■劉勝勇 梁爽

2022 年《政府工作報告》（以下簡稱《報告》）明確闡述了中國今年將面臨的各種挑戰(zhàn)：“全球疫情持續(xù)，世界經(jīng)濟復(fù)蘇動力不足，需求、供給、預(yù)期轉(zhuǎn)弱三重壓力同時出現(xiàn)。中小微企業(yè)經(jīng)營面臨困難，穩(wěn)就業(yè)任務(wù)更加艱難”。從內(nèi)循環(huán)的角度來看，今年的經(jīng)濟發(fā)展關(guān)鍵點在于激發(fā)市場活力，而反復(fù)被提及到的小微企業(yè)、制造業(yè)和科研型行業(yè)就是激發(fā)市場活力的重要“新引擎”，為新的一年經(jīng)濟社會發(fā)展指明了方向。

一、中小企業(yè)發(fā)展面臨的掣肘

1.腸梗阻——融資渠道狹窄。中小企業(yè)是我國企業(yè)結(jié)構(gòu)中的重要組成部分，占比高達90%以上，這一部分企業(yè)不僅占比高，而且為區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展和促進社會就業(yè)做出了很大貢獻，但數(shù)據(jù)顯示我國中小企業(yè)所能享受的金融資源僅為20%。近年來，我國陸續(xù)出臺了對支持中小企業(yè)發(fā)展的政策，雖然中小企業(yè)貸款逐年增加，但融資渠道仍舊比較單一，且普遍缺乏抗風險能力，在面臨新冠疫情的沖擊、高昂的融資成本、自身資產(chǎn)規(guī)模小、缺乏抵押物等問題時，還是很難完全擺脫發(fā)展難的困境。

2.老問題——獲貸能力困難。說起這個“老生常談”的問題，盡管政府不斷在出臺各種針對中小企業(yè)融資的優(yōu)惠政策，如：支農(nóng)、支小再貸款、延期還本付息等。但銀行出于對自身的風險考慮，在支持對象的選擇上還是會慎之又慎。例如，一些企業(yè)信用度較低、負債率過高、產(chǎn)品單一老舊且市場占有率下降，如果繼續(xù)支持其擴大規(guī)模，很可能會導(dǎo)致最終無法按時償還貸款，讓銀行蒙受損失。另一方面，中小企業(yè)的抗風險能力普遍較弱，在疫情的沖擊下，企業(yè)的營業(yè)收入大大減少，租金、員工工資等成本卻不斷增加，造成資金周轉(zhuǎn)困難。由于其自身資產(chǎn)規(guī)模較小，缺乏抵押物，信用等級較低，企業(yè)很難獲得外部資金的支持。而有些企業(yè)為了獲得資金，會采用民間融資的方式，雖然這種融資方式有較強的隱秘性和靈活性，但風險較高，金融監(jiān)管難。再者，金融機構(gòu)在為中小企業(yè)提供貸款時，通常數(shù)額較小，但貸款辦理流程都是統(tǒng)一標準，因此，在考慮貸款成本的情況下，金融機構(gòu)往往更愿意將貸款的“橄欖枝”伸向大型企業(yè)。

3.新瓶頸——企業(yè)缺乏創(chuàng)新。目前，在金融政策支持方面，各地對中小企業(yè)的傾斜力度都很大，金融機構(gòu)也積極響應(yīng)政府的號召，對符合條件的企業(yè)盡可能的給予了資金支持。但有部分傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)，由于自身存在的問題，令金融機構(gòu)敬而遠之，尤其是一些本地特色產(chǎn)業(yè)，生產(chǎn)方式和產(chǎn)品都比較落后，多年來沒有對核心技術(shù)進行改進、也沒有對產(chǎn)品種類研發(fā)創(chuàng)新；再或是企業(yè)的管理層對未來發(fā)展沒有合理規(guī)劃、高層人員危機意識淡薄、人員管理水平低下、產(chǎn)品老舊甚至瀕臨被市場淘汰。因此，商業(yè)銀行要考慮自身風險、盈利和安全的需要，通常會將此類企業(yè)拒之門外。

二、中小企業(yè)發(fā)展需要的環(huán)境

1.市場助力支持?！秷蟾妗窂娬{(diào)：“我國將進一步鼓勵科技創(chuàng)新和企業(yè)家精神，積極擴大有效投資，讓企業(yè)敢投入、敢發(fā)展，全力促進居民就業(yè)”。提出了“提升積極的財政政策效能”與“加大穩(wěn)健貨幣政策實施力度”兩大財政金融政策方向，利用適度的刺激措施推動經(jīng)濟穩(wěn)步增長，充分表達了政府層面希望通過財稅金融政策穩(wěn)定宏觀經(jīng)濟的信心和決心。要求貨幣供應(yīng)和流通應(yīng)精準流向重點領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，擴大針對中小微企業(yè)的普惠金融覆蓋面，提升市場主體的融資環(huán)境，保障企業(yè)的正常生產(chǎn)經(jīng)營。另外，今年是特定國有金融機構(gòu)和專營機構(gòu)上繳結(jié)存利潤的一年，國家的可用財力明顯增加，中央財政可以把更多的資金用來幫助企業(yè)發(fā)展，穩(wěn)就業(yè)、保民生。

2.企業(yè)減稅降負。國家將會繼續(xù)推出一系列減稅政策，今年我國預(yù)計退稅減稅約2.5 萬億元，對小規(guī)模納稅人會階段性免征增值稅，對小微企業(yè)應(yīng)納稅所得額100 萬元至300 萬元部分，再減半征收企業(yè)所得稅。對科技型中小企業(yè)研發(fā)加計扣除比例將從75%提高到100%。還會優(yōu)先安排小微企業(yè)退稅，重點支持制造業(yè)、科研和技術(shù)服務(wù)、生態(tài)環(huán)保、電力燃氣、交通運輸?shù)刃袠I(yè)的稅收優(yōu)惠，一系列的工作措施將為企業(yè)發(fā)展提供幫助。

3.自身結(jié)構(gòu)優(yōu)化。2021 年12 月17 日，工信部聯(lián)合發(fā)展改革委、科技部、財政部等發(fā)布了《“十四五”促進中小企業(yè)發(fā)展規(guī)劃》，提出力爭到2025 年，中小企業(yè)整體發(fā)展質(zhì)量穩(wěn)步提高，創(chuàng)新能力和專業(yè)化水平顯著提升。樹立品牌意識，提升市場競爭力，進一步提升中小企業(yè)綜合實力和核心競爭力，更好地適應(yīng)經(jīng)濟社會發(fā)展需要。一是中小企業(yè)要對現(xiàn)有的內(nèi)部資產(chǎn)結(jié)構(gòu)進行優(yōu)化，不能盲目追求政策支持。要借鑒大企業(yè)的經(jīng)營管理理念，創(chuàng)建完善的激勵機制，激發(fā)員工對工作的積極性和主動性，提高企業(yè)員工的綜合素質(zhì)，使企業(yè)擁有更加強大的凝聚力和向心力。二是要結(jié)合實際情況完善財務(wù)管理模式，重視財務(wù)及管理人員的綜合素質(zhì)培養(yǎng)，提升解讀政府各項政策的能力。三是合理進行業(yè)務(wù)拓展，充分發(fā)揮資本市場的作用，靈活運用政府的各項優(yōu)惠政策。四是加強對市場調(diào)研，積極探索和研究市場需求，創(chuàng)新產(chǎn)品種類，提升產(chǎn)品質(zhì)量。

4.金融服務(wù)創(chuàng)新。金融機構(gòu)要充分利用數(shù)字化、智能化帶來的高效紅利，以便獲得更多的融資客戶，降低獲客成本，節(jié)省貸審時間，通過金融科技手段對中小企業(yè)全面精準“畫像”，及時掌握中小企業(yè)經(jīng)營狀況、盈利水平、償付能力、抵押擔保等信息，為客戶提供精準的信貸服務(wù)，從而提高金融機構(gòu)服務(wù)中小企業(yè)的實效，有效控制貸款的不良率。另外，金融機構(gòu)應(yīng)不斷推動金融服務(wù)創(chuàng)新，轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)的評估模式，如通過訂單貸、信用貸和供應(yīng)鏈金融等業(yè)務(wù)模式，讓有訂單、講誠信、前景好的中小企業(yè)應(yīng)收賬款提前“變現(xiàn)”；主動為中小企業(yè)在參與招投標時提供保函、投標保證保險等，幫助企業(yè)緩解交付招投標保證金的資金壓力；對供應(yīng)鏈中的企業(yè)交易信用進行評估，進一步分析中小企業(yè)在供應(yīng)鏈中的作用，確保處于供應(yīng)鏈上的中小型企業(yè)能夠順利獲得貸款。