文/穆懷中

隨著人們生育意愿的降低、少子高齡化社會的到來，家庭養(yǎng)老能力和觀念都在漸漸地發(fā)生著變化。子女有贍養(yǎng)父母的養(yǎng)老愿望，但由于家庭老人數(shù)量增加和自己經(jīng)濟(jì)能力不足，難以實(shí)現(xiàn)子女養(yǎng)老的合意水平和理想狀態(tài)。這就使得人們開始想到“養(yǎng)兒防老”的替代方式，其中之一是個人儲蓄養(yǎng)老。從理論上說，這就出現(xiàn)了橫向代際交疊和縱向生命周期交互重疊的養(yǎng)老保障模式。

隨之產(chǎn)生的問題：一是在人口老齡化和家庭少子高齡化趨勢下，家庭子女養(yǎng)老保障是否還需要，如果需要子女養(yǎng)老，子女給父母提供的養(yǎng)老保障水平多少為適度；二是個人選擇養(yǎng)老儲蓄，儲蓄多少為適度；三是隨著子女養(yǎng)老能力的降低，個人儲蓄養(yǎng)老水平應(yīng)該相應(yīng)增加多少以達(dá)到養(yǎng)老水平不降低，這里的替代水平如何優(yōu)化。本文試圖研究和解讀這些問題。

家庭子女養(yǎng)老與個人儲蓄養(yǎng)老“互補(bǔ)替代”原理和數(shù)量分析

（一）家庭子女養(yǎng)老與個人養(yǎng)老理論分析

1.家庭子女養(yǎng)老的性質(zhì)

家庭代際轉(zhuǎn)移養(yǎng)老方式，屬于“縱向積累式”代際轉(zhuǎn)移養(yǎng)老。老年人在其青年期通過經(jīng)濟(jì)和情感上的付出養(yǎng)育子女，子女在其青年期在經(jīng)濟(jì)和情感上贍養(yǎng)父母，這屬于在家庭血脈傳承基礎(chǔ)上的代際經(jīng)濟(jì)積累及代際轉(zhuǎn)移，屬于人的一生縱向的經(jīng)濟(jì)和情感付出積累和回報，在傳統(tǒng)習(xí)俗里人們稱其為“養(yǎng)兒防老”。從經(jīng)濟(jì)收入再分配看，“養(yǎng)兒防老”是一種代際收入再分配，老年人在青年期把自己收入一部分分配給養(yǎng)育子女，子女在青年期再把自己收入一部分分配給贍養(yǎng)父母。

2.家庭子女養(yǎng)老與個人養(yǎng)老的“互補(bǔ)替代”

互補(bǔ)和替代是經(jīng)濟(jì)學(xué)中兩個概念。互補(bǔ)表現(xiàn)為元素之間的同方向變動，替代表現(xiàn)為元素之間的反方向變動。家庭養(yǎng)老和個人養(yǎng)老之間既有替代關(guān)系又有互補(bǔ)關(guān)系，或者說存在著互補(bǔ)基礎(chǔ)上的替代關(guān)系，所以本文統(tǒng)稱家庭養(yǎng)老與個人養(yǎng)老存在著的“互補(bǔ)替代”效應(yīng)。

一般而言，家庭子女多的父母，子女贍養(yǎng)總量多，個人養(yǎng)老儲蓄可以相對少些；家庭子女少的父母，個人養(yǎng)老儲蓄可以相對多些。從理論上說，個人養(yǎng)老儲蓄的多少，與家庭子女的多少是負(fù)相關(guān)。從縱向上看，老年人壽命越長，個人養(yǎng)老儲蓄可以相對多些。個人養(yǎng)老儲蓄的多少，與老年人壽命延長是正相關(guān)。這就是家庭子女養(yǎng)老與個人儲蓄養(yǎng)老之間的“互補(bǔ)替代”基本假設(shè)。

3.生命周期均衡收入再分配原理與家庭子女養(yǎng)老和個人養(yǎng)老適度水平概念界定

按個人生命周期均衡收入再分配原理，人的一生總收入，從理性邏輯上可以均衡分配在青年期自己生活工作消費(fèi)、子女撫養(yǎng)教育消費(fèi)、未來養(yǎng)老消費(fèi)等方面。在此，我們以人的壽命總年齡數(shù)為時間指標(biāo)，以一生勞動收入為經(jīng)濟(jì)指標(biāo)，以生命周期少兒期、讀書期、勞動期及老年期的年齡系數(shù)為人口結(jié)構(gòu)參數(shù)，研究一個人的生命周期均衡分配邏輯關(guān)系，并以此為理論基礎(chǔ)，對家庭子女養(yǎng)老和個人養(yǎng)老適度水平概念進(jìn)行理論界定。

在人口生命周期中，青年勞動期的均衡收入分配系數(shù)，就是在生命周期的總年數(shù)中按勞動期年數(shù)比重，均衡獲得勞動期的收入份額，也就是青年期年數(shù)占總壽命年數(shù)的比重系數(shù)。老年期的均衡收入分配系數(shù)，就是在生命周期的總年數(shù)中按老年期年數(shù)比重，均衡獲得勞動期的收入份額，也就是其老年期年數(shù)占總壽命年數(shù)的比重系數(shù)。青少年期的均衡收入分配系數(shù)，就是在生命周期的總年數(shù)中按青少年期年數(shù)比重，均衡獲得勞動期的收入份額，也就是從出生到讀書年數(shù)占總壽命年數(shù)的比重系數(shù)。在家庭子女養(yǎng)老和個人養(yǎng)老“互補(bǔ)替代”框架內(nèi)，青少年期的均衡收入分配系數(shù)，實(shí)際是父母對子女供養(yǎng)投入系數(shù)，也是子女未來贍養(yǎng)父母的給付系數(shù)。

從理論上解讀，養(yǎng)老人口結(jié)構(gòu)均衡收入分配中的“均衡性”，可以作為養(yǎng)老收入再分配適度性的標(biāo)準(zhǔn)之一。生命周期中家庭子女養(yǎng)老均衡收入分配水平，也就是家庭子女養(yǎng)老收入再分配適度水平。生命周期中個人養(yǎng)老均衡收入分配水平，也就是個人養(yǎng)老收入再分配適度水平。

（二）家庭子女養(yǎng)老和個人養(yǎng)老保障收入分配適度水平數(shù)量分析

1.家庭子女代際轉(zhuǎn)移養(yǎng)老收入再分配適度水平分析

（1）家庭子女養(yǎng)老適度水平，與家庭子女?dāng)?shù)量結(jié)構(gòu)相關(guān)聯(lián)，隨著子女?dāng)?shù)量的增加，子女養(yǎng)老保障收入再分配水平系數(shù)提升。我國“十四五”規(guī)劃和2035年遠(yuǎn)景展望，是我國近期和遠(yuǎn)期經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展研究應(yīng)該選擇的重要時點(diǎn)。據(jù)此，本文人口生命周期總年數(shù)時點(diǎn)選擇在2035年。依據(jù)聯(lián)合國預(yù)測，我國2035年人口平均壽命將達(dá)到80歲左右（79.13歲），本文在此選擇80歲作為人口生命周期總年數(shù)參數(shù)進(jìn)行模擬研究。統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，在20歲參加工作，60歲退休，80歲壽命條件下，1孩家庭子女撫養(yǎng)投入和未來子女養(yǎng)老收入再分配水平系數(shù)為0.14，約為工資收入的14%；2孩家庭子女撫養(yǎng)投入和未來子女養(yǎng)老收入再分配水平系數(shù)為0.25，約為工資收入的1/4；3孩家庭子女撫養(yǎng)投入和未來子女養(yǎng)老收入再分配水平系數(shù)為0.33，約為工資收入的1/3。家庭子女養(yǎng)老收入再分配有兩種規(guī)律。一是子女?dāng)?shù)量增加，家庭子女撫養(yǎng)投入和未來子女養(yǎng)老水平提升；從1孩到2孩家庭，子女養(yǎng)老收入再分配系數(shù)從0.14提升到0.25，再到3孩，家庭子女養(yǎng)老收入再分配系數(shù)提升到0.33。二是隨著子女?dāng)?shù)量的增加，家庭子女養(yǎng)老收入再分配系數(shù)增長呈現(xiàn)遞減趨勢，從1孩到2孩，家庭子女養(yǎng)老收入再分配系數(shù)提升1.78倍；從2孩到3孩，家庭子女養(yǎng)老收入再分配系數(shù)提升1.32倍。

（2）家庭子女養(yǎng)老給付系數(shù)水平，在老年人壽命既定條件下，與勞動人口退休年齡無關(guān)聯(lián)，隨著父母勞動年齡的延長，子女養(yǎng)老保障收入再分配水平?jīng)]有提升。統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，在人口壽命既定條件下，個人生命周期范圍內(nèi)，勞動年齡的延長，如60歲退休延長到65歲退休，自己工作時點(diǎn)從40年開始向后延長到45年，從時間上看，向后延長使得退休后的時間從20年縮短到15年（以80歲生命周期總年數(shù)為例），而對子女撫養(yǎng)教育年限沒有影響，因?yàn)樯芷诳偰陻?shù)沒有變化。與父母工作期的延長相關(guān)的是，家庭父母一生總收入水平會提高，對子女的撫養(yǎng)教育收入再分配的基數(shù)值會提高，但家庭代際轉(zhuǎn)移收入再分配系數(shù)不變。

2.個人生命周期養(yǎng)老收入再分配適度水平分析

（1）家庭個人養(yǎng)老適度水平，與家庭子女?dāng)?shù)量結(jié)構(gòu)相關(guān)聯(lián)，隨著子女?dāng)?shù)量的增加，父母個人養(yǎng)老保障收入再分配水平系數(shù)下降。統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，在20歲參加工作，60歲退休，80歲預(yù)期壽命條件下，1孩家庭未來個人養(yǎng)老收入再分配水平系數(shù)為0.285，約為工資收入的28%左右；2孩家庭個人未來養(yǎng)老收入再分配水平系數(shù)為0.25，約為工資收入的1/4；3孩家庭個人未來養(yǎng)老收入再分配水平系數(shù)為0.22，約為工資收入的20%左右。家庭父母個人養(yǎng)老收入再分配規(guī)律：一是子女?dāng)?shù)量增加，家庭個人養(yǎng)老水平減低；二是隨著子女?dāng)?shù)量的增加，家庭父母個人養(yǎng)老收入再分配系數(shù)變動呈現(xiàn)遞減趨勢。

（2）家庭個人養(yǎng)老適度水平，與勞動年齡結(jié)構(gòu)相關(guān)聯(lián)，隨著勞動年齡延長，父母個人養(yǎng)老保障收入再分配水平系數(shù)下降。統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，在20歲參加工作，80歲壽命，工作年限到60歲延長到65歲，1孩家庭未來個人養(yǎng)老收入再分配水平系數(shù)從0.285降低到0.214；2孩家庭個人未來養(yǎng)老收入再分配水平系數(shù)從0.25降低到0.187；3孩家庭個人未來養(yǎng)老收入再分配水平系數(shù)從0.22降低到0.166。

（3）家庭個人養(yǎng)老適度水平，與老年人壽命年數(shù)相關(guān)聯(lián)，隨著老年人壽命延長，父母個人養(yǎng)老保障收入再分配水平系數(shù)提升。統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，父母個人壽命從65歲延長到85歲，再延長到100歲，老年人壽命每提高5歲，個人養(yǎng)老保障收入再分配系數(shù)提升1.82倍到1.11倍，提升速度呈遞減趨勢。

3.家庭子女養(yǎng)老與個人養(yǎng)老收入再分配“互補(bǔ)替代”水平分析

（1）家庭個人養(yǎng)老對子女養(yǎng)老收入分配“互補(bǔ)替代”水平系數(shù)，與家庭子女?dāng)?shù)量結(jié)構(gòu)相關(guān)聯(lián)，隨著子女?dāng)?shù)量的增加，“互補(bǔ)替代”系數(shù)下降。統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，家庭子女?dāng)?shù)量每增加一個，家庭個人養(yǎng)老與子女養(yǎng)老保障收入再分配“互補(bǔ)替代”系數(shù)下降2倍到1.5倍，邊際替代率從1.7下降到0.37，下降呈現(xiàn)遞減趨勢。

（2）家庭個人養(yǎng)老對子女養(yǎng)老收入分配的“互補(bǔ)替代”水平，與勞動年齡結(jié)構(gòu)相關(guān)聯(lián)，隨著勞動年齡延長，父母個人養(yǎng)老對子女養(yǎng)老保障收入再分配“互補(bǔ)替代”水平系數(shù)下降。統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，一是勞動年齡延長，“互補(bǔ)替代”系數(shù)降低。在20歲參加工作，80歲壽命，退休年齡從60歲延長到65歲，家庭個人養(yǎng)老對子女養(yǎng)老保障收入再分配“互補(bǔ)替代”系數(shù)從2.0下降1.53（1孩），從1.0下降到0.75（2孩），從0.66下降到0.50（3孩）。二是隨著勞動年齡延長，子女?dāng)?shù)增加形成的家庭個人養(yǎng)老對子女養(yǎng)老的“邊際替代率”降低，從1.70遞減到0.25（2孩），從0.37到0.33。這一替代系數(shù)變化規(guī)律說明，家庭個人養(yǎng)老對子女養(yǎng)老“互補(bǔ)替代”的水平，直接與勞動年齡的長短和勞動收入的持續(xù)性相關(guān)聯(lián)，個人勞動期時間越長，創(chuàng)造的財(cái)富和收入越多，自己的養(yǎng)老保障實(shí)力越強(qiáng)，越不依賴子女養(yǎng)老，家庭個人養(yǎng)老“互補(bǔ)替代”減弱。

（3）家庭個人養(yǎng)老對子女養(yǎng)老收入再分配“互補(bǔ)替代”水平，與老年人口壽命相關(guān)聯(lián)，隨著老年人口壽命延長，父母個人養(yǎng)老對子女養(yǎng)老收入再分配“互補(bǔ)替代”水平系數(shù)提升。統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，20歲工作，60歲退休，老年人壽命到80歲，再延長到90歲和100歲，家庭個人養(yǎng)老對子女養(yǎng)老收入再分配“互補(bǔ)替代”系數(shù)提升到1.0，再提升到1.51和2.0；邊際替代率波動性增長，從0.1遞增到3.0左右?？梢钥吹竭@樣一個規(guī)律：隨著老年人口壽命的延長，個人為自己積累養(yǎng)老保障資金和財(cái)產(chǎn)，依靠自己養(yǎng)老已經(jīng)成為一種必然趨勢。

4.“十四五”時期至2035年遠(yuǎn)景期的家庭子女養(yǎng)老與個人養(yǎng)老收入再分配水平分析

（1）“十四五”時期和2035年遠(yuǎn)景期，在兩代人代際養(yǎng)老收入再分配框架內(nèi)，個人養(yǎng)老收入再分配系數(shù)呈現(xiàn)增長趨勢，子女養(yǎng)老再分配系數(shù)呈現(xiàn)遞減趨勢。以2孩家庭為例，父母個人養(yǎng)老收入再分配系數(shù)從0.220增長到0.235，增長了1.5個百分點(diǎn)。家庭子女養(yǎng)老收入再分配系數(shù)從0.259降到0.254，降低了0.4個百分點(diǎn)。從總體看，增長和降低的幅度不大。這說明，“十四五”到2035年遠(yuǎn)景期，是我國家庭子女養(yǎng)老和個人養(yǎng)老制度建設(shè)的相對穩(wěn)定的機(jī)遇期。

（2）“十四五”時期和2035年遠(yuǎn)景期，如果全面二孩政策實(shí)施效果明顯，家庭父母養(yǎng)老負(fù)擔(dān)將會降低。以2035年遠(yuǎn)景期為例，2孩家庭較之1孩家庭，父母個人養(yǎng)老再分配系數(shù)將由0.270降到0.235，降低3.5個百分點(diǎn)。因此，全面二孩政策不僅有利于調(diào)整勞動力供需結(jié)構(gòu)，也有利于緩解家庭養(yǎng)老壓力，減輕未來老年人的自我養(yǎng)老負(fù)擔(dān)。

（3）“十四五”時期和2035年遠(yuǎn)景期，如果老年人壽命每五年延長1歲，延遲退休政策實(shí)施選擇先快后慢的策略，每年延長0.2歲也就是每五年延長1歲，老年人口壽命延長的家庭養(yǎng)老再分配增長效應(yīng)將會被延遲退休政策效應(yīng)對沖，實(shí)現(xiàn)家庭養(yǎng)老收入再分配水平的相對穩(wěn)定和平衡。從積極應(yīng)對人口老齡化角度看，這種對沖也將會在社會養(yǎng)老收入再分配中產(chǎn)生積極效應(yīng)，有利于緩解人口老齡化背景下養(yǎng)老保障資金供需不平衡風(fēng)險，推進(jìn)社會養(yǎng)老保障資金相對平衡。

基本結(jié)論和對策建議

基本結(jié)論如下：（1）在家庭子女?dāng)?shù)量增加和人口預(yù)期壽命延長條件下，家庭子女養(yǎng)老和個人養(yǎng)老收入分配存在“替代”關(guān)系；在延長勞動年齡條件下，家庭子女養(yǎng)老和個人養(yǎng)老收入分配存在“互補(bǔ)”關(guān)系。（2）家庭子女?dāng)?shù)量從3到1，子女養(yǎng)老適度水平系數(shù)為0.33到0.14，個人養(yǎng)老適度水平系數(shù)為0.22到0.285；子女養(yǎng)老和個人養(yǎng)老替代均衡時點(diǎn)是家庭2孩，均衡適度水平系數(shù)均為0.25；家庭子女養(yǎng)老與個人養(yǎng)老邊際替代效率遞減。（3）老年人壽命延長，帶來家庭養(yǎng)老收入分配結(jié)構(gòu)變化，子女養(yǎng)老系數(shù)下降，個人養(yǎng)老系數(shù)上升且上升速度大于子女養(yǎng)老系數(shù)下降速度。老年人80歲壽命，個人養(yǎng)老收入再分配系數(shù)為一生收入的1/4；90歲壽命，個人養(yǎng)老收入再分配系數(shù)為一生收入的1/3，100歲壽命，個人養(yǎng)老收入再分配系數(shù)為一生收入的2/5，接近1/2。（4）勞動年齡延長，子女養(yǎng)老系數(shù)不變，個人養(yǎng)老系數(shù)降低，邊際替代率MRS為零，子女養(yǎng)老與個人養(yǎng)老存在“互補(bǔ)”關(guān)系。勞動年齡延長從60歲到65歲，個人養(yǎng)老系數(shù)從0.25降到0.178。（5）家庭子女養(yǎng)老與個人養(yǎng)老之間存在“互補(bǔ)替代”效應(yīng)，及其替代均衡時點(diǎn)與人口學(xué)生育更替水平2.1存在契合效應(yīng)，以及倒V曲線右移動效應(yīng)和左移動效應(yīng)。

在此基礎(chǔ)上，本文提出以下對策建議：

（1）家庭2孩和人口生育更替水平2.1，既有利于社會人口結(jié)構(gòu)可持續(xù)發(fā)展，也有利于家庭養(yǎng)老經(jīng)濟(jì)均衡可持續(xù)發(fā)展。研究發(fā)現(xiàn)，家庭2孩，子女養(yǎng)老收入分配系數(shù)和個人養(yǎng)老收入分配系數(shù)處于均衡狀態(tài)，這既有利于減輕家庭一孩的養(yǎng)老經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)，也有利于減輕人口老齡化趨勢下的個人養(yǎng)老經(jīng)濟(jì)壓力，有利于養(yǎng)老保障經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展。

（2）提高個人養(yǎng)老保障意識，應(yīng)對人口老齡化養(yǎng)老風(fēng)險。樹立個人養(yǎng)老保障占主導(dǎo)地位的養(yǎng)老保障意識，改變?nèi)恳揽繃液图彝プ优B(yǎng)老的觀念，并且在自己一生收入分配安排中，將生命周期養(yǎng)老分配規(guī)劃列入理性行為選擇過程，在青年期就開始理性規(guī)劃自己老年期經(jīng)濟(jì)消費(fèi)水平。

（3）擇時延長勞動年齡，緩解生命周期養(yǎng)老壓力。為了保障生命周期養(yǎng)老收入分配的均衡可持續(xù)發(fā)展，可以擇時延長勞動年齡，進(jìn)而改變生命周期養(yǎng)老供需結(jié)構(gòu)，延遲國家和個人養(yǎng)老保障供需平衡時點(diǎn)，緩解國家和個人生命周期養(yǎng)老壓力。