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和預(yù)想的一樣，首家發(fā)布2021年年度報告的A股大行依舊是平安銀行。

昨日晚間，平安銀行公布了2021年年度業(yè)績報告，從盈利能力、風(fēng)控管理等層面來看這是一份較為令人滿意的“答卷”。去年，平安銀行實現(xiàn)凈利潤363.36億元，相當(dāng)于日賺近1億，同比增長25.6%。不同于亮眼的凈利潤，平安銀行的營業(yè)收入增速連續(xù)兩年放緩。

顯而易見的是，平安銀行的資產(chǎn)質(zhì)量優(yōu)化成效顯著。截至2021年末，該行不良貸款率為1.02%，較上年末下降 0.16個百分點，重回2014年的巔峰時期。

2021年，平安銀行營業(yè)收入、凈利潤同比增幅均呈兩位數(shù)增長態(tài)勢。

根據(jù)2021年度報告，平安銀行去年實現(xiàn)營業(yè)收入1693.83億元，同比增長10.3%，較2020年11.3%的增速有放緩，而2020年的增速較2019年的18.2%相比亦有所下滑。對此，平安銀行董事長謝永林也業(yè)績發(fā)布會上公開回應(yīng)稱，平安銀行去年第一、三、四季度營收指標(biāo)比較正常，壓力來自于第二季度營收。主要是有兩方面原因，一方面是私人財富管理代銷的準(zhǔn)入大幅度收緊，特別是非標(biāo)產(chǎn)品，另一方面是由于信用卡準(zhǔn)入門檻大幅度收緊導(dǎo)致的。

另外，2021年平安銀行利息凈收入1203.36億元，同比增幅6.1%，這一增速相較2020年利息凈收入增速同比下降了4.7個百分點。另外，該行利息凈收入占總營收71%，較去年下滑2.9個百分點。

利息凈收入增速下滑的同時，平安銀行的凈息差亦同比收窄9個基點為2.79%。對此，該行在報告中闡述道，主要是因市場利率變化，以及進一步支持實體經(jīng)濟、降低實體經(jīng)濟融資成本的影響，生息資產(chǎn)平均收益率同比2020年有所下降，因而有小幅縮窄。

相比利息凈收入，平安銀行去年非利息凈收入的成績更為突出。去年，該行實現(xiàn)非利息凈收入490.47億元，同比增長22.4%，占整體營收比29.0%，比上升2.86個百分點。平安銀行方面指出這主要得益于財富管理業(yè)務(wù)、理財業(yè)務(wù)等帶來的手續(xù)費及傭金凈收入增加，以及債券投資等業(yè)務(wù)帶來的投資收益及公允價值變動損益增加。

再看凈利潤，平安銀行2021年實現(xiàn)凈利潤363.36億元，同比增長25.6%，這也是該行繼2014年凈利潤增幅30.01%后首次增幅超過20%。

資產(chǎn)規(guī)模方面，平安銀行離5萬億僅一步之遙，2021年末該行資產(chǎn)總額 4.92萬億元，較上年末增長 10.1%，其中，負(fù)債總額4.53萬億元，較上年末增長10.3%，其中，吸收存款本金余額2.96萬億元，較上年末增長10.8%，活期存款余額1.11萬億元，較上年末增長2.2%，全年活期存款日均余額1.04萬億元，同比2020年增長18.8%。

不僅盈利能力層面再上一層樓，核銷不良貸款十分“積極”的平安銀行終于得到“回報”。

2021年末，平安銀行不良貸款率為1.02%，較上年末下降 0.16 個百分點。平安銀行不良率能達到此等水平還要得益于該行的不良貸款核銷，2021年，平安銀行累計核銷貸款404.18億元；收回不良資產(chǎn)總額327.71億元，同比增長25.7%，其中收回已核銷不良貸款158.88億元；不良資產(chǎn)收回額中98.70%為現(xiàn)金收回，其余為以物抵債等方式收回。

要知道，平安銀行上一次不良率達到1.02%還是2014年，而后平安銀行2015年進入高速發(fā)展階段不良率也隨之攀升，直到2019年開始持續(xù)回落。平安銀行用這份報告證明：該行的風(fēng)險包袱在很大程度上已經(jīng)減輕。

此外，平安銀行的撥備覆蓋率進一步提升，該行逾期60天以上貸款撥備覆蓋率及逾期90天以上貸款撥備覆蓋率分別為288.42%、338.22%和397.40%，較上年末分別上升87.02、118.44 和 128.66 個百分點。

不良率低并不意味著該行完全沒有后顧之憂?！督鹑诶碡敗纷⒁獾?，截至2021年末，平安銀行逾期貸款占比1.61%，同比增長0.19%，關(guān)注類貸款占比1.42%，同比增長0.31%。該行從2021年四季度起對信用卡、個人房屋按揭及持證抵押貸款的關(guān)注類認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)進行了調(diào)整，受此影響，關(guān)注貸款占比較2020年末上升；剔除上述因素影響，關(guān)注貸款占比較2020年末下降0.02個百分點。

2016年10月，平安銀行全面開啟零售轉(zhuǎn)型，截至2021年底正好五年光景。

五年對于平安銀行的零售條線來說可謂“滄海桑田”，不少指標(biāo)都實現(xiàn)了質(zhì)的飛躍。2021 年末，平安銀行零售客戶數(shù)1.18億戶，相較2016年的4047萬戶翻了近3倍；管理零售客戶資產(chǎn)（AUM）3.18萬億元，相較2016年翻了近4倍。

2016年，平安銀行零售業(yè)務(wù)收入占全行營收的比重不到31%；2021年，該行零售業(yè)務(wù)營業(yè)收入在全行營業(yè)收入中占比為58.0%，為982.37億元，同比增長8.4%；零售業(yè)務(wù)凈利潤占全行凈利潤的59.2%，為214.98億元，同比增長17.3%。

另外在私行財富業(yè)務(wù)方面，2021年末平安銀行財富客戶數(shù)達109.98萬戶，較上年末增長17.7%，其中私行達標(biāo)客戶26.97 萬戶，較上年末增長 21.6%；私行達標(biāo)客戶AUM余額1.4萬億元，較上年末增長24.6%。2021年，該行實現(xiàn)財富管理手續(xù)費收入（不含代理個人貴金屬業(yè)務(wù)）82.15 億元，同比增長 18.6%；其中，代理基金收入 40.37億元，同比增長 82.7%，代理保險收入 15.16 億元，同比增長 15.1%，代理理財收入 11.53 億元，同比增長 74.4%。

如果說零售轉(zhuǎn)型戰(zhàn)略剛提出前兩年的平安銀行是一門心思做零售的話，現(xiàn)在的平安銀行則更注重“平衡”，業(yè)務(wù)比例上的平衡。從該行提出的持“科技引領(lǐng)、零售突破、對公做精”的十二字策略方針便可窺得一二，在繼續(xù)零售轉(zhuǎn)型的同時，該行也將更多經(jīng)歷放在對公業(yè)、同業(yè)條線。

另外值得一提的是，平安銀行股價從年初至今的跌幅在A股上市銀行中處于領(lǐng)先位置。截至3月9日收盤，平安銀行股價報收13.84元/股，跌幅3.28%。年報的披露明顯起到了提振士氣的作用，截至3月10日收盤，平安銀行股價上漲5.27%，報14.57元/股。

針對此前表現(xiàn)低迷的銀行股，平安銀行董秘周強在業(yè)績發(fā)布會上表態(tài)稱，“從市場風(fēng)格來講，我感覺確實也是有個風(fēng)格的輪換。去年大家都是抱團追逐這種成長股的‘美女’，今年可能風(fēng)格也應(yīng)該切換一下，應(yīng)該輪到像我們銀行股這樣比較樸實低估值，但是也挺能持家過日子的‘村姑’類型的股票來表現(xiàn)一下?！?/p>

周強表示，雖然平安銀行個股跌得有點慘烈，但管理層還是很有信心的。周強認(rèn)為，現(xiàn)在這個股價不能夠充分準(zhǔn)確反映平安銀行的估值?！伴_個玩笑，14塊錢的平安銀行要珍惜，以后可能價格就不多見了。”