張少巖

一、我國村鎮(zhèn)銀行發(fā)展的現(xiàn)狀分析

（一）我國村鎮(zhèn)銀行發(fā)展現(xiàn)狀

村鎮(zhèn)銀行是由中國銀監(jiān)會依據(jù)法律和相關條例批準設立的新型農(nóng)村金融機構(gòu)，分布在縣域和村鎮(zhèn)地區(qū)，主要為當?shù)氐霓r(nóng)業(yè)經(jīng)濟發(fā)展和中小企業(yè)提供金融服務。村鎮(zhèn)銀行的設立，是為了完善農(nóng)村金融體系應運而生的，在填補農(nóng)村地區(qū)金融服務需求空缺和增加金融支持力度具有有效的作用。

村鎮(zhèn)銀行在機構(gòu)設置上屬于一級法人機構(gòu)不同于我國商業(yè)銀行的分支行機構(gòu)設置。村鎮(zhèn)銀行的管理層次較少，決策信息傳遞快。村鎮(zhèn)銀行的地域分布特點是主要分布在各地區(qū)的縣、鄉(xiāng)鎮(zhèn)，且市場準入門檻較低。村鎮(zhèn)銀行的設立施行“發(fā)起人制度”，主要由國有大中型商業(yè)銀行發(fā)起設立，如：東亞村鎮(zhèn)銀行、渣打村鎮(zhèn)銀行。由民間資本發(fā)起設立的藍天村鎮(zhèn)銀行等。

1.從數(shù)量方面分析

我國村鎮(zhèn)銀行的發(fā)展開始于2006年銀監(jiān)會《關于調(diào)整農(nóng)村地區(qū)銀行業(yè)金融機構(gòu)準入政策，更好支持社會主義新農(nóng)村建設的若干意見》文件的出臺。2007年開始從四川、湖北等六省（區(qū)）試點村鎮(zhèn)銀行這一農(nóng)村金融機構(gòu)的發(fā)展。由所查資料得知，在試點開始的前三年間，由于我國大型商業(yè)銀行的積極性并不高，村鎮(zhèn)銀行的發(fā)展速度很緩慢，銀監(jiān)會為了加大村鎮(zhèn)銀行的發(fā)展，聯(lián)合五大國有商業(yè)銀行和十多家股份制銀行共同探討村鎮(zhèn)銀行發(fā)展管理框架并取得一定成果。到2021年6月30日全國已有1642家村鎮(zhèn)銀行。

2.從盈利能力方面分析

村鎮(zhèn)銀行和大型國有商業(yè)銀行，股份制銀行一樣都是以營利為目標的經(jīng)營機構(gòu)，都把利潤最大化作為經(jīng)營的目標，所以村鎮(zhèn)銀行近些年的盈利情況也值得關注。由于農(nóng)村地區(qū)的金融需求為村鎮(zhèn)銀行的開展提供了發(fā)展機會，自2007年村鎮(zhèn)銀行試點建立以來，村鎮(zhèn)銀行的數(shù)量逐年增多，資產(chǎn)規(guī)模不斷擴大，業(yè)務發(fā)展良好基本實現(xiàn)盈利。

比如，齊魯村鎮(zhèn)銀行2020年12月存款余額為2644.09億元，貸款金額為1885.88億元，稅后凈利潤為18.48億元；長江村鎮(zhèn)銀行2020年存款余額為10921萬元，貸款余額為12883萬元，村鎮(zhèn)銀行的凈利潤基本呈逐年增長的態(tài)勢，有些村鎮(zhèn)銀行維持了較低的凈利潤水平?？偟膩碚f，村鎮(zhèn)銀行目前的盈利規(guī)模還較小。

全國村鎮(zhèn)銀行在整體上是實現(xiàn)了盈利，但并不排除部分銀行存在虧損，因為我國地區(qū)間經(jīng)濟發(fā)展水平差異較大。村鎮(zhèn)銀行實現(xiàn)盈利得益于制度的創(chuàng)新。它的設立由商業(yè)銀行發(fā)起設立并占股，成熟的商業(yè)銀行可以指導村鎮(zhèn)銀行的經(jīng)營發(fā)展，避免了一些發(fā)展的彎路，有利于村鎮(zhèn)銀行較快地實現(xiàn)專業(yè)化經(jīng)營和避免部分經(jīng)營風險。

（二）阻礙村鎮(zhèn)銀行發(fā)展的因素分析

截止2019年末我國村鎮(zhèn)銀行的數(shù)量已達到1637家，從數(shù)量上來看我國當前已經(jīng)擁有了一定數(shù)量的村鎮(zhèn)銀行，然而中小企業(yè)融資情勢仍然很嚴峻，這說明村鎮(zhèn)銀行并沒有很好地實現(xiàn)其為中小企業(yè)提供金融服務的經(jīng)營目標，其中原因可能有如下幾個方面：

第一，政府政策支持力度過小。我國村鎮(zhèn)銀行的發(fā)展雖然得到了政府的關注與支持，但由于沒有完善的配套措施，當前對村鎮(zhèn)銀行的發(fā)展政策相較于農(nóng)村信用社仍然不足。還缺乏較優(yōu)惠的稅率和財政補貼政策，同時央行對村鎮(zhèn)銀行的利率政策也缺乏相應的支持和靈活性。

第二，經(jīng)營資金來源不足，競爭力弱，經(jīng)營成本高。村鎮(zhèn)銀行在我國發(fā)展將近十年的時間，其社會聲譽和信譽度有所提升，但對于民眾來說還是新鮮事物，缺乏對其深入了解和信任度，農(nóng)村地區(qū)居民往往會擔心其資產(chǎn)的安全性。大部分民眾為了其存款的安全性會選擇大型國有銀行或股份制銀行，所以村鎮(zhèn)銀行的吸儲能力較弱，導致其向中小企業(yè)貸款能力也相應下降。村鎮(zhèn)銀行和其他商業(yè)銀行一樣，都是經(jīng)營吸收存款發(fā)放貸款業(yè)務，由于村鎮(zhèn)銀行設置的網(wǎng)點少，信息化程度沒有商業(yè)銀行高，缺乏對民眾的吸引力。村鎮(zhèn)銀行在業(yè)務系統(tǒng)上較多地依賴于發(fā)起銀行，其沒有獨立的核算系統(tǒng)從而導致其業(yè)務營運硬件設施支持不到位。另一方面，村鎮(zhèn)銀行發(fā)展晚，規(guī)模小，競爭力較弱，也使得其盈利能力較弱。然而村鎮(zhèn)銀行的設立仍需固定的經(jīng)營成本，來維持正常，由于分支機構(gòu)少，網(wǎng)點少導致所需規(guī)定成本不能有效分攤。村鎮(zhèn)銀行在發(fā)展前期需開展業(yè)務，其人力成本支出也較高。由于村鎮(zhèn)銀行與當?shù)剞r(nóng)信社和郵政儲蓄銀行在業(yè)務上存在交叉，村鎮(zhèn)銀行起步晚社會信譽低，其相對來說在業(yè)務競爭力上較弱。

第三，股本設置使村鎮(zhèn)銀行自主經(jīng)營權(quán)較小，優(yōu)勢難以發(fā)揮。根據(jù)規(guī)定，村鎮(zhèn)銀行是由銀行業(yè)金融機構(gòu)發(fā)起設立，最大股東持股占比至少20%，這一定程度上使得發(fā)起銀行擁有控制權(quán)，村鎮(zhèn)銀行的自主經(jīng)營權(quán)受到很大限制，并不能實現(xiàn)自主經(jīng)營，因而其對中小企業(yè)的融資能力也受到了抑制。同時，也使得豐足的社會資本不能進入到村鎮(zhèn)銀行的建設中。銀監(jiān)會還規(guī)定，單一自然人持股比例最高為百分之十。這一限制也影響了當?shù)負碛懈蛔阗Y本金的企業(yè)法人持股比例。

第四，不良貸款率高，但抵御風險能力較弱，承擔信貸風險大。首先，村鎮(zhèn)銀行主要的服務對象就是當?shù)氐摹叭r(nóng)”和中小企業(yè)，我們知道，農(nóng)業(yè)發(fā)展受到自然條件的制約，存在嚴重的風險隱患，而且農(nóng)民比較依賴國家出臺的惠農(nóng)政策，一定程度上這使得村鎮(zhèn)銀行承受較大的信貸風險和道德風險。加之，經(jīng)濟欠發(fā)達地區(qū)的信用意識、風險意識、道德意識相對較弱，村鎮(zhèn)銀行面臨較大的信貸風險。村鎮(zhèn)銀行自身在內(nèi)部風險控制和應對信貸風險能力也存在能力不足的問題。其次，村鎮(zhèn)銀行的設立大都在當?shù)卣衅腹ぷ魅藛T，培訓上崗，相對于來說，員工的專業(yè)素質(zhì)較低，一定程度上會增加操作性風險和道德風險。

只有克服了上述問題，村鎮(zhèn)銀行才能更高地實現(xiàn)其為中小企業(yè)融資發(fā)展助力的經(jīng)營目標。

二、大力發(fā)展村鎮(zhèn)銀行的原因

（一）中小企業(yè)地位突出

改革開放以來，我國市場經(jīng)濟呈現(xiàn)多元繁榮的景象，國民經(jīng)濟的發(fā)展受益于中小企業(yè)的快速成長。中小企業(yè)在推進我國經(jīng)濟結(jié)構(gòu)優(yōu)化升級、轉(zhuǎn)變經(jīng)濟發(fā)展方式、創(chuàng)造就業(yè)等方面起到關鍵性力量作用。林毅夫根據(jù)要素稟賦理論，我國的中小企業(yè)大多吸收豐富的勞動力要素，屬于密集型的企業(yè)。

中小企業(yè)經(jīng)濟活動的開展始終受到融資難窘境的困擾。雖然我國政府及金融機構(gòu)均積極做出政策方面的措施，但仍未能解決這一難題。國內(nèi)外的經(jīng)濟形勢更加嚴峻，中小企業(yè)的要素成本上漲，利潤空間萎縮，中小企業(yè)面臨生存挑戰(zhàn)?；趪窠?jīng)濟發(fā)展不可或缺中小企業(yè)和中小企業(yè)的生存發(fā)展現(xiàn)狀，討論如何拓展中小企業(yè)融資渠道是有重要意義，這對于緩解我國中小企業(yè)融資難的窘境意義非凡。

（二）中小企業(yè)融資的現(xiàn)狀及原因分析

中小企業(yè)地位重要，能促進經(jīng)濟發(fā)展。但長期以來中小企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營上均面臨融資難的窘境，這一局面由多種因素相互作用而導致的。阻礙了中小企業(yè)的良性健康發(fā)展，主要有以下幾個方面：

1.信息不對稱問題阻礙中小企業(yè)拓展融資渠道

林毅夫認為中小企業(yè)的生產(chǎn)運營透明度比較低，從而形成較高的信息不對稱，加劇了中小企業(yè)融資難。羅正英分析道，因為中小企業(yè)業(yè)務記載較少，信息披露較少，構(gòu)成銀行與企業(yè)間信息重大的不對稱，銀行為了使風險不升高，不愿意借貸給中小企業(yè)。楊豐來提出，金融機構(gòu)和中小企業(yè)之間廣泛存在信息不對稱的問題，銀行為了規(guī)避由此帶來的道德風險，會削弱對中小企業(yè)的放貸意愿，從而引發(fā)資金信貸配給。與大型企業(yè)相比，中小企業(yè)的道德風險問題更為突出，銀行更樂意于向大企業(yè)配給資金。

2.從銀行等金融機構(gòu)獲得貸款難

銀行貸款仍是中小企業(yè)融資中的不可或缺的重要渠道。但中小企業(yè)想要獲得貸款卻困難重重。我國中小企業(yè)貸款需求被拒絕的比例較高。

3.中小企業(yè)自身因素

盈利能力較低，留存收益較少，內(nèi)源融資能力差，抵押資產(chǎn)的缺乏等現(xiàn)象普遍存在于中小企業(yè)，同時還存在運營治理相對落后、運營管理制度不完善。中小企業(yè)融資難的中層緣由是企業(yè)信息評估體系不完善造成的。我國的勞動密集型中小企業(yè)普遍為個體經(jīng)營商戶，沒有建設現(xiàn)代經(jīng)營管理制度。企業(yè)對現(xiàn)金管理不當，存在資金閑置，應收賬款周轉(zhuǎn)遲緩等。且由于其數(shù)量多規(guī)模小，沒有健全的財務管理系統(tǒng)，使得財務信息不是很通明，加劇了與銀行之間的信息不對稱。我國中小企業(yè)大多過分依賴外援融資，借債生產(chǎn)不斷循環(huán)，本身沒有積累資金，過分依賴銀行滿足其生產(chǎn)資金需求，這必定增大了中小企業(yè)的本身風險。對自身經(jīng)營管理沒有長遠規(guī)劃，較多追求短期眼前的利益。勞動力成本優(yōu)勢逐步丟失，中小企業(yè)經(jīng)營成本回升競爭優(yōu)勢削弱。我國中小企業(yè)普遍是勞動密集型企業(yè)，近年來由于生活成本上升物價上漲，員工對薪資要求提升，這使得中小企業(yè)需要承擔的勞動力成本變大。目前我國大力倡導發(fā)展綠色經(jīng)濟，而我國中小企業(yè)大多為粗放型發(fā)展方式，在面對產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型時，使中小企業(yè)增加了環(huán)保支出。這些要素，使得中小企業(yè)成本優(yōu)勢削弱，企業(yè)生產(chǎn)效益不降低，而融資越發(fā)困難。

綜上所述，我國中小企業(yè)雖然可以獲得融資的渠道眾多，但實際上各個融資渠道由于其融資門檻限制和融資成本、風險等原因，中小企業(yè)仍然依賴于銀行信貸的融資方式。銀行與中小企業(yè)之間存在信息不對稱，加之中小企業(yè)自身發(fā)展的缺陷客觀存在，從而導致銀行貸款渠道困難重重。因此應幫助中小企業(yè)進行信貸融資，獲得生存發(fā)展所需的金融資金。

（三）村鎮(zhèn)銀行有利于促進中小企業(yè)融資

村鎮(zhèn)銀行是農(nóng)村金融一種全新的組織方式，它的建立使得農(nóng)村地區(qū)的金融機構(gòu)覆蓋率得以提高，欠發(fā)達地區(qū)的金融服務供給得到一定滿足，同時也有利于當?shù)刂行∑髽I(yè)提供融資服務。長期以來，農(nóng)村地區(qū)的資金都被大型國有商業(yè)銀行和郵政儲蓄銀行等機構(gòu)吸收去，并將資金外流農(nóng)村以外地區(qū)，從而導致能為農(nóng)村地區(qū)中小企業(yè)提供融資的資源因外流而減少。村鎮(zhèn)銀行的設立，專門為本地區(qū)內(nèi)的三農(nóng)和中小企業(yè)服務，實現(xiàn)資金在區(qū)域內(nèi)流轉(zhuǎn)，緩解了中小企業(yè)融資的需求。

村鎮(zhèn)銀行可以吸收民間資本，為中小企業(yè)融資拓寬融資渠道來源。在我國目前的金融經(jīng)濟體制下，民間資本大多以不合法不合規(guī)，較“灰色”的身份參與到各種形式的金融活動。改革開放以來，我國多元化的市場經(jīng)濟繁榮發(fā)展，民營企業(yè)得到發(fā)展，人民生活富裕，市場上存在大量閑散資金無法以正規(guī)的途徑得以投資。村鎮(zhèn)銀行的建立，提供了一條有效的途徑使得民間資本順利進入銀行業(yè)，為中小企業(yè)發(fā)展提供資金來源。民間資本參與村鎮(zhèn)銀行的設立，由民營企業(yè)投資入股，一定程度上可以幫助中小企業(yè)緩解從大型國有銀行和股份制銀行獲得貸款難的窘境，因此大力發(fā)展村鎮(zhèn)銀行可以幫助中小企業(yè)信貸融資。

綜上所述，由于中小企業(yè)在我國經(jīng)濟發(fā)展中的重要性決定了必須發(fā)展中小企業(yè)來促進國民經(jīng)濟的發(fā)展。但是，融資難一直是阻礙中小企業(yè)的健康發(fā)展的瓶頸，中小企業(yè)融資受到多種因素的阻礙，而大力發(fā)展村鎮(zhèn)銀行可以幫助中小企業(yè)降低銀行信貸難度，獲得融資。

三、村鎮(zhèn)銀行在中小企業(yè)融資的優(yōu)勢分析

村鎮(zhèn)銀行作為我國農(nóng)村金融改革中具有創(chuàng)新作用，其在促進中小企業(yè)融資上具有自己獨特的優(yōu)勢之處。

（一）具有信息優(yōu)勢

村鎮(zhèn)銀行最大的特點就是其網(wǎng)點設置的地域性特征明顯。它立足當?shù)?，與當?shù)亟?jīng)濟、文化、生活、居民、企業(yè)聯(lián)系緊密，具有很強的地緣性。所以，村鎮(zhèn)銀行可以以較低的成本獲得切實有效的信息資源，更包括有關中小企業(yè)重要的軟信息。銀行與中小企業(yè)之間保持長期密切的合作關系，才能獲得有效地軟信息。而村鎮(zhèn)銀行由于規(guī)模小、數(shù)量少，可以專門為當?shù)氐闹行∑髽I(yè)提供金融服務。這就降低了村鎮(zhèn)銀行貸款給中小企業(yè)融資的成本和貸款風險。此外，由于村鎮(zhèn)銀行的地域性特征，村鎮(zhèn)銀行的業(yè)務人員與當?shù)厣钋闆r、風土人情了解透徹，更有利于業(yè)務的開展。

軟信息的傳遞對于大型商業(yè)銀行來說，由于中間層次多、機構(gòu)復雜，人員冗雜，在信息傳遞過程中時效性較差而且容易產(chǎn)生信息失真的情況，然而，對于機構(gòu)設置簡單、經(jīng)營管理運行靈活的村鎮(zhèn)銀行而言具有避免這些現(xiàn)象的內(nèi)在優(yōu)勢。

綜上所述，村鎮(zhèn)銀行在獲得信息上具有優(yōu)勢，能有效避免信息不對稱現(xiàn)象造成的道德風險和逆向選擇，從而降低了向中小企業(yè)信貸的融資成本和信貸風險。

（二）具有關系型融資的競爭優(yōu)勢

首先，村鎮(zhèn)銀行在規(guī)模上具有小銀行優(yōu)勢?！靶°y行優(yōu)勢”是指在向中小企業(yè)發(fā)放貸款時小銀行在獲取關于中小企業(yè)經(jīng)營情況方面的信息獲取上具有比較優(yōu)勢，大銀行存在“規(guī)模不經(jīng)濟”現(xiàn)象，而小銀行如村鎮(zhèn)銀行由于其組織機構(gòu)設置簡單，與當?shù)刂行∑髽I(yè)聯(lián)系緊密而具有獲取信息上的優(yōu)勢。

其次，村鎮(zhèn)銀行可以利用關系型借貸為中小企業(yè)提供融資。關系型貸款理論提出銀行和中小企業(yè)之間建立全面的銀企關聯(lián)，發(fā)展銀行與中小企業(yè)密切的長期關系，并利用這種長期關系來進行融資行為。從而使得銀行對中小企業(yè)的信貸風險得到降低。這種關系型貸款可以解決由于中小企業(yè)的信息不對稱問題，降低風險從而緩解中小企業(yè)融資難問題。村鎮(zhèn)銀行在這一方面具有自身潛在的優(yōu)勢，從而可以幫助中小企業(yè)進行關系型貸款融資。

中小企業(yè)由于其自身經(jīng)營規(guī)模小、財務管理制度的不健全等因素導致其對外信息披露不完全，銀行在分析利用中小企業(yè)的硬信息進行信貸時并不能獲得全面有效的信息，其次銀行在獲取中小企業(yè)相關信息時需要承擔較高的成本。而村鎮(zhèn)銀行則可以利用與中小企業(yè)建立長期的聯(lián)系獲得較真實的信息，而且可以利用地緣優(yōu)勢獲取切實可靠的有關中小企業(yè)切實可靠的軟信息。

最后，自身組織結(jié)構(gòu)優(yōu)勢。村鎮(zhèn)銀行是一級法人機構(gòu)，作為獨立的法人其具有較大的經(jīng)營自主權(quán)。由于組織結(jié)構(gòu)設置簡單，沒有多層管理使得其決策效率高，信貸審批流程效率高。組織結(jié)構(gòu)的優(yōu)勢使得其可以滿足許多小額、零散的信貸需求。

四、村鎮(zhèn)銀行拓展中小企業(yè)融資渠道的措施分析

第一，政府應當繼續(xù)加強政策抉擇。雖然目前我國村鎮(zhèn)銀行已經(jīng)得到了政府的相關政策支持，但配套的財政政策和稅收優(yōu)惠政策還是不完善的?？梢詮漠?shù)卣脱胄姓呷胧?。政府應當做到以下努力：支持村?zhèn)銀行的建設，爭取實現(xiàn)縣域全覆蓋。對于新設的村鎮(zhèn)銀行給予1%～3%的注冊資金的補助；對于村鎮(zhèn)銀行支行的開辦也可根據(jù)當?shù)刎斦Y金給予10萬元左右的補助。同時，對村鎮(zhèn)銀行建設用地審批、人才引進均可給予優(yōu)惠政策支持。通過政府財政補助資金的支持，來擴大村鎮(zhèn)銀行的覆蓋面，實現(xiàn)村鎮(zhèn)銀行服務當?shù)乜h域經(jīng)濟的目標。繼續(xù)降低發(fā)起行占股比例，同時降低民營資本入股村鎮(zhèn)銀行的門檻，鼓勵法人銀行業(yè)金融機構(gòu)在縣域發(fā)起設立村鎮(zhèn)銀行。鼓勵員工持股、村民持股。降低對村鎮(zhèn)銀行的稅率。其次，引導央行工具。央行可以利用貨幣政策和利率政策支持村鎮(zhèn)銀行的發(fā)展。央行可以利用再貸款、降低存款準備金來緩解村鎮(zhèn)銀行存款不足、增加可用的貸款額度，目前只有少數(shù)金融機構(gòu)如農(nóng)信社明確享有再貸款。我國商業(yè)銀行的存貸款利率是由央行規(guī)定的，建議央行可以適當放寬對村鎮(zhèn)銀行的利率管制，讓村鎮(zhèn)銀行充分利用其靈活性的特征來根據(jù)當?shù)亟栀J人的實際情況自主確定貸款利率，來充分滿足小信貸的需求。

第二，實現(xiàn)差異化競爭。在農(nóng)村金融機構(gòu)體系中，村鎮(zhèn)銀行的目標客戶與農(nóng)信社、郵儲銀行等存在交叉，在業(yè)務上存在同質(zhì)化現(xiàn)象，傳統(tǒng)的基本金融需求農(nóng)信社、郵儲銀行已滿足，村鎮(zhèn)銀行在業(yè)務拓展上面臨挑戰(zhàn)。為了尋求發(fā)展，村鎮(zhèn)銀行應緊緊抓牢當?shù)亟?jīng)濟實際需求，在產(chǎn)品、服務、經(jīng)營方式、本土特色等方面尋求自我創(chuàng)新發(fā)展，差異化競爭優(yōu)勢，最終形成自己的核心競爭力。村鎮(zhèn)銀行可實行差異化營銷，不同的客戶群體實行不同的貸款利率、授信額度和不同的業(yè)務種類。

第三，積極拓展資金來源。村鎮(zhèn)銀行主要是為縣域當?shù)剞r(nóng)戶和中小企業(yè)提供信貸服務，其營業(yè)收入也主要依靠利息收入，所以應該積極增加自身資金來源，從而可以增加可貸資金。村鎮(zhèn)銀行可以通過利用發(fā)起行資金和拓展個人股東投資來吸收民間資金，也可以從資本市場獲得資金。

第四，堅持本土化隊伍建設。村鎮(zhèn)銀行在中小企業(yè)融資中的優(yōu)勢主要是關系型借貸和獲取軟信息成本低。為了鞏固其在信貸中的突出優(yōu)勢，村鎮(zhèn)銀行應該加強本土化隊伍的建設。可以實行員工持股、村民持股以此來提高員工的積極性和當?shù)鼐用竦恼J可度和關注度。招聘本地人作為自己的員工并加強專業(yè)知識培訓，建立良好的考核機制和薪酬機制包括股權(quán)激勵等，因為只有他們才真正了解當?shù)氐娘L土人情，具有人員地緣優(yōu)勢。