任詩發(fā) 文

In April 2021, 198,000 heavy truckswere sold, with a month on month decrease of 14% and a slight year-on-year increase of 4%, which significantly “narrowed” the growth rate of the heavy truck market, which has been in rapid growth recently. From January to April, 730,000 heavy trucks were sold accumulatively, a year-on-year increase of 57%, which was nearly 36% lower than the increase from January to March of 93.2%.

根據公開數據， 2021年4月重卡銷量19.8萬輛，環(huán)比下降14%，同比小幅度增長4%，即近來一直處于高位增長的重卡市場增幅明顯“縮窄”。1-4月重卡銷量73萬輛，同比增長57%，比1-3月93.2%的增幅收窄近36百分點，重卡一路高歌猛漲的勢頭在1-4月有所“收斂”。那么，2021年1-4月重卡市場有哪些特征？

特點一：2021年4月銷量創(chuàng)近6年同期新高，但同比增幅處于近年同期倒數第二低，說明2021年4月漲幅正在減速

根據中汽協及公開數據，近6年4月重卡銷量及同比情況見表1。從中可見，在近6年4月的重卡銷量中，2021年4月最高，刷新近年同期記錄；但從4月銷量同比漲幅看，2021年4月僅有4%，居于近6年同期的第二低(第一低是2019年4月處于負增長3%)。什么原因導致2021年4月銷量創(chuàng)歷史同期新高，而同比增幅卻很低？

表1 近6年4月重卡銷量及同比情況

首先分析一下4月重卡銷量為何還能處于近年同期最高。

雖然國Ⅵ即將實施，很多經銷商仍然從主機廠大量進貨(主要是為了“囤貨”），想在國Ⅵ切換前盡量多賣國Ⅴ重卡來拉升銷量。因此導致4月重卡行業(yè)銷量數據仍能同比小幅度(4%)增長，批發(fā)數量仍然處于高位，但這并不一定能代表4月的終端客戶需求在增長。

表4 近6年前4個月重卡銷量及同比情況

其次再分析一下為何4月的漲幅在近年處于較低水平。

一是需求端市場低迷，增長乏力開始出現。根據調研，2021年4月中旬后，重卡的終端需求在減速，表現在物流車保有量過多，貨運市場價格低迷。特別是重卡倚重的牽引車市場需求明顯下滑，車多貨少矛盾日益凸顯：一邊是供給側在不斷增長，而需求端的貨源并沒有因為車輛的增加而增加，因此需求端市場必然出現增長乏力。

二是天氣轉暖，煤炭等資源型運輸市場需求縮減，特別是承擔能源型運輸市場的燃氣牽引車需求減少(2021年第1季度就已開始出現燃氣重卡同比下跌9%的現象），導致4月對燃氣重卡牽引車的進一步減少。

三是目前部分地區(qū)自卸車等工程車輛上牌較難，同時法規(guī)政策趨嚴，治超升級，導致4月重型工程車輛需求減少。

四是2020年4月重卡銷量基數很高(主要是疫情抑制的剛需集中釋放），導致2021年4月同比漲幅低。

特點二：4月重卡銷量的同比增幅在1-4月中居于最低

根據中汽協及公開數據，2021年1-4月各月重卡銷量及同比增幅見表2。從中可見，4月的重卡銷量同比是1-4月中最低的，具體原因上文已分析。

表2 2021年1-4月各月重卡銷量及同比增幅情況

特點三：1-4月與2020年的“9連漲”共同創(chuàng)造了單月銷量“13連漲”的市場奇跡

根據中汽協及公開數據，2020年4月—2021年4月各月重卡銷量同比增幅統計見表3。從中可見，2021年1-4月各月重卡銷量同比均為增長(1月、2月、3月均為大漲，漲幅分別為57.2%、215%和91.6%；4月漲幅明顯收窄為4%)，2021年1-4月的“4連漲”與2020年4—12月的“9連漲”的無縫對接，共同構建了單月銷量“13連漲”的市場格局，形成了迄今為止重卡市場歷史上絕無僅有的奇跡。

表3 2020年4月—2021年4月各月重卡銷量同比增幅統計

特點四：前4個月銷量創(chuàng)近年同期新高，累計同比增幅居第二，重卡市場空前火爆

根據中汽協數據，近6年1-4月重卡銷量及同比情況見表4。從中可見，在近6年1-4月的重卡累計銷量中，2021年同期達到73萬輛， 是近6年同期銷量唯一超出70萬輛級別的年份，創(chuàng)歷史同期新高。此外，2021年1-4月的累計銷量同比漲幅達到57%，在近6年同期漲幅中居于第二位。總體看，2021年前4個月重卡市場是近年同期中最為火爆的年份。根據分析，大致有以下幾方面原因：

一是受疫情影響嚴重，2020年前4個月重卡累計銷量基數不高。眾所周知，2020年同期是受疫情影響比較嚴重的時期，重卡市場的需求端處于壓抑狀態(tài)，雖然2020年4月重卡銷量創(chuàng)了新高，但前4個月的累計銷量基數仍然不高。

二是2021年執(zhí)行“就地過年“政策，“老基建”工程開工早，對重卡特別是自卸車、 攪拌車等需求提前，促進了前4個月重卡市場的火爆。

三是各地重點投資工程開始動工，“新基建”項目啟動早。根據各地政府官方消息，全國大部分省市出臺了2021年“穩(wěn)基建”的相關政策及重點投資計劃。其中山東、河北、廣東、上海、北京等省市已公布2021年重點建設項目清單，鐵路、高速等基礎設施項目仍是重點，很多項目年初已經進入實施階段，這些重大基建項目的開工必然帶動各地對自卸車、攪拌車等工程車輛的需求增長。

四是電商和快遞物流運輸業(yè)的迅猛發(fā)展。國家郵政局2021年4月16日公布的第1季度郵政行業(yè)運行情況顯示，第1季度全國快遞服務企業(yè)業(yè)務量累計完成219.3億件，同比增長75.0%；業(yè)務收入累計完成2 237.7億元，同比增長45.9%。

五是國Ⅵ柴油重卡銷量的大漲，為前4個月重卡銷量同比大增提供了支持。根據終端上牌信息， 2021年前3個月國Ⅵ柴油重卡累計銷售3.53萬輛，同比(2020年同期國Ⅵ柴油重卡銷售0.609萬輛)大漲480%。

六是重卡出口業(yè)務大漲，為前4個月重卡增長起到錦上添花的作用。海關數據顯示，2021年第1季度我國重卡累計出口近1.5萬輛，同比大漲97%。

七是國Ⅵ切換在即，車企促銷和鋪貨力度空前，這是推高前4個月重卡市場火爆的關鍵因素。2021年4月21日，工信部發(fā)文再次確定7月1日全面執(zhí)行國Ⅵ。年初車企就意識到今年重卡市場的特殊性，“開局即決戰(zhàn)“，加大促銷力度，同時加大渠道鋪貨力度，意圖搶在7月1日前多銷售國Ⅴ重卡(因為國Ⅵ重卡比國Ⅴ貴幾萬元，后處理系統也麻煩，使用成本高，需求端都搶在今年國Ⅵ切換前購買國Ⅴ)。因此必然推高前4個月重卡市場的銷量，這是推高前4個月重卡市場火爆的最關鍵因素。

特點五：從前4個月累計銷量看，解放獨占鰲頭；東風位居第二，重汽排名第三；TOP10同比9增1降，重汽增速最猛，表現最搶眼

根據公開數據，2021年1-4月重卡TOP10銷量排行見表5。從中可見，2021年前4個月重卡TOP10銷量及同比呈現以下特點：一汽解放累計銷量21.68萬輛，也是唯一銷量超過20萬輛的企業(yè)，以絕對優(yōu)勢碾壓第2名，且同比增長47%，再度霸榜；東風汽車累計銷量13.54萬輛，銷量位居行業(yè)第二，同比增長69%；中國重汽累計銷量13.24萬輛，只比第2名的東風汽車少3 000輛而屈居第三，同比增長94%，增幅位居行業(yè)最高，表現“亮眼“；陜汽集團累計銷量9.36萬輛，位居行業(yè)第四，同比增長60%；福田汽車累計銷量5.9萬輛，位居行業(yè)第五，同比增長40%；上汽紅巖累計銷量3.14萬輛，位居行業(yè)第六，同比增長58%；江淮汽車累計銷量1.94萬輛，位居行業(yè)第七，同比增長18%；大運重卡累計銷量1.0212萬輛，位居行業(yè)第八，同比增長11%；徐工重卡累計銷量0.9310萬輛，位居行業(yè)第九，同比增長24%；漢馬科技重卡累計銷量0.6898萬輛，位居行業(yè)第十，同比下降9%，也是TOP10中同比唯一下滑的車企。

表5 2021年1-4月重卡TOP10銷量排行

總體看，2021年1-4月重卡行業(yè)累計銷量近73萬輛，同比大漲57%，TOP10銷量同比9增1降，同比增長最猛是重汽；解放累計銷量一騎絕塵，位居老大。

特點六：前4個月解放市場份額同比下降最多，重汽市場份額增加最大

根據公開數據，2021年前4個月重卡TOP10市場份額及同比變化情況見表6。從中可見，解放市場占有份額近3成（29.7%），位居第一，但同比份額下降1.96百分點，是TOP10中份額減少最大的車企，說明其市場份額正在被其他競爭企業(yè)蠶食；東風汽車市場占有份額為18.6%，位居第二，且同比份額增加1.37百分點，是市場份額增加次大的車企，表現較好；重汽市場占有份額為18.2%，位居第三，且同比份額增加3.54百分點，是市場份額增加最大的車企，表現最突出；陜汽集團市場占有份額為12.8%，位居第四，且同比份額增加0.27百分點；福田汽車市場占有份額為8.1%，位居第五，且同比份額下降0.97百分點；上汽紅巖市場份額為4.3%，位居第六，且同比份額增加0.03百分點；江淮汽車市場占有份額為2.7%，位居第七，且同比份額下降0.83百分點；大運重卡市場占有份額為1.4%，位居第八，且同比份額下降0.58百分點；徐工重卡市場占有份額為1.3%，位居第九，且同比份額下降0.31百分點；漢馬科技市場占有份額為0.9%，位居第十，且同比份額下降0.74百分點。

總體看，2021年前4個月TOP10市場份額同比4增（重汽、東風、陜汽、紅巖）6減(解放、福田、江淮、大運、徐工和漢馬科技)，重汽同比份額增加最大，解放同比份額下降最大，頭部企業(yè)份額此消彼長，你爭我奪，說明前4個月重卡市場競爭異常激烈。D