劉衡江

摘要：對(duì)企業(yè)而言，資金是其維持自身日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的有效保障，在企業(yè)的日常發(fā)展中，許多活動(dòng)都與資金息息相關(guān)。但企業(yè)的資金運(yùn)轉(zhuǎn)也易受市場(chǎng)的波動(dòng)、資金的籌集與分配、投資決策及資金鏈運(yùn)轉(zhuǎn)等多種問題影響，產(chǎn)生導(dǎo)致企業(yè)發(fā)生損失的可能性。文章將對(duì)企業(yè)資金風(fēng)險(xiǎn)主要內(nèi)容進(jìn)行闡述，并分析其現(xiàn)狀，進(jìn)而提出相應(yīng)的完善對(duì)策。

關(guān)鍵詞：企業(yè);資金風(fēng)險(xiǎn);應(yīng)對(duì)措施

一、企業(yè)資金風(fēng)險(xiǎn)的主要內(nèi)容

1.企業(yè)資金風(fēng)險(xiǎn)的投資風(fēng)險(xiǎn)

對(duì)企業(yè)來說，所謂投資風(fēng)險(xiǎn)，就是其在經(jīng)營(yíng)過程中，由于投資而給企業(yè)帶來損失的可能性，換句話說，指的是投資能否帶來收益的概率。影響企業(yè)投資收益的因素有很多，比如企業(yè)所選擇的投資對(duì)象的規(guī)模大小，發(fā)展前景及市場(chǎng)上可能出現(xiàn)的變動(dòng)等，這些因素的變化給企業(yè)帶來的影響是未知的。投資風(fēng)險(xiǎn)可能給企業(yè)帶來資金周轉(zhuǎn)困難，資金利用率降低等問題，影響企業(yè)的日常經(jīng)營(yíng)，因此，為了降低投資風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)要求投資決策人員應(yīng)該按照自身的資金需要與風(fēng)險(xiǎn)偏好情況制定適合自身發(fā)展需要的投資方案，盡可能的規(guī)避企業(yè)在經(jīng)營(yíng)過程中可能出現(xiàn)的各種資金風(fēng)險(xiǎn)問題。

2.企業(yè)資金風(fēng)險(xiǎn)的籌資風(fēng)險(xiǎn)

所謂籌資風(fēng)險(xiǎn)，指的是企業(yè)為了增加其自身發(fā)展規(guī)模及提高自身經(jīng)濟(jì)利益而進(jìn)行的籌資活動(dòng)的過程中，由于我國(guó)目前的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的環(huán)境下市場(chǎng)的各種變化及市場(chǎng)上許多企業(yè)間的競(jìng)爭(zhēng)等因素，導(dǎo)致企業(yè)因?yàn)楣芾沓霈F(xiàn)問題及領(lǐng)導(dǎo)層出現(xiàn)決策性失誤等狀況給企業(yè)帶來經(jīng)濟(jì)損失的可能性。

3.企業(yè)資金風(fēng)險(xiǎn)的資金回收風(fēng)險(xiǎn)

對(duì)企業(yè)來說，影響其資金回收風(fēng)險(xiǎn)的因素主要可分為以下兩個(gè)方面：一是內(nèi)部環(huán)境的因素，也就是指由于企業(yè)內(nèi)部管理者的管理方式，以及決策性眼光的高低等因素影響的，對(duì)此，企業(yè)可以通過提前根據(jù)自身實(shí)際狀況制定適合企業(yè)發(fā)展的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)以及控制方案，降低企業(yè)由于資金回收出現(xiàn)問題所帶來的風(fēng)險(xiǎn)。二是外部環(huán)境的因素，所謂外部因素，指的是企業(yè)所面對(duì)的周圍、國(guó)際的經(jīng)濟(jì)環(huán)境及國(guó)家有關(guān)方面的經(jīng)濟(jì)政策和其他因素給企業(yè)帶來的資金回收的風(fēng)險(xiǎn)。

4.企業(yè)資金風(fēng)險(xiǎn)的收益分配風(fēng)險(xiǎn)

收益分配風(fēng)險(xiǎn)的概念與第二點(diǎn)中的籌資風(fēng)險(xiǎn)有一定的相似之處但有不盡相同，具體來說，籌資風(fēng)險(xiǎn)指的是企業(yè)從外部籌集資金所帶來的風(fēng)險(xiǎn)，然而，收益分配風(fēng)險(xiǎn)指的是企業(yè)內(nèi)部資金分配給企業(yè)帶來風(fēng)險(xiǎn)的可能性。

二、目前企業(yè)資金管理中存在的問題及風(fēng)險(xiǎn)

1.企業(yè)管理層對(duì)資金管理不夠重視目前，我國(guó)有相當(dāng)一部分企業(yè)的管理者，在為企業(yè)做決策時(shí)，缺乏長(zhǎng)遠(yuǎn)意識(shí)，只注重企業(yè)的短期利益，對(duì)一些投資時(shí)間相對(duì)較長(zhǎng)，收益相對(duì)較慢的項(xiàng)目不夠重視。導(dǎo)致其做出的決策不符合企業(yè)的實(shí)際發(fā)展?fàn)顩r，給企業(yè)的資金周轉(zhuǎn)帶來風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)而影響了企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。

2.內(nèi)部資金分配不均現(xiàn)在我國(guó)許多企業(yè)，尤其是民營(yíng)企業(yè)，都面臨著資金分配不均的問題，由于許多民間投資者對(duì)企業(yè)的了解較少，因此他們?cè)谕顿Y時(shí)，常常愿意選擇一些規(guī)模較大，知名度較高，信譽(yù)良好的大型企業(yè)，導(dǎo)致這些企業(yè)的投資者較多，出現(xiàn)資金飽和的狀況。但是處于創(chuàng)業(yè)初期的企業(yè)資金極度匱乏。這些狀況都容易給企業(yè)帶來嚴(yán)重的資金周轉(zhuǎn)風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)而影響企業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r。

3.資金利用率較低在我國(guó)，一些企業(yè)由于生產(chǎn)成本過高，導(dǎo)致其市場(chǎng)的擴(kuò)展及流動(dòng)資金受到了限制。由于市場(chǎng)范圍較小，企業(yè)很可能出現(xiàn)存貨大量積壓的情況，進(jìn)而影響了企業(yè)資金的流動(dòng)性。由于較高的成本占用了企業(yè)大量資金，企業(yè)需要籌集更多的資金來使資金能夠得到運(yùn)轉(zhuǎn)，這樣更加重了企業(yè)的資金問題，嚴(yán)重影響了企業(yè)的正常周轉(zhuǎn)，給企業(yè)帶來了資金風(fēng)險(xiǎn)。

三、現(xiàn)代化企業(yè)強(qiáng)化資金風(fēng)險(xiǎn)防控管理的建議措施

1.企業(yè)內(nèi)部全面梳理風(fēng)險(xiǎn)防控意識(shí)企業(yè)內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)加強(qiáng)，應(yīng)該從以下三方面做起。第一、企業(yè)管理者要意識(shí)到資金風(fēng)險(xiǎn)的重要性。加強(qiáng)對(duì)有關(guān)知識(shí)的學(xué)習(xí)與了解，認(rèn)真借鑒西方發(fā)達(dá)國(guó)家在相關(guān)方面的風(fēng)險(xiǎn)管理措施，提高自身的風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)，為企業(yè)建立一套嚴(yán)格的風(fēng)險(xiǎn)防范制度。第二、要加強(qiáng)內(nèi)部工作人員對(duì)資金風(fēng)險(xiǎn)的重視程度。組織員工參加相關(guān)方面的講座，經(jīng)常發(fā)放有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)知識(shí)的宣傳手冊(cè)，培養(yǎng)員工資金風(fēng)險(xiǎn)的控制意識(shí)，為企業(yè)做好良好的文化氛圍，有效防范資金風(fēng)險(xiǎn)。第三、領(lǐng)導(dǎo)者在做出決策時(shí)，要全面考慮企業(yè)的各種風(fēng)險(xiǎn)，以及企業(yè)自身發(fā)展?fàn)顩r，做出適合企業(yè)的發(fā)展規(guī)劃，盡可能地規(guī)避資金風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)企業(yè)的良好發(fā)展。

2.健全資金風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制

目前，由于我國(guó)資金風(fēng)險(xiǎn)控制技術(shù)的不成熟，因此缺乏規(guī)范、全面的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)。為此，企業(yè)應(yīng)從以下兩方面來健全資金風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制。第一、對(duì)一些較為重大的籌資融資以及投資活動(dòng)，還有其他的收購，重組改制企業(yè)等問題，設(shè)立專門的資金評(píng)估小組，進(jìn)行特別審核與查詢，盡可能降低企業(yè)的資金風(fēng)險(xiǎn)。第二、企業(yè)可以通過分析和調(diào)查，將風(fēng)險(xiǎn)按大小分配，根據(jù)不同的大小制定不同的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施，提高企業(yè)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的控制，加強(qiáng)企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)防范管理。

3.完善資金風(fēng)險(xiǎn)防控體系

第一、為了應(yīng)對(duì)不同的風(fēng)險(xiǎn)，也就是投資風(fēng)險(xiǎn)，籌資風(fēng)險(xiǎn)，資金收益風(fēng)險(xiǎn)及資金回收風(fēng)險(xiǎn)等四大風(fēng)險(xiǎn)類型，企業(yè)應(yīng)該提前制定好全面的風(fēng)險(xiǎn)防控方案。在制定之前，企業(yè)可以根據(jù)之前所發(fā)生的資金問題，結(jié)合現(xiàn)階段及將來企業(yè)可能遇到的問題，結(jié)合其自身及其他企業(yè)在遇到同種風(fēng)險(xiǎn)時(shí)的應(yīng)對(duì)策略，制定可行的應(yīng)急預(yù)備方案，并加以完善檢查。并根據(jù)企業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r，對(duì)其不斷進(jìn)行修改，可以盡量減少風(fēng)險(xiǎn)帶來的損失。第二、企業(yè)應(yīng)該對(duì)其自身風(fēng)險(xiǎn)管理方案的實(shí)施情況，進(jìn)行及時(shí)的監(jiān)督與檢查，并定期提交相應(yīng)報(bào)告。領(lǐng)導(dǎo)者可根據(jù)相關(guān)報(bào)告內(nèi)容，對(duì)企業(yè)的資金風(fēng)險(xiǎn)狀況進(jìn)行評(píng)價(jià)，并提出相應(yīng)的意見，增強(qiáng)企業(yè)對(duì)資金風(fēng)險(xiǎn)的抵抗能力，提高企業(yè)的抗風(fēng)險(xiǎn)性，為企業(yè)的良好發(fā)展打下堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。

4.優(yōu)化資金風(fēng)險(xiǎn)管理體系

企業(yè)應(yīng)建立全面的資金風(fēng)險(xiǎn)管理體系，建立健全組織機(jī)構(gòu)體系、強(qiáng)化公司的內(nèi)部控制制度。一方面，建立完善的組織機(jī)構(gòu)體系。

四、結(jié)語

對(duì)企業(yè)來說，資金風(fēng)險(xiǎn)既是客觀的存在，同時(shí)也為企業(yè)帶來了無限的可能性。因此，企業(yè)應(yīng)該有效利用資金風(fēng)險(xiǎn)給企業(yè)發(fā)展帶來的機(jī)會(huì)，制定適合自身發(fā)展的風(fēng)險(xiǎn)管理方案，為企業(yè)的短期以及長(zhǎng)期發(fā)展做出科學(xué)規(guī)劃，盡可能降低企業(yè)因資金周轉(zhuǎn)出現(xiàn)問題而帶來經(jīng)濟(jì)損失的可能性。提高企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力，促進(jìn)企業(yè)的良好發(fā)展。

參考文獻(xiàn)：

[1]劉培紅.淺議國(guó)有企業(yè)籌資風(fēng)險(xiǎn)及其防范[J].中國(guó)商貿(mào)，2017（04） ：117-119.