李浩東 安泰

摘要：對于企業(yè)而言，會計(jì)信息屬于一項(xiàng)重要的經(jīng)濟(jì)指標(biāo)，而會計(jì)信息的主要載體則是財(cái)務(wù)報(bào)告，也是企業(yè)經(jīng)營管理以及投資決策的重要基礎(chǔ)。假如財(cái)務(wù)報(bào)告當(dāng)中存在造假的行為，就會給報(bào)告的使用者造成誤導(dǎo)，進(jìn)而帶來相應(yīng)的損失。不過就目前來看，企業(yè)會計(jì)造假的行為屢禁不止，對證券市場的健康發(fā)展十分不利。本文主要研究了評分模型對制藥公司會計(jì)造假的特征的有效識別。

關(guān)鍵詞：評分模型;制藥公司;會計(jì)造假;特征;識別

引言：在我國的上市公司當(dāng)中，醫(yī)藥行業(yè)的公司數(shù)量較多。一旦出現(xiàn)會計(jì)造假行為，就會給整個(gè)市場造成不良的影響。因此，通過評分模型識別會計(jì)造假的特征具有非常重要的現(xiàn)實(shí)意義。不光能夠幫助監(jiān)管部門規(guī)范證券市場，還能幫助投資者制定正確的投資計(jì)劃，以免造成不必要的損失，也可以幫助審計(jì)部門有效地提升工作效率，不斷地降低審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)。

一、會計(jì)造假的界定

所謂的會計(jì)造假，是指被審計(jì)企業(yè)的管理層或者員工通過欺詐手段謀取一些非法利益，屬于一種故意行為。而造假與錯(cuò)誤都可能導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)表出現(xiàn)錯(cuò)誤，兩者存在著一定的不同，造假是由于個(gè)人或者組織的一種故意虛假陳述導(dǎo)致的，錯(cuò)誤可能是工作不夠認(rèn)真出現(xiàn)的。財(cái)務(wù)信息的虛假報(bào)告可以從以下幾點(diǎn)表現(xiàn)出來。首先，操縱、偽造或者是篡改財(cái)務(wù)報(bào)表參考的會計(jì)記錄以及相關(guān)文件。其次，在記錄財(cái)務(wù)報(bào)表中的交易以及事項(xiàng)等會計(jì)信息的時(shí)候沒有做到真實(shí)性。再次，在確認(rèn)、計(jì)量還有報(bào)告會計(jì)信息準(zhǔn)則的時(shí)候存在一種故意誤用的行為。但是在法律層面上欺詐是一個(gè)比較寬泛的概念，對于已經(jīng)發(fā)生的財(cái)務(wù)造假行為，注冊會計(jì)師也不能借助法律進(jìn)行判定[1]。因此，在一般情況下只會要求關(guān)注致使財(cái)務(wù)報(bào)表出現(xiàn)重大錯(cuò)誤陳述的一些欺詐行為。

二、公司會計(jì)造假的特征

（一）上市的動(dòng)機(jī)或壓力

我國上市公司的股票發(fā)行制度從最初的審批制度，再到配額制度和審查制度，并且從渠道制度轉(zhuǎn)變?yōu)楸Ｋ]人制度。無論是哪種制度，上市資格實(shí)質(zhì)上都屬于一種比較稀缺并且價(jià)值較高的商品，公司只有滿足上市的條件，才可以獲取上市資格，有些公司在申請上市的時(shí)候其尋租行為并沒有進(jìn)行合理的考量，很多公司為了達(dá)到上市的要求，一味地迎合監(jiān)管機(jī)構(gòu)，這樣就會出現(xiàn)較多的會計(jì)造假行為。

（二）再融資的壓力

最初建立證券市場的目的是解決國有企業(yè)資金不足的問題。為了獲得更多的融資，一個(gè)最佳的方式就是上市，當(dāng)公司上市之后就可以在證券市場發(fā)行股票，從而籌集相應(yīng)的資金。很多公司以及控股的股東為了融資開始急于發(fā)行股票，不過在進(jìn)行配股的時(shí)候條件是非常嚴(yán)苛的。有些上市公司為了獲得配股的資格，就會圍繞著配股的及格線將公司的業(yè)績指標(biāo)進(jìn)行調(diào)整，特別是在權(quán)益回報(bào)率的分布方面，這樣必然會出現(xiàn)會計(jì)造假的行為。

（三）業(yè)績評價(jià)指標(biāo)體系的壓力

上市公司在進(jìn)行經(jīng)濟(jì)效益評價(jià)的時(shí)候依靠的是會計(jì)收益這項(xiàng)財(cái)務(wù)指標(biāo)。在評價(jià)高管人員的績效時(shí)也是借助財(cái)務(wù)指標(biāo)，諸如權(quán)益回報(bào)率以及利潤等。因此，假如上市公司的財(cái)務(wù)出現(xiàn)吃緊，或者是業(yè)績下降的現(xiàn)象，作為公司的高級管理人員，就會想法設(shè)法地將生產(chǎn)效率提升上來，這樣才能有效地改善公司的經(jīng)營管理，但是在實(shí)際操作的時(shí)候容易受到結(jié)果理性的驅(qū)動(dòng)，為了讓經(jīng)濟(jì)效益評價(jià)指標(biāo)體系更加完善，就會在會計(jì)數(shù)據(jù)上作假。

三、通過評分模型識別制藥公司會計(jì)造假的特征

（一）顯著性檢驗(yàn)

為了明確檢測樣品之間的參數(shù)是否顯著，必須要開展顯著性測試。如果樣本數(shù)據(jù)不能滿足正態(tài)分布，就說明T檢測方法不是非常適用，而且Wilcoxon檢測也不能有效地限制參數(shù)的分布[2]。因此，必須要先進(jìn)行正態(tài)分布，然后開展顯著性檢測，確保檢測的參數(shù)都能夠達(dá)到正態(tài)分布的要求。

（二）Logistic識別模型的建立

在判斷評估模型優(yōu)缺點(diǎn)的時(shí)候，一般都有著相應(yīng)的標(biāo)準(zhǔn)，分別是簡單性、準(zhǔn)確性以及多功能性。通過比較可以發(fā)現(xiàn)，單向方差分析在實(shí)際應(yīng)用的時(shí)候價(jià)值并不是非常高，而多元判斷模型以及Probit模型則要求變量必須要符合正態(tài)分布。因此，在構(gòu)建評分模型的時(shí)候并不不建議使用這幾種模型。這時(shí)候就體現(xiàn)出了Logistic模型的優(yōu)勢，在實(shí)際應(yīng)用的時(shí)候該模型需要的假設(shè)比較少，而且參數(shù)也不需要服從正態(tài)分布。在判斷制藥公司有無會計(jì)造假行為的時(shí)候，需要借助已知企業(yè)的財(cái)務(wù)特點(diǎn)進(jìn)行有效的判斷，還得和實(shí)際應(yīng)用的狀況進(jìn)行比較。目前，Logistic識別模型已經(jīng)得到了廣泛的應(yīng)用。

（三）結(jié)果及解釋

通過實(shí)證分析可以表明，采用Logistic回歸建立制藥公司的會計(jì)造假識別模型可以取得較好的效果。就目前來看，醫(yī)藥行業(yè)的上市企業(yè)存在財(cái)務(wù)報(bào)告造假的比例已經(jīng)達(dá)到了90%，所以辨別的效果比細(xì)分行業(yè)明顯高很多。通過Logistic回歸分析構(gòu)建會計(jì)造假的辨別模型，都能夠達(dá)到非常高的辨識度。模型的參數(shù)能夠代表運(yùn)營能力的參數(shù)，也就是應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、資產(chǎn)質(zhì)量的參數(shù)以及現(xiàn)金流量參數(shù)值等，并且能夠反映股權(quán)結(jié)構(gòu)的指標(biāo)，諸如法人股比例以及有無受到絕對控制等。這些和行業(yè)模型當(dāng)中的參數(shù)相比存在較大的差異。比如說，張長海等學(xué)者所構(gòu)建的一般工業(yè)的物流模型，都能夠充當(dāng)盈利能力的一個(gè)重要指標(biāo)。在采用Logistic回歸方式構(gòu)建模型的時(shí)候，代表盈利能力的三個(gè)參數(shù)都沒有通過顯著性檢測，所以沒有將其添加到模型當(dāng)中[3]。造成這種現(xiàn)象的原因也許是制藥公司在進(jìn)行會計(jì)造假時(shí)，和正常的上市企業(yè)大致相同。因此，結(jié)果顯示盈利能力參數(shù)在模型當(dāng)中并不是最為關(guān)鍵的。

結(jié)語：

在一些上市公司當(dāng)中，尤其是制藥公司，出現(xiàn)會計(jì)造假問題的次數(shù)越來越多，容易造成較大的危害。一旦出現(xiàn)會計(jì)造假問題，帶來的危害持續(xù)時(shí)間也比較久，少則兩三年，多則甚至五六年，這樣就會給投資人帶來非常大的經(jīng)濟(jì)損失，也不利于證券市場的穩(wěn)定發(fā)展。因此，必須要注重構(gòu)建相應(yīng)的識別模型分析制藥公司有無存在會計(jì)造假的行為，這樣才能確保整個(gè)制藥行業(yè)的有序發(fā)展。

參考文獻(xiàn)

[1]趙莉娟.利用評分模型對制藥公司會計(jì)造假的特征識別研究[D].華東師范大學(xué)，2019.

[2]杜靜.湖南爾康制藥股份有限公司會計(jì)信息披露問題分析[J].《企業(yè)科技與發(fā)展》，2019（03）：201-202.

[3]呂遠(yuǎn)航.我國上市公司信息披露影響因素分析[J].企業(yè)論壇，2017（01）：118-119