年前，“萬元戶”是富人的代名詞，那時(shí)的1萬元是普通人月工資的200倍。如果不投資，這1萬元放到現(xiàn)在，低于北京、上海等城市職工平均1個(gè)月的工資，購(gòu)買力縮水的情況可見一斑。因此，不投資同樣有風(fēng)險(xiǎn)。

在投資時(shí)，我們主要會(huì)碰到兩類風(fēng)險(xiǎn)，一是系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，如通貨膨脹率、利率、匯率等的變動(dòng)，這些風(fēng)險(xiǎn)我們很難規(guī)避，只能默默承受;二是非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，如公司經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)、行業(yè)周期波動(dòng)等，我們可以通過分散投資的方式來降低。

身體健康很重要

除了收入增速放緩，甚至有可能遭遇失業(yè)風(fēng)險(xiǎn)外，我們的身體也存在著健康隱患。在工作節(jié)奏越來越快、生活壓力越來越大的今天，多數(shù)人的身體處于亞健康狀態(tài)。一旦遭遇健康問題，輕則影響工作狀態(tài)，重則產(chǎn)生巨額的醫(yī)療費(fèi)用。

對(duì)于還處于財(cái)富積累過程中的年輕人來說，單靠個(gè)人的積累未必能扛得住疾病的風(fēng)險(xiǎn)。好在如今的保險(xiǎn)產(chǎn)品越來越豐富，此類風(fēng)險(xiǎn)可以通過保險(xiǎn)來化解。比如，要解決醫(yī)療費(fèi)用問題，可以購(gòu)買百萬醫(yī)療險(xiǎn);結(jié)余較多的家庭可以投保重疾險(xiǎn);背負(fù)較高房貸的家庭應(yīng)考慮購(gòu)買意外險(xiǎn)、定期壽險(xiǎn)等。

當(dāng)家庭財(cái)務(wù)中有可能發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)都得到了有效防范后，剩余的資金我們可以用來消費(fèi)，以提高生活品質(zhì);或者進(jìn)行長(zhǎng)期投資，為未來積攢更多的現(xiàn)金流。