賈茜媛，許振宇

基于三階段DEA的軍民融合企業(yè)資源配置效率研究＊

賈茜媛1，許振宇2

（1.香港城市大學(xué)，香港 999077；2.西北大學(xué)公共管理學(xué)院，陜西 西安 710127）

以83家軍民融合企業(yè)為研究對象，選取2015—2018年4期數(shù)據(jù)，構(gòu)建了軍民融合企業(yè)資源配置效率的評價指標(biāo)體系，采用三階段DEA模型，對軍民融合上市公司的資源配置情況進(jìn)行實證評價。研究發(fā)現(xiàn)，目前中國軍民融合產(chǎn)業(yè)存在企業(yè)數(shù)量過多、規(guī)模過小等問題，軍民融合企業(yè)的資源并未得到有效配置，企業(yè)屬性和政府補(bǔ)助對軍民融合產(chǎn)業(yè)效率的提高存在不利影響。最后根據(jù)結(jié)論，從市場、組織、制度方面提出優(yōu)化配置的相關(guān)建議。

軍民融合；資源配置效率；三階段DEA；資源配置效率評價體系

1 問題的提出與相關(guān)文獻(xiàn)

十八大以來，中國不斷出臺關(guān)于軍民融合的法律、政策，軍民融合企業(yè)進(jìn)入快速發(fā)展階段。近年來，中國軍民融合企業(yè)快速發(fā)展，不僅促進(jìn)了區(qū)域經(jīng)濟(jì)的增長與各類產(chǎn)業(yè)協(xié)同，還能夠有效提升資源的配置效率，調(diào)整軍品及民用品的市場供需關(guān)系。然而，政府財政補(bǔ)貼將必然導(dǎo)致軍民融合的實施會占用部分供給其他行業(yè)的地方資源，進(jìn)而加劇行業(yè)間的資源錯配。資源相對匱乏是制約中國現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)社會和國防軍事發(fā)展的重要因素，合理配置并有效利用各類資源是中國軍民融合產(chǎn)業(yè)發(fā)展進(jìn)步的關(guān)鍵性任務(wù)[1]。因此，探究軍民融合資源配置效率及影響因素有十分重要的理論與現(xiàn)實價值。

近年來，關(guān)于中國軍民融合資源配置研究成為學(xué)術(shù)界的研究熱點，主要集中在軍民融合的內(nèi)涵[2-3]、軍民融合資源配置效率指標(biāo)研究[4]、軍民融合資源配置效率方法相關(guān)研 究[5-6]。總體來看，國內(nèi)學(xué)者對軍民融合的內(nèi)涵和資源配置進(jìn)行大量定性和定量分析，但仍有兩個問題值得深入研究：國內(nèi)較少以三階段DEA模型對軍民融合企業(yè)資源配置效率進(jìn)行分析；在選取環(huán)境指標(biāo)中，較少使用企業(yè)性質(zhì)指標(biāo)。

本文應(yīng)用三階段數(shù)據(jù)包絡(luò)分析法（DEA），運(yùn)用2015—2018年軍民融合上市公司數(shù)據(jù)，選取投入、產(chǎn)出以及環(huán)境變量后，對軍民融合企業(yè)資源配置效率進(jìn)行實證評價。

2 理論模型

三階段DEA模型是指剔除環(huán)境因素和隨機(jī)噪聲后，對資源配置效率進(jìn)行更準(zhǔn)確的評價，包括傳統(tǒng)DEA模型分析初始效率、構(gòu)建SFA回歸模型以及調(diào)整后DEA效率評價。

2.1 傳統(tǒng)DEA模型分析初始效率

計算初始效率時使用各企業(yè)的投入產(chǎn)出數(shù)據(jù)，根據(jù)綜合技術(shù)效率（TE）、純技術(shù)效率（PTE）和規(guī)模效率（SE）三方面的計算分析決策單元是否相對有效。綜合技術(shù)效率是對企業(yè)整體效率水平的衡量，純技術(shù)效率是受管理、設(shè)備等影響的生產(chǎn)效率，規(guī)模效率是受規(guī)模因素影響的生產(chǎn)效率。軍民融合企業(yè)大多處于規(guī)模報酬率可變狀態(tài)，因此本文選擇DEA-BCC模型對軍民融合產(chǎn)業(yè)的資源配置效率進(jìn)行了評價，綜合效率越低，資源配置效率越低；反之，配置效率越高，具體模型如下：

2.2 構(gòu)建SFA回歸模型

根據(jù)費(fèi)里德、庫珀等人的思想，建立以下SFA回歸 模型：

ni=（i，n）+ni+ni

=1，2，…，；=1，2，…，（2）

為了實現(xiàn)排除外部環(huán)境和隨機(jī)因素對效率影響的目的，通過SFA回歸模型，將公式進(jìn)行如下調(diào)整：

2.3 調(diào)整后DEA效率評價

在消除環(huán)境和隨機(jī)因素影響后，重新衡量效率，結(jié)果將更具有可比性。

3 軍民融合企業(yè)資源配置效率評價體系構(gòu)建

3.1 評價體系構(gòu)建

過多的指標(biāo)個數(shù)可能會使數(shù)據(jù)的區(qū)分度降低，模型中企業(yè)個數(shù)至少為指標(biāo)數(shù)量的2倍。其次，指標(biāo)應(yīng)與生產(chǎn)流程的投入產(chǎn)出相對應(yīng)，避免指標(biāo)選取的隨意性和主觀性。最后，投入、產(chǎn)出數(shù)據(jù)是DEA計算的基礎(chǔ)，因此選取的指標(biāo)數(shù)據(jù)必須準(zhǔn)確易得。

3.2 投入和產(chǎn)出指標(biāo)

本文根據(jù)已有文獻(xiàn)，并根據(jù)軍民融合企業(yè)特點及數(shù)據(jù)的可獲得性選取投入、產(chǎn)出指標(biāo)，投入指標(biāo)涉及人、財、物及研發(fā)，分別為員工數(shù)量、主營業(yè)務(wù)成本、固定資產(chǎn)和研發(fā)支出費(fèi)用，產(chǎn)出指標(biāo)為主營業(yè)務(wù)收入和毛利。投入指標(biāo)方面，員工數(shù)量一定程度上可以反映企業(yè)在人力資源方面的投入，且企業(yè)所創(chuàng)造價值的能力在一定程度上來源于其在職員工的數(shù)量以及質(zhì)量[8]。主營業(yè)務(wù)成本的大小顯著影響著企業(yè)最終產(chǎn)生的利潤[9]。企業(yè)固定資產(chǎn)是企業(yè)所能用于生產(chǎn)的機(jī)器設(shè)備、工地廠房等能為企業(yè)長期控制并獲取經(jīng)濟(jì)利益的資產(chǎn)[10]。企業(yè)當(dāng)年研發(fā)費(fèi)用的投入在一定程度上代表了企業(yè)在研發(fā)創(chuàng)新方面的投資[11]。產(chǎn)出指標(biāo)方面，主營業(yè)務(wù)收入是企業(yè)產(chǎn)出能力、經(jīng)營效率評價的基礎(chǔ)來源[12]。毛利可以更直觀地表現(xiàn)了企業(yè)的盈利能力[13]，可以企業(yè)反映當(dāng)年生產(chǎn)經(jīng)營的整體盈利水平。

3.3 投入與產(chǎn)出指標(biāo)相關(guān)性檢驗

本文應(yīng)用SPSS 22.0對投入、產(chǎn)出指標(biāo)做Pearson檢驗，結(jié)果如表1所示。由表1可知，投入與產(chǎn)出指標(biāo)間具有顯著的同向變動的特性，且在1%置信度下相關(guān)性顯著，滿足同向性假定，因此所選指標(biāo)合理。

3.4 環(huán)境變量的選取

目前學(xué)界對于環(huán)境因素選取方面的研究尚未達(dá)成一致，這會影響SFA模型調(diào)整效果，進(jìn)而影響第三階段的效率值[14]。

本文在參考已有研究的基礎(chǔ)上，選取各軍民融合企業(yè)的上市年限、企業(yè)規(guī)模、政府補(bǔ)助和企業(yè)性質(zhì)作為環(huán)境變量，來分析環(huán)境因素對軍民融合企業(yè)效率的影響。上市年限方面，企業(yè)在市場的競爭地位是長期累積的結(jié)果，與資本、人力的投入均有一定相關(guān)性，可能會帶來企業(yè)成本的降低和效率的提高[15]。企業(yè)規(guī)模方面，企業(yè)規(guī)模代表著企業(yè)的市場勢力和競爭地位，規(guī)模大的企業(yè)在定價上相對強(qiáng)勢[16]。政府補(bǔ)助方面，政府一般會通過為企業(yè)提供補(bǔ)助的方式來鼓勵企業(yè)選擇最符合經(jīng)濟(jì)增長規(guī)律的運(yùn)營方式[17-18]。企業(yè)性質(zhì)方面，所有制結(jié)構(gòu)對軍民融合上市公司的效率并不存在顯著影響[19]，但與技術(shù)創(chuàng)新效率有較強(qiáng)的正向關(guān)系[20]。

表1 Pearson相關(guān)性檢驗

主營業(yè)務(wù)收入毛利潤員工總數(shù)固定資產(chǎn)主營業(yè)務(wù)成本研發(fā)支出合計 主營業(yè)務(wù)收入皮爾遜相關(guān)性1.772**.793**.674**.996**.703** Sig.（雙尾） 0.0000.0000.0000.0000.000 個案數(shù)332332332332332332 毛利潤皮爾遜相關(guān)性.772**1.613**.574**.710**.720** Sig.（雙尾）0.000 0.0000.0000.0000.000 個案數(shù)332332332332332332 **. 在 0.01 級別（雙尾），相關(guān)性顯著

4 實證分析

本文甄選出wind數(shù)據(jù)庫中所有軍民融合板塊的A股上市企業(yè)，考慮數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確性和完整性，選取2015—2018年數(shù)據(jù)，剔除2015年前未上市、數(shù)據(jù)不完整以及毛利為負(fù)和ST類公司，最終得到了83家上市公司的數(shù)據(jù)。

4.1 第一階段：DEA實證結(jié)果及分析

為便于分析，首先對所有數(shù)值型變量進(jìn)行對數(shù)轉(zhuǎn)化，利用DEAP 2.1評價投入產(chǎn)出效率，結(jié)果如表2所示?？傮w上看，2015—2018年中國軍民融合板塊的企業(yè)資源分配效率都有提高空間，大多數(shù)企業(yè)的規(guī)模效率狀況明顯優(yōu)于其純技術(shù)效率水平。2015—2018年綜合效率水平總體上呈上升趨勢，主要來源于規(guī)模效率的貢獻(xiàn)；純技術(shù)效率仍具有較大的優(yōu)化空間，可以通過提高管理水平實現(xiàn)DEA有效。

4.2 第二階段：SFA 回歸結(jié)果

通過Frontier 4.1構(gòu)造隨機(jī)前沿分析回歸函數(shù)，將第一階段投入變量的松弛量進(jìn)行對數(shù)化處理，作為被解釋變量，將企業(yè)屬性、企業(yè)年齡、企業(yè)規(guī)模和政府補(bǔ)助四個環(huán)境變量取對數(shù)后作為解釋變量，如表3所示。

表2 軍民融合企業(yè)資源配置效率平均值（數(shù)據(jù)來源：作者整理）

年份綜合效率純技術(shù)效率規(guī)模效率綜合技術(shù)效率純技術(shù)效率規(guī)模效率規(guī)模報酬 10.5～10～0.510.5～﹣10～0.510.5～﹣10～0.5遞減不變遞增 20150.710.8070.88767341664310730451226 20160.8870.8330.9297131566212710531317 20170.7850.8540.92187411568010730501023 20180.7870.8310.949117021566212710411329

表3 第二階段SFA回歸結(jié)果

在職員工人數(shù)主營業(yè)務(wù)成本固定資產(chǎn)研發(fā)支出 常數(shù)項系數(shù)1.308-1.018-1.128-0.266 t統(tǒng)計量0.588-0.579-0.624-0.224 政府補(bǔ)助系數(shù)0.2310.1400.0600.206** t統(tǒng)計量1.4011.1720.4932.247 公司規(guī)模系數(shù)-0.062-0.1140.014-0.035 t統(tǒng)計量-0.327-0.8100.100-0.319 公司年齡系數(shù)-0.2270.6640.3330.099 t統(tǒng)計量-0.2771.0360.5020.238 公司性質(zhì)系數(shù)2.551***2.138***1.555***1.292*** t統(tǒng)計量5.7105.7624.0685.122 δ2vi系數(shù)5.233***13.572***17.969***5.348*** t統(tǒng)計量17.3805.6105.8175.797 γ系數(shù)0.796***0.862***0.898***0.778*** t統(tǒng)計量16.93829.35943.70317.121 log likelihood-753.914-664.871-672.906569.538 LR test of the one-sided error73.610 038***113.365 66***166.651 65***93.914***

注：**代表通過5%顯著性水平檢驗，***代表通過1%顯著性水平檢驗。

進(jìn)一步分析各環(huán)境因素，可得出如下結(jié)論：政府補(bǔ)助對投入松弛變量的系數(shù)均大于零，但僅對研發(fā)支出一個變量的松弛量通過了5%的顯著性檢驗，表明政府補(bǔ)助增加會對軍民融合產(chǎn)業(yè)效率產(chǎn)生負(fù)面影響。其次，公司屬性對幾種投入松弛變量的回歸結(jié)果均為正，且都通過了顯著性水平為1%的檢驗，這表明國有企業(yè)相對于非國有企業(yè)是較為不利的外部環(huán)境因素。企業(yè)規(guī)模對員工人數(shù)、主營業(yè)務(wù)成本和研發(fā)支出的松弛變量的系數(shù)為負(fù)，而對固定資產(chǎn)的松弛量為大于零，但均不顯著。公司年齡對于員工人數(shù)回歸系數(shù)亦為負(fù)，而對另外三種投入資本的松弛變量呈現(xiàn)正相關(guān)，但均不顯著?？傮w來看，外部環(huán)境因素對軍民融合產(chǎn)業(yè)資源投入不合理的問題的影響方向和程度均不相同，如不剔除外部環(huán)境因素的影響而評估決策單元效率時，很有可能產(chǎn)生不恰當(dāng)?shù)脑u價結(jié)果。

4.3 第三階段：DEA結(jié)果分析

在DEAP 2.1軟件中運(yùn)行DEA-BCC模型，分析處理調(diào)整之后的投入量與原始產(chǎn)出量，評價這資源配置效率。對比第一階段，第三階段軍民融合企業(yè)資源配置綜合效率值由0.792上升到近0.9，純技術(shù)效率的均值由0.831上升到0.941，而規(guī)模效率均值由0.919上升到0.936，具體情況如圖1所示。另外，相比第一階段，第三階段規(guī)模效率遞減的企業(yè)占大多數(shù)。

圖1 軍民融合企業(yè)資源配置效率變化圖

5 結(jié)論和建議

本文以83家軍民融合企業(yè)為研究對象，采用三階段DEA模型，對軍民融合上市公司的資源配置情況進(jìn)行實證評價，結(jié)論如下。

第三階段的綜合技術(shù)值均明顯超過第一階段綜合技術(shù)值。這說明，外部環(huán)境政策不利于軍民融合企業(yè)純技術(shù)效率的提高，資源并未得到有效配置，剔除環(huán)境因素后，規(guī)模效率的提高反映了企業(yè)適應(yīng)環(huán)境變化調(diào)整規(guī)模的重要性。第三階段規(guī)模效率遞減的企業(yè)占大多數(shù)，說明目前中國軍民融合產(chǎn)業(yè)可能存在企業(yè)數(shù)量過多、規(guī)模過小等問題，不利于軍民融合產(chǎn)業(yè)資源優(yōu)化配置。因此，應(yīng)充分發(fā)揮市場的資源配置導(dǎo)向作用，加速軍民融合企業(yè)兼并重組，促進(jìn)資源的更佳 配置。

中國軍民融合產(chǎn)業(yè)效率受國有企業(yè)管理制度及政府補(bǔ)助的影響顯著。這說明，國有企業(yè)性質(zhì)、政府補(bǔ)助對軍民融合產(chǎn)業(yè)效率的提高存在不利影響。在現(xiàn)有的經(jīng)濟(jì)特征下，國有軍民融合企業(yè)受制于公司治理制度和結(jié)構(gòu)方面不合理，易出現(xiàn)委托代理和重復(fù)建設(shè)等問題。因此，應(yīng)從組織結(jié)構(gòu)與管理制度方面，加快國營企業(yè)組織結(jié)構(gòu)優(yōu)化，適應(yīng)市場經(jīng)濟(jì) 發(fā)展。

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2095－6835（2021）06－0015－04

F273.1

A

10.15913/j.cnki.kjycx.2021.06.006

賈茜媛（1997—），女，碩士研究生，學(xué)生，研究方向為公共管理。

許振宇（1982—），男，博士，講師，研究方向為應(yīng)急管理。

教育部人文社會科學(xué)研究青年項目“多主體交互的應(yīng)急響應(yīng)任務(wù)魯棒調(diào)度研究”（編號：19YJC630196）；陜西省社科基金項目“重大疫情應(yīng)急防控政策工具挖掘及優(yōu)化研究”（編號：2020F015）

〔編輯：嚴(yán)麗琴〕