文/何文婕(同濟大學)
高鐵車輛制造包括了車身、牽引系統(tǒng)、轉向架、信號系統(tǒng)、剎車片等核心部件的制造,其中高鐵車輛制造類企業(yè)在設備制造類高鐵企業(yè)中所占比重最大[3],本文將研究范圍聚焦于全球主要高鐵機車制造上市公司,以SCP范式分析全球高鐵裝備市場的產業(yè)現(xiàn)狀,并提出建議。
本文以產業(yè)組織理論SCP范式,“市場結構--市場行為--市場績效”為框架進行分析。
本部分主要研究全球高鐵裝備企業(yè)的市場集中度和壁壘。
資料來源:上市集團官網 2018年年報,根據年報統(tǒng)計截止當日匯率換算為人民幣。
由圖可知,在2018年整年中,中國中車的銷售額為2190.8億人民幣,占全球銷售額42.7%,占領全球銷售的四成以上,比銷售額全球第二的龐巴迪高出200%以上,在銷售額上中國中車有絕對優(yōu)勢。
1.市場集中率
對市場集中率的研究采用貝恩指數。經計算,高鐵市場CR8大于0.935(85%≤CR8 ),CR4大于0.733(75%≤CR4<85%)。根據貝恩市場分類表可知,全球高鐵屬于寡占Ⅱ型(高)市場,市場壟斷程度較高。
2.赫爾芬達爾—赫希曼指數(HHI)
2017年的HHI指數為0.22758,2018年的HHI指數為0.23845,2016年的HHI指數為0.254915。市場集中程度有略微下降的趨勢,變化較小,不能改變高鐵市場壟斷的格局,但企業(yè)市場占有率的差距在縮小,市場競爭在不斷增強。
1.經濟性進入壁壘
(1)資本壁壘。高鐵從產品研發(fā)到設備制造再到服務運營,無一不需要高昂的費用來購買技術材料專利、建造基礎設施以及保證后期運維。
(2)規(guī)模經濟壁壘。規(guī)模生產可以使生產線得到合理的利用并且提高企業(yè)生產資料的使用效率,從而降低高鐵成本。
2.非經濟性進入壁壘
非經濟性進入壁壘包括技術壁壘、知識產權壁壘和政治文化壁壘。
表1 關鍵指標表
3.退出壁壘
高鐵設備專門性較強、替代性低,難以轉戰(zhàn)其他行業(yè)。
1.規(guī)模效應
高鐵規(guī)模經濟有利于降低產品成本,隨著高鐵逐漸在各個城市之間建立嚴密的規(guī)模網絡體系,以及技術開發(fā)使得高鐵在保證高質量的情況下成本下降,高鐵設備的銷售以及運營價格都會有所降低。
2.價格及競標優(yōu)惠
高鐵訂單的爭取往往需要競標,價格和政策的優(yōu)惠是他們考慮的重要因素。
1.基于技術競爭的市場行為
中國中車、西門子、通用電氣的R&D費用較高,均高于100億人民幣,中國中車研發(fā)絕對值位列第一。
2.基于合作競爭的市場行為
(1)獲得技術、人才。高鐵具有很高的技術壁壘,通過合并企業(yè)可以獲得對方的先進技術。(2)占領目標市場。通過與目標國企業(yè)合作可以減少企業(yè)進入國外市場阻力,降低國際貿易壁壘。(3)擴大市場占有率,避免惡性競爭。
1.評價方法
本節(jié)采用數據包絡方法(DEA)方法的BBC模型來處理相關數據。
2.評價指標
投入指標選取總資產和研發(fā)投入占營業(yè)收入比例,產出指標選取高鐵銷售收入和EPS。
3.數據處理。
4.BCC模型測算
應用產出導向規(guī)模效率可變BCC模型,運用DEAP2.1軟件,使用表2數據,對2016年到2018年全球高鐵企業(yè)效率進行測算,結果見表3。
表2 全球主要高鐵裝備企業(yè)2016-2018年經營數據 單位:人民幣
表3 2016-2018年全球高鐵裝備企業(yè)生產率
平均來看,整個行業(yè)的規(guī)模效率有所上升,由0.820增至0.902;綜合效率由0.703增至0.784,有所提高,但仍存在提升空間。
目前全球高鐵產業(yè)在結構上主要表現(xiàn)為市場規(guī)模巨大、市場集中程度高(寡占Ⅱ型)、市場競爭日益激烈,進入(資本、市場、技術等)及退出壁壘較高等特征。
高鐵是資本密集型和技術密集型產業(yè),高鐵的研發(fā)和建造需要巨額的資金,高鐵的全球競爭不僅是質量的競爭也是價格競爭,高鐵要占領市場需要資本、技術、規(guī)模等因素。
綜上所述,企業(yè)應合理降低成本,注意人才的培養(yǎng)和技術的提升,同時促進產業(yè)鏈的深度融合,對此本文提出以下建議:
在控制成本方面,首先生產不同的產品需要不同的設計、材料以及生產線。在技術方面,首先企業(yè)應加大對技術創(chuàng)新的投入,核心技術對于企業(yè)國際競爭力具有重要影響。在運營方面首先應促進產業(yè)鏈深度融合,高鐵的制造不僅僅是車體,還包括零件和維修等[3]。