■王鑫 夏英 袁福珍

一、引言

我國農(nóng)業(yè)支持政策在保障國家糧食安全和穩(wěn)定農(nóng)民收入方面發(fā)揮著重要作用，但隨著“雙板”擠壓以及農(nóng)業(yè)市場風(fēng)險的增大，惠農(nóng)支農(nóng)政策亟待優(yōu)化。現(xiàn)階段，農(nóng)業(yè)支持政策亟須從增產(chǎn)導(dǎo)向轉(zhuǎn)向競爭力導(dǎo)向[1]。農(nóng)業(yè)保險是政府支持和保護(hù)農(nóng)業(yè)的一項重要政策措施，在WTO農(nóng)業(yè)協(xié)議中被普遍認(rèn)為是“綠箱”政策。目前，我國“綠箱”政策存在較大發(fā)展空間，將農(nóng)業(yè)保險作為重要支農(nóng)工具予以運(yùn)用將成為我國農(nóng)業(yè)政策未來改革的主要方向。

隨著鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的快速推進(jìn)，無論是從國家戰(zhàn)略層面還是基于農(nóng)戶自身利益考慮，對農(nóng)業(yè)保險的需求呈現(xiàn)上升趨勢。2017年中央一號文件首次提出探索“訂單農(nóng)業(yè)+保險+期貨（權(quán)）”試點(diǎn)。2019年，財政部等印發(fā)的《關(guān)于加快農(nóng)業(yè)保險高質(zhì)量發(fā)展的指導(dǎo)意見》中提出推進(jìn)農(nóng)業(yè)保險與信貸、擔(dān)保、期貨（權(quán)）等金融工具聯(lián)動，擴(kuò)大“保險+期貨”試點(diǎn)，探索“訂單農(nóng)業(yè)+保險+期貨（權(quán)）”試點(diǎn)。“保險+”多金融工具聯(lián)動新模式為學(xué)術(shù)界和實務(wù)界化解農(nóng)業(yè)風(fēng)險提供了新的政策研究視角和實戰(zhàn)方向。該模式以農(nóng)業(yè)保險為切入點(diǎn)，將訂單農(nóng)業(yè)、信貸、擔(dān)保、期貨等金融要素嵌入農(nóng)業(yè)全產(chǎn)業(yè)鏈，構(gòu)建農(nóng)業(yè)全產(chǎn)業(yè)鏈閉環(huán)。

結(jié)合試點(diǎn)項目，分析完善“保險+”聯(lián)動共贏模式是本文的立意所在。其中，關(guān)鍵和難點(diǎn)是如何充分利用“保險+”聯(lián)動共贏模式實現(xiàn)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營風(fēng)險分擔(dān)轉(zhuǎn)移。為回答上述問題，本文基于課題組2021年7月對遼寧省海城市“購銷合同+保險+期貨+銀行”玉米收入保險項目進(jìn)行的實地評估調(diào)研，系統(tǒng)梳理了試點(diǎn)主要做法和運(yùn)行機(jī)理，深入剖析該模式的堵點(diǎn)和難點(diǎn)，并提出優(yōu)化“保險+”聯(lián)動共贏模式路徑選擇。

二、“、“保險+”聯(lián)動共贏模式演變及運(yùn)行邏輯

（一）“保險+”聯(lián)動共贏模式理論演變

“保險+”聯(lián)動共贏模式的演變遵循農(nóng)業(yè)發(fā)展的階段性特征及發(fā)展趨勢，在實踐中以“裂變式創(chuàng)新”為發(fā)展賦能。該模式以農(nóng)業(yè)保險為核心和切入點(diǎn)，將多種金融工具融合并嵌入訂單農(nóng)業(yè)，探索支農(nóng)、惠農(nóng)、興農(nóng)新模式。訂單農(nóng)業(yè)依托龍頭企業(yè)為農(nóng)戶提供擔(dān)保，使其更容易獲得貸款，能有效緩解農(nóng)戶面臨的信貸約束[2]。隨著訂單農(nóng)業(yè)的快速發(fā)展，“履約困難”與“違約率高”等成為訂單農(nóng)業(yè)發(fā)展中難以規(guī)避的問題，而缺乏合理的價格機(jī)制是這些問題的根源。完善農(nóng)業(yè)價格機(jī)制需要期貨市場的嵌入[3]，發(fā)揮訂單農(nóng)業(yè)與農(nóng)產(chǎn)品期貨市場的互補(bǔ)性。除嵌入期貨市場外，農(nóng)業(yè)保險具有防災(zāi)減損功效，在穩(wěn)定農(nóng)戶種養(yǎng)收入方面具有無法比擬的優(yōu)勢，訂單農(nóng)業(yè)價格機(jī)制的穩(wěn)定也需要融入農(nóng)業(yè)保險制度，發(fā)揮農(nóng)業(yè)保險的風(fēng)險保障作用。

訂單農(nóng)業(yè)、保險和期貨的作用機(jī)理雖不盡相同，但卻有著共同的目標(biāo)，即降低農(nóng)戶種植風(fēng)險，促進(jìn)農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)型升級，提高農(nóng)業(yè)種養(yǎng)收入和增強(qiáng)農(nóng)民福利。2015年，大連商品交易所（簡稱大商所）首次嘗試組織動員期貨公司與保險公司合作，探索“保險+期貨”模式。隨后，“保險+期貨”連續(xù)五年出現(xiàn)在中央一號文件中，農(nóng)業(yè)保險和農(nóng)產(chǎn)品期貨成為我國支農(nóng)金融體系的重要組成部分。“保險+期貨”模式可有效提高農(nóng)戶種糧積極性[4]，推動農(nóng)業(yè)發(fā)展，穩(wěn)定農(nóng)民收入，助力產(chǎn)業(yè)振興?！氨ｋU+期貨”作為我國特有的農(nóng)業(yè)風(fēng)險管理模式，形成了農(nóng)業(yè)風(fēng)險管理的閉環(huán)[5]。

（二）“保險+”聯(lián)動共贏模式內(nèi)在運(yùn)行邏輯

1.融入訂單農(nóng)業(yè)，打通銷售鏈。2017年中央一號文件指出，訂單農(nóng)業(yè)有利于解決小生產(chǎn)與大市場的矛盾，減少農(nóng)民生產(chǎn)決策的盲目性。在“保險+”聯(lián)動共贏模式中融入訂單農(nóng)業(yè)，不僅能以基差貿(mào)易方式收購產(chǎn)品，還能為農(nóng)戶在土地流轉(zhuǎn)過程中墊付土地流轉(zhuǎn)金，向農(nóng)戶賒銷種子、化肥、測土施肥和提供農(nóng)技服務(wù)等，從而搭建暢通的下游銷售渠道，保證糧食銷售。作為訂單農(nóng)業(yè)的收購方，企業(yè)可制訂收購標(biāo)準(zhǔn)以推動農(nóng)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)化、特色化、品質(zhì)化發(fā)展。

2.嵌入金融工具，延伸服務(wù)鏈。“保險+”聯(lián)動共贏模式充分利用金融產(chǎn)品的不同功能以發(fā)揮協(xié)調(diào)效應(yīng)，其內(nèi)在運(yùn)行機(jī)理如圖1所示。首先，保險與期貨的融合，實現(xiàn)了從“保自然風(fēng)險”到“保市場風(fēng)險”的拓展。保險與期貨融合機(jī)理源于二者均是對未來價格風(fēng)險的保護(hù)。這一融合了農(nóng)業(yè)保險的公信力、普及度與期貨期權(quán)對價格風(fēng)控的產(chǎn)品，將不可保的市場風(fēng)險轉(zhuǎn)變?yōu)榭杀ｏL(fēng)險。投保人向保險公司購入價格保險產(chǎn)品或收入保險產(chǎn)品，保險公司通過期貨公司買入看跌期權(quán)進(jìn)行再保險。期貨公司在期貨市場進(jìn)行價格對沖，并通過基差定價將價格風(fēng)險分散給期貨市場其他交易者。保險與期貨融合最終形成風(fēng)險分散的閉環(huán)。其次，銀行信貸嵌入“期貨+保險”。保單既是銀行授信貸款的憑證也可用于抵押貸款，從而破解農(nóng)戶在生產(chǎn)經(jīng)營中因農(nóng)業(yè)風(fēng)險大、抵押物缺乏所帶來的貸款難問題，提高農(nóng)戶信貸資金的可得性。最后，保單融資能降低銀行貸款風(fēng)險，擴(kuò)大貸款客戶群。“保險+”聯(lián)動共贏模式中融入多種金融工具，可有效轉(zhuǎn)移企業(yè)收入風(fēng)險，從而降低訂單農(nóng)業(yè)的違約率。

圖1 “保險+”支農(nóng)模式運(yùn)行機(jī)理

3.政府主導(dǎo)市場運(yùn)作，實現(xiàn)風(fēng)險共擔(dān)、利益共享?！氨ｋU+”聯(lián)動共贏模式能有效實現(xiàn)“保銷售、保售價、保收入”，推動農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。該模式遵循“政府主導(dǎo)、多方參與、市場運(yùn)作、風(fēng)險分散、利益共享”原則，政府搭建綜合服務(wù)平臺，實現(xiàn)信息共享、資源共享；堅持市場化運(yùn)營，兼顧各參與主體利益，開拓市場化多元融資渠道，有效分散風(fēng)險、減輕財政壓力，最終形成“利益共同體”。

三、“保險+”聯(lián)動共贏模式典型案例研究

（一）典型試點(diǎn)介紹——國家綜合改革試驗區(qū)試點(diǎn)海城市玉米收入保險

隨著大豆、棉花和玉米臨時收儲政策的取消，如何保障農(nóng)民收益、激發(fā)種糧積極性是各界關(guān)注的重點(diǎn)?；诂F(xiàn)實需求，農(nóng)業(yè)保險市場亟須創(chuàng)新保險產(chǎn)品來滿足農(nóng)民訴求。2015年，大商所首次嘗試組織動員期貨與保險公司跨界合作，探索“保險+期貨”保險扶貧新模式。在政策引導(dǎo)下，“保險+期貨”模式在全國范圍內(nèi)以各種創(chuàng)新模式擴(kuò)散普及?！氨ｋU+”聯(lián)動共贏模式以“保險+期貨”為母版，在實踐中逐步推出“訂單農(nóng)業(yè)+保險+期貨”“保險+期貨+訂單+銀行”等子模式。

國家綜合改革試驗區(qū)對“保險+”聯(lián)動共贏模式進(jìn)行了前瞻性試驗。2018年，“訂單農(nóng)業(yè)+保險+期貨+銀行”玉米收入保險試點(diǎn)落地遼寧省海城市。海城市政府與期貨公司簽訂農(nóng)民收入保障計劃合作協(xié)議。種植戶向保險公司購買玉米收入保險，同時與下游玉米加工企業(yè)簽訂玉米購銷合同。保險公司向期貨公司買入亞式看跌期權(quán)，轉(zhuǎn)移價格下跌風(fēng)險。期貨公司從期權(quán)交易日開始在大商所利用玉米期貨合約進(jìn)行復(fù)制期權(quán)交易，實現(xiàn)風(fēng)險轉(zhuǎn)移對沖。種植戶用保單向銀行申請貸款。在玉米收獲期，種植戶依照協(xié)議將玉米銷售給加工企業(yè)或養(yǎng)殖戶。在期權(quán)到期進(jìn)行清算時，期貨公司向保險公司進(jìn)行支付。若保險產(chǎn)品達(dá)到保單約定的理賠條件，則保險公司對種植戶進(jìn)行理賠。

農(nóng)業(yè)收入保險是近年來在美國和日本等發(fā)達(dá)國家普遍推廣的一種新型農(nóng)業(yè)保險產(chǎn)品，是傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)保險的升級版。收入保險集價格和產(chǎn)量雙保障于一體，事前錨定農(nóng)民收入，具有較強(qiáng)的穩(wěn)定收入功能。收入保險核心要素是“兩個收入”，即目標(biāo)收入和實際收入。一旦實際收入低于目標(biāo)收入則觸發(fā)理賠。試點(diǎn)期間，海城市承保玉米面積約2666.67hm2，總保費(fèi)366萬元，農(nóng)戶自交73.2萬元，最終保險公司賠付328.24 萬元?！坝唵无r(nóng)業(yè)+保險+期貨+銀行”玉米收入保險借助多元化金融工具，穩(wěn)定了農(nóng)戶種植收入。

（二）“保險+”聯(lián)動共贏模式可能性解析：基于成本收益視角

以“保險+期貨”模式為例，該模式主要涉及政府、投保人、保險公司和期貨公司四個參與主體，各參與主體有著各自不同的目標(biāo)。政府通過推行農(nóng)業(yè)收入保險以穩(wěn)定農(nóng)民種植收入，鼓勵農(nóng)戶不斷嘗試農(nóng)業(yè)生產(chǎn)創(chuàng)新，實現(xiàn)提升農(nóng)民競爭力的微觀目標(biāo)；進(jìn)而穩(wěn)定糧食生產(chǎn)，防范和化解農(nóng)業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營風(fēng)險，促進(jìn)現(xiàn)代農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)型，推動農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展，最終實現(xiàn)提升農(nóng)業(yè)競爭力的宏觀目標(biāo)。在試點(diǎn)運(yùn)行中，政府對投保農(nóng)戶給予保費(fèi)補(bǔ)貼以鼓勵其積極參與。投保人主要是對農(nóng)業(yè)收入保險有需求的種植戶。種植戶支付保費(fèi)購買農(nóng)業(yè)保險產(chǎn)品，一旦出現(xiàn)保單約定的理賠情況，則可獲得保險賠付，穩(wěn)定農(nóng)業(yè)生產(chǎn)收入。保險公司銷售保險產(chǎn)品，獲得保費(fèi)收入。此外，保險公司為有效轉(zhuǎn)移價格風(fēng)險，需通過期貨公司在期貨市場上對沖價格風(fēng)險，因此保險公司需向期貨公司支付期權(quán)費(fèi)用。期貨公司作為整個風(fēng)險鏈條的終端，在獲得保險公司期權(quán)費(fèi)用后，在期貨（權(quán)）市場上進(jìn)行風(fēng)險對沖，其支出是行權(quán)過程中的價格風(fēng)險損失（圖2）。

圖2 “保險+期貨”聯(lián)動共贏模式中四個參與主體間成本收益

四、“、“保險+”聯(lián)動共贏模式現(xiàn)實困境

“保險+”聯(lián)動共贏模式在各地以“保險+期貨”聯(lián)動模式為母版，小范圍試點(diǎn)展開，主要起示范推廣作用，項目試點(diǎn)具有明顯的扶貧性質(zhì)。該模式社會反映良好、可接受度高，但因參與主體目標(biāo)異質(zhì)性和外部環(huán)境復(fù)雜等因素致使該模式在實際運(yùn)行過程中存在諸多堵點(diǎn)。

（一）配套制度不完善，加大整體運(yùn)行風(fēng)險

目前，由于配套制度缺失，“保險+”聯(lián)動共贏模式整體運(yùn)行風(fēng)險較高。一是缺乏統(tǒng)一監(jiān)管。以海城試點(diǎn)為例，“訂單農(nóng)業(yè)+保險+期貨”玉米收入保險在實際運(yùn)行中涉及多主體，且各主體由不同部門監(jiān)管，任何一方出現(xiàn)問題其支農(nóng)效果都會大打折扣。銀保監(jiān)部門對銀行及保險公司實施有效監(jiān)管，期貨公司由證監(jiān)部門監(jiān)管，而訂單農(nóng)業(yè)出現(xiàn)違約情況則由工商部門進(jìn)行協(xié)調(diào)處理，跨界監(jiān)管難成為制約該模式發(fā)展的一大難題。二是資金融通機(jī)制不順暢。農(nóng)業(yè)保險具有高風(fēng)險、高賠付的特點(diǎn)，農(nóng)業(yè)保險高效發(fā)展離不開財政補(bǔ)貼的支持。海城試點(diǎn)作為國家綜合改革試驗區(qū)項目得到了中央財政補(bǔ)貼，但其他試點(diǎn)地區(qū)尚未得到財政補(bǔ)貼的支持?！氨ｋU+”聯(lián)動共贏模式試點(diǎn)多集中于貧困地區(qū)，貧困地區(qū)同時又是財政弱省，缺乏財政補(bǔ)貼的“保險+”聯(lián)動共贏模式在短時間、小范圍內(nèi)的試驗對金融機(jī)構(gòu)壓力不大，但長期且大范圍推廣勢必會難以為繼。國家雖在政策上給予大力支持，但仍未將其納入中央財政補(bǔ)貼范圍[6]。三是宣傳力度不夠。將訂單農(nóng)業(yè)、保險、期貨、銀行信貸這些概念融合在一起，尤其是專業(yè)性極強(qiáng)的期貨市場的嵌入，加大了農(nóng)戶理解難度。有些保險業(yè)務(wù)員和基層工作人員對該模式的操作也了解不深。海城試點(diǎn)調(diào)研中，農(nóng)戶對該模式整體認(rèn)知度不高。

（二）定損理賠不精準(zhǔn)，難以實現(xiàn)精準(zhǔn)賠付

“保險+”聯(lián)動共贏模式符合農(nóng)業(yè)保險高質(zhì)量發(fā)展要求，精準(zhǔn)理賠是該模式可持續(xù)運(yùn)行的關(guān)鍵。海城試點(diǎn)中，投保對象主要為種植大戶，投保農(nóng)戶僅43戶。然而在我國其他省域的試驗，多以村為單位集中承保，即“全村統(tǒng)?！?。一個村莊一張保單，保費(fèi)由村統(tǒng)一收取或扣繳?！耙淮逡槐巍钡淖龇ǚ衔覈F(xiàn)階段農(nóng)業(yè)農(nóng)村實際，尤其是以小規(guī)模種植為主的地區(qū)。該做法可彌補(bǔ)保險公司人員不足的短板，有效降低承保費(fèi)用，大大提高承保效率。但此做法打破了精準(zhǔn)理賠，存在爭議：一部分農(nóng)戶表示大家保費(fèi)相同、賠付相同，可接受；另一部分農(nóng)戶則指出，雖然保費(fèi)相同但是每戶實際種植收入不同，該做法不可接受。一般來說，農(nóng)業(yè)收入保險理賠金額應(yīng)該有所差異，避免均等化?！熬珳?zhǔn)承保、精準(zhǔn)理賠”是“保險+”實施的黃金法則。如果以這種均等化的賠付進(jìn)行理賠，受災(zāi)程度不同但理賠金額相同，勢必成為持續(xù)運(yùn)行的堵點(diǎn)。

（三）期貨市場體量小，大面積攤開難度大

“保險+”聯(lián)動共贏模式以價格險和收入險為主，保單“目標(biāo)價格”的設(shè)定是否合理至關(guān)重要，而“目標(biāo)價格”主要參考期貨市場價格。相比于成熟市場，我國期貨市場仍然存在諸多短板。一是價格發(fā)現(xiàn)機(jī)制不健全?！氨ｋU+”聯(lián)動共贏模式中，保險標(biāo)的以期貨主力合約價格為主，一旦發(fā)生期貨市場與現(xiàn)貨市場價格偏離，即合約價格與實際農(nóng)產(chǎn)品價格之間產(chǎn)生背離，農(nóng)戶將面臨較大損失。以大豆為例，國內(nèi)學(xué)者對大豆基差數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，指出大豆存在較大基差風(fēng)險并最終影響賠付效果[7]。我國農(nóng)產(chǎn)品期貨市場價格波動劇烈，泡沫風(fēng)險頻現(xiàn)，這已經(jīng)成為影響我國農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)安全的潛在威脅[8]。二是農(nóng)產(chǎn)品期貨市場容量有限。我國農(nóng)產(chǎn)品期貨市場交易主體較小，交易品種較為單一，制約了對沖機(jī)制的實施[9]。目前場內(nèi)期權(quán)品種有限，僅有豆粕、白糖等少量品種，保險公司只能以期貨公司設(shè)計的場外看跌期權(quán)對沖價格下跌風(fēng)險，增加了再保險成本。期貨公司需要頻繁交易對沖看跌期權(quán)風(fēng)險，導(dǎo)致較高的交易成本和流動性差等問題。三是缺乏集中清算機(jī)制?！氨ｋU+”聯(lián)動共贏模式參與主體多，項目運(yùn)行時間長，現(xiàn)實運(yùn)作中缺乏統(tǒng)一的清算平臺，致使項目運(yùn)行效率降低、風(fēng)險增大。

（四）多元主體訴求異質(zhì)性，加大保險設(shè)計難度

“保險+”聯(lián)動共贏模式在我國多品種、多區(qū)域進(jìn)行小規(guī)模試驗后發(fā)現(xiàn)，實際操作中，農(nóng)戶、保險公司和期貨公司等不同參與主體對保單中“目標(biāo)價格”認(rèn)知存在較大差異。一是保險公司與期貨公司對目標(biāo)價格需求和認(rèn)知存在時點(diǎn)差異。保險公司以純損失率為定價依據(jù)，其價格呈靜態(tài)性，期貨公司對場外期權(quán)的定價則是依據(jù)標(biāo)的合約價格的實時變化，其價格呈動態(tài)性。雙方對價格的需求呈現(xiàn)時間差異，且項目前端保險價格與后端期權(quán)價格極易出現(xiàn)“倒掛”現(xiàn)象，加大保單設(shè)計難度與精準(zhǔn)度。二是農(nóng)戶傾向于種植初期投保，但就保險公司而言則會拉長對沖期權(quán)的周期從而加大其運(yùn)營風(fēng)險。三是地區(qū)差異和產(chǎn)業(yè)差異加大了保單標(biāo)準(zhǔn)化難度?？h域各地塊產(chǎn)量差異較大，各地試點(diǎn)項目分散，品種既涉及玉米、大豆等常規(guī)農(nóng)產(chǎn)品，又有白糖、紅棗和天然橡膠等地域性較強(qiáng)的特色產(chǎn)品。這使得目標(biāo)產(chǎn)量和保險費(fèi)率厘定存在較大差異，短期內(nèi)難以實現(xiàn)標(biāo)準(zhǔn)化保單可復(fù)制。

五、優(yōu)化“保險+”聯(lián)動共贏模式的路徑選擇

“保險+”聯(lián)動共贏模式集多元支農(nóng)工具于一體，創(chuàng)新農(nóng)業(yè)保險“支農(nóng)、扶農(nóng)、惠農(nóng)”新模式。根據(jù)課題組調(diào)研結(jié)果，參保農(nóng)戶對“保險+”聯(lián)動共贏模式認(rèn)同度高、參與意愿強(qiáng)，但該模式在實踐中面臨諸多現(xiàn)實困境，未來“保險+”聯(lián)動共贏模式全面落地需多措并施，從宏觀和微觀層面給出針對性的優(yōu)化路徑。

（一）強(qiáng)化頂層設(shè)計，構(gòu)建農(nóng)業(yè)保險“安全網(wǎng)”

“保險+”聯(lián)動共贏模式是新時期下農(nóng)業(yè)保險模式的創(chuàng)新。該模式為我國農(nóng)業(yè)提供全方位、多層次的立體安全防護(hù)網(wǎng)。為實現(xiàn)該模式高質(zhì)量發(fā)展，需處理好以下關(guān)系：一是政府和市場的關(guān)系。“保險+”聯(lián)動共贏模式所特有的屬性要求政府與市場協(xié)調(diào)統(tǒng)一、明確權(quán)責(zé)。明確政府主導(dǎo)地位，主要體現(xiàn)在“保險+”聯(lián)動共贏模式的組織保障、立法服務(wù)、資金保障以及對該模式的清晰定位等方面。市場化運(yùn)作則主要側(cè)重鼓勵、引導(dǎo)保險公司基于合規(guī)經(jīng)營的前提下，在保單設(shè)計、保險理賠、數(shù)據(jù)匯總等方面以服務(wù)農(nóng)業(yè)農(nóng)村為初心，兼顧盈利性和創(chuàng)新性，實現(xiàn)農(nóng)業(yè)保險支農(nóng)模式可持續(xù)化發(fā)展。“保險+”聯(lián)動共贏模式遵循市場需求規(guī)律，實際操作中需精準(zhǔn)甄別參保主體即普通農(nóng)戶、龍頭企業(yè)、合作社、貧困戶，對其保費(fèi)額度進(jìn)行差別化管理。二是長期目標(biāo)和短期目標(biāo)相結(jié)合?！氨ｋU+”聯(lián)動共贏模式，短期內(nèi)以穩(wěn)定農(nóng)戶種植收入為目標(biāo)，長期則需兼顧國家農(nóng)業(yè)農(nóng)村發(fā)展階段性目標(biāo)，以此作為重要支農(nóng)工具，實現(xiàn)由最初的“風(fēng)險管理”到“脫貧攻堅”和“鄉(xiāng)村振興”的轉(zhuǎn)變。

（二）完善溝通協(xié)調(diào)機(jī)制，推進(jìn)保險項目可持續(xù)發(fā)展

“保險+”聯(lián)動共贏模式涉及多主體，需完善和強(qiáng)化協(xié)同機(jī)制，以提高運(yùn)行效率和實施效果。一是事前細(xì)致調(diào)研。期貨公司對目標(biāo)價格鎖定前需及時與保險公司溝通，應(yīng)不斷鞏固提升雙方在產(chǎn)品設(shè)計、對沖交易、到期了結(jié)、賠付等環(huán)節(jié)的溝通，最終通力合作進(jìn)行保險條款的設(shè)計，提高條款設(shè)計的合理性和適用性。二是事中積極溝通。期貨市場價格瞬息萬變，鎖定最優(yōu)目標(biāo)價格需要保險公司、期貨公司和訂單方等主體加強(qiáng)事中溝通，可嘗試建立會商制度，構(gòu)建雙向反饋機(jī)制。三是強(qiáng)化事后追蹤。保險公司、期貨公司和銀行等參與主體需對試點(diǎn)項目實施效果進(jìn)行評估和總結(jié)，匯總后提交當(dāng)?shù)劂y保監(jiān)部門，由銀保監(jiān)部門進(jìn)行全面系統(tǒng)整理，開展數(shù)據(jù)案例庫匯編工作。銀保監(jiān)部門需加快構(gòu)建信息共享平臺，充分利用銀行、保險和期貨公司現(xiàn)有的網(wǎng)絡(luò)服務(wù)平臺實現(xiàn)數(shù)據(jù)跨部門共享機(jī)制，有效防范“保險+”聯(lián)動共贏模式的道德風(fēng)險和逆向選擇問題。項目結(jié)束后落實投保人跟蹤機(jī)制，真實掌握項目實施效果及投保人潛在需求。對事前、事中和事后全程監(jiān)管，實現(xiàn)“保險+”聯(lián)動共贏模式可持續(xù)、可推廣和可復(fù)制。

（三）積極推進(jìn)收入保險，優(yōu)化“保險+”聯(lián)動共贏模式

因農(nóng)產(chǎn)品產(chǎn)量與價格間存在對沖效應(yīng)，農(nóng)業(yè)收入保險錨定農(nóng)戶種植收入，較單一的價格險更為合理。收入保險是未來農(nóng)業(yè)風(fēng)險管理的方向和重點(diǎn)，在轉(zhuǎn)移自然風(fēng)險和價格波動風(fēng)險方面優(yōu)勢更為突出，風(fēng)險保障程度更為全面。目前，我國“保險+”聯(lián)動共贏模式多采用價格險，未來需不斷優(yōu)化升級“保險+”聯(lián)動共贏模式，即以農(nóng)業(yè)收入險為重點(diǎn)，提高農(nóng)戶保障程度。保險公司、期貨公司及銀行需對收入險試點(diǎn)的數(shù)據(jù)和經(jīng)驗及時匯總，提升農(nóng)業(yè)收入保險理賠精準(zhǔn)度。

（四）深化體制機(jī)制建設(shè)，推進(jìn)保險項目高質(zhì)量發(fā)展

完善和深化“保險+”聯(lián)動共贏模式體制機(jī)制，推動農(nóng)業(yè)保險高質(zhì)量服務(wù)鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略，需深化體制機(jī)制建設(shè)。一是完善保費(fèi)補(bǔ)貼機(jī)制?！氨ｋU+”聯(lián)動共贏模式具有較強(qiáng)的支農(nóng)惠農(nóng)屬性，理應(yīng)納入政府農(nóng)業(yè)保險保費(fèi)補(bǔ)貼政策框架。保費(fèi)補(bǔ)貼、經(jīng)營補(bǔ)貼及稅收優(yōu)惠可激發(fā)農(nóng)戶投保熱情，提高期貨公司、保險公司以及銀行的積極性。除政府財政補(bǔ)貼外，應(yīng)多渠道引導(dǎo)社會資金參與進(jìn)來，形成多元化補(bǔ)貼共保的可持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展局面。二是完善相關(guān)法律法規(guī)制度。“保險+”聯(lián)動共贏模式涉及多主體，一旦出現(xiàn)違約、暗箱操作等問題，將加大農(nóng)民、保險公司等參與主體的風(fēng)險。應(yīng)加快制定一系列政策法規(guī)，充分發(fā)揮立法的引領(lǐng)和推動作用。同時需依據(jù)政策法規(guī)進(jìn)行約束，明確各環(huán)節(jié)參與主體權(quán)責(zé)，嚴(yán)厲杜絕違規(guī)違約行為，確保運(yùn)行的透明化和可持續(xù)。三是構(gòu)建宣傳“保險+”聯(lián)動共贏模式和人才“雙驅(qū)動”機(jī)制。“保險+”聯(lián)動共贏模式專業(yè)性強(qiáng)，涉及銀行、保險、期貨等多學(xué)科。我國現(xiàn)有試點(diǎn)中多數(shù)農(nóng)戶根本不了解自己購買的是何種保險，甚至保險公司的業(yè)務(wù)員對該模式也存在認(rèn)識偏差。專業(yè)人才的培育可有效起到動員和組織的帶頭作用。作為政策性農(nóng)業(yè)保險體系的一部分，政府理應(yīng)承擔(dān)“保險+”知識傳播、組織培訓(xùn)以及專業(yè)化人才培育等職能。可充分利用銀行在農(nóng)村的高覆蓋和口碑，以銀行為宣傳陣地，提高農(nóng)戶保險意識。開展專業(yè)知識講座，對保險公司業(yè)務(wù)員和基層工作人員進(jìn)行專業(yè)培訓(xùn)，增強(qiáng)其對金融市場和金融工具的認(rèn)識。四是積極培育新型經(jīng)營主體。新型經(jīng)營主體是未來農(nóng)業(yè)發(fā)展的主力，其對農(nóng)業(yè)保險的潛在需求較大?！氨ｋU+”聯(lián)動共贏模式服務(wù)群體應(yīng)重點(diǎn)鎖定在新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體上。為進(jìn)一步提升該模式適應(yīng)性和效能，應(yīng)借鑒日本收入保險“藍(lán)色申報”制度，探索新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體稅務(wù)登記制度，完善賬務(wù)、報表，使之合規(guī)、規(guī)范化經(jīng)營，為收入保險規(guī)范化運(yùn)行積累歷史數(shù)據(jù)。

（五）放寬期貨（權(quán)）市場限制，提高市場廣度和深度

“保險+”聯(lián)動共贏模式的核心紐帶是保險，技術(shù)難點(diǎn)和重點(diǎn)在于保險產(chǎn)品中“目標(biāo)價格”的制定，政府需不斷提升期貨市場服務(wù)農(nóng)業(yè)實體的廣度和深度。一是加速推進(jìn)期貨新品種的上市。期貨交易所在做精做細(xì)現(xiàn)有農(nóng)產(chǎn)品期貨的基礎(chǔ)上，應(yīng)以市場需求為導(dǎo)向積極探索特色農(nóng)產(chǎn)品品種的研發(fā)，從而實現(xiàn)“品種擴(kuò)板，工具豐富”。二是加快場內(nèi)相關(guān)品種的農(nóng)產(chǎn)品期權(quán)上市?，F(xiàn)有期權(quán)品種有限，只能通過期貨復(fù)制場外期權(quán)產(chǎn)品進(jìn)行風(fēng)險對沖。復(fù)制場外期權(quán)無疑增加了該模式的運(yùn)行成本，加劇項目運(yùn)行風(fēng)險。未來隨著更多農(nóng)產(chǎn)品期權(quán)的上市，將有效降低對沖成本和風(fēng)險對沖的復(fù)雜性，提高整體項目適應(yīng)性和實施效果。三是建立集中的清算機(jī)制。通過構(gòu)建集中清算平臺對“保險+”聯(lián)動共贏模式進(jìn)行整合，有效借助大數(shù)據(jù)和“互聯(lián)網(wǎng)+”實時公布和分享信息。實施臺賬管理、網(wǎng)格化負(fù)責(zé)，逐漸明確責(zé)任提高項目整體運(yùn)行效率。■