池澤新，彭柳林*，趙雋劼，張敏芳

（1.江西省農業(yè)科學院，江西 南昌 330200；2.江西農業(yè)大學，江西 南昌 330045）

農業(yè)產業(yè)化龍頭企業(yè)是現代農業(yè)經營體系中最有活力、最具創(chuàng)新能力的示范經營主體，是促進農業(yè)高質量發(fā)展和鄉(xiāng)村全面振興的生力軍，是打造農業(yè)全產業(yè)鏈、構建現代鄉(xiāng)村產業(yè)體系的中堅力量以及帶動農民就業(yè)增收的重要主體，受到各級政府的高度重視和支持。按照一定標準和程序遴選出來的農業(yè)重點龍頭企業(yè)特別是國家重點龍頭企業(yè)因為受到政策的惠顧，其績效備受關注，成為對其進行運行監(jiān)測的重要因素。國家重點龍頭企業(yè)歷次運行監(jiān)測在認定大多數企業(yè)為監(jiān)測合格的同時，每次都認定了部分企業(yè)為監(jiān)測不合格。透過歷年運行監(jiān)測的結果，決定農業(yè)龍頭企業(yè)績效的因素是什么，引發(fā)了學者們的深入探究。本文針對農業(yè)龍頭企業(yè)績效影響因素的研究進展進行了全面梳理，并作了簡要評述。

1 引言

國家重點龍頭企業(yè)運行監(jiān)測的結果引起了學術界對決定和影響農業(yè)龍頭企業(yè)績效因素的高度關注［1］。我國對農業(yè)產業(yè)化國家重點龍頭企業(yè)實行動態(tài)管理，按照《農業(yè)產業(yè)化國家重點龍頭企業(yè)認定和運行監(jiān)測管理暫行辦法》，每2～3年進行一次監(jiān)測評估，監(jiān)測合格的企業(yè)繼續(xù)保留資格享受稅收減免、財政補貼、信貸優(yōu)惠等政策支持，監(jiān)測不合格的則取消其國家重點龍頭企業(yè)資格，同時增補達標企業(yè)。農業(yè)農村部2013年2月發(fā)布的第5次監(jiān)測結果顯示，834家國家重點龍頭企業(yè)合格，60家不合格；2014年9月發(fā)布的第6次監(jiān)測結果顯示，1191家合格，56家不合格；2016、2018年分別進行的第7次、第8次監(jiān)測結果顯示，合格的分別為1131、1095家，均有部分國家重點農業(yè)龍頭企業(yè)監(jiān)測不合格；2020年11月，農業(yè)農村部發(fā)布的第9次監(jiān)測結果顯示，1120家合格，123家不合格。將歷次運行監(jiān)測結果按照時間序列梳理排列出來，結果發(fā)現有的企業(yè)連續(xù)多次監(jiān)測合格，而有的企業(yè)合格次數很少甚至連1次合格都沒有。國家重點龍頭企業(yè)認定和運行監(jiān)測機制提倡“優(yōu)勝劣汰”，運行監(jiān)測的結果體現了這一原則。為什么有的企業(yè)連續(xù)監(jiān)測合格，而有的企業(yè)在合格名單中“朝不保夕”甚至“榜上無名”，引起了人們的深思。決定和影響農業(yè)龍頭企業(yè)績效的因素是什么？連續(xù)多次監(jiān)測合格和合格次數很少，甚至無合格記錄的企業(yè)現象背后是否存在規(guī)律性東西？深入研究這些問題有利于揭示影響農業(yè)龍頭企業(yè)績效的決定性因素，為優(yōu)化我國農業(yè)產業(yè)化國家重點龍頭企業(yè)認定和運行監(jiān)測管理辦法提供參考。

2 考察農業(yè)龍頭企業(yè)的績效需要著重反映“龍頭”含義

根據《農業(yè)產業(yè)化國家重點龍頭企業(yè)認定和運行監(jiān)測管理辦法》的界定，農業(yè)龍頭企業(yè)是指以農產品生產、加工或流通為主業(yè)，通過合同、合作、股份合作等利益聯結方式直接與農戶緊密聯系，使農產品生產、加工和銷售有機結合、相互促進，在規(guī)模和經營指標上達到規(guī)定標準并經全國農業(yè)產業(yè)化聯席會議認定的農業(yè)企業(yè)。因此，農業(yè)龍頭企業(yè)不同于一般工商企業(yè)，具有“雙重性”特征，即除具有一般工商企業(yè)追求利潤最大化的典型特征外，還必須承擔“龍頭行為”職責，發(fā)揮輻射帶動作用［2－3］?；诶嫦嚓P者理論，農業(yè)龍頭企業(yè)的績效主要包括企業(yè)競爭績效、企業(yè)潛力績效、帶動農戶績效和社會績效4個維度［4］。帶動農戶績效即龍頭行為績效，是指農業(yè)龍頭企業(yè)通過耗費一定勞動，在開展農業(yè)產業(yè)化經營中，對所構成的產業(yè)化經營組織這一整體和內部各個環(huán)節(jié)實施組織、引導、帶動等行為所取得的業(yè)績和成果，主要表現在帶動農戶進入市場的數量或者增長速度、帶動農產品生產基地規(guī)?；ㄔO、帶動農業(yè)產業(yè)產加銷環(huán)節(jié)緊密結合、帶動農業(yè)結構調整優(yōu)化和現代農業(yè)科技推廣使用、帶動農民組織化建設、帶動農民收入提高等方面［5－6］。

依據2018年最新修訂的《農業(yè)產業(yè)化國家重點龍頭企業(yè)認定和運行監(jiān)測管理辦法》（農經發(fā)〔2018〕1號），農業(yè)龍頭企業(yè)的績效指標可以分為“合格性績效”和“禁止性行為”2個部分。其中，“合格性績效”是必須達到的要求，包括2個方面：一是一般經營性績效指標，例如企業(yè)的年銷售收入、企業(yè)的總資產報酬率和產銷率等。二是反映“龍頭行為”職責的績效指標，例如：企業(yè)中農產品生產、加工、流通的銷售收入（交易額）占總銷售收入（總交易額）的比例；企業(yè)通過合同、合作、股份合作等利益聯結方式帶動農戶的數量；企業(yè)通過合同、合作和股份合作方式從農民、新型農業(yè)經營主體或自建基地直接采購的原料或購進的貨物占所需原料量或所銷售貨物量的比例等?！敖剐孕袨椤敝饕校阂蜻`法違規(guī)發(fā)生重大質量安全事故、上市違規(guī)操作、坑農害農以及應報送材料出現舞弊等。這些情況一經發(fā)生并查實，所涉企業(yè)將被取消國家重點龍頭企業(yè)資格，不再享受有關優(yōu)惠政策。顯然，國家有關管理辦法已經明確了考察農業(yè)龍頭企業(yè)績效的指標體系，并且反映了“龍頭”含義。

3 影響農業(yè)龍頭企業(yè)績效的因素研究

根據馬克思主義唯物辯證法，農業(yè)龍頭企業(yè)績效的發(fā)展變化取決于內因，同時也受到外部條件的影響。因此，分析揭示農業(yè)龍頭企業(yè)績效的影響因素，可以從企業(yè)內部因素、外部因素以及內外交叉因素等3個角度進行。

3.1 企業(yè)內部因素

農業(yè)的基礎性地位、弱質性和多功能性特征，以及農業(yè)龍頭企業(yè)在農業(yè)產業(yè)化經營中的主導性、在經營領域上的涉農性、在經營成果上的低效益性，決定了農業(yè)龍頭企業(yè)必須受到政府的扶持［7］。在此基礎上，學者們主要從以下4個方面揭示了農業(yè)龍頭企業(yè)績效的內部影響因素。

3.1.1 資本結構和股權結構 吳笛嘉等［8］研究認為，相對合理的資本結構（資產負債率、流動負債比率、長期負債率、有息負債率、產權比率、第一大股東持股比率、前十大股東持股比率）有利于企業(yè)績效（盈利能力、營運能力、償債能力、發(fā)展能力、現金流能力）的穩(wěn)步提升。段然［9］基于公司治理角度的研究認為，股權結構變量是農產品加工龍頭企業(yè)績效的重要影響因素。王敏［10］以2014～2016年農業(yè)上市公司為例，研究發(fā)現農業(yè)上市公司第一大股東的持股比例對企業(yè)績效具有顯著影響，且呈負相關關系；農業(yè)上市公司前十大股東的持股比例、股權制衡度對企業(yè)績效具有顯著影響，且呈正相關關系。

3.1.2 縱向一體化和多元化非農經營戰(zhàn)略 蔣旭霞［11］研究發(fā)現，縱向一體化與畜牧龍頭企業(yè)的績效呈U型關系，縱向一體化水平較高的畜牧龍頭企業(yè)在寡占市場可獲得壟斷利潤。王敏［10］研究認為，縱向一體化戰(zhàn)略對企業(yè)的績效具有顯著的負相關關系。同時，縱向一體化戰(zhàn)略在第一大股東的持股比例與企業(yè)績效之間起部分中介作用，而在前十大股東的持股比例、股權制衡度與企業(yè)績效之間均不具有中介效應。劉克春等［12］研究認為，實施多元化非農經營戰(zhàn)略對農業(yè)龍頭企業(yè)的產出績效具有顯著的正向影響，而且追求適度的經營規(guī)模是農業(yè)龍頭企業(yè)實施多元化非農經營戰(zhàn)略取得良好績效的一個邊界條件。

3.1.3 領導風格和高管團隊人力資本 劉鏡等［13］以農業(yè)上市公司為例，探究了差異化戰(zhàn)略、高管團隊人力資本與企業(yè)績效的關系，認為高管團隊人力資本的廣度并沒有顯著影響差異化戰(zhàn)略與企業(yè)績效之間的關系，而高管團隊人力資本深度對差異化戰(zhàn)略與企業(yè)績效之間的關系具有反向調節(jié)作用。黃惠盈［14］研究發(fā)現，領導風格會對企業(yè)績效產生顯著影響，其中變革型領導通過履行客戶責任和慈善責任可以提高企業(yè)的經濟績效；變革型領導和交易型領導分別通過履行員工責任和履行慈善責任可以提高社會績效；變革型領導和交易型領導分別通過履行環(huán)保責任和員工責任能夠提高環(huán)境績效。賈偉等［15］利用國家級農業(yè)產業(yè)化龍頭企業(yè)的數據進行研究，發(fā)現：董事長和總經理由同一人擔任對農業(yè)龍頭企業(yè)績效的作用具有異質性；兩職合并使得西部地區(qū)農業(yè)龍頭企業(yè)的績效上升了19.17%，其中民營企業(yè)和其他企業(yè)的績效分別上升了15.03%和47.07%；而兩職合并對于東部地區(qū)農業(yè)龍頭企業(yè)的績效產生了負向作用，其中使得其他企業(yè)的績效下降了31.62%。

3.1.4 要素投入和經營導向 賈偉等［15］的研究顯示：資本投入和勞動力投入對農業(yè)龍頭企業(yè)績效的貢獻較大，訂單量和合同帶動農戶數對農業(yè)龍頭企業(yè)的績效起到正向作用。姚冠新等［16］基于2014年鹽城市百家農業(yè)龍頭企業(yè)提升工程的年報表數據研究發(fā)現，資產規(guī)模、研發(fā)投入和勞動力密度對農業(yè)龍頭企業(yè)的經營績效有顯著性正向影響，技改投入和帶動農戶能力對企業(yè)經營績效的影響不顯著。陳啟杰等［17］以泛長三角地區(qū)農業(yè)龍頭企業(yè)為例進行研究，結果表明：市場導向和政策導向與企業(yè)績效都具有顯著的正相關關系，其中市場導向程度高的企業(yè)長期績效較好，政策導向程度高的企業(yè)短期績效較好，具備雙重導向的企業(yè)長短期績效均較好。

3.2 企業(yè)外部因素

3.2.1 政策支持因素 王昌［18］研究發(fā)現，所得稅優(yōu)惠對龍頭上市公司的盈利有顯著影響，但從長期來看，對其發(fā)展能力并無明顯效應。曹靖等［19］研究認為，財政支出收入增強了龍頭企業(yè)的發(fā)展能力，不僅增加了龍頭企業(yè)當期的利潤，而且對其未來發(fā)展也產生了積極影響。崔寶玉等［20］基于482家國家級農業(yè)龍頭企業(yè)數據的研究發(fā)現，財稅扶持對企業(yè)的綜合績效和財務績效均具有顯著的促進作用。胡亞敏等［21］的研究結果表明，在補貼率和樣本企業(yè)的經營效率之間存在負相關關系，而在所得稅優(yōu)惠率和樣本企業(yè)的經營效率之間不存在明顯的相關性。崔海云等［22］分析了政府政策在農業(yè)龍頭企業(yè)開放式創(chuàng)新與其績效關系之間的調節(jié)作用，發(fā)現不同的政策在不同的創(chuàng)新模式下追求不同的績效目標時會產生截然不同的政策效果。

3.2.2 環(huán)境狀況因素 田昕加等［23］實證研究了農業(yè)龍頭企業(yè)外部治理對公司績效的影響，發(fā)現產品市場競爭狀況與公司績效呈顯著負相關。鄒彩芬［24］研究認為，農業(yè)上市公司的運行環(huán)境影響了公司的投資決策、融資決策，也導致了企業(yè)經營績效不佳、背離農業(yè)現象嚴重等問題。崔海云等［25］研究發(fā)現，情感承諾在龍頭企業(yè)協同創(chuàng)新與其經濟績效、社會績效關系中發(fā)揮正向調節(jié)作用，而計算性承諾則起負向調節(jié)作用。朱紅根［26］研究指出，與制度環(huán)境差的農業(yè)龍頭企業(yè)相比，制度環(huán)境較好的農業(yè)龍頭企業(yè)的綠色創(chuàng)業(yè)行為能更有效地提高企業(yè)績效。謝金麗等［27］采用2017年農業(yè)龍頭企業(yè)的財務數據開展研究，發(fā)現農產品電商對農業(yè)龍頭企業(yè)的績效起到積極作用。

3.2.3 企業(yè)內外交叉因素 李道和等［28］研究發(fā)現，貸款貼息、品牌扶持金額、雇傭農戶數、與農戶簽訂合同數、農民培訓費用對全要素生產率、技術效率、技術進步有不同程度的影響。張明龍［29］通過實證分析發(fā)現，影響農業(yè)龍頭企業(yè)扶持政策目標實現程度的主要因子有：企業(yè)的市場績效因子（涵蓋企業(yè)的主營業(yè)務年銷售總額、年銷售總額、自有特色產品銷售總額和以合同訂單形式帶動農戶數量4個觀測指標）、企業(yè)的組織績效因子（涵蓋企業(yè)帶動在冊農戶數量和連接合作社數量2個觀測指標）、企業(yè)的核心增長因子（涵蓋企業(yè)的主營業(yè)務銷售額占總銷售額比例、主營業(yè)務增長率2個觀測指標）、企業(yè)的就業(yè)貢獻因子（企業(yè)吸納農民工就業(yè)的數量）。

4 簡要述評

關于農業(yè)龍頭企業(yè)績效的影響因素，總體上已經涉及企業(yè)的內部因素、企業(yè)的外部因素和企業(yè)內外交叉因素等3個方面，在研究的廣度上已經比較全面了，在每一個具體方面也有深入研究的趨勢?，F有的研究已經獲得了一些重要成果，為后續(xù)的研究奠定了基礎，提供了啟發(fā)。

根據馬克思主義唯物辯證法，農業(yè)龍頭企業(yè)績效的發(fā)展變化取決于內因，同時受到外部條件的影響。內因，即績效的內生機制；外因，即影響績效的外部條件。這樣，農業(yè)龍頭企業(yè)績效的影響因素無非就有內因和外因2個方面。因此，對影響和決定農業(yè)龍頭企業(yè)績效的內外因進行深入研究，并力求有所創(chuàng)新，是后續(xù)研究的總體思路。

在具體研究視角和方法上，新結構經濟學的理論邏輯對于揭示影響農業(yè)龍頭企業(yè)績效的內因具有重要啟發(fā)。在新結構經濟學看來，一個企業(yè)績效的大小在根本上取決于其是否具有自生能力。如果企業(yè)具有自生能力，那么以各種產出形式例如利潤為指標的績效將會最大化；反之，如果不具有自生能力，那么企業(yè)僅靠自身努力將無法生存，其績效也就無從談起。因此，企業(yè)的自生能力與企業(yè)經營績效存在內在邏輯關系，企業(yè)的自生能力是企業(yè)經營績效的基礎和源泉，是決定企業(yè)績效的內因。

同時，扶持農業(yè)龍頭企業(yè)的政策理念決定了利益聯結機制是影響農業(yè)龍頭企業(yè)績效的關鍵外部因素。扶持農業(yè)龍頭企業(yè)的政策理念是“扶持農業(yè)產業(yè)化就是扶持農業(yè)，扶持龍頭企業(yè)就是扶持農民”。農業(yè)是一個產業(yè)，農民是一類利益主體，龍頭企業(yè)是一類組織載體，因此，要將這一政策理念落到實處，需要在農業(yè)龍頭企業(yè)與農民之間建立必要的利益聯結機制。

因此，順著自生能力、利益聯結機制與農業(yè)龍頭企業(yè)經營績效之間的邏輯聯系進行深入研究，不僅是一種理論視角的創(chuàng)新，而且有可能更為準確地揭示農業(yè)龍頭企業(yè)績效的影響因素，對農業(yè)龍頭企業(yè)經營績效的產生、變化做出更深層次的解釋，從而為政府完善農業(yè)龍頭企業(yè)認定和運行監(jiān)測辦法提供新的依據。顯然，這是今后值得重視的研究方向。